Публикация ; Учит @Karsotel

​​Отверженные мосбиржей: в поисках Грааля Недавно у меня возникла такая идея, а что если найти компании неудачники и попробовать сформировать из них портфель. Работает ли стратегия «чем сильнее упало тем больше отрастет»?. Ну и когда как не в моменты большого страха формировать портфель?)Да, сейчас очень много неопределенности - но разве не было много ее в 2008 году? Я не знаю дно это было или нет, но от текущих значений апсайды бумаг в позитивном сценарии выглядят впечатляюще   Ну и цель показать что даже с небольшой суммой можно инвестировать (не только ради дивидендов газпрома) Какие правила? 1)Отбираем качественные компании без серьезных проблем из индекса мосбиржи, бизнесы с хорошим менеджментом и с потенциалом роста в равных долях. 2)5 компаний в одинаковых долях 3) Никаких ребалансировок. Исключительно Buy&Hold  4)Выбираем самые упавшие акции 5) Сумма инвестирования 20’000  Портфель будет таким: Сбербанк ММК Тинькофф EN+ Yandex  Внизу список бумаг из индекса мосбиржи сильнее всего упавших с начала года Проговорю отдельно почему некоторые бизнесы я не стал брать 1) Полиметалл - Всегда нравилась компания, но сейчас  инфраструктурные риски  риски слишком высоки  2) НЛМК/Северсталь не беру так как металлурги уже есть, ММК больше работает на внутренний спрос - вполне возможно что в ближайшие годы будет бум стройки (все-таки нужно будет восстанавливать новые регионы - думаю в таком сценарии металлурги будут чувствовать себя неплохо 3) Аэрофлот - слишком много долгов и рисков (непонятно что с новыми направлениями - традиционно самыми маржинальными были перелеты за рубеж, также могут быть проблемы с флотом) 4) Полюс/EN+  - бизнесы качественные (полюс вообще один из самых эффективных  золотодобытчиков в мире) -  добавить в портфель однозначно стоит. На полюс слишком дорогой, поэтому он в портфель не проходит. EN+ владеет Русалом (и через Русал Норникелем) + значительная часть бизнеса электрогенерация. В том числе ставка и на рост {$USDRUB} 5) Тинькофф - классный бизнес. Однозначно держать стоит. Верю что несмотря на санкции продолжит расти 6) Yandex - бенефициар ухода конкурентов из России (+ поддержка IT сектора государством) вкупе с экстремально дешевой оценкой (1.5 выручки - обычно стоил 5). Ну и консолидация активов - одна из самых интересных компаний на нашем рынке 6) Мне больше нравится Сбер чем ВТБ (Может заплатить дивиденды, лучше сможет консолидировать банковский сектор, да и менеджмент на уровень выше синего банка) Почему такая стратегия может сработать? Обычно падение котировок означает снижение ожиданий от бизнеса. И если все пойдет как надо, то эти компании могут приятно обрадовать своих акционеров => что вызовет переоценку вверх Когда от тебя ничего не ждут легко удивлять) Например нефтянка в 2020 была одной из худших - но очень круто перформила в 2021 Резюме: Покупаем самые упавшие акции в равных долях (предварительно отсеяв уж самые проблемные бизнесы) Переодически буду отписываться о бумагах из портфеля/ как продвигаются у них дела/ какая доходность у портфеля и т.п? Получится ли обогнать индекс мосбиржи?  Давайте, 150 лайков и начинаем) #отверженные_мосбиржей #псвп $SBER $T {$YNDX} $VTBR {$POLY} $AFLT $MAGN $GAZP