У меня есть 3,5 млн рублей капитала, но моя семья

Отчёт №3: Март — время активных решений и обгона инфляции Если февраль в портфеле прошел спокойно, то в марте пришлось проявить дисциплину и сделать несколько перестановок, чтобы не мириться с возросшими рисками и зафиксировать хорошие премии. 📊 Доходность с 19.12.2025 по 02.04.2026: • Публичный портфель: +6,68% (XIRR) 🔥 • Депозиты (среднее): ~4,39% • LQDT (фонд денежного рынка): ~4,34% Портфель продолжает уверенно обходить бенчмарки даже с учетом комиссий и пополнений. 🎯 Движение к цели 10 млн ₽ к 2035: • Сейчас: 2 417 392,37 ₽ из 10 000 000 ₽ (24,2% пути) • Вложено: 2 290 000 ₽ (+30 000 ₽ в марте) • Прирост за март: +48 022 ₽ • Общий прирост: +127 392,37 ₽ 💼 Что изменилось в портфеле? (Три главных хода) 1. Жёсткий риск-менеджмент: продажа КАМАЗ БП16 (RU000A10CQ77) Продал выпуск прямо в день даунгрейда. Мой подход прост: я не для того собираю качественный портфель, чтобы мириться с новыми ценовыми ориентирами при ухудшении рейтинга. Риск должен быть оправдан доходностью, в КАМАЗе на тот момент я этой оправданности не увидел. Дисциплина важнее «веры в эмитента». 2. Первичка и новая реальность: ГТЛК 2Р-12 (RU000A10EMU3) Поучаствовал в размещении. При текущей ключевой ставке 15%, купон 16,25% (ежемесячно!) выглядит очень бодро на дистанции в 4 года. Да, есть амортизация, но это отличный способ зафиксировать высокую премию в новом экономическом цикле. Примечание: сейчас в портфеле временно две бумаги ГТЛК (2Р-02 и 2Р-12), но это осознанный этап ребалансировки. Риск-менеджмент под контролем, планирую привести аллокацию по эмитенту к целевым показателям в ближайшее время 3. Удлинение через фикс: ВСК 1Р-03R (RU000A105KR6) На сумму мартовского пополнения взял фикс от ВСК. Рейтинг высокий, доходность отличная. Начинаю понемногу перекладываться в длинные фиксы, пока рынок дает такую возможность. 🏆 Топ-5 бумаг портфеля по доходности (со старта): Селигдар 001Р-08 (RU000A10DTF1): +10,93% Балтийский лизинг БО-П10 (RU000A108777): +8,35% ГТЛК БО 002Р-02 (RU000A105KB0): +7,15% Магнит БО-005Р-05 (RU000A10DPM5): +6,57% ПГК 003Р-02 (RU000A10DSL1): +6,41% (Указана абсолютная доходность отдельных выпусков за период; вклад в общий результат зависит от доли бумаги в портфеле). 🧠 Мысли по рынку: ЦБ продолжил цикл снижения (сейчас 15%), и доходности по флоатерам ожидаемо пошли вниз. Моя целевая стратегия - держать долю фиксов и флоатеров 50% на 50%, она по-прежнему основная. Но внутри этих долей я начинаю точечно заменять бумаги с низкой премией на выпуски с более интересным спредом или на качественные фиксы. План на апрель: Продолжаю мониторить первичку. Ищу доходности 16%+ в надежных фиксах и планирую замену одного флоатера ААА на бумагу с более интересной премией к ставке при умеренном риске. Как вы поступаете, когда у бумаги случается даунгрейд? Режете сразу или даете шанс? И по ГТЛК - какие цели ставите? Делитесь стратегиями! 👇 ⚠️ Не является ИИР. Информация предоставляется исключительно для образовательных и информационных целей. #облигации #инвестиции #портфель #fire #пассивныйдоход #гтлк #камаз #флоатеры #прояви_себя_в_пульсе #хочу_в_дайджест

Миф о «вечной ракете» в бетоне. Почему математика голосует за облигации 📉🏗 Продолжаем разбирать квартирный вопрос. Нам нужно расширять жилплощадь (доплата около 5 млн), но рука не поднимается обнулять портфель и лезть в ипотеку. Как мы выяснили в комментариях к прошлому посту, реальная рыночная ставка сейчас - около 16,9%. Брать кредит на таких условиях - это финансовое харакири. Адепты секты «Бери сейчас, а то подорожает» пугают инфляцией. Я свел исторические данные за 10 лет на один график (прикрепил к посту). Что мы видим? Жесткую смену эпох: 1️⃣ Аномалия 2020-2022: Бетон обгонял деньги из-за стероидов льготной ипотеки. 2️⃣ Итоги 2025 года: Доходность консервативных облигаций оказалась в 3 с лишним раза выше, чем рост недвижимости (27,5% против 8,8%). Математически сейчас выгоднее держать капитал в бумагах, заставляя сложный процент работать на себя, чем кормить банк ипотекой под 16,9%. Мой рабочий портфель, который обгоняет бетон, сейчас состоит из этих выпусков: RU000A10DSL1, RU000A108777, RU000A10DTF1, RU000A10DYC8, RU000A10DRF5, RU000A105KB0, RU000A101Z74, RU000A108RP9, RU000A106ZU6, RU000A10D1W2 Наш план: Ядро капитала не трогаем. Терпим до 2028–2029 года. Когда ключевая ставка уйдет в адекватный диапазон, мы просто возьмем кредит на нормальных условиях ДО того, как цены на вторичку снова улетят в космос. Никаких эмоций, только сухой расчет 📈 А вы сейчас покупаете бетон или предпочитаете пересидеть период высоких ставок в облигациях? Поделитесь логикой в комментариях 👇 !!! Не является инвестиционной рекомендацией. Информация предоставляется исключительно для образовательных и информационных целей #недвижимость #ипотека #облигации #пульс_оцени #прояви_себя_в_пульсе

Кэшбэк → LQDT: второй месяц эксперимента Продолжаю личный эксперимент: весь кэшбэк не трачу, а раз в месяц перевожу в LQDT — фонд денежного рынка. Идея простая и прикладная: • не “проедать” кэшбэк незаметно, • превращать его в отдельный резерв, • на практике смотреть, как даже небольшие регулярные суммы начинают работать Правила эксперимента: • раз в месяц фиксирую сумму полученного кэшбэка; • 100% перевожу на брокерский счёт; • на всю сумму покупаю LQDT; • отдельно отслеживаю пополнения и результат Январь В январе получил 9 958,25 ₽ кэшбэка. Эту сумму перевёл на брокерский счёт 16 февраля и направил в LQDT. Февраль За февраль пришло ещё 7 123 ₽ кэшбэка. Эту сумму перевёл на счёт сегодня и тоже полностью направил в LQDT. Эффективная ставка кэшбэка за февраль — 3,42%. После сильного января месяц выглядит чуть скромнее, но сумма всё равно заметная — особенно если воспринимать кэшбэк не как “бонус на мелкие траты”, а как регулярное пополнение отдельного фонда. Самые доходные категории февраля: Супермаркеты — 1 807 ₽ кэшбэка (2,56% эффективная ставка) Кафе — 1 510 ₽ (5,81%) Электроника — 1 484 ₽ (3,67%) Почему вообще делаю этот эксперимент? Суммы сами по себе не выглядят крупными, но в этом и смысл: взять обычный бытовой денежный поток, который многие вообще не считают частью капитала, и превратить его в работающий актив. Без поиска “супердоходностей”, без попыток угадать рынок, без лишней суеты — просто регулярное пополнение и понятный инструмент для краткосрочного размещения денег. Для меня это в первую очередь не история про доходность, а про настройку финансовой системы. Когда даже кэшбэк перестаёт быть “мелочью на кофе” и начинает работать как часть общего капитала. На мой взгляд, этот эксперимент хорошо показывает значимость маленьких ежедневных действий в личных финансах. Если нет возможности регулярно пополнять накопительный или брокерский счёт из основного дохода, можно начать хотя бы с кэшбэка — и относиться к нему как к деньгам, которых у вас нет. Тогда даже такой небольшой поток постепенно превращается в заметный резерв. Что дальше? Буду продолжать эксперимент и раз в месяц публиковать короткий отчёт: • сколько пришло кэшбэка • сколько перевёл в фонд • какой уже накопился объём • сколько добавил сам LQDT Посмотрим, во что это вырастет на дистанции. А вы как обычно распоряжаетесь кэшбэком: тратите сразу или тоже куда-то направляете? Не ИИР. LQDT - инструмент денежного рынка #lqdt #кэшбек #накопления #дисциплина #детали