Профиль инвестора qtomcat | Тинькофф Инвестиции Пульс

{$USDRUB} {$SPBE} Господин Байден видимо по старости забыл заблокировать нам торговлю на американском рынке. Либо просто ждут пока набегут достаточно хомяков что бы их заморозить 😆. Будем верить в первый вариант. Ну а по факту инвестировать уже практически не во что. Мы на поздней стадии бизнес цикла, когда экономический рост замедляется, и в тоже время идёт разгон инфляции как результат длительной "щадящей" монетарной политики, или простыми словами из-за печатания баксов в 2020 и 2021. При высокой инфляции инвесторы распродают облигации, т.к. их реальная доходность ниже нуля. Это уже видно по росту доходности гос облигаций США в последние полгода. Инфляция оказывает давление на рынок акций, т.к. инвестор рассчитывает что дивиденды и рост капитализации компании покроют инфляцию. Но отсутствие монетарных стимулов ФРС и ужесточение монетарной политике ведёт к замедлению экономики, и следовательно замедлению роста бизнеса. В результате мы видим коррекцию на фондовом рынке. На этой стадии бизнес цикла выигрывают фьючерсы на сырье: нефть, никель, серебро и т.д., цены на которое разгоняются повышенным спросом, поскольку экономика на этой стадии бизнес цикла максимально разогнана. И в тоже время предложение сырья недостаточно, т.к. добытчики не успевают ускорить поставки (геологическая разведка и шахты это долго). Вклад в акции добывающих компаний это тоже хорошая тема, т.к. их цены коррелирует с ценами на сырьё. После окончания локдаунов в Китае, спрос на нефть будет восстанавливаться, и возможно движения к историческим хаям 150-200$ за баррель. Если вовремя войти в или можно заработать неплохие бабки. И к тому моменту уже будет понятно в каком положении будет наша нефтянка в плане санкций . Единственное что нужно иметь ввиду - при серьезном обвале фондового рынка акции нефтянки тоже просядут. Но пока мы далеки от рецессии по большинству экономических показателей (PMI, спред доходности гос облигаций и т.д.). Разные эксперты и гуру говорят о высоких рисках обвала в третьем и четвертом кварталах 2022. Риск всегда существует, без риска можно только работать на дядю. P.S. Также постепенно перевожу часть денег в крипту, в основном стейблкойны USDT и PAX Gold - монета привязанная к золоту. Надо обезопасить себя от Рашки как следует.

Короткий обзор и итоги 2021. Моей первой инвестицией на фондовом рынке были нефтедобывающие компании в мае 2020 во время локдаунов когда нефть стоила 20 $ за баррель. Предположив что спрос быстро восстановится после снятия ограничений, цена на нефть вырастет, вместе с ней вырастут выручка и акции нефтедобытчиков, я проинвестировал в них через БКС брокера. В итоге так и произошло, я заработал около 50% к депозиту в рублях (около 33% в долларах). Помимо них я инвестировал в авиалинии , с той же идеей, что снятие ограничений приведет к повышенному спросу на их услуги. Сейчас ситуация с ними похоже на май 2020: новый штамм коронавируса отпугивает инвесторов в эту отрасль. Но в целом, опираясь на данные смертности из Южной Африки, этот штамм не очень опасен, к тому же появились вакцины и лекарства от коронавируса. Поэтому вновь сажусь в самолёты. В марте 2021 я продал все акции: нужны были деньги на запуск одного интернет проекта, мы не знали сколько в целом потребуется на него, и к тому же работали заграницей. Вернулся же я на рынок только в ноябре этого года, решив вложить часть заработанных денег. Ноябрь и декабрь были весьма суровыми из-за появления нового штамма, потерял около 10% на акциях IT компаний. В целом считаю, что несмотря на все риски, останусь на рынке в 2022. Итак, какие уроки я извлёк за 2021 год: 1) Избегать компании без готового продукта и без операционной прибыли. В принципе, я и так никогда этого не делал, просто наблюдал ситуацию с 🤣. С одной стороны заработать на таких компаниях можно больше чем на голубых фишках, но помимо большой волатильности, есть и риски того что акции могут вообще залипнуть на нуле. В итоге можно остаться пассажиром на несколько месяцев, и быть пассажиром в 2022 намного опаснее чем в 2021: ФРС повышает ставки и сворачивает программу поддержки, компаниям без прибыли будет намного сложнее искать новые деньги на рефинансирование долгов. Акции компаний, которые уже давно известны на рынке, не подвержены подобным рискам, быть пассажиром в намного приятней и безопасней. Использование плеча (2-4 x) на голубых фишках будет и то безопаснее, т.к. они опять же не залипают на нуле и их волатильность невелика. 2) Инвестировать сразу в несколько компаний определенного сектора, чтобы минизировать волатильность. Как многие уже заметили, акции компаний одного сектора меняются в одном и том же направлении внутри каждой торговой сессии. Но при этом у каждой есть свои отклонения от тренда. Распределив инвестиции между ними (по теореме больших чисел) вы минимизируете дисперсию, и тем самым риски, среднее же останется тем же. Вложение только в одну компанию подразумевает некоторое преимущество этой компании над остальными, и чтобы найти это преиущество придется потратить время на изучение бизнеса компании. Но это же время можно потратить на изучение макроэкономической ситуации, что позволит найти выгодный сектор, и в целом продвинет понимание инвестиций. Думаю, профессионалы здесь согласятся даже с любителем (мной). 3) Контролировать эмоции во время трейдинга, не влезать в новые сделки, если курс акций резко изменился в течении торговой сессии. Скорее всего вышла какая-то новость, её придётся анализировать, либо искать другие бумаги для трейдинга. Насколько долго может длиться эффект этой новости заранее сказать невозможно, но можно оценить по изменению курса во время похожих новостей в прошлом. Заключение. В целом инвестиции дело не самое простое, если стоит задача заработать выше рынка. Маркет мейкеры хорошо зарабатывают на нас, манипулируя новостями и обзорами аналитиков, которые в принципе имеют малое отношение к реальности. Но инвестировать в фондовый рынок выгодно в наше время низких ставок, когда банковские вклады даже не перебивают инфляцию.