Облигации Брусники и акции ГК Самолёт: новости инвестиций

Войти

Всем привет! Есть две новости: 1) получил купоны по Бруснике в размере 3 940,41р. Теперь будет приходить такая сумма, а не 2 600р, как было ранее, так как я увеличил объём облигаций – об увеличениях, дополнительных покупках писал ниже. 2) мониторю акции ГК Самолёт, смотрю, как они там чувствуют себя и понимаю, что акции просто укатывают. Видимо, моя теория подтверждается, что наследников крупнейшего акционера будут додавливать, чтобы они продали акции по супер низким внебиржевым ценам другим людям. Бизнес этой группы так-то хороший – я об этом говорил уже ранее, что у них самый большой земельный банк (причём локации – бомба), у них развитые налаженные цепочки, выстроенная экосистема, большое количество цифровых качественных продуктов, плюс купили относительно недавно банк, который уже активно переделывают под себя – столько возможностей у этого бизнеса... поэтому да – выдавливают из бизнеса наследников, поэтому не понимаю, зачем аналитики Т-Инвестиций рекомендуют сейчас покупать их акции... В принципе, по новостям всё. На днях выложу материал об инструментах накопления денежных средств и их увеличения. UPD: только заметил красивую надпись на скриншоте: «Даже маленькие шаги приближают к большой цели» – так оно и есть 🙏. Двигаться медленно, но уверенно 🙌

RU000A10C8F3 Всем привет! По облигации Брусники произошёл технический дефолт. Ну, в нашей деревне не было бы так весело без таких сюрпризов 🤷‍♂️. Да, мои 227 тысяч рублей, вложенные в Бруснику, могли бы просто-напросто испариться. Дело в том, что фиксация купонов в этом месяце по конкретно этому выпуску заложена на 6 ноября, а выплата происходит в течение 14 дней, если мне память не изменяет, но по факту НРД перечисляет купоны всем брокерам (а те уже инвесторам) на следующий рабочий день. Что сделала Брусника? Она отправила деньги 6 ноября, как и положено, но деньги в НРД (национальный расчётный депозитарий) пришли только 7 ноября. По итогу фиксация списка будет 10 ноября, а выплата купонов будет 11 ноября – таковы регламентные правила данного процесса. Брусника сделала два официальных поста у себя в ТГ-канале, где заявила, что виноват в этом банк-отправитель, который так долго отправлял платёжку, а миноритарные инвесторы разделились во мнении: половина говорит, что всё, компания БАНКРОТ, ДЕФОЛТ, ВСЁЁЁ, а кто-то всё же последовал более здравому смыслу, сославшись на либо человеческие ошибки главных бухгалтеров, которые отправляли деньги чересчур поздно по времени в тот день, либо на банки, у которых бывают иногда такие технические проблемы. Ничего в этом такого нет. Тут не совсем корректно заявлять, что виновата какая-то одна сторона – не надо так. Ведь в этой ситуации может быть виновен кто угодно: банк-отправитель, клиринговый центр, банк получатель, НРД. К сожалению, миноритарные инвесторы сильно испугались этих сообщений в СМИ и от расписки от НРД: начали скидывать бумаги, что повлияло, конечно, на её цену (уже бумага отыграла 50% падения), начали писать разные негативные комментарии, писать в Пульсе и так далее. Я абсолютно спокойно отношусь к этой ситуации, так как тоже понимаю причины её возникновения. Плюс я посмотрел все финотчётности компании с 2021-го года, а недавно изучал свежие операционные результаты, которыми компания поделилась 1 ноября (об этом я писал тут). Послушайте: у компании всё хорошо. У неё есть проектное финансирование с закрытием по нему через достаточно долгое время, у неё есть контракты на реставрации знаковых зданий и их фундаментальное обновление, недавно они купили землю в престижном месте Одинцовского района у другой строительной группы (Самолёт) – у Брусники есть ликвидность, есть достаточный кэшфлоу, чтобы закрывать все потребности, а также расширяться и строить новые здания, создавать новые интересные большие проекты. Ну, как-то так 🙌. На следующей неделе выложу материал о том, какие есть инструменты накопления денежных средств и получения по ним процентов/купонов/дивидендов, укажу плюсы и минусы каждого варианта, распишу портреты людей и укажу, что бы им подошло больше всего. Главный месседж – хватит держать деньги под подушкой или в долларах!

USD000UTSTOM EURRUB CNYRUB I2Z5 I2H6 I2Z5 Всем привет! Обещал выложить материал про ситуацию с долларом – выкладываю. Вообще исторически так сложилось, что курс доллара, на самом деле, сильно влиял на бюджет нашей страны, потому что за доллары мы раньше продавали всё наше сырьё, которое мы добывали и добываем. Экспортные компании получали валютную выручку в долларах, а дальше продавали её в том объёме, в котором бы хватало для исправления амортизационных издержек оборудования, выплаты зарплат, дивидендов, уплаты налогов, а также локального инвестирования, например, для исследования новых залежей или разработки нового технологического инструмента – и всё это делалось, конечно же, в рублях. А всю остальную выручку компании сохраняли. Потом были введены приказы об обязательной продаже валютной выручки (процент доходил вплоть до 80% – ориентировочно с 2022 по 2024 года), что как раз таки сильно укрепляло рубль, так как продавалась валюта, а на неё приобретались рубли. Потом процент по обязательной продаже валютной выручки снизили, а далее вовсе убрали. В какой-то момент был приказ о том, что наше сырьё не должно продаваться за валюту недружественных стран, а только за нашу национальную денежную единицу или же за валюту дружественной нам страны. Потом нагрянула ускоренная инфляция с трендом на повышение ключевой ставки. Высокая ключевая ставка – это как раз таки тот фактор, который на данный момент сильно влияет на укрепление рубля. И нужно понимать ещё один момент, что сильный рубль не позволяет консолидировать бюджет (схлопнуть его в 0, чтобы не было ни дефицита, ни профицита: дефицита за январь-сентябрь 2025-го года посчитали на 3,78трлн рублей, а по плану он выйдет по идее на 5,7трлн рублей, если ничего не изменится, а я про собираемость налогов и сильный рубль) — расходы в 2026-м году должны составить потенциально 44,1трлн рублей. Что имеем: теперь курс доллара или евро практически не влияют на бюджет. Теперь китайские юани и индийские рупии имеют вес, но совокупность факторов не даёт ослабить эти две валюты. Честно говоря, нам и не надо, потому что из-за низких курсов мы можем а) покупать китайские и индийские товары достаточно дёшево б) закупать импортное оборудование для предприятий тем же самым образом за дёшево. Но и из-за этого же фактора продаём мы сырьё наше тоже не так дорого, как хотелось бы. Напомню, что юань в какой-то момент стоил и 13.5р, и 14.5р, и 15р, а сейчас в районе 11.3р. Разница существенная – минимум 17%. Прогнозы по валютам: нечего тут прогнозировать, потому что ничего уже и непонятно. Понятно, что траты в бюджете увеличиваются в связи с выпуском новых ОФЗ МинФином, налоги за повышением трат не поспевают. Видно, что мы пытаемся как-то решить ситуацию с консолидацией бюджета с помощью повышением налогов, но, конечно же, это не фундаментальное решение проблемы. ВЫВОД: эмиссия рубля продолжится по достаточно высокой ключевой ставке, госбонды ЦБ продолжит скупать, ключевую ставку продолжат снижать очень низкими темпами, но продолжат, чтобы не дефолтнулись огромные частные и гос.компании (строительные, логистические, лизинговые, ритейлы, производственные и обрабатывающие предприятия), чтобы вторые могли продолжить рефинансироваться через корпоративные облигации каждый раз по ставке чуть ниже предыдущей. Ситуация, конечно же, не лёгкая. Нужно балансировать между двумя крайностями.

$RU000A10C8F3 $SMLT