Форум об облигации Реиннольц

#disclosure Компания: ООО "Реиннольц" Тикеры: $RU000A105LS2 Время новости: 09.12.2025 13:31 Тема новости: Выплаченные доходы или иные выплаты, причитающиеся владельцам ценных бумаг эмитента Ссылка: https://e-disclosure.ru/portal/event.aspx?EventId=EbAeYeXlukaFy58nIJKngA-B-B&q= Резюме: ООО 'Реиннольц' выплатило купонный доход по биржевым облигациям серии 001P-02 в полном объеме. Размер выплаты составил 3,14 млн рублей (31,41 рубль на одну облигацию) за 12-й купонный период. Сентимент: Положительный Объяснение сентимента: Эмитент своевременно и полностью выполнил обязательства по выплате купонного дохода (100% исполнение), что свидетельствует о финансовой дисциплине и надежности компании

#nrd Тикеры: $RU000A105LS2 Время новости: 09.12.2025 Тема новости: (INTR) (Выплата купонного дохода) О передаче головным депозитарием, осуществляющим обязательное централизованное хранение ценных бумаг/централизованный учет прав на ценные бумаги, полученных им выплат по облигациям своим депонентам, которые являются номинальными держателями и управляющими, а также о размере выплаты, приходящейся на одну облигацию эмитента (ООО "Реиннольц", 5406697416, RU000A105LS2, 4B02-02-00614-R-001P) Ссылка: https://nsddata.ru/ru/news/view/1333668 Резюме: ООО 'Реиннольц' выплачивает купонный доход по облигациям серии 001P-02 (ISIN RU000A105LS2) 9 декабря 2025 года. Размер выплаты составляет 31.41 рубль на одну облигацию. Сентимент: Положительный Объяснение сентимента: Новость подтверждает плановую выплату купонного дохода, что свидетельствует о финансовой стабильности эмитента и выполнении обязательств перед инвесторами

#nrd Тикеры: $RU000A105LS2 Время новости: 08.12.2025 Тема новости: (INTR) (Выплата купонного дохода) О получении головным депозитарием, осуществляющим обязательное централизованное хранение ценных бумаг/централизованный учет прав на ценные бумаги, подлежащих передаче выплат по облигациям эмитента (ООО "Реиннольц", 5406697416, RU000A105LS2, 4B02-02-00614-R-001P) Ссылка: https://nsddata.ru/ru/news/view/1333221 Резюме: ООО 'Реиннольц' выплачивает купонный доход по облигациям серии 001P-02 9 декабря 2025 года. Размер выплаты составляет 31.41 рубль на одну облигацию. Сентимент: Положительный Объяснение сентимента: Новость сообщает о запланированной выплате купонного дохода, что является позитивным событием для владельцев облигаций; указаны конкретные даты и размер выплаты, что свидетельствует о стабильности эмитента

ДОБАВИЛИ В КАТАЛОГ НОВИНКУ 📌 🏣 РЕИННОЛЬЦ 001Р-04 🔹 $RU000A10DPT0 ▫️ Рейтинг: 🅱️🅱️➖ стабильный [Эксперт РА 🆕] ▫️ Тип купона: постоянный ▫️ Ставка купона: 24% ▫️ Купонный период: 91 день ▫️ Срок обращения: 5 лет ▫️ Обеспечение: Нет ▫️ Объём: 250 млн. ₽ ▫️ Номинал: 1000 ₽ ▫️ Амортизация: Да, с 02.12.2027 ▪️ по 25% в даты 8, 12, 16 купонов и при погашении ▫️ Put-оферта: Нет ▫️ Call-опцион: Нет ▫️ Дата размещения: 04.12.2025 ▫️ Дата погашения: 28.11.2030 ▫️ Статус "квал": Нет 📃 #реиннольц_001р_04 📑 Предыдущий выпуск, доступный в Т: $RU000A105LS2 🗂️ В обращении находятся 2 выпуска облигаций на 250 млн. ₽ 🎯 Цель займа Денежные средства, полученные в результате размещения выпуска облигаций в объеме 250 000 000 рублей, эмитент намерен направить на: обеспечение текущего портфеля заказов (закупка материалов и услуг логистики, ФОТ); поддержание диверсифицированной структуры пассивов. 🏣 Об эмитенте: ООО "Реиннольц" - инжиниринговая компания, которая занимается разработкой и производством высокоэффективного теплообменного оборудования, оборудования для процессов подготовки воды и очистки стоков, а также комплексных решений на его основе систем по управлению водными ресурсами предприятий. Компания основана в 2012 году. 🗃 Факты о Компании: 🪧 Форма собственности: Частная собственность 💰 Уставный капитал: 1 млн. ₽ 📚 Финансовая отчетность за 2024 год 📉Выручка = 492.4 млн. ₽ (-34%) 📈Чистая прибыль = 18.9 млн. ₽ (+237%) 📈Капитал = 57.4 млн. ₽ (+49%) 👥 Учредители: 2 физлица также являются руководителем и/или учредителями 7 других компаний 👨🏻‍🏫 Руководитель (является одним из учредителей) также является руководителем и учредителем 1 компании и учредителем 4 других компаний 🏠 Является учредителем 1 компании 📋 Входит в реестр субъектов МСП. С 2019 года Компании была оказана поддержка государством, корпорацией развития МСП или организациями поддержки субъектов МСП - 52 раза на 515.4 млн. ₽ 📤 Является участником системы госзакупок. С 2016 по 2017 год заключила 5 контрактов на общую сумму 38.7 млн. ₽ в роли поставщика 🪙 На 10.08.2025 у Компании имеется задолженность по налогам и страховым взносам (без учета погашения на эту дату) на 5.3 млн. ₽, пени и штрафы на 34.4 тыс. ₽ 👨🏻‍⚖️ С 2017 года в арбитражных судах РФ с участием Компании было рассмотрено 25 дел. Из них: в роли истца - 13 дел на общую сумму 13.3 млн. ₽ (0 ₽ за последний год) и в роли ответчика - 13 дел на общую сумму 159.7 млн. ₽ (118 млн. ₽ за последний год) 🔒 С 2021 года на Федресурсе опубликовано 11 сообщений о "Возникновении права залога", где залогодателем является Компания #️⃣ #облигации_реиннольц #новая_облигация_в_каталоге #облигации_новый_выпуск #новая_облигация

АНОНС БЛИЖАЙШИХ ВЫПУСКОВ 📢 🌾 Группа Продовольствие БО-02 🏣 Реиннольц 001Р-04 1️⃣ 🌾 ГРУППА ПРОДОВОЛЬСТВИЕ БО-02 ▫️Рейтинг: 🅱️🅱️➖ стабильный [НКР ☑️] ▫️Тип купона: постоянный ▫️Ставка купона: 25% ▫️Купонный период: 30 дней ▫️Срок обращения: 3 года ▫️Обеспечение: Нет ▫️Объём: 200 млн. ₽ ▫️Номинал: 1000 ₽ ▫️Амортизация: Нет ▫️Put-оферта: Нет ▫️Call-опцион: Да, через 1 год 7 месяцев (26.06.2027) ▫️Дата размещения: 03.12 2025 ▫️Дата погашения: 17.11.2028 ▫️Статус "квал": Нет 📃 #продовольствие_БО_02 📑Предыдущий выпуск: $RU000A106YN4 🗂️В обращении находится 1 выпуск облигаций на 300 млн. ₽ 🌾 Об эмитенте: ООО "Группа Продовольствие" - крупный федеральный трейдер на сахарном рынке, поставщик зерновых и масличных культур, кормов и круп, а также переработчик чечевицы в Алтайском крае. Стратегия развития компании включает формирование вертикально интегрированной структуры, в которую входят 2 элеваторных комплекса - Ачинский зерноперерабатывающий комбинат и Михайловский зерноперерабатывающий комплекс. Компания поставляет продукцию во все регионы России и экспортирует во многие страны. Головной офис находится в г. Барнаул. Компания работает в данном направлении деятельности с 2014 г. 🗃Факты о Компании 🪧Форма собственности: Частная собственность 💰Уставный капитал: 50 млн. ₽ 📚Финансовая отчетность за 2024 г 📈Выручка = 9.1 млрд. ₽ (+28%) 📉Чистая прибыль = 40.9 млн. ₽ (-59%) 📈Капитал = 466 млн. ₽ (+10%) 👥Учредители: 3 физлица 👨🏻‍🏫Руководитель является руководителем 1 другой компании 🏠Учредитель 1 компании 👨🏻‍⚖️С 2016 г в арбитражных судах с участием Компании рассмотрено 47 дел. Из них: в роли истца - 41 дело на 1.9 млрд. ₽ (11.6 млн. ₽ за последний год) и в роли ответчика - 7 дел на 83.6 млн. ₽ (0 ₽ за последний год) #️⃣ #облигации_продовольствие 2️⃣ 🏣 РЕИННОЛЬЦ 001Р-04 ▫️Рейтинг: 🅱️🅱️➖ стабильный [Эксперт РА 🆕] ▫️Тип купона: постоянный ▫️Ставка купона: 24% ▫️Купонный период: 91 день ▫️Срок обращения: 5 лет ▫️Обеспечение: Нет ▫️Объём: 250 млн. ₽ ▫️Номинал: 1000 ₽ ▫️Амортизация: Да, с 02.12.2027 ▪️по 25% в даты 8, 12, 16 купонов и при погашении ▫️Put-оферта: Нет ▫️Call-опцион: Нет ▫️Дата размещения: 04.12.2025 ▫️Дата погашения: 28.11.2030 ▫️Статус "квал": Нет 📃 #реиннольц_001Р_04 📑Предыдущий выпуск, доступный в Т: $RU000A105LS2 🗂️В обращении находятся 2 выпуска облигаций на 250 млн. ₽ 🏣 Об эмитенте: ООО "Реиннольц" - инжиниринговая компания, которая занимается разработкой и производством высокоэффективного теплообменного оборудования, оборудования для процессов подготовки воды и очистки стоков, а также комплексных решений на его основе систем по управлению водными ресурсами предприятий. Компания основана в 2012 году. 🗃Факты о Компании 🪧Форма собственности: Частная собственность 💰Уставный капитал: 1 млн. ₽ 📚Финансовая отчетность за 2024 г 📉Выручка = 492.4 млн. ₽ (-34%) 📈Чистая прибыль = 18.9 млн. ₽ (+237%) 📈Капитал = 57.4 млн. ₽ (+49%) 👥Учредители: 2 физлица, также являются руководителем и/или учредителями 7 других компаний 👨🏻‍🏫Руководитель - является одним из учредителей 🏠Учредитель 1 компании 📋Входит в реестр субъектов МСП. С 2019 г Компании была оказана поддержка государством, корпорацией развития МСП или организациями поддержки субъектов МСП - 52 раза на 515.4 млн. ₽ 📤Участник системы госзакупок. С 2016 по 2017 г заключила 5 контрактов на 38.7 млн. ₽ в роли поставщика 🪙На 10.08.2025 у Компании имеется задолженность по налогам и страховым взносам (без учета погашения на эту дату) на 5.3 млн. ₽, пени и штрафы на 34.4 тыс. ₽ 👨🏻‍⚖️С 2017 г в арбитражных судах с участием Компании рассмотрено 25 дел. Из них: в роли истца - 13 дел на 13.3 млн. ₽ (0 ₽ за последний год) и в роли ответчика - 13 дел на 159.7 млн. ₽ (118 млн. ₽ за последний год) 🔒С 2021 г на Федресурсе опубликовано 11 сообщений о "Возникновении права залога", где залогодателем является Компания #️⃣ #облигации_реиннольц #облигации_анонс_выпусков #облигации_анонс

ООО «Реиннольц» является головной компанией Группы «Реиннольц». Группа специализируется на разработке и производстве теплообменного оборудования, оборудования для процессов подготовки воды и очистки стоков под брендом ReinnolC. Группа обладает собственным R&D центром, выделенным в отдельную дочернюю компанию ООО «Реиннольц Лаб», которая также занимается производством высокоэффективного теплообменного оборудования и выпарной техники. Сбор заявок 1 декабря ⏰11:00-15:00 размещение 4 декабря • Наименование: Реиннол-001Р-04 • Рейтинг: ВВ- (Эксперт РА, прогноз «Стабильный») • Купон: 25.00% (квартальный) • Срок обращения: 5 лет • Объем: 250 млн.₽ • Амортизация: да (8, 12, 16 по 25%) • Оферта: нет • Номинал: 1000 ₽ • Организатор: Газпромбанк и ПЕРВОУРАЛЬСКБАНК • Выпуск для всех $RU000A105LS2

Анализ отчета ООО «Реиннольц» за 9 месяцев 2025, РСБУ $RU000A105LS2 $RU000A10DPT0 1. Выручка 2025: 647 805 тыс. руб. 2024: 285 973 тыс. руб. Темп роста: +126,5% 🟢 Вывод: Мощный рост выручки 2. EBITDA: 101 108 тыс. руб. Темп роста: нет данных 🟡 Вывод: Позитивная операционная прибыль 3. Capex 2025: 924 тыс. руб. 2024: 4 667 тыс. руб. Темп роста: -80,2% 🔴 Вывод: Резкое сокращение инвестиций 4. FCF: 79 712 тыс. руб. Темп роста: нет данных 🟢 Вывод: Хороший свободный денежный поток 5. Темп роста чистой прибыли 2025: 5 239 тыс. руб. 2024: 16 200 тыс. руб. Темп роста: -67,7% 🔴 Вывод: Сильное падение прибыльности 6. Общая задолженность Краткосрочная: 883 696 тыс. руб. Долгосрочная: 153 516 тыс. руб. Общая: 1 037 212 тыс. руб. 🔴 7. Закредитованность 16,6 руб. долга на 1 руб. капитала Норма: <1 руб. 🔴 Вывод: Крайне высокая закредитованность 8. Equity/Debt 0,06 (6%) Норма: >0,5 (50%) 🔴 Вывод: Низкая доля собственного капитала 9. Debt/Assets 0,92 (92%) Норма: <0,7 (70%) 🔴 Вывод: Активы сильно закредитованы 10. NET DEBT / EBITDA годовая 7,44 Норма: <3 🔴 Вывод: Очень высокая долговая нагрузка 11. Покрытие процентов (ICR) 1,12 Норма: >1,5 🟡 Вывод: Минимальное покрытие процентов 12. Чувствительность к рискам Причины: высокая долговая нагрузка, зависимость от заемного финансирования, падение чистой прибыли 🔴 13. Гипотетический рейтинг B/B2/B (спекулятивный) 🔴 14. Оценка финансового состояния ОФС: 35/100 🟥 Уровень ФС: Низкий 🛡️ Инвестиционный риск: Высокий 🚥 15. Каким инвесторам подходит? · Инвесторам с высоким аппетитом к риску · Спекулянтам, верящим в потенциал роста 16. Финансовое состояние Ухудшилось 🔴 #финанализ_реиннольц

И снова выходные, добрый вечер 😸 Начну, пожалуй, с легких изменений в облигационных портфелях. Добавил позиции по следующим бумагам: ✅ ВЕРАТЕК-01 $RU000A10A0H8 ✅ Реиннольц $RU000A105LS2 Вератек взял понаблюдать, для двухлетней бумаги доходность шикарная, хотелось бы зафиксировать её сильно ниже номинала. Да, да, такое может быть 😁 Любителям халявы тут не место, рейтинга у бумаги нет, выпуск маленький совсем 500 млн. Жду волатильность для докупа. Реиннольц - промка с обьемом 40 млн, купон отличный, но рейтинг В не очень. Поза крошечная, можно сказать аналогично взял понаблюдать. Набирать много не планирую, если доживет до погашения - замечательно 👍 Докупил на свободные наших айтишников в связи с нынешними новостями и ростом всей отрасли. Думаю в скором времени будет интересно. Ожидаю что на рост повлияют отгрузки, байбэки, налоговые послабления и новый год в конце концов 😄 Всем желаю находить выгодные предложения и опережать инфляцию! В этом нам помогут облигации. 🍀🍀🍀 #инвестиции #облигации #финансы #высокодоходные_облигации

#moex Тикеры: $RU000A105LS2 Время новости: 24.10.2025 19:16 Тема новости: О включении ценных бумаг в Сектор Роста Ссылка: https://www.moex.com/n94743/?nt=0 Резюме: Облигации ООО 'Реиннольц' включены в Сектор Роста Московской биржи с 27 октября 2025 года Сентимент: Положительный Объяснение сентимента: Включение в Сектор Роста повышает ликвидность и видимость ценных бумаг, расширяет доступ к инвестициям

#disclosure Компания: ООО "Реиннольц" Тикеры: $RU000A105LS2 Время новости: 10.09.2025 17:25 Тема новости: Выплаченные доходы или иные выплаты, причитающиеся владельцам ценных бумаг эмитента Ссылка: https://e-disclosure.ru/portal/event.aspx?EventId=M5aJ6FEmkkC-ClMvVazQFGg-B-B&q= Резюме: ООО "Реиннольц" полностью выплатило процентный доход по своей серии нежестких биржевых облигаций 001P‑02 за 11‑й купонный период (10.06‑09.09.2025). Сумма выплаты составила 3 141 000 ₽, что эквивалентно 18 % годовых (≈31,41 ₽ за одну облигацию). Выплата проведена в полном размере и в срок, что подтверждает надёжность обязательств эмитента. Сентимент: Положительный Объяснение сентимента: Эмитент выполнил обязательства в полном объёме и вовремя, предоставив существенный доход (18 % годовых) держателям облигаций, что свидетельствует о стабильном финансовом состоянии и положительном восприятии инвесторами.

#nrd Тикеры: $RU000A105LS2 Время новости: 09.09.2025 Тема новости: (INTR) (Выплата купонного дохода) О получении и передаче головным депозитарием, осуществляющим обязательное централизованное хранение ценных бумаг/централизованный учет прав на ценные бумаги, полученных им выплат по облигациям своим депонентам, которые являются номинальными держателями и управляющими, а также о размере выплаты, приходящейся на одну облигацию эмитента (ООО "Реиннольц", 5406697416, RU000A105LS2, 4B02-02-00614-R-001P) Ссылка: https://nsddata.ru/ru/news/view/1301711 Резюме: Корпоративное действие: ООО Реиннольц выплачивает купон по облигациям серии 001P-02 (ISIN RU000A105LS2). Дата выплаты — 09.09.2025; дата фиксации списка — 08.09.2025; сумма выплаты на облигацию — 31.41 RUB; выпуск зарегистрирован ПАО Московская Биржа ММВБ-РТС; платежи проходят через АО НРД. Компании: ООО Реиннольц, ПАО Московская Биржа ММВБ-РТС, АО НРД. Сентимент: Нейтральный

Облигации и частичное погашение Всем привет 👋😺 В этом посте хотел немного освежить тему частичного погашения облигаций. На местном слэнге это называется «Амортизация». Вот пример некоторых облигаций с амортизацией, в моём портфеле: ✅ Сибстекло БО-П03 {$RU000A105C93} ✅ ТЕХНО Лизинг выпуск 4 $RU000A1032X5 ✅ МФК Лайм-Займ 1Р-02 $RU000A106CJ8 ✅ Хайтэк-Интеграция 1P-01 $RU000A106151 ✅ Реиннольц $RU000A105LS2 ✅ ЕвроТранс БО-001P-03 $RU000A1061K1 ⚠️ Очень часто люди покупая облигации, через некоторое время обнаруживают огромный минус по ней и задаются вопросом «а куда же делись деньги?». Купили акцию по 950₽ с номиналом 1000₽ и вдруг бац, номинал 500₽ 😱 Сразу паника, что произошло, караул, куда пропали деньги !! Спустя некоторое время, день, два, деньги в эквиваленте стоимости бумаг по 500₽ поступают на счет 😮‍💨 Всё это делается для того, чтобы эмитент мог быстрее гасить свой долг. И это нормальная практика 😉 ♻️ Компания старается раньше закрыть свои долговые обязательства, а мы с вами можем раньше реинвестировать освободившиеся средства под более выгодные условия. #инвестиции #облигации #финансы #пассивный_доход #пульс_учит

Финансовый анализ ООО «Реиннольц» за I полугодие 2025 (РСБУ) $RU000A105LS2 1. Выручка: 512 047 тыс. руб. - Вывод: 🟢 Рост в 2.3 раза (+131%) Компания наращивает объемы продаж. 2. EBITDA: 69 576 тыс. руб. - Вывод: 🟡 Показатель зависит от долговой нагрузки (проценты — 71% от EBITDA). 3. Capex: 924 тыс. руб. - Вывод: 🟢 Минимальные инвестиции в основные средства. Фокус на операционной деятельности. 4. FCF: 63 123 тыс. руб. - Вывод: 🟢 Сильный FCF позволяет обслуживать долги без новых займов. 5. Темп роста чистой прибыли: -55.3% - Вывод: 🔴 Резкое падение из-за роста процентных расходов (+60%). 6. Общая задолженность - Краткосрочная: 743 524 тыс. руб. - Долгосрочная: 114 370 тыс. руб. - Итого: 857 894 тыс. руб. 7. Закредитованность (Debt-to-Equity): 13.7x - Норма: < 1x. - Вывод: 🔴 Критический уровень. На 1 рубль капитала — 13.7 руб. долгов. 8. Отношение собственного капитала к долгам (Equity/Debt): 0.07x - Норма: > 0.5x. - Вывод: 🔴 Капитала недостаточно для покрытия долгов. 9. Доля долгов в активах (Debt-to-Assets): 93.2% - Норма: < 50%. - Вывод: 🔴 Активы почти полностью сформированы заемными средствами. 10. Net Debt / EBITDA: 6.16x - Норма: < 3x. - Вывод: 🔴 Компания не погасит долги за счет прибыли в ближайшие 6 лет. 11. Покрытие процентов (ICR) : 1.4x - Вывод: 🔴 Минимально допустимый уровень (норма > 2x). Риск дефолта. 12. Чувствительность к рискам 🔴 Ключевая уязвимость — экстремальная зависимость от долгов: - Даже при текущем росте выручки компания не генерирует достаточно прибыли для покрытия процентов (ICR=1.4x при норме >2x). - Любое несоответствие планам (например, задержка платежей от клиентов или рост себестоимости) приведет к: - Нарушению ковенантов по кредитам, - Принудительной реструктуризации, - Техническому дефолту. 13. Коэффициент покрытия долга (DSCR): 0.15x - Норма: > 1x. - Вывод: 🔴 Денег не хватает на обслуживание долга. 14. Гипотетический кредитный рейтинг - S&P / Moody’s / Fitch: CCC (крайне спекулятивный) 🔴 15. Оценка финансового состояния - ОФС: 38/100 🟥 - Уровень ФС: Критический 🛑 - Инвестиционный риск: Максимальный 💣 16. Каким инвесторам подходит? 1. 🔴 Спекулянтам: Игра на росте котировок при реструктуризации долга. 2. 🔴 Венчурным фондам: Только при планах санации компании. 17. Динамика финансового состояния - Вывод: 🔴 Существенно ухудшилось - Чистая прибыль ↓55% - Денежные средства ↓99% (с 46 396 до 346 тыс. руб.) - Краткосрочные долги ↑82% за полгода. #финанализ_реиннольц

АНАЛИЗ ЭМИТЕНТА: ООО "Реиннольц" (за 1кв. 2025г.) ⚡️🔥 Оценка финансового состояния, определение инвестиционного риска, степени вероятности дефолта, финансовых показателей. 🗞️ Выпуски облигаций в обращении: $RU000A105LS2 $RU000A10BXV4 ➖ ➖ ➖ ➖ ➖ ➖ (Расчет выполнен по итогам финансовой отчетности (РСБУ) предприятия за 3мес. 2025 г.). ➖ ➖ ▫️ Коэффициент абсолютной ликвидности 0,02 (норма >0.7) 🔶🔴 ▫️ Коэффициент срочной ликвидности 0,65 (норма >1) 🔶 ▫️ Коэффициент текущей ликвидности 1,13 (норма>1.75) 🔶 ▫️ Коэффициент, показывающий долю оборотных средств в активах   0,9 (норма>0.5) ✅ ▫️ Коэффициент капитализации  12,1 (норма от 0 до 1.5) 🔴 ▫️ Коэффициент, отражающий долю собственных оборотных средств во всех оборотных активах (-0,03) (норма>0.5) 🔴 ▫️ Коэффициент автономии 0,08 (норма>0.5) 🔶🔴 [0 ▫️ Коэффициент финансовой устойчивости  0,21 (норма>0.8) 🔶🔴 ➖➖➖ 📊 Оценка финансового состояния: [🟥1...100🟩] ОФС=18,7 🛡️ Уровень ФС: неустойчивое 🚥 Инвестиционный риск (по ОФС): высокий ➖➖➖ 📝 Резюме: Низколиквидная компания высокого инвестиционного риска. Общая платежеспособность ниже нормы, улучшилась на 2%. Дефицит ликвидности по наиболее срочным обязательствам ~303 млн.₽. Основной долг - краткосрочный. 1 июля стартовало размещения очередного выпуска эмиссией 150 млн.₽. Собственный капитал увеличился на 8% (+), долгосрочные обязательства сократились на 11% (+), краткосрочные уменьшились на 14% (+). Предприятие сильно закредитованное, заемный капитал превышает собственный в 12,1 раза. Долговая нагрузка уменьшилась на 20% (+). (*) - динамика указана за отчетный период. ➖ ➖ ₽ Финансовые результаты: - Выручка: 335 млн. руб. - Чистая прибыль (убыток): 4,8 млн. руб. ➖ ➖ ☑️ Подписывайтесь на канал со всеми обзорами эмитентов корпоративных облигаций!

ОБЛИГАЦИОННЫЕ НОВИНКИ 0️⃣1️⃣☀️0️⃣7️⃣☀️2️⃣0️⃣2️⃣5️⃣ (часть 1) 😎 Второй летний месяц желает вам доброго утра, дорогие читатели! С удовольствием присоединяюсь и готов рассказать о сегодняшних новичках :) ⬇️ Четверо начнут торги уже после обеда: 🟩 ГАЗПРОМ КАПИТАЛ БО-003Р-15 📊 🅰️🅰️🅰️ (АКРА / Эксперт) ⚠️ Юаневый выпуск с расчетами в рублях 🔹 $RU000A10BY03 ▪️ Купон фиксированный: 6.90% ✅ Без оферт ▪️ 1 год до погашения ➤ Здесь тот случай, когда можно сказать хорошо или ничего. Я выбираю второй вариант 😃 🟩 КАРШЕРИНГ РОССИЯ 001Р-06 📊 🅰️ (АКРА) 🔹 $RU000A10BY52 ▪️ Купон фиксированный: 20.00% ✅ Без оферт ▪️ 3 года до погашения ➤ О компании. Делимобиль, думаю, в представлении не нуждается, поэтому спустимся к более интересному. ➤ О финансах. МСФО за 2024 год: ⬆️ Выручка: 27,9 млрд. (20,8 млрд.) ⬇️ Чистая прибыль: 8 млн. (1,9 млрд.) 🟢 Краткосрочные заемные средства: 1,7 млрд. (7,4 млрд.) 🛑 Долгосрочные заемные средства: 12,4 млрд. (9,5 млрд.) ➤ Путь на рынке долга. Пять выпусков в обращении. Ближайшее погашение дебютного на 676 миллионов уже в августе 2025 года, а вот в 2026 светит погасить аж 10 миллиардов. При текущей динамике финансовых показателей будет очень больно, если не удастся рефинансироваться под невысокий процент. ➤ Мысли вслух. Достаточно беспокойный кандидат в портфель. Свое понижение рейтинга на днях уже получили, и совсем не факт, что оно станет последним. Новинка же абсолютно не включила повышенный риск в купонную доходность, а выпуск 001Р-03 $RU000A106UW3 выглядит даже в чем-то интереснее. Да, короткий долг практически победили, но вот 2026 год явно станет вызовом. А долг/EBITDA, тем временем, 5,1х. 🟥 РЕИННОЛЬЦ 001Р-03 📊 без рейтинга (планируется в августе) 👨‍🏫 Только для квалов 🔹 $RU000A10BXV4 ▪️ Купон плавающий: КС + 6.5% ⚠️ АМОРТИЗАЦИЯ: 8, 11, 14, 17, 20 купоны по 20% ✅ Без оферт ▪️ 5 лет до погашения ➤ О компании. Разработчик и производитель высокоэффективного теплообменного оборудования и комплексных решений для подготовки воды и переработки промышленных стоков ➤ О финансах. МСФО за 2024 год: ⬆️ Выручка: 1,02 млрд. (921 млн.) ⬆️ Чистая прибыль: 166 млн. (16,7 млн.) 🛑 Краткосрочные заемные средства: 472 млн. (118 млн.) 🟢 Долгосрочные заемные средства: 97 млн. (197 млн.) ➤ Путь на рынке долга. Дебютный выпуск погашен в сентябре 2024 года, в обращении бумага 001Р-02 $RU000A105LS2, остаточный объем после амортизации - 70 миллионов рублей. ➤ Мысли вслух. Очевидно, требуется достаточно срочный рефинанс короткого долга. Компания предприняла попытку занять в ЦФА - кажется, закончилась она не очень удачно. Повезет ли на бирже - вопрос риторический: премия флоатера не будоражит, а отсутствие кредитного рейтинга (последний действовал на уровне 🅱️🅱️➖) скорее настораживает. Кто знает, вдруг получит на уровне 🅱️, и тогда совсем печально будет. Так что я тут точно сторонний наблюдатель. 😉 Последний герой, который начнет торги, а также первичка - во второй части :) #облигации #новые_размещения

#облигации #размещение Производитель промышленных теплообменников ООО "Реиннольц" (ReinnolC, Екатеринбург) 1 июля начнет размещение выпуска 5-летних облигаций серии 001P-03 объемом 150 млн руб. Размещение продлится до 29 сентября. Ставка 1-го купона установлена на уровне 26,5% годовых. Ставки 2-20 купонов будут рассчитываться по формуле: ключевая ставка Банка России, действующая по состоянию на пятый рабочий день, предшествующий дате начала купонного периода, плюс 6,50% годовых. Купонный период - 91 день. По выпуску предусмотрена амортизационная структура погашения – по 20% от номинальной стоимости бумаг планируется гасить в даты окончания 8, 11, 14, 17 и 20 купонов. Выпуск включен в третий уровень котировального списка. Национальное рейтинговое агентство (НРА) в августе 2024 года подтвердило кредитный рейтинг ООО "Реиннольц" на уровне "BB-.ru" и изменило прогноз с "развивающегося" на "стабильный". Агентство отметило приемлемый уровень долговой нагрузки компании, сроки оборачиваемости дебиторской задолженности, низкую зависимость от поставщиков, прозрачную структуру собственности и продолжительный срок работы на рынке. В настоящее время в обращении находится один выпуск биржевых облигаций компании объемом 70 млн руб. $RU000A105LS2 ООО "Реиннольц" – инжиниринговая компания, основной деятельностью которой является разработка и производство высокоэффективного теплообменного оборудования, оборудования для подготовки воды и очистки сточных вод. Компания является резидентом инновационного центра «Сколково» (ООО «Реиннольц Лаб»), а также технопарка высоких технологий Свердловской области.

Разбор отчета ООО «Реиннольц» за Январь-Март 2025. (РСБУ) $RU000A105LS2 1. Выручка (код 2110): 🚀 334,980 тыс. руб. (Гигантский рост +319% vs прошлый год!). Вывод: Мощный старт года! Но прибыль не успела... 😉 2. EBITDA: 💪 ~39,587 тыс. руб. (Сумма: ЧП + % + Налоги + Амортизация). Вывод: Операционная мощь есть! Но 68% сожрали проценты – больно! 💊 3. Capex (код 4220): 🐌 (999) тыс. руб. (Капзатраты). Вывод: Инвестиции в будущее – почти ноль! Денег нет или стратегия? 🤔 4. FCF (Свободный денежный поток): 🔥 (-16,303) тыс. руб. (Операц. поток - Capex). Вывод: Жжем наличку! Даже без крупных вложений. Тревога! 🔥 5. Темп роста чистой прибыли: 🐢 +5.9% (ЧП 4,818 vs 4,550 год назад). Вывод: Жалкие 5.9% на фоне взрыва выручки (+319%). Проценты и себестоимость – душители прибыли! 💸➡️📉 6. Общая задолженность: 💣 Краткосрочная: 412,490 тыс. руб. (Горит!). Долгосрочная: 101,800 тыс. руб. ИТОГО: 514,290 тыс. руб. – Полмиллиарда долга! 😱 7. Закредитованность (D/E): ☠️ D/E = 8.27 (Долг/Капитал). Норма: <1.0. Вывод: На 1₽ своих – 8.27₽ чужих! Финансовый ад! 💀 8. Equity/Debt: 📉 E/D = 0.12 (Капитал/Долг). Норма: >0.5. Вывод: Собственных средств – жалкие 12% от долга. Подушка безопасности – дырявая! 🛡️❌ 9. Debt/Assets: ⚖️ D/A = 0.54 (Долг/Активы). Норма: <0.4-0.6. Вывод: >½ активов – на заемных! На грани потери контроля. ⚠️ 10. NET DEBT / EBITDA (годовая): ⚠️ Net Debt/EBITDA ≈ 3.13 (Чистый долг / Годовая EBITDA). Норма: <3.0. Вывод: Выше нормы! Чистый долг = >3 годовые прибыли. Напряженка. ⏳ 11. Покрытие процентов (ICR): 😰 ICR ≈ 1.25 (Прибыль до % / %). Вывод: Опасная зона! Прибыль покрывает проценты с жалким 25% запасом. Шаг до дефолта! ‼️ 12. Рекомендации для держателей облигаций (БЕЗ манипулирования!): 🚨 ВЫСОКИЙ РИСК! Основа рекомендаций: * Мониторьте FCF как ястреб! 👀 (Отрицательный = Красный флаг!). * Следите за рефинансированием 412 млн краткосрочных долгов! 🔄 (Сроки горят!). * Проверяйте устойчивость роста выручки! 📈 (Разовый взлет или тренд?). * Требуйте полной прозрачности по долгам! 📑 (Ставки? Ковенанты? Залоги?). * ДИВЕРСИФИЦИРУЙТЕ риски! ⚖️ (Не кладите все яйца в эту корзину!). Суть: Компания – ходок по лезвию бритвы. Будьте в режиме постоянного контроля! 🧐 13. Гипотетический рейтинг: 📉 S&P/Fitch: B+ (Спекулятивный, высокий риск). 📉 Moody’s: B2 (Аналогично, уязвима к кризисам). Обоснование: Адский D/E (8.27☠️), слабый ICR (1.25😰), минусовой FCF (🔥), высокий Net Debt/EBITDA (3.13⚠️). «Мусорный» сегмент. 🗑️ #Финанализ_реиннольц

#disclosure Компания: ООО "Реиннольц" Тикеры: $RU000A105LS2 Время новости: 11.06.2025 14:46 Тема новости: Сообщение об изменении или корректировке информации, ранее опубликованной в Ленте новостей Ссылка: https://e-disclosure.ru/portal/event.aspx?EventId=BG96Zmi-A0kWoH6r4IU2KPg-B-B&q= Резюме: Компания "Реиннольц" опубликовала обновленную информацию о выплатах по биржевым облигациям, скорректировав формат сообщения в соответствии с требованиями Банка России. Общая сумма выплаченных доходов составила 34,5 миллиона рублей, включая 4,5 миллиона рублей в виде процентов и 30 миллионов рублей в погашение части номинальной стоимости облигаций. Обязательство по выплате выполнено в полном объеме. Ссылки из новости: https://www.e-disclosure.ru/portal/company.aspx?id=38471, https://www.e-disclosure.ru/portal/event.aspx?EventId=uH-AhR18jg0iitcKGgMb6WA-B-B Сентимент: Положительный.

#disclosure Компания: ООО "Реиннольц" Тикеры: $RU000A105LS2 Время новости: 10.06.2025 10:15 Тема новости: Выплаченные доходы или иные выплаты, причитающиеся владельцам ценных бумаг эмитента Ссылка: https://e-disclosure.ru/portal/event.aspx?EventId=uH-AhR18jg0iitcKGgMb6WA-B-B&q= Резюме: Компания "Реиннольц" объявила о выплате купонного дохода по своим биржевым облигациям в размере 4 488 000 рублей, что соответствует 18% годовых или 44,88 рублей на облигацию. Выплата произведена в полном объеме и завершена 10 июня 2025 года. Также была осуществлена частичная амортизация облигаций на сумму 30 миллионов рублей. Ссылки из новости: https://www.e-disclosure.ru/portal/company.aspx?id=38471 Сентимент: Положительный.

#nrd Тикеры: $RU000A105LS2 Время новости: 10.06.2025 Тема новости: (INTR) (Выплата купонного дохода) О получении и передаче головным депозитарием, осуществляющим обязательное централизованное хранение ценных бумаг/централизованный учет прав на ценные бумаги, полученных им выплат по облигациям своим депонентам, которые являются номинальными держателями и управляющими, а также о размере выплаты, приходящейся на одну облигацию эмитента (ООО "Реиннольц", 5406697416, RU000A105LS2, 4B02-02-00614-R-001P) Ссылка: https://nsddata.ru/ru/news/view/1269732 Резюме: Общество с ограниченной ответственностью "Реиннольц" объявило о предстоящей выплате купонного дохода по своим облигациям (ISIN: RU000A105LS2). Дата выплаты запланирована на 10 июня 2025 года, с размером выплаты 44.88 рублей на одну облигацию. Дата фиксации списка держателей — 9 июня 2025 года. Сентимент: Положительный.

#nrd Тикеры: $RU000A105LS2 Время новости: 10.06.2025 Тема новости: (PRED) (Частичное погашение без уменьшения номинала) О получении и передаче головным депозитарием, осуществляющим обязательное централизованное хранение ценных бумаг/централизованный учет прав на ценные бумаги, полученных им выплат по облигациям своим депонентам, которые являются номинальными держателями и управляющими, а также о размере выплаты, приходящейся на одну облигацию эмитента (ООО "Реиннольц", 5406697416, RU000A105LS2, 4B02-02-00614-R-001P) Ссылка: https://nsddata.ru/ru/news/view/1269701 Резюме: ООО "Реиннольц" объявило о частичном погашении своих облигаций без уменьшения номинала. Дата погашения запланирована на 10 июня 2025 года, с выплатой 300 рублей на каждую облигацию. Выплаты будут переданы депозитарием своим депонентам 10 июня 2025 года. Сентимент: Положительный

$RU000A105LS2 Анализ финансовых показателей ООО «РЕИННОЛЬЦ» за 2024 год (РСБУ): 1. Выручка - 2024 год: 492,370 тыс. руб. - 2023 год: 737,165 тыс. руб. Вывод: Снижение выручки на 33% (вероятно, из-за сокращения продаж или рыночных проблем). 2. EBITDA - Прибыль до налогообложения: 13,286 тыс. руб. - Проценты к уплате: 77,124 тыс. руб. - Амортизация (оценочно): 10,000 тыс. руб. EBITDA ≈ 13,286 + 77,124 + 10,000 = 100,410 тыс. руб. Вывод: EBITDA положительна, но её уровень недостаточен для покрытия долговой нагрузки. 3. Capex - Капитальные расходы: 15,039 тыс. руб. Вывод: Умеренные инвестиции в основные средства. 4. FCF (Свободный денежный поток) - Операционный денежный поток: -137,757 тыс. руб. - FCF = -137,757 - 15,039 = -152,796 тыс. руб. Вывод: Отрицательный FCF сигнализирует о проблемах с генерацией денежных средств. 5. Темп роста чистой прибыли - Чистая прибыль (2024): 7,637 тыс. руб. - Чистая прибыль (2023): 9,858 тыс. руб. Темп роста ≈ -22.5% Вывод: Существенное сокращение прибыли. 6. Общая задолженность - Краткосрочная: 878,664 тыс. руб. - Долгосрочная: 143,565 тыс. руб. - Итого: 1,022,229 тыс. руб. 7. Закредитованность - Заемные средства / Собственный капитал = 1,022,229 / 57,390 ≈ 17.8 Норма: ≤2. Вывод: Крайне высокая зависимость от заемных средств. 8. Equity/Debt - 57,390 / 1,022,229 ≈ 0.056 Норма: ≥0.5. Вывод: Собственный капитал недостаточен для покрытия долгов. 9. Debt/Assets - 1,022,229 / 1,079,619 ≈ 0.947 Норма: ≤0.7. Вывод: Активы почти полностью финансируются за счет долга. 10. NET DEBT / EBITDA - Чистый долг: 1,022,229 - 46,396 = 975,833 тыс. руб. - NET DEBT / EBITDA ≈ 9.72 Норма: ≤4. Вывод: Высокий риск неплатежеспособности. 11. Вероятность дефолта - Коэффициент покрытия процентов = EBITDA / Проценты = 100,410 / 77,124 ≈ 1.3 Норма: ≥2.5. Вывод: Риск дефолта высокий (вероятность >50%). 12. Рекомендации для держателей облигаций 1. Продать облигации: Компания генерирует отрицательный денежный поток и имеет критическую долговую нагрузку. 2. Требовать обеспечения: Если выход невозможен, запросить дополнительные гарантии (залог активов). 3. Мониторить отчетность: Отслеживать динамику EBITDA и выплаты процентов. 4. Диверсифицировать риски: Не держать более 5-10% портфеля в этих облигациях. Итог: Инвестиции в облигации ООО «РЕИННОЛЬЦ» сопряжены с экстремально высоким риском. Рекомендуется выход из позиций.

#moex Тикеры: $RU000A105LS2 Время новости: 01.04.2025 15:25 Тема новости: О внеочередном пересмотре базы расчета Индекса Мосбиржи Облигаций Сектора Роста Ссылка: https://www.moex.com/n89040/?nt=0 Резюме: В связи с исключением облигаций Общества с ограниченной ответственностью "Реиннольц" из Сектора Роста, с 2 апреля 2025 года произойдет внеочередной пересмотр базы расчета Индекса Мосбиржи Облигаций Сектора Роста. Это изменение может повлиять на динамику индекса и инвесторские стратегии. Сентимент: Нейтральный.

#moex Тикеры: $RU000A105LS2 Время новости: 31.03.2025 17:48 Тема новости: Об исключении ценных бумаг из Сектора/Сегмента Ссылка: https://www.moex.com/n89004/?nt=0 Резюме: ПАО Московская Биржа приняла решение исключить с 01.04.2025 из Сектора Роста биржевые облигации компании "Реиннольц" (торговый код RU000A105LS2) на основании полученного письма об исключении. Сентимент: Негативный.

#nrd Тикеры: $RU000A105LS2 Время новости: 11.03.2025 Тема новости: (INTR) (Выплата купонного дохода) О передаче головным депозитарием, осуществляющим обязательное централизованное хранение ценных бумаг/централизованный учет прав на ценные бумаги, полученных им выплат по облигациям своим депонентам, которые являются номинальными держателями и управляющими, а также о размере выплаты, приходящейся на одну облигацию эмитента (ООО "Реиннольц", 5406697416, RU000A105LS2, 4B02-02-00614-R-001P) Ссылка: https://nsddata.ru/ru/news/view/1233430 Резюме: Общество с ограниченной ответственностью "Реиннольц" объявило о предстоящей выплате купонного дохода по своим облигациям, запланированной на 11 марта 2025 года. Размер выплаты составит 44.88 рублей на одну облигацию. Дата фиксации списка для выплаты - 10 марта 2025 года. Сентимент: Положительный

#disclosure Компания: ООО "Реиннольц" Тикеры: $RU000A105LS2 Время новости: 11.03.2025 08:22 Тема новости: Выплаченные доходы или иные выплаты, причитающиеся владельцам ценных бумаг эмитента Ссылка: https://e-disclosure.ru/portal/event.aspx?EventId=k07BVxzuQkifCOynmpVSXg-B-B&q= Резюме: Компания "Реиннольц" объявила о выплате купонного дохода по своим биржевым облигациям серии 001P-02 за 9-й купонный период. Общая сумма выплат составила 4,488 миллиона рублей, что соответствует 18% годовых или 44,88 рубля на одну облигацию. Выплата будет произведена 11 марта 2025 года, обязательство исполнено в полном объеме. Ссылки из новости: https://www.e-disclosure.ru/portal/company.aspx?id=38471 Сентимент: Положительный.

#nrd Тикеры: $RU000A105LS2 Время новости: 10.03.2025 Тема новости: (INTR) (Выплата купонного дохода) О получении головным депозитарием, осуществляющим обязательное централизованное хранение ценных бумаг/централизованный учет прав на ценные бумаги, подлежащих передаче выплат по облигациям эмитента (ООО "Реиннольц", 5406697416, RU000A105LS2, 4B02-02-00614-R-001P) Ссылка: https://nsddata.ru/ru/news/view/1232967 Резюме: ООО "Реиннольц" объявило о выплате купонного дохода по облигациям серии 001P-02, запланированной на 11 марта 2025 года. Дата фиксации списка для выплаты – 10 марта 2025 года. Размер выплаты составит 44.88 рублей на одну облигацию. Сентимент: Положительный.

#nrd Тикеры: $RU000A105LS2 Время новости: 10.12.2024 Тема новости: (INTR) (Выплата купонного дохода) О получении и передаче головным депозитарием, осуществляющим обязательное централизованное хранение ценных бумаг/централизованный учет прав на ценные бумаги, полученных им выплат по облигациям своим депонентам, которые являются номинальными держателями и управляющими, а также о размере выплаты, приходящейся на одну облигацию эмитента (ООО "Реиннольц", 5406697416, RU000A105LS2, 4B02-02-00614-R-001P) Ссылка: https://nsddata.ru/ru/news/view/1203217 Резюме: Общество с ограниченной ответственностью "Реиннольц" объявило о предстоящей выплате купонного дохода по своим облигациям с регистрационным номером RU000A105LS2. Выплата составит 44.88 рублей на одну облигацию, планируемая дата расчета - 10 декабря 2024 года, а дата фиксации списка - 9 декабря 2024 года. Облигации имеют срок погашения до 8 декабря 2026 года. Сентимент: Положительный

#disclosure Компания: ООО "Реиннольц" Тикеры: $RU000A105LS2 Время новости: 10.12.2024 08:22 Тема новости: Выплаченные доходы или иные выплаты, причитающиеся владельцам ценных бумаг эмитента Ссылка: https://e-disclosure.ru/portal/event.aspx?EventId=eTKUGeSLIUmhMMDphQ567A-B-B&q= Резюме: Компания "Реиннольц" объявила о выплате купонного дохода по своим биржевым облигациям (серия 001P-02) за 8-й купонный период, который составляет 4 488 000 рублей, что соответствует 18% годовых или 44,88 рублей на одну облигацию. Выплата будет осуществлена 10 декабря 2024 года, и обязательства будут исполнены в полном объеме. Ссылки из новости: https://www.e-disclosure.ru/portal/company.aspx?id=38471 Сентимент: Положительный

АНАЛИЗ ЭМИТЕНТА: ООО "Реиннольц" (за 3кв. 2024г.) ⚡️🔥 Оценка финансового состояния, определение инвестиционного риска, степени вероятности дефолта в отношении рассматриваемого предприятия, финансовых показателей. 🗞️ Выпуски облигаций в обращении: $RU000A105LS2 ➖ ➖ ➖ ➖ ➖ ➖ (Расчет выполнен по итогам финансовой отчетности (РСБУ) предприятия за 9мес. 2024 г.). ➖ ➖ ▫️ Коэффициент абсолютной ликвидности 0,07 (норма >0.7) 🔶🔴 ▫️ Коэффициент срочной ликвидности 0,81 (норма >1) 🔶 ▫️ Коэффициент текущей ликвидности 1,26 (норма>1.75) 🔶 ▫️ Коэффициент, показывающий долю оборотных средств в активах   0,91 (норма>0.5) ✅ ▫️ Коэффициент капитализации 13,37 (норма от 0 до 1.5) 🔴 ▫️ Коэффициент, отражающий долю собственных оборотных средств во всех оборотных активах (-0,03) (норма>0.5) 🔴 ▫️ Коэффициент автономии 0,07 (норма>0.5) 🔶🔴 ▫️ Коэффициент финансовой устойчивости  0,28 (норма>0.8) 🔶🔴 ➖➖➖ 📊 Оценка финансового состояния: [🟥1...100🟩] ОФС=31,2 🛡️ Уровень ФС: неустойчивое 🚥 Инвестиционный риск (по ОФС): высокий ➖➖➖ 📝 Резюме: Общая платежеспособность ниже нормы, улучшилась на 4%. Дефицит ликвидности по наиболее срочным обязательствам ~288 млн.₽. Собственный капитал увеличился на 37% (+), долгосрочные обязательства сократились на 21% (+), краткосрочные прибавили 100% (-). Предприятие сильно закредитованное, заемный капитал превышает собственный в 13,37 раза. Долговая нагрузка увеличилась на 9% (-). (*) - динамика указана за отчетный период. ➖ ➖ ₽ Финансовые результаты: - Выручка: 286 млн. руб. - Чистая прибыль (убыток): 16 млн. руб. ➖ ➖ ☑️ Подписывайтесь на канал со всеми обзорами эмитентов корпоративных облигаций! #аналитика #вдо #облигации #анализ #новичкам #пульс #инвестиции #что_купить #отчетность #прояви_себя_в_пульсе