👋Еженедельный обзор и идеи

👋Еженедельный обзор и идеи. Валюта. #новости, #новичкам, #акции, #пульс, #мнение, #идея, #портфель, CRH7 SiH7 ——— Валюта ✅Многие ругают власти за ультраукрепление ₽ и вред экспортерам и бюджету. ✍️ Я смотрю на это так: государство выбирает из двух зол в нынешней ситуации - первое, надо не допустить инфляцию в момент, когда спрос выше предожения. ⚡️Предложение ограничено импортом, санкциями, нехваткой рабочих рук, слабой производительностью и сво. ⚡️Спрос силен из-за невозможностью выхода излишков зарубеж как раньше. - во-вторых, власти стараются крепким ₽ ослабить желание продавать товары на экспорт больше чем надо, потому что самим не хватает пока. ⚡️Но в итоге, страдает бизнес, работники и бюджет государства. ✅Существенное снижение доли импорта в ВВП РФ - фактор укрепления ₽. ✅Дифицит бюджета (за 2025 дефицит увеличился раза в 3 от базового, «спасибо» санкциям и тд) можно покрыть пытаться разными путями, но скорее всего, выбор сделают чуть девальвировать ₽. ✍️Валютное хеджирование (покупки валюты) через юаневые и другие еврооблигации, фьючи или акции (выигрывающие от снижения ₽) - может показать доходность равную (на год) или превысить в сравнении с офз, как пример. ✅Факторы за крепкий рубль: - падение импорта - хеджирование экспортерами своих продаж - Майнинг - подобие экспортной операции, укрепляет рубль - бóльшая часть ЗВР сейчас в золоте (200+млрд дол), это фактор за удержание ₽ сильным при росте металла - высокая % ставка (carry trade) - умышленное снижение курса доллара к валютам от США (в соответствии с национальными интересами США: изменение глобального торгового баланса, где импортеры должны больше экспортировать и наоборот; списание долга через инфляцию и девальвацию) - борьба с инфляцией - изменения в расчетах за экспорт/импорт - искусственное охлаждение экономики - будущий подьем налогов - ручное управление курсом ✅Факторы за снижение рубля к основным валютам: - заявленные цели нашим правительством - кратное увеличение импорта с Индии - частично отменяются лимиты перевода денег за границу -дефицит бюджета - снижение маржи у экспортеров - разница в инфляциях РФ и Китай/США - геополитическое давление на РФ усиливается. ✍️Работа по валюте не ограничивается только валютой, также можно использовать акции (компаний выигрывавших от движений курса), еврооблиги, юаневые офз и тд. ✅Баланс валюты и диапазон, пока что не меняется: (большой диапазон 71-110 руб/дол, средний 86-97.⚡️ Ручное управление рублем - только усилилось. 👆Работаю по валюте - от линий диапазона (сокращаю с 98-114, набираю с 71-86).

👋Еженедельный обзор и идеи. Товары. #новости, #новичкам, #акции, #пульс, #мнение, #идея, #портфель, GLDRUB_TOM SVH7 GDH7 #BRJ6 ——— Товары Золото ✍️Удерживаю половину позиции в металлах (позиция - это определенный % от всего портфеля в металлах). ✅Если высокие цены на сырье (нефть /газ) удержаться, это по цепочке приведет к стагфляции, что укрепит позиции золота (доходность по трежерям (облигации США) станут не актуальными). Факторы за рост: - геополитика (воины, боеприпасы) - изменение в мировых рассчетах, скупка золота как резерв под стэйблкоины - конкуренция Китая с западом за сырье (Китай мега производитель и потребитель металла) - умышленная девальвация фиата из-за долгов (списание долга) - санкции и пошлины - рост % ставки по облигациям долга (выход части в Ме) - фундаментальная недооценка золота в критические времена по сравнению с общей финансовой системой (тут у золота есть цели еще 100+% на долгосроке) ✍️Откаты будут всегда, работаю долгосрочно от лонга. ⚡️Цели отката есть, вплоть, до 3000-3500. Фиксирую часть позиций при разворотных фигурах. Докупаю с откатов. Нефть ✅Переставленные бумажные цены на нефть в район 100 (примерно) и ручное удержание там будут настолько долго, на сколько силен Минфин США (имхо) и насколько такие цены выгодны для амеров. ✅Цена на сырье будет отражать издержки войны (имхо), также есть другие цели США в увеличенной цене на нефть. ✍️Цели у роста цены есть, вплоть, до 135 (имхо).

👋Еженедельный обзор и идеи. ММВБ #новости, #новичкам, #акции, #пульс, #мнение, #идея, #портфель, #IMOEX MXM6 ——— ✅В последнее время, думаю, многие из новичков или даже со среднем опытом трейдеры заметили, что Биржа - это достаточно дорогое место для обучения.⚡️ Особенно это поняли, кто используют плечи и пытаются найти грааль в краткосделках, сигналах, автоследовании и тд. ✍️Я не против краткосрочной торговли, но тут надо понимать вещи: - преимущества нет у физиков - надо знать вероятности пробоев, выходов, продолжений, смен циклов волатильности и тд - надо понимать рискменеджмент - знать психологию публики и свою (исключить завышенные ожидания по своему плану) - надо знать как найти объемы - распознавать работу алгоритмов (роботов) околорыночников - и тд По опыту, победители в краткоторговли это менее 1%. Зачем ставить на меньшую вероятность. Те, кто распределяет небольшую часть сбережений в риск - в лучшей позиции. ———- ММВБ и ОФЗ 🙌Если уж, менять собственников акций РФ с нерезов на резидентов, то лучше по не высокой цене. Что счас и происходит (имхо). ✅Ситуация с втб дивами и допкой, конечно чуть ухудшает будущее (долгосрок 3-4г) в этой бумаге (имхо). ⚡️Симбиоз крупных банков с маркетплейсами - скорее это для того, чтобы Озон и Вб не обогнали банки в будущем и их притормозят (имхо). ⚡️Втб всеравно остается бумагой, похожей на ОФЗ на долгосрок (как и транснефть и др) ✅Индекс не растет по причинам: - отгрузки экспортеров страдают из-за беспилотников и сдерживания РФ - заградительная % ставка для бизнеса, чтоб удержать инфляцию - рост дефицита бюджета РФ и отвлечение капитала в ОФЗ - хеджевые действия крупных игроков (работают от шорта пока нет ясности с нерезами и вторичными санкциями) - нерезы пока не могут покупать и опасаются жесточайшего давления США - продолжается переток акций от нерезов к резидентам - крепкий рубль - нехватка работников на некоторые специальности ✅Возможно, чей-то план в том, чтоб душить так экономически РФ и давление не ослабевает, особенно, перед осенними выборами. ✍️Чтобы начал реализовываться бычий сценарий на нашем рынке и чтобы крупные игроки завершили долгосрочный хеджевый шорт индекса надо: - пройти зону 3200 (индекс) и там закрепиться, тогда движение может идти 4200+ - нужны понятные условия долгосрочного мира и главное - снятия части санкций - снижение %ставки в район 10-12 - 1трлн₽ с депозитов на фондовый, возможно, может поднять индекс на 20-50%. А в банках накопилось более 60трлн₽ ✍️ОФЗ остаются достойной позицией в сегодняшней ситуации.