Что там за очередные проблемы у Дели

Каждый день в Пульсе идут баталии из серии «копить в рублях это верх безрассудства», «облигации не обгоняют инфляцию», «недвижимость не дает пассивного дохода». Можно долго спорить и приводить аргументы за или против. Но проще обратиться к аналитике. 1️⃣ Исследование Школы бизнеса Стерна Нью-Йоркского университета (NYU Stern). Несколько лет назад было проведено исследование, где за основу взята крупнейшая мировая экономика - американская. Исследование охватило период более 50 лет: с 1970 по 2023 г. Что мы видим? 📍Акции SP500 обошли с запасом все традиционные классы активов, показывая в среднем 12% годовых. Это позволило гипотетическим $100, инвестированным больше 50 лет назад превратиться в $22 149. 📍Следующим по доходности классом активов стали корпоративные облигации со среднегодовым доходом 8,8% 📍Средний доход по американской недвижимости составил 5,5% годовых. Однако стремительный рост рынка США пришелся лишь на последние 15 лет. До этого времени такого огромного отрыва не наблюдалось. Что это? Пузырь или реальный рост экономики? Или может быть фраза «когда чистильщик обуви начинает интересоваться акциями, надо срочно уходить с рынка» - это не просто красивый оборот речи, а реальность? 2️⃣ Следующее исследование опубликовано в журнале Forbes в 2023 году. Оно охватывает промежуток с 2004 по 2022 г. включительно и касается непосредственно российского рынка. 📍Наиболее доходными в этот период оказались инвестиции не в американские ценные бумаги, а в российские акции: 100 рублей стали бы 861 рублем (12,3% в год). Даже с поправкой на обвал 2022 года российские акции с 2018-го показывают результаты, близкие к американским акциям — 143 рубля, или 8,3% годовых. 📍Если посмотреть промежуток 2018-2022, то здесь лидером по доходности оказалась недвижимость в Москве: 100 рублей стали бы 156 рублями (10,4%). В то же время доходность инвестиций в московскую недвижимость с 2004 года составила 9,5% годовых, что уступает доходности российских и американских акций. 📍Размещенные в 2004 году рубли на депозите по ставке инфляции сегодня превратились бы в 456 рублей, что соответствует доходности 8,6% в год (с 2018 года — 137 рублей, или 7,3% в год). 3️⃣ Еще одно исследование представлено на портале Доход. Здесь показана аналитика по классам активов за 2004-2024 годы: от денежного рынка до золота и жилой недвижимости в России, Европе и США. Что получается? 📍Первую пятерку делят сугубо иностранные рынки: S&P500 с 17,5% годового роста, глобальный фондовый рынок MSCI ACW и MSCI EM. На 2 месте золото с 16,2% ежегодного роста. 📍А вот если брать российский рынок, то тут в лидерах…. недвижимость! Ежегодный прирост 13,9%. И только следом с 13,3% идут российские акции. 📍Ну а аутсайдером стал внезапно (нет) наличный доллар: всего 6,1% роста за 20 лет. 4️⃣ В прошлом году в ТЖ выходила большая статья с разбором самых прибыльных активов за 20 лет - с 2005 по 2025 гг. 📍 Лидером по мнению исследователей стало золото. При инфляции в 377% накопленная доходность составила аж 2100%! 📍Дальше расположились акции - рост на 1188%, вклады - 460%, ОФЗ - 326%. 📍Однако если смотреть на среднюю годовую доходность, то вслед за золотом и акциями лидирующие позиции у недвижимости: рост на 10% ежегодно. И это без учета получения дохода от сдачи в аренду! Я уже приводил свой пример: квартира купленная в 2009 г. на данный момент дает около 14% дохода на изначально вложенный капитал. И эта доходность продолжит расти. Что конкретно купить сегодня? Решайте сами. Я к примеру максимально диверсифицирован по активам: 📌 дивидендные акции и облигации рейтинга А и выше 📌 золото держу в GLDRUB_TOM и TGLD@ 📌 бумажную недвижимость в Парусе RU000A1022Z1 RU000A104172 RU000A104KU3 📌 вместо вклада основную часть денег держу в фонде ликвидности здесь TMON@ и в ВТБ LQDT 📌 несколько квартир от ПИК сдаю - это основа моего денежного потока 📌 в планах коммерция от Самолета Подписывайтесь, чтобы не пропустить мои публикации 📝 🦊 #финансы #инвестиции #акции #облигации #ЗПИФ

Вообще круть! Мелочь, а оооочень приятно! 5 паёв фонда Пассивный Доход TPAY Как мало нужно человеку для радости 😂

Есть ли смысл копить, если у вас есть долги и незакрытые кредиты? По всем классическим нормам, ответ закономерный: НЕТ! Нельзя откладывать и в то же время обслуживать свой долг. Вот и в ленте Т Банка от этом вышла новость. Многие считают, что копить при наличие долгов - это как носить воду в решете: что-то делаешь, но результат нулевой. Поэтому все свободные средства лучше направлять в погашение кредитов. Но это лишь на первый взгляд, потому что все зависит от текущей ситуации и конкретно ваших финансовых целей. Для примера возьму себя. У меня довольно большая сумма ипотеки на одну из квартир, которую я сдаю. Казалось бы, надо максимально направлять свои средства на досрочное погашение. Но я этого не делаю. И ситуация тут даже не в том, что аренда почти в 2 раза выше ежемесячного платежа. Всё дело в том, что моя ставка по кредиту 1,99%! Это не льготная ипотека, не семейная, не IT. Это простая ипотека, которую несколько лет назад выдавал ПИК PIKK в сотрудничестве с ВТБ: сумма за квартиру увеличивалась, зато процентная ставка снижалась. Меня устроила такая ситуация. Единственный минус: для того, чтобы снизить ежемесячный платеж на 1 000 руб., мне нужно внести в досрочное погашение около 220 000 руб.! Поэтому здесь расчет крайне простой: если эти 220 000 руб. я буду держать в том же фонде ликвидности TMON@ через Инвесткопилку (что я и делаю), то при текущей доходности 13,5% ежемесячно я получаю: 220 000 * 0,135 / 12 = 2 500 руб. То есть моя доходность в фонде ликвидности в 2,5 раза выше нежели мнимая «доходность» от досрочного погашения ипотеки. Чтобы эти суммы сравнялись, ставка должна опуститься до 6-7%. В горизонте ближайшего года такое точно не случится. Именно поэтому я по чуть-чуть вношу небольшие суммы на брокерский счет для покупки облигаций и фондов от Т Капитала, а основные средства держу либо на вкладах либо в фонде ликвидности. Рассматриваю в горизонте года покупку коммерческой недвижимости, пока в топе у меня помещения от Самолета SMLT в ближайшем Подмосковье. Но цены конечно просто космос. Поэтому не слушайте тех, кто говорит: нельзя копить, если у вас долги и кредиты. Считайте самостоятельно финансовую модель, смотрите на прибыль, которую можете получить от накоплений. При текущих ставках вполне вероятно, что лучше откладывать средства и держать их на вкладах или в ОФЗ, чем досрочно гасить кредиты. Подписывайтесь, чтобы не пропустить мои публикации 📝 🦊 #финансы #инвестиции #акции #облигации #ЗПИФ