💫 "Как разумно и без эмоций нужно оценить акции Ozon

🍿"Какие факты скрываются в рекордах цен нефти? Почему это проблема для Трампа?" Рады встретить наших друзей и новых подписчиков в воскресенье!✨ Если честно признаться, сохранение ключевой ставки 14% мы считаем самым **скучным и предсказуемым событием**. В закулисах нашей команды,еще в понедельник, я сам и консервативная Виктория рассчитывали, что Набиуллина ее сохранит. А вот, что удивило нас -это факты, скрывающиеся за новыми рекордами цен нефти на этой неделе. Трампу выгодно, что нефть стала дороже❓ Только за первые десять дней сентября нефть подорожала на 13%📈. Причем рекорды переписывались каждый день, вплоть до 108$. На первый взгляд кажется, что причиной такого стремительного роста нефти стало решение Трамп снова вернуться к бессмысленным атакам оккупации Ормузского пролива. Нет, это не так. Сам конфликт длится уже 7-й месяц и военные действия Трампа уже мало удивляют нефтерынок. Тогда по просьбе Ирана, 10 сентября хуситы захватили порт Моха и остров Перим, так под их контроль уходит весь Баб-эль-Мандебский пролив. Раньше он работал альтернативой закрытому Ормузу и через него проходило 12% нефти. Так Иран получил преимущество в конфликте.Вчера в субботу мы пришли к мнению, что так нефть может подняться до 120$ Казалось бы, что дорогая нефть плюс для США. Тогда раскроем вам вторую тайну. Для Трампа это стало больной проблемой. Когда дорожает нефть растут цены на бензин, а дизель вообще может погубить экономику США потому что используется везде: от логистики до хозяйства. Так в магазинах дорожают сами товары. А на носу у Трампа выборы и не трудно догадаться, что в ноябре он будет **на грани провала**. 💙Подписывайтесь в нашу команду, если часто возникают эмоции страха риска со сделками💙 С другой стороны эта ситуация позитивно отразилась на российских нефтяниках. Сравним, в августе цена сорта Urals была в переделах 60,72-69,72$, а в сентябре уже выше 80$. Такой расклад перевел в премию нефтяников продающих сорт нефти ESPO. Роснефть⛽️ уже перешла в премию 20$ для поставок в Китай в недавно запущенном проекте "Восток Ойл". К нему можно присоединить Сургутнефтегаз⛽️. У нефтяника тоже продажа ESPO с премией до 20$. А Лукойл ⛽️ и Татнефть⛽️ еще в процессе сокращения дисконта. Для первого проблема в санкциях, которые сильно расширили дисконт до 30$. У Татнефти нет долгов, но торгует нефтью больше на внутреннем рынке. На экспорт уходит малая часть продукции и дисконт медленно сокращается. **Приглашаем на наш закрытый канал** - @Investors_team 🔥 #аналитика #топливо #трамп #новичкам #геополитика #команда_инвесторов #выборы #нефть LKOH ROSN TATN SNGSP Не ИИР

💡"Валютные облигации. Есть ли смысл их покупать?" Приветствуем вас, наши любимые подписчики канала!✨ Буквально со вторника основное внимание рынка приковано к ралли роста цен нефти. Сегодня она торгуется уже на уровне 102$, при этом мало кто обратил внимание, что с того же дня валюты ушли в коррекцию. Да, друзья, вы правильно поняли - нефть укрепляет рубль и давит на доллар и юань. Следом за ними существенно подешевели валютные облигации и образовались неплохие условия для распродажи. Когда может снова вернуться слабый рубль❓ Подобные взлеты нефти могут прекратится в любой день.Трамп уже не может долго продолжать атаки на Иран как было весной. Кроме того, если если Набиуллина завтра снизит ставку, рубль снова будет слабеть. Когда инвестору хочется защитить портфель от таких колебаний рынка, а золото не по карману, валютные облигации будут самым доступным вариантом. Плюс есть шанс дополнительно заработать на росте валюты. 💚Подписывайся на наш канал, если мало опыта в распределении финансов в сделках💚 Логика выбора облигации простая:наибольшую часть рынка занимают экспортеры. Значительную часть их прибыли приносит экспортная выручка, которая хорошо увеличилась у нефтяников и газовиков. С кредитным рейтингом АА и ААА достаточно много выпусков у Газпрома⛽️, Лукойла⛽️, Новатэка🔋. А чтобы завтра не было особой чувствительности к изменению ставки, мы в команде подобрали средние выпуски : **В юанях** 🚩Акрон БО-002P-03 Доходность: 9,81% Погашение: 11 октября 2029 г. Купон: 6,45¥ (ежемесячно) Купонная доходность: 7,85% Кредитный рейтинг:АА 🚩Норникель БО-001Р-17 Доходность: 9,64% Погашение: 26 мая 2030 г. Купон: 6,25¥ (ежемесячно) Купонная доходность: 7,6% Кредитный рейтинг:ААА **В долларах**: 🚩НОВАТЭК1Р5 Доходность: 10,6% Погашение: 11 января 2030 г. Купон: 5,75$ (ежемесячно) Купонная доходность: 7% Кредитный рейтинг:ААА 🚩Газпром нефть 005Р-01R Доходность: 10,67% Погашение: 29 марта 2029 г. Купон: 6,16$ (ежемесячно) Купонная доходность: 7,5% Кредитный рейтинг:ААА Вчера моя помощница Екатерина Фокс на просадке докупила Полюс ПБО-06 когда курс юаня опустился до 12,5 руб (-3%) Для валютных облигаций в портфеле достаточно выделить **долю 10-12%.** Тогда у инвестора выйдет двойная выгода:регулярные купоны и увеличение номинала рублевой стоимости при ослаблении рубля. **Приглашаем на наш закрытый канал** - @Investors_team 🔥 #аналитика #акции #доллар #новичкам #облигации #команда_инвесторов #юань #валюта LKOH NVTK GAZP RU000A10F108 RU000A10C9Y2 RU000A10FC62 RU000A10D483 RU000A10EYG7 CNYRUB Не ИИР

✅ "Как инвестору подготовиться к решению ЦБ? Два сценария". Приветствуем наших подписчиков и новичков канала! Чем ближе подходим к пятнице, больше мы наблюдаем разговоров и ставок инвесторов по вопросу "ключа" ЦБ. По традиции решили подготовить наших подписчиков в виде двух сценариев, чтобы избежать ошибок после эмоций. Если Вы ориентируетесь на Индекс Мосбиржи, то в него заложены ожидания именно снижения ставки.Так он днем уже превышал отметку 2300 1️⃣Что будет с бумагами если Набиуллина снизит ставку до 13,75%❓ В пользу такого оптимистического сценария больше указывают показатели инфляционных ожиданий граждан на которые часто упирается Набиуллина на конференциях. Возьмем для этого полноценный август, когда они упали с 14,7% до 13,7%. Также нормализовалась картина на рынке труда и уменьшился дефицит кадров. В условиях этих двух факторов выигрывают компании с наибольшей численностью персонала, а к ним относим представителей потребительского сектора: Х5🍏, Магнит🍏 или Лента🍏. Тем более если ставка будет снижена, то они получат двойную выгоду. Например, у Х5 по отчету во II квартале значительно вырос долг на +20,2% (до 310 млрд руб) и погасить его будет легче с уменьшением ставки. 2️⃣Что будет с рынком если Набиуллина сохранит ставку до 14%❓ Главную роль в этом сценарии будет играть инфляция. Каждую неделю в течении последних недель ситуация постоянно менялась. Каждый из вас встречал "дефляцию" которая больше вызывала смех. По факту к концу августа инфляция выросла до 6,3 против 5,98% в июле. ⭐️Хотите быть в курсе других сценариев и прогнозов торгов рынка? Подписывайтесь на наш канал ⭐️ Для сохранения ставки стоит выделить два фактора: ослабление рубля на 10% относительно доллара после июльского заседания ЦБ. Также к росту инфляции привело повышение цен на топливо. Поэтому до октября еще точно будем видеть очереди на заправках. По поводу конкретных акций, то речь о компаниях которые зарабатывают на процентных доходах. Конечно первым в голову приходит сама Мосбиржа, которой процентные доходы принесли 40%. Из фаворитов нашей команды делаем ставку на Транснефть⛽️ (префы). Если Вам трудно будет сделать выбор, дополнительным ориентиром можно использовать размеры дивидендов, которые не урезали. **Приглашаем на наш закрытый канал** - @Investors_team 🔥 #аналитика #акции #инфляция #сценарий #отчетность #команда_инвесторов #ставка #рубль MOEX TRNFP MGNT X5 LENT USD000UTSTOM Не ИИР