Профиль инвестора Etonosya | Тинькофф Инвестиции Пульс

Войти

"Морская бухта , , : тучи сгущаются?" Всем привет! Сегодня снова делюсь мыслями из мира многогранной логистики, чтобы разобраться в главном вопросе, а безопасны ли сегодня эти активы? 📉 Недавно был подписан указ, который обязывает соответствующие органы осматривать днища иностранных судов заходящих в Российские порты с помощью водолазов. Ряд морских линий уже ввели незначительные надбавки для своих клиентов из-за нововведения в области безопасности. К сожалению, подобные мероприятия могут повлечь за собой более затяжной простой на рейде в ожидании всех согласований и проверок. А больший простой = деньги, ведь львиная доля пароходов находится в тайм-чартере. 📉Затяжное укрепление рубля душит экспортеров, которые "отсиживаются" в ожидании резкой смены курса валюты, чтобы начать отгрузки, если это и произойдет, то неравномерное распределение грузопотока вновь вызовет ажиотаж с резким ростом цен и перебуковкой судов на месяц вперед. Думаю, что у многих есть справедливый вопрос, а каким должен быть рубль, чтобы всем угодить - крепким или слабым? Ответ кроется в другом, для экономики курс национальной валюты должен быть СТАБИЛЬНЫМ. Именно это позволит компаниям и государству планировать свою бюджетные категории без различных "что если". P.s Моё мнение, что для восполнения бюджета за счет в т.ч налоговой базы, государство уже в ближайшее время предпримет меры для ослабления рубля. 📉Риски судоходства из-за террористических атак СБУ - одна из громких новостей по , который держит просто уникальный теневой флот и продолжает изгибаться настолько искусно, что лучше в текущих условиях и не придумать. Однако, факт остается фактом, два нефтяных танкера были атакованы в экономической зоне Турции. В этот же пункт я отнесу, что по меньшей мере было уже две заметных атаки на , а как я говорил в прошлых постах, реальное повреждение портовой инфраструктуры - это мощнейший удар по активу. Сейчас ситуация +- стабильна, во время ракетной опасности порт приостанавливает все мероприятия, это неприятно, но терпимо. Надежда на наши Вооруженные Силы! 🤔Краски сгустили, но теперь пора их и разбавить, к тому же, положительных тенденций сейчас хватает: 📈Президент России прямо сейчас обсуждает вопрос увеличения импорта из Индии в Россию. имеет свой стабильный прямой сервис между портами Мундра/Нава Шева(Индия) - Новороссийск/Санкт-Петербург(Россия), это сообщение поддерживает шесть контейнеровозов. ФЕСКО на этом направлении по праву можно назвать одним из ключевых игроков. будет рад принять ещё большее число судов, если вдруг отечественный гигант захочет расширить сервис между Индией и Россией. 📈Более трех недель перевозчики Дальнего Востока зарабатывают! Сезонный ажиотаж сделал своё дело и индексация тарифов от линий была просто еженедельной, отличная наполняемость пароходов по каждому рейсу, регулярные отправки из Владивостока по жд - ФЕСКО отбивает те низкие ставки, которые неумолимо ползли вниз последние полгода. Напомню, что в их активы входит и сам ВМТП(Владивостокский морской торговый порт). 📈Затронул тему жд, поэтому раскрою в отдельном пункте, огромная часть контейнеров приходящих во Владивосток далее отправляется по железной дороге в регионы нашей страны, ФЕСКО очень развит в этой стезе. К слову, нужно учитывать еще один фактор, (РЖД) из-за триллионных долгов с 1го декабря повысило тарифы по всем направлениям на 10% - это конечно же скажется и на тарифах перевозчиков, которые заложат не только образовавшуюся надбавку, но и свою прибыль. 🔍Ощущение, что положительные доводы более глубокие и фундаментальные для развития самих активов, тогда как выделенные риски являются ситуативными из-за политической обстановки, но именно её и нельзя списывать со счетов. Моя задача структурировать мысли и дать чуточку понимания. Текст не является инвестиционной рекомендацией. ❓А вы верите в эти активы? P.s больше постов про логистику и не только - у меня в канале.

"Ступень-1. Разбор пополнений: мир облигаций и Лукойл" Всем привет! Запускаю новую серию постов, которые будут привязаны к определенному событию - это пополнение брокерского счета. В концепции ступенек одной лестницы буду показывать вложения и структурные изменения в моём портфеле. 💵Сегодня делюсь распределением 35 000 рублей(21тр с зарплаты + 9тр, которые лежали в , ну и +~5,5тр из-за продажи Татнефти). В прошлом посте обозначал насколько в моём портфеле отсутствует диверсификация и заикнулся про облигации, когда дело дошло до пополнений, рука так и намеревалась ткнуть по "стандартной схеме" в акции , но не тут то было, ведь первостепенно пополнили ряды: 📈 - Балтийский лизинг БО-П19 🔸 10 облигаций - 9 831 руб. 🔍 Ежемесячный купон - 13,97 руб. 💡 Дата погашения - 27.08.2028 📈 - РусГидро выпуск 11 🔸 10 облигаций - 10 060 руб. 🔍 Купон раз в квартал - 23,68 руб. (до погашения будет 2 выплаты по купонам) 💡 Дата погашения - 31.03.2026 📈 - Сбербанк 2P-SBER44 (взял ее в конце ноября на свободные деньги) 🔸 10 облигаций - 9 712 руб. 🔍 Купон раз в полгода - 46,62 руб. (до погашения будет 1 выплата по купонам) 💡 Дата погашения - 27.05.2026 К сожалению, пока чувствуется нехватка опыта в этом направлении, вероятно, выбор этих облигаций может вызывать вопросы, но для меня важно положить здесь начало. Параллельно впитываю материал, чтобы не плавать в теме. 🚀По акциям, добрал по хорошей цене 2 шт. - ощущение рынка, что бизнес в подвешенном состоянии из-за проблем с западными активами, но фактически, это один из ключевых и буквально непотопляемых игроков, к тому же и дивидендный аристократ. Не обошлось и без моей любимицы в количестве 4шт. - , про неё говорили в прошлый раз(затрагивали вопрос экспорта и прямых клиентов, если интересно, с постом можно ознакомиться в канале). По остаточному принципу взял 7шт. - , про которую тоже делал разбор, как моей "занозы", но в тоже время и комментарий подписчицы дал мысль, что при текущем уровне можно незаметно снизить среднюю стоимость актива в портфеле, возможно, это поможет чуть быстрее справиться с локальным кризисом в моем портфеле) ❓А во что сейчас вкладываете вы? Будет интересно почитать на чем сейчас вы делаете акцент, а также с удовольствием готов услышать ваше мнение относительно облигаций. P.s В качестве бонуса, прикладываю фотографию микрочелика из деревни, который напоминает ради чего мы стараемся, ну а ещё то, что мои мысли не являются инвестиционной рекомендацией)

"Три заветных правила моего портфеля" Всем привет! В прошлых постах мы ввели понятие "занозы" и "анти-занозы", но в этот раз я хочу обозначить ключевые правила, которых я стараюсь придерживаться в формировании своего портфеля: ⏰Дисциплина - это первостепенное правило, выполнение которого просто необходимо для стабильного роста. В моем случае, я стараюсь откладывать 10-20% от своих доходов ежемесячно. Наглядным подтверждением этого пункта у меня стала ситуация из жизни, когда один коллега с моей работы уже имел небольшой портфель, но пополнял его в хаотичном порядке, не было системности, зачастую тратил деньги на другое. Как итог, за несколько месяцев я сумел его перегнать, для меня это был достаточно поучительный момент, что систематизация и постоянство дают свои плоды. 💼Боевой пул - список акций, на которых я делаю основной акцент, в моем понимании, количество ключевых акций не должно превышать 7-10 штук(в зависимости от финансового объема портфеля). Опять же, странно, когда у тебя небольшой портфель и набрано 20-30 различных активов и все они в пределах 5-10тр, кто-то скажет, что диверсификация, но мне кажется, что здесь даже вопрос ощущения собственных активов размывается. Мои "боевые" - это , , и . Несомненно, в избранном у меня отложено еще несколько потенциальных кандидатов, но финансовая структура портфеля пока не позволяет вводить новые активы, пока достаточно не укреплены текущие(за искл. наверное Северстали, об этом говорил в прошлом посте) 🔥Искренняя вера - вкладывайтесь в то, во что вы реально верите, в то, что вызывает у вас настоящие эмоции, ощущение некоторой принадлежности и убеждения, что в дальнейшем, оно обязательно вас выведет вперед. Безопаснее всего это делать с крупными компаниями, поэтому неплохо, если у вас есть неподдельный интерес именно к их активам. В остальном, на этом правиле у меня попали в список "заноз" и , которые горят красным на экране монитора, но зеленым внутри меня, потому что подпитаны некоторой верой в изменения, которые могут произойти в дальнейшем. Эти три ориентира помогают мне формировать портфель, однако, я хочу сказать, что сейчас он не является образцовым и мне до этого достаточно далеко, в основном - это конечно же вопрос диверсификации активов. Так что данный пост не является инвестиционной рекомендацией) Ближайшие пополнения планирую осуществлять в облигации, обязательно выпущу об этом пост на следующей неделе. ❓Если у вас есть советы относительно облигаций, то будет очень интересно почитать, поскольку для меня эта тема только раскрывается. ❓А каких правил в инвестировании придерживаетесь вы? Что является системообразующим в вашем подходе?

"Анти-заноза. Почему я не продаю Северсталь с -14%?" Всем привет! Очередная неделя выдалась яркой на политические новости(прим. коррупционные расследования НАБУ, бесконечные редакции потенциального мирного соглашения и т.д), но они лишь гоняют туда-сюда рынок без конкретики. Уверен, что и следующая неделя будет не менее насыщенной из-за планируемой встречи Владимира Путина и Стива Уиткоффа. Однако, как и прошлый раз, не хочу зацикливаться на одной политике. 🏆Сегодня я разбираю актив, который вызывает у меня полное доверие и желание исключительно наращивать позицию в своем портфеле - это Северсталь. 📈Крупнейший сталелитейный гигант страны, который не просто подкреплен поддержкой государства, а напрямую переплетен с государственной деятельностью. Масштабная корпорация уже давно влияет на исполнительную власть Вологодской области, которой необходимо тесно сотрудничать с основным наполнителем регионального бюджета. 📈Постоянный спрос, как на внутреннем, так и внешнем рынке. Многолетние контракты с дружественными странами, которые на ближайшие годы позволяют планировать свою деятельность и иметь уверенность в том, что бизнес выстоит. Единственное, что изменилось - информация о таких долгосрочных отношениях относится к коммерческой тайне, в том числе из-за соображений безопасности и меньшего санкционного риска извне. 🔍Роскошная поквартальная дивидендная политика, которая значительно укрепила уверенность в акции в 2024 году. Компания показала свою готовность делиться прибылью, наша задача - поделиться своим доверием в неё. Текущий год ожидаемо прокатил нас на щедрые подарки, да и в 2026 году ситуацию необходимо стабилизировать, поэтому не ожидаю дивидендов раньше конца предстоящего года. 📉"Экономный режим" в ожидании тех самых драйверов. Высокая ключевая ставка и относительно крепкий рубль - это то, что оказывает огромное давление на Северсталь, отсутствие денег у заказчиков в лице строительных компаний и низкая стоимость продукции на экспорт. Частичный выход из положения по второму пункту - это падение рубля(прим. Герман Греф недавно обозначил необходимый курс для экспортеров на уровне 98-105р. за доллар). 🔥Реальный потенциал компании можно будет разглядеть только после окончания специальной военной операции. Северсталь выступит ключевым подрядчиком для компаний, перед которыми будет стоять сложная задача по отстройке регионов Новороссии. Мирное соглашение сулит и частичными послаблениями в санкциях, что может вернуть существенный рынок в виде ЕС и США. Считаю Северсталь акцией перспективной и реально нужной для формирования своего портфеля. Как только взгляну на текущую стоимость, мысль прокрадывается одна - докупать. Но, к сожалению, сейчас этого не делаю из-за осознания потребности в некоторой диверсификации, поскольку данный актив занимает у меня ~40-45% всего портфеля. К слову, в избранном еще лежит собрат - . И как всегда, мои мысли не являются инвестиционной рекомендацией. ❓А есть ли у Вас "анти-занозы" в портфеле, которые подпитаны прочностью Вашей веры в них? Интересно будет об этом почитать😊 В прошлый же раз обсуждали "занозу" в портфеле, которой оказалась у меня . Можете ознакомиться со статьей в моем канале.

"Красная заноза в моем портфеле" 📌Всегда приятно обсуждать победы и промежуточные достижения, но без разбора ошибок их не достичь, поэтому сегодня я хочу поделиться "занозой" в списке моих активов - Whoosh. Держу этот актив более двух лет, с самого начала он завладел моим вниманием новизной, верой в перспективы будущего, ну и красивой картинкой развитых регионов нашей страны, где люди передвигаются на самокатах. У многих инвесторов была отработанная схема(если ее конечно можно так назвать), звучала она примерно так: покупай зимой, а продавай в сезон. Не раз слышал эту фразу, в том числе и в своем окружении, однако, если бы все было так легко - все были бы миллионерами. С весны этого года акция безостановочно падает вниз. 🔸Пока ты не зафиксировал минус - его нет. Большие красные цифры пугают, но вот почему я предпочитаю не бояться: 📈В России активно стараются развивать городскую среду, транспорт и другие составляющие жизни населения - на это направлено огромное количество национальных проектов. Средства индивидуальной мобильности являются неотъемлемой частью таких изменений и их популярность еще только впереди. Города федерального значения(МСК и СПб), да и не только, активно перенимают опыт европейских столиц, так что уже через пару лет мы вполне можем застать реальные изменения, поскольку уже сейчас власти видят, как каменные джунгли утопают от огромного количества машин и бесконечное строительство развязок малоэффективно. 🔍Многие видят риски в вводимых законопроектах, но они лишь зачастую излишни резкие по риторике, а не по реальным мерам, прямой угрозы для существования СИМ в гос.регулировании нет. Недавно это косвенно подтвердил и Заместитель Министра транспорта РФ Алексей Шило, который призвал регионы не запрещать электросамокаты, а развивать их использование. 📈Победа сезонности из-за выхода на рынок Латинской Америки - это было грандиозное решение для компании, сейчас Whoosh есть в Бразилии и Чили, а стратегия разработана до 2030 года, что говорит о серьезных планах и плодотворной работе с зарубежным рынком. 🔸Падение до таких уровней стало неожиданным, но пусть этот цветок взращивается верой в него и в технологическое будущее нашей страны. P.s Конечно же успокаивает и тот факт, что с этой акцией у меня "зависла" не такая большая сумма. ❓А есть ли у вас "красные занозы" в портфеле? Будет интересно почитать ваш опыт. Данный пост отражает исключительно мои мысли и не является инвестиционной рекомендацией. Желаю вам побед и зеленых цифр!🔥

ДВМП(FESCO) №2 "Новогоднее чудо или возвращение конкурента?"🤔 Всем привет! Последняя неделя на рынке - это эмоциональные качели по всем фронтам, не хочу затрагивать вопрос политической обстановки в этой статье, поскольку слабо верю в договоренности из-за заявлений лидеров стран, позиции до сих пор диаметрально противоположны. В сфере морских перевозок происходят не менее громкие события, те, кто следят за новостями в курсе, что один из крупнейших мировых перевозчиков CMA CGM планирует вернуть сервис в порт Санкт-Петербурга, что это значит для нашего отечественного гиганта ФЕСКО? : 📉 Падение ставок на фрахт - на данный момент ФЕСКО около-ключевой игрок этого направления, но по масштабам они не могут конкурировать с таким мировым гигантом, который будет предлагать свой сервис значительно дешевле, в распоряжении CMA CGM огромный флот, что позволяет диктовать свои условия. 💡Цена или качество?: здесь важно отметить и клиентские приоритеты, крупные перевозчики имеют несколько дополнительных судозаходов и перегрузок(трансшипменты), за счет этого они действительно могут играться со ставкой по направлению, но есть и нюанс - сроки доставки значительно увеличиваются. Предварительно, здесь стоит ожидать минимум 50-65 дней транзитного времени доставки, в свою очередь, ФЕСКО предлагает прямой сервис из той же Индии - ~30 дней до Санкт-Петербурга. 🔍Первый запланированный судозаход в Санкт-Петербург парохода CMA CGM не состоялся, после Финляндии судно не пошло в Россию. Однако, в расписании значится заход контейнеровоза Victoria, который 27 ноября должен прибыть на терминал Нева-Металл. Я думаю, что возвращение CMA CGM будет радостной новостью для клиентов, у которых появится больше альтернативы и ценовой гибкости, но для нашего актива - это скорее трудности и новый вызов, с которым им придется справляться. Сойдемся на том, что настоящее развитие происходит тогда, когда ты выходишь из зоны комфорта😎 📈Победы на Дальнем Востоке - сейчас направление Владивостока перегружено, все стремятся успеть отгрузиться до Нового Года, да еще так, чтобы не попасть в период самых праздничных дней. Ставки на ДВ растут еженедельно, перевозчики отбивают и пытаются максимально заработать из-за сложившегося ажиотажа на рынке. Учитывая, что ФЕСКО - это комплексный перевозчик, который в том числе формирует свои контейнерные поезда в регионы, то сейчас у них зеленые показатели) На данный момент мне просто интересно следить за этим активом, я не продаю и не увеличиваю позицию(возможно, я бы это делал, но сейчас отдаю приоритет другим акциям), реальных тенденций к возвращению на прежние уровни, к сожалению, пока нет. Данный пост - это мои мысли, я ни в коем случае ни к чему вас не призываю. Моя позиция не является инвестиционной рекомендацией. А вы верите в ? Будет интересно почитать ваш опыт взаимодействия с этой акцией.

НМТП(Новороссийский морской торговый порт) Сегодня хочу поговорить про Новороссийский порт, при разборе этой акции важно понимать структуру - порт состоит из терминалов, в данном случае НУТЭПа и НЛЭ. Учитывая принадлежность активов, они формируют стратегическое партнёрство между более крупными игроками рынка, как Транснефть(материнская компания) и ДелоПортс(подразделение ГК Дело), так что цепочка "владений" достаточно сложная, однако, именно через долю Транснефти порт принадлежит государству. Оно и логично, ведь это стратегический объект в масштабах страны - это одно из ключевых и ощутимых плато для этого актива, но так ли всё стабильно? Транснефть перегоняет огромное количество нефти, но недавно была совершена атака БПЛА и в этом кроется самый большой текущий риск. Инфраструктура этого актива ограничена фактически одной локацией и от неё зависят все результаты, соответственно, в условиях вооружённого конфликта порт может попасть под более серьезный прицел, повреждение ключевой портовой инфраструктуры может кратно сказаться на целом списке последствий, начиная от временной приостановки на время угрозы, так и до полной остановки деятельности(будь то прокачка нефти или погрузо-разгрузочные работы с контейнерами). Это может стать ударом по , и . К сожалению, этот фактор непрогнозируемый и реальная надежда здесь исключительно на наши вооружённые силы. Достаточно неплохой виток в развитии Новороссийский порт получил из-за изменений на Севере, когда под первые ограничения стал попадать порт Санкт-Петербурга и ощутимая часть грузопотоков была переориентирована на Юг и Дальний Восток(здесь снова передаем привет ФЕСКО, в активы которого входит ВМТП). Так что и слишком позитивный сценарий на нашем рынке, хоть и породит ракету, в долгосрочной перспективе объемы грузов могут быть вновь скорректированы. Было бы однобоко не упомянуть наверное ключевой момент, который привлекает часть инвесторов - это то, что НМТП вот уже много лет и стабильно выплачивает дивиденды держателям активов - это неоспоримый плюс, но в нынешних условиях я бы отнёс все таки эту акцию к списку "о риске". В моём портфеле её нет и я предпочитаю оставаться зрителем. Вышесказанное - это мои мысли и я ни к чему вас не призываю, мой пост не является инвестиционной рекомендацией. Мне также будет очень интересно почитать ваши комментарии относительно затронутых активов. А вы рискуете на сегодняшнем рынке? Желаю вам терпения и зеленых портфелей💸

ДВМП(FESCO) Всем привет! Давно наблюдаю за акцией и грустно вспоминать, как когда-то была вера в 120р... Сейчас все равно держу этот актив в портфеле, так как он кажется мне интересным и косвенно пересекается со сферой деятельности. Хочу поделиться с вами мыслями по данной компании😎 В условиях сложной политической обстановки, ряд ведущих морских перевозчиков(Maersk, CMA CGM, ONE и др.) уже давно не заходят в Российские порты, поэтому ключевые импортные и экспортные направления уверенно закрывает FESCO, которое к этому моменту полностью смогло расширить и адаптировать предлагаемые клиентам логистические сервисы. К сожалению, рынок контейнерных перевозок переживает не лучшее время: Относительно крепкий рубль бьет по экспортерам, которые снижают свои объемы отгрузок. Ставки фрахта находятся уже длительное время на почти историческом минимуме и еле покрывают эксплуатацию судов. Несмотря на это, FESCO продолжают расширять свои возможности на различных направлениях бизнеса(прим. из свежего - постановка второго небольшого контейнеровоза вместимостью 707 teu на маршрут СПб - Калининград). Стоит отметить, что данную компанию можно отнести к списку "безопасных", когда мы говорим про рынок морских контейнерных перевозок, поскольку FESCO находится под протекцией Росатома, а это чуть ли не решающий фактор, когда мы говорим о стабильности и предсказуемости. За последние два года прекратило работу огромное количество перевозчиков, транспортно-экспедиционных компаний и покинули рынок некоторые морские линии(прим. C-star line, STF и др.). В моем портфеле не так много акций данной компании, в т.ч я в августе закрыл часть позиции(покрывал другие минусы), но я по прежнему верю в эту бумагу и рассчитываю, что однажды мы снова будем позитивно обсуждать ее перспективы и новые витки развития. Будет интересно почитать ваш опыт взаимодействия с данной акцией и ваши комментарии по поводу этого актива. Надеюсь, что моя мысль дала вам чуть больше понимания этого рынка и если это будет воспринято позитивно, то я продолжу делиться с вами подобного рода информацией. Хочу отметить, что это в первую очередь мои мысли, а не инвестиционные рекомендации. Я сам осваиваю эти инструменты на пути к большому будущему) Желаю вам удачи и громких побед!😊