Рынок акций: коррекция и новые возможности

Войти

? Четверг ускорил снижение, которое наблюдалось на протяжении большей части торгов. Индекс МосБиржи периодически обновлял недельные минимумы, но предпринял несколько заметных попыток развить отскок. Закрылись ниже 3300 по индексу, в преддверии выборов и пятницы - знак нехороший. На что смотрю? •Софкомфлот Умеренно снижается, даже на фоне отчета и возможно высокой див. доходности по его результатам, хоть и данные ожидаются чуть слабее предыдущих. Заливают в большинстве на эмоциях вместе с индексом, при отскоке потенциально может расти одним из первых. Спекулятивно пока остается интересен, но буду готов и к обратной ситуации. •Эсэфай Раллирует и очередной раз удивляет своей волатильностью, новостей по IPO Европлана пока нет, рост основан на ожиданиях. Возможно получим оценку уже ближайшее время. Выводы делать ещё рано, так что слежу за новостным фоном и никуда не спешу. •Лукойл Сильно снижается относительно объемов, небезосновательно, но всё же в большинстве на эмоциях. Интересен как и всегда, ждём объявление по дивам, не спешим продавать и не торопимся покупать. Сейчас оптимально совершать как можно меньше действий. •Яндекс Навеса нет? Судя по последним комментариям, может не предложить конвертацию бумаг, купленных во внешнем периметре, для всех инвесторов. •18 марта начнутся торги акциями МКПАО “ТКС Холдинг” на Мосбирже Очень интересно) Вышло много крутой инфы в преддверии старта, жду реализации навеса в полной мере, что также может повлиять и на индекс в целом. Не буду торопиться покупать, навес достаточно приличный и залетать в момент открытия торгов - неразумно. Буду смотреть и набирать в обе стратегии, сильная история может достаться по невысокой цене. Выкупать будут сильно, так что даже есть вероятность быстрого откупа просадки. Некоторые позицию на рынке будут падать на этом фоне, много кто будет продавать бумаги для набора Тинька. Плюс допка для покупки Росбанка пока неизвестно как будет выглядеть. Сегодня перебалансировка, увеличу долю спекулятивных позиций. •Итого: Коррекция случается, писал несколько постов и призывал держать кэш, в стратегии нас неплохо в этом плане захэджировал Эсэфай. Всё краснеет и кажется, что дальше будет только хуже - это и есть эмоциональная часть которая и руководит сейчас рынком. Но Макрон ничего путного не сказал, выборы будут, инфа по налогам уже есть, да и долгая высокая ставка уже ясна. Тем временем не забываем, что скоро стартует дивидендный сезон, ждём инфу по Сберу и возможное ралли после выборов. Не исключаю что всё можем увидеть ещё ниже, так как времени ещё достаточно, поэтому не нужно торопиться с покупками, интересны сейчас по прежнему локальные истории. Коррекции - это новые возможности, которые можно и нужно использовать. UPD: По Тиньку не все так радужно {$YNDX}

По рынку что думаю: Большинство должников, застройщиков, особенно Самолёт и Пик, уже в цену заложили понижение ставки на 1%, следовательно, если это будет так - на факте будет фикс, а если кат будет -0,5%, то фикс будет уже более значительный. В то же время консенсус аналитиков считает, что всё-таки базовый сценарий - это именно -0,5%. Так как ЦБ осторожен, и инфляционные ожидания выросли аж до 13,7%, что в два раза больше официальной инфляции. Так что -0,5% и нейтральный сигнал кажется более вероятным. И да, растущие ИО меня напрягают. И я ждал бы -0,5%, если бы не политические причины, которые вкратце упомянул выше. Поэтому я не считаю разумным грузиться лонгами спекулятивно именно под ставку, так как движение в большинстве уже отыграно, и основные движения с текущих всё-таки будут геополитическими, а не экономическими. •По бумагам: Ждал намного более сильного спекулятивного движения под ставку в МТС Банке, есть ощущение, что подзабыли про бумагу. Вчера дала почти 2%, но шатко и неуверенно. Да, я брал на более длительный период, конечно, и после отчета мне понравилась идея скорее в среднесрок. Но был бы не против сдать на выносе перед ставкой, чего не произошло. Так что тут держим дальше. Россети Волга - имба. И идея - в рынке, что важно. То есть те, кто покупают сейчас и не дают упасть, - знают, зачем они это делают, и примерно представляют себе апсайд. Я жду тут много, скажем, 30% с текущих внутри года легко, но это, я бы даже сказал, консервативно. Поэтому я выкупал большинство заливов в этом неликвиде и довёл позицию уже до 24%. С текущих уже пространства набирать практически нет, край - до 26%. Сейчас это самая большая доля в стратегии. Также держим Русагро просто потому что неплохая консолидация идёт в бумаге у уровня, и Сбер просто потому, что также интересный уровень около 300 + он почему то был слабее рынка уже достаточно долгое время + под НГ любят покупать его. Грузиться на 100% в акции будем уже после экспирации и ставки. Или сейчас выйдет новость, и через секунду мы уже фулл в Газпроме и Новатэке. Два варианта. Вот и всё. PIKK SMLT MBNK RAGR SBER NVTK GAZP Полёт вверх MRKV

Началось