Частичный мастермайнд: обсуждение российских идей и RUAL, HEAD

RUAL HEAD POSI Еще раз очень жаль, что вчерашний мастермайнд не записался нормальным образом, а также как оказалось - с середины были проблемы с трансляцией! (извиняемся перед экспертами и участниками, не повторится и в след раз все сделаем в лучшем виде!) Очень круто пообщались на самом деле и идеи были классные на мой взгляд Коротко просуммирую их здесь Женя @invest_privet - предложила Русал (слайды в приложении). В отличии от Alcoa он особо не вырос после роста цен на алюминий, цена очень далека от максимумов. Алюминий является также бенефициаром роста AI в мире - и в части роботов и в части дата-центров. Технически близка к пробитию. В целом рост вычислений и энергопотребления в мире делает позиции Русала с доступом к дешевой электроэнергией (занимает очень большую долю в себестоимости алюминия) более привлекательными Из контаргументов звучало то что цена уже подрвыросла и негативное копоративное управление / отсутствие дивидендов Понятно, что например если бы Русал продал долю в Норникеле или получал бы оттуда дивиденды, то сам бы тоже переоценился существенно Света - предложила идею покупки земли в Крыму под строительство супермаркета с последующей продажей или сдачей крупным федеральным сетям. Можно прямо на берегу договориться с сетью. Покупка земли и строительство стоят около 25 млн руб., на выходе получается 35-50 млн руб. (ну или готовый арендный бизнес с окупаемостью около 8x лет без учета индексации). Красное и Белое уже вошли (под другим брендом) в региона, X5 и Магнит вроде как начали входить Из минусов - в таких сделках скорее сложно использовать кредитное плечо, что ограничивает IRR инвестора Кира @InvestFuture предложила идею в Headhunter. Тех- безусловный лидер рынка, прекрасная дивидендная доходность 15%, рост несмотря на кризисные явления, ставка на восстановление экономики со снижением процентных ставок, постепенно можно набирать в портфель Из минусов - плачевное состояние рынка труда (снижение вакансий в январе-феврале снова 25-30%), сокращения со стороны правительства Москвы, антимонопольные риски Юля @Mistika911 предложила идею в Позитиве. Компания неплохо нарастила отгрузки в 2025 (+45%), обещает неплохо нарастить в 2026 (около 35%), а также занялась оптимизацией костов (в том числе не проводит Positive Hack Day - экономия 1 млрд руб.); в ближайшее время будет подводить результаты года (вероятно неплохие). Стоит очень далеко от максимумов, при этом некоторые инвест. дома уже стали включать ее в свои подборки (ВТБ например) Из контрагументов - довольно дорогая оценка по мультипликаторам в моменте (13x LTM EBITDA), хотя по итогам года наверно будет уже привлекательнее смотреться Еще немного пообщались о том кто как видит свою миссию на этом рынке и консервативнее ли инвестируют девушки относительно мужчин. В среднем оказалось что да (и у Юли и у Киры много облигаций в портфеле и инвестируют почти без плеч), Женя же наоборот считает что сейчас под снижение ставки - хорошее время быть в акциях и держит в них чуть ли не 200% портфеля (и облигации сверху). При этом в случае если идеи не находят подтверждения - легко закрывает позиции Еще раз спасибо всем участникам и тем кто нас смотрел! Запись того что удалось записать ВК: https://vkvideo.ru/video-227621942_456239257

Уже сегодня в 20:00 пройдет необычный, прекрасный, праздничный (по случаю 8-го марта🌸) онлайн Investment MasterMind 🔥 В этот раз прекрасными спикерами будут: - Кира Юхтенко – сооснователь @InvestFuture, финансовый аналитик, частный инвестор - Юля Андреева @Mistika911– классный блогер-инвестор с хорошем треком доходности и заработком в 2025 и в целом доходностью в последние годы 30-60% - Евгения Идиатуллина – автор образовательного проекта @invest_privet, финансовый аналитик, магистр экономики, частный инвестор; Женя классно подходит к анализу компаний, в том числе выявляет на ранней стадии признаки недобросовестности в отчетности - Светлана Шишкина, финансовый блогер, автор книги «Любить Считать» – про деньги в отношениях; Света в том числе успешно делает инвестиции в недвижку - Кирилл Кузнецов, основатель @EnInvs, выступит в роли модератора Как обычно, сначала в целом поговорим про рынок, потом каждый эксперт по очереди представит свою инвест. идею, другие ее будут хвалить или ругать! + Будет возможность задать вопросы! Присоединяйтесь, будет круто и интересно! Трансляция пройдет в ВК (в YouTube выложим запись после трансляции 👆): https://vkvideo.ru/video-227621942_456239257?sh=4&list=d5f9a490580a3d9154

К сожалению, из-за технических проблем запись вчерашнего