Мнения инвесторов о стратегии

Друзья, по стратегии &Algebra несмотря на фронтальное падение фондовых индексов, наблюдается положительное изменение стоимости портфеля. Падение {$NAU4} успешно компенсируется доходом от короткой позиции в {$NGQ4} Ожидаемый доход от короткой позиции в природном газе по итогам августа составляет около 5%. Несмотря на снижение фондовых индексов, я не планирую сокращать позицию в {$NAU4} до конца августа. После оценки волатильности будет проведена переоценка долевого веса этого инструмента. По стратегии &Лидеры рынка. Контроль риска. 70% портфеля вложено в $LQDT С начала месяца портфель перешёл в защитный режим. Пока переход себя оправдывает. &Capitalizer. Всепогодный. Тоже в защитной конфигурации но не в такой степени как Лидеры рынка. Если для стратегии Лидеры рынка контроль риска выполняется через мониторинг скользящих средних, то для Capitalizer алгоритм торговли строится на мониторинге волатильности.

Друзья, по трём алгоритмическим стратегиям завершил формирование портфелей на август. Для всех стратегий была увеличена доля $LQDT Для &Algebra доля в фонде денежного рынка увеличилась до 62%. При этом шорт в {$NGQ4} находится на уровне 35% от стоимости портфеля и лонг в {$NAU4} снижен до 38%. Для &Лидеры рынка. Контроль риска. Доля в $LQDT увеличена до 70%. Для &Capitalizer. Всепогодный. Доля в защитных инструментах золото и фонды денежного рынка составляет 40%. Всем приятных выходных. #алгоритмическая_торговля #количественные_инвестиции #защита_портфеля #риск_менеджмент

Друзья, я вкратце расскажу суть предпринятых действий по стратегии &Capitalizer. Всепогодный. Прочитав, вы сможете понять, что отличает алгоритмическую торговлю. Я приведу примеры из открытых источников. Волатильность индекса ММВБ составила 28% по состоянию на 1 августа. Целевая волатильность 18%. Это данные индекса волатильности с сайта биржи ММВБ. Это значит, что нам необходимо скорректировать долю в Индексе на 36%, чтобы уменьшить общую волатильность портфеля до целевого уровня - 18%. ❗Как считал? 18%/28% = 64%. До 64% я должен был уменьшить позицию в индексе чтобы достичь целевой волатильности. В золоте 20%. Таким образом в $LQDT около 16% . Остальные 64% в фондах акций. Торговая модель позволит опередить индекс ммвб полной доходности и снизить волатильность портфеля.

Друзья, по стратегии 🟢 &Algebra проведена ребалансировка ❗Короткие позиции в природном газе фьючерс и исполнением в августу с долей 35% {$NGQ4} ❗Лонг фьючерсы на индекс Насдак доля 38%. Позиция снижена на 12% по причине роста волатильности. {$NAU4} ❗Лонг в {$CRU4} 50% - целевая ребалансировка. ❗Лонг в $LQDT увеличен до 62%. По итогам августа доходность стратегии составила 9.3%. С даты запуска стратегии в мае 2024года доходность стратегии 3.4 До конца года ожидаю доходность 30%. 🟢По стратегии &Capitalizer. Всепогодный. оставляю позиции без изменений. 20% $LQDT 20% $GOLD $AKGD $TGLD 60% $TMOS $SBMX $AKME По стратегии &Лидеры рынка. Контроль риска. Внесение изменений в стратегию проведу завтра по итогам торгового дня.

Друзья, стратегия &Algebra показывает положительные изменение стоимости на фоне общего падения фондового рынка. 🟢Для стратегии &Algebra В первый торговый день августа проведу ребалансировку. ❗Позиции лонг в {$NAU4} будут сокращены. Причина сокращения - Рост волатильности индекса насдак выше целевой отметки. ❗Короткие позиции в {$NGQ4} останутся на уровне 40% от стоимости портфеля. Ожидаю расширения контанго к концу августа и планирую перенос коротких позиций в {$NGU4} с 20 по 25 августа. ❗Длинные позиции в $LQDT и {$CRU4} будут увеличены. Ожидаю более сильного обесценения рубля и продолжаю кери трейд в паре юань рубль с размещением средств в фонды денежного рынка. 🟢Для стратегии &Capitalizer. Всепогодный. Стратегия лучше рынка и переход выполненый в защитные активы невелирует риски. Я увеличю долю в $LQDT на такую величину которая позволит довести волатильность портфеля до целевой отметки 18%. Ориентирово доля капитала в $LQDT будет увеличена до 40%. 🟢Для стратегии &Лидеры рынка. Контроль риска. На текущий момент в портфеле останется только 3 акции из 20 возможных. $PLZL $SBER $MOEX остальной капитал будет распределен в $LQDT Это #алгоритмическая_торговля #количественные_инвестиции #инвестиции

Друзья, ставку рефинансирования подняли до 18%. Пологаю что, без снижения премии за риск геополитики инфляцию не обуздать и ставка это следствие, а не причина. Тем не менее что есть, то нужно использовать. ❗Сейчас на рынке интересен кери трейд и я его реализуют в стратегии &Algebra Доходность кери трейда в валюте около 7% годовых за счёт использования комбинации фьючерсов на пару юань рубль и $LQDT . {$CRU4} ❗Отслеживаю рынок нефти и как только появится циклическая возможность начну шортить фьючерсы на нефть марки брент. Пока рынок находится в состоянии восходящего движения. {$BRQ4} {$BRU4} ❗Систематически удерживаю короткие позиции во фьючерсах на природный газ. По моим оценкам мы находимся у точки экватора и впереди ещё год - полтора медвежьего цикла на рынке природного газа с поставкой Генри Хаб (США). {$NGQ4} {$NGU4} ❗Контролирую волатильность портфеля и ротирую капитал между инструментами. Доля в инструментах с рыночным риском снижена в некоторых стратегиях до 60%. Перехожу в фонды денежного рынка. &Capitalizer. Всепогодный. Берегите себя. Хороших выходных 😀

Друзья, вчера исполнился год с момента запуска стратегии &Capitalizer. Всепогодный. и хотел бы поделиться результатами. За этот период доходность стратегии составила 17.8%, в то время как индекс полной доходности вырос на 9.6%. Эти результаты оправдывают ожидания. В следующем году цель остается прежней — обогнать индекс полной доходности ММВБ в среднем на 4%, при этом снижая риски для портфеля. Одним из важных показателей риска является глубина просадки портфеля, и ожидается, что она будет не менее чем в 2 раза меньше по сравнению с индексом полной доходности. Благодарю за доверие и поддержку копирующих. Работа по достижению стабильных результатов и снижению рисков будет продолжена. Стратегия удерживает длинные позиции в $AKME $TMOS $SBMX в качестве инструментов связанных с фондовым индексом ММВБ и в защитных активах $AKGD $TGLD $LQDT

Друзья, рынок акций находится в зоне распродаж. Стратегии &Capitalizer. Всепогодный. И в особенности &Algebra демонстрируют свои защитные возможности. В капиталайзере была проведена ротация капитала и около 40% капитала находится в $LQDT и $TGLD $GOLD $AKGD По стратегии &Algebra защитные возможности реализуются через отсутствие в портфеле инструментов связанных с индексом ММВБ. Коэффициент бета характеризующий степень подверженности стратегий рыночному риску составляет для &Algebra 0.25. Включение в портфель стратегий с низкой бетой это условие эффективной диверсификации. В портфеле удерживаются короткие позиции в природном газе {$NGN4} {$NGQ4} и длинные в {$NAU4} {$NAZ4} {$CRU4} $LQDT

Друзья, 10 июля наступит год с даты запуска стратегии &Capitalizer. Всепогодный. Концепция управления портфелем основывается на использовании волатильности в качестве показателя для оценки доли защитных активов. При росте волатильности капитал стратегии переводится в $LQDT За это время стратегия показала рост 22.2% при росте индекса ММВБ 17.3%. Волатильность портфеля была ниже индекса ММВБ. Максимальная глубина падения индекса составила 16% при снижении портфеля на 10%. Цель стратегии - годовая доходность выше чем у индекса ММВБ в среднем на 4% при волатильности портфеля на 30% ниже чем у бенчмарка. Долгосрочно этот результат позволит быть лучше большинства стратегий управления капиталом. Алгоритм targeted volatility (таргетируемой волатильности) один из наиболее проработанных и научно обоснованных моделей управления портфелем. В основе торгового алгоритма находится контроль волатильности и подстройка портфеля к целевому уровню волатильности. Его использование также позволяет долгосрочно извлекать доходность выше бенчмарка с меньшими рисками. В качестве примера эффективности стратегии можно использовать например вечный портфель $TRUR который вырос на 10%.

Друзья, я провел ребалансировку по стратегиям. В &Capitalizer. Всепогодный. Была увеличена доля защитных активов и сейчас она составляет 39%. 20% в фондах золота $GOLD $TGLD $AKGD 19% инвестировано в $LQDT увеличение доли инвестиций в защитные инструменты связано с ростом волатильности в индексе ММВБ и перевод капитала в активы убежище позволяет снизить волатильность портфеля до целевого уровня 9%. По стратегии &Лидеры рынка. Контроль риска. Распределение капитала между 10 наименее волатильными акциями компаний входящих в индекс ммвб будет выполнено завтра. Планируются небольшие корректировки по структуре портфеля. &Algebra по стратегии без изменений. В валюте стратегия восстановилась от падения и ожидаю её закрытие в плюсе по итогам июля. {$NGN4} и {$NAU4} шорт и лонг без изменений по 50% портфеля капитала. Портфель в Тинькофф с начала года прибавил 12%. Ожидаю от &Algebra наиболее существенного вклада в растущую динамику.