Хэштег #dowjones | Тинькофф Инвестиции Пульс

Держать фьючерс на евро становится все тяжелее. -4000 за день вынь да положь - не привычная для меня ситуация. Хочется скрипеть зубами, но я держусь хорошо. 🤔 Почему и зачем? •я закладывала на этот инструмент в худшем раскладе и все 100к отдать. Если евро уйдёт в ноль. •я брала его как страховку от высокого курса евро. И пока плачу эту маржу ежедневно, могу докупить евро наличные по хорошему курсу. Делаю это и буду продолжать ближайшие недели. А потом, если евро будет расти, эта маржа мне вернётся. •радуюсь, что не взяла 2, 3 или 4 фьюча. Мысли были. Было бы 16 тысяч за день минус и их доставать было бы сложнее. Хотя реально, когда влезла во фьючерс, не исключала такой возможности. Возможно, усреднюсь, но попозже. Сначала замещайка. Она для этой же цели ведь. Ну и чтобы этот пост не выглядел просто попыткой разделить боль, возможно, не все в курсе: ❓ Вы знали, что тут появились фьючерсы на китайские акции Baidu и Alibaba? {$BDM4} {$BDU4} {$BBM4} {$BBU4} Выглядит, конечно, выдача поиска шикарно: - заблокированные акции - те же, но в другой валюте гонконгских долларов - те же, но приостановленные, а не заблокированные 😁 Ну, фьюч тоже вариант. Я вот вообще не знала, что можно как-то на Китай сейчас ставить в ту или иную сторону. И есть фьючерсы на индексы, например, {$HSM4} на HANG гонконгский с разными периодами. {$DJM4} (если тоска по американской бирже, Industrial Dow Jones). ❓ Кто тоскует по этим рынкам и разным валютам, работаете с этими фьючерсами?

Schwab US Dividend Equity ETF () — это биржевой фонд, созданный и управляемый Charles Schwab Investment Management, Inc. инвестирует в акции компаний, работающих в различных секторах. Фонд фокусируется на акциях, приносящих дивиденды, и стремится отслеживать показатели индекса US Dividend 100 , используя метод полной репликации. Фонд был образован 20 октября 2011 года. SCHD: лучший дивидендный ETF. Schwab US Dividend Equity ETF — один из самых всесторонних ETF, ориентированных на дивиденды, на рынке сегодня. — SCHD предлагает потенциал роста стоимости акций — SCHD обеспечивает сильный рост дивидендов — SCHD предлагает солидную дивидендную доходность ETF проверяет все три поля. Давайте взглянем на эти три пункта поближе. За последние 5 лет с точки зрения общей доходности превзошел на 76% против 61%. Вот результаты работы фонда за разные периоды: — 1 год: +0,78% (S&P 500: -5,0%) — 3 года: +60,5% (S&P 500: +42,6%) — 5-летний: +75,9% (S&P 500: +61,4%) — 10-летний: +230,4% (S&P 500: +215,2%) Как вы можете видеть, SCHD выходит на первое место по каждому вышеприведенному периоду. Дивидендная доходность: 3,71%, что выше средней доходности для всех ETF в 2,10%, а доходность SCHD более чем вдвое превышает доходность S&P 500, доходность которой составляет 1,63%. SCHD увеличила дивиденды почти на 14% за последние 12 месяцев, и у них есть 3-летний DGR в размере 14% и 5-летний DGR в размере 13,74%, что является очень солидным DGR. SCHD показывает рост дивидендных выплат 10 лет подряд В заключение… Schwab US Dividend Equity ETF является королем дивидендных ETF. Он ставит галочки во всех полях, касающихся повышения цены акций, дивидендной доходности и роста дивидендов. Глядя на первые 10 позиций , на долю которых приходится примерно 40% SCHD, можно увидеть, что все они являются высококачественными дивидендными акциями . Фонд хорошо диверсифицирован и может стать отличной фундаментальной позицией. Вишенкой на торте является тот факт, что SCHD является недорогим ETF с коэффициентом расходов всего 0,06%. То что надо для долгосрочного портфеля, особенно во времена неопределенности, которые мы наблюдаем сейчас в США.

Дивидендная стратегия «Собаки Доу» Индекс Dow Jones Industrial – один из старейших на фондовом рынке – считается консервативным и включает 30 крупнейших американских компаний. В последнее десятилетие индекс рос в среднем на 5% в год. Основная идея стратегии заключается в том, что сумма дивидендов голубых фишек стабильна и почти не изменяется под давлением рыночных и экономических факторов. В этом случае средняя стоимость акции коррелирует с дивидендами, а текущая – зависит от цикла экономики и фазы развития компании. Так, компании с самыми высокими дивидендами стоят ниже своей средней цены, а значит, находятся в конце бизнес-цикла и будут расти. Преимущества стратегии заключаются в ее простоте и относительной стабильности. Однако не исключен риск, что стоимость компании падает из-за слабости бизнеса, и в дальнейшем ее ждет исключение из индекса. Кроме того, «Собаки Доу» не обеспечивают сверхдоходов, но требуют существенных вложений. За период 2000–2020 годов стратегия «Собаки Доу» опережала S&P 500 в среднем на 2% в год. Однако в последние годы практически не приносила дохода. Одна из причин – значительный рост технологического сектора, который вытянул за собой и S&P 500. Но в текущей макроэкономической обстановке технологические компании теряют привлекательность. По мнению экспертов, стратегия «Собаки Доу» поможет защититься от растущей инфляции, так как производители увеличивают денежные потоки и дивидендные выплаты, повышая цены на свои товары.

Наткнулся на несколько важных для меня мыслей. Что считать хорошим и плохим результатом в инвестировании? Какой период для измерения считать минимальным? ⠀ Прочтите, интересно ваше мнение: ⠀ ❝ Показателем того, насколько хорошо или плохо мы работаем, является не плюс или минус, полученныe за год. Оценка должна производится относительно общей результативности ценных бумаг, представленных индексом Dow Jones, результатов ведущих инвестиционных компаний и т. п. Если результаты нашей деятельности лучше этих ориентиров, то год считается хорошим независимо от того, в плюсе мы или в минусе. Если наш результат будет хуже, то пусть нас закидают помидорами. ⠀ — Поскольку общая тенденция рынка имеет повышательный характер, если вы сможете терять чуть меньше на падающих рынках и выигрывать чуть больше на растущих, то ваша результативность будет выдающейся. — ⠀ Судить о работе лучше всего по пятилетнему периоду, три года – это абсолютный минимум для оценки результативности. В некоторые годы, без сомнения, результативность товарищества будет хуже, возможно, значительно хуже, результативности Dow. Если в каком-либо трехлетнем или более длительном периоде результаты будут плохими, то всем нам надо искать другое место для вложения денег. Исключением из этого правила являются три года, приходящиеся на спекулятивный бум на бычьем рынке. ❞ ⠀ Уоррен Баффет, из писем партнёрам, 1963 год ⠀ … ⠀ ⠀ {$TSPX}

АМЕРИКАНСКИЙ РЫНОК ВХОДИТ В МЕДВЕЖЬЮ ФАЗУ Высокие цены на энергоносители, удобрения и продукты питания спровоцировали рекордную инфляцию в США, которая превысила 8% годовых. При этом производственная инфляция превысила 10%. На этом фоне ФРС был вынужден прекратить закачку экономики деньгами и начать цикл повышения процентной ставки, что спровоцировало замедление экономики. По итогам 1го квартала ВВП снизился на 1.5%, а по итогам 2го ожидается снижение до 2-3%. На этом фоне американский рынок акций начал корректироваться, потеряв от своих максимумов около 15%. При этом нету никаких предпосылок к тому, что биржи начнут восстанавливаться в ближайшее время. Высокая инфляция будет провоцировать ФРС продолжать повышать процентные ставки, что будет продолжать оказывать давление на экономику и биржи. В ближайшее время внимание игроков будет приковано к квартальным отчетам. Аналитики прогнозируют снижение прибыли компаний на 10%, однако в центре внимания будут прогнозы компаний на 3й квартал. Вероятнее всего, прибыль компаний продолжит снижаться, что будет продолжит оказывать давление на рынок акций. С технической точки зрения, индекс Dow Jones достиг психологически важного уровня 30 000 пунктов, где формируется попытка отскочить. Однако технические индикаторы ушли в медвежью фазу, что указывает на сохранение медвежьих настроений на рынке. ВЕРОЯТНЕЕ ВСЕГО, АМЕРИКАНСКИЙ РЫНОК АКЦИЙ ПРОДОЛЖИТ СНИЖЕНИЕ И ЗАКРЕПИТСЯ НИЖЕ 30 000 ПУНКТОВ ПО ИНДЕКСУ DOW JONES. ПОСЛЕ ЗАКРЕПЛЕНИЯ НИЖЕ 30 000 ИНДЕКС ПРОДОЛЖИТ ДВИЖЕНИЕ С ЦЕЛЬЮ 25 000 ПУКНТОВ, ГДЕ ПРОХОДИТ ЛИНИЯ ДОЛГОСРОЧНОГО ВОСХОДЯЩЕГО ТРЕНДА.

Шимпанзе с Уолл-стрит. Прежде чем погружаться в мир трейдинга с его терминологией, мультипликаторами и техническим анализом, хочу поделиться с вами крайне интересной историей. Она даёт понять одну простую истину — в этой индустрии нет 100% гарантий на успех. Всегда есть элемент казино, новостной фон или банальная удача, которая может как приумножить, так и разрушить ваш капитал. История следующая. В 1997 году был поставлен удивительный эксперимент. Шестилетней шимпанзе по имени Рейвен дали дротики для дартса, которые она бросала в мишень. На ней были представлены 133 компании США. Все "победители" вносились в портфель. Вы удивитесь, но результаты превзошли все ожидания. Доходность портфеля, отобранного шимпанзе показла 213% годовых, в четыре раза превзойдя доходность Dow Jones и в два раза Nasdaq. Эксперты подсчитали все цифры и пришли к выводу, что если бы Рейвен работала на Уолл-стрит, то она бы заняла 22 строчку среди более чем шести тысяч профессиональных инвесторов. Удивляет, неправда ли? Этой историей я хотел бы ещё раз напомнить о том, что трейдинг — это, можно сказать, легальное казино, где успех, во многом, зависит от удачи. Да, есть различные анализы, статистика, показатели и тому подобное, но многое зависит от банального стечения обстоятельств. Однако, всё это не отменяет того факта, что нам нужно использовать всю доступную информацию, хотя бы для того, чтобы снизить процент поражения.

Обзор/Новости {$BRG2} Нефть потеряла 13% за неделю вырос на 0,4%, вырос на 0,3%; нефть переживает самое резкое недельное падение с апреля 2020 года; неожиданное сокращение новых рабочих мест добавило экономике США 225 (27 665,980,56 %) {$SHI} (3 282 720,94 %) Hang Seng (22 039 550,19 %) 100 (7 537 900,30 %) 40 (14 446 480,22 %) 40 (6 684 310,37 %) Dow C Vons (34,81 %) 0,40%) S&P 500 (4 545 860,34%) 100 (14 861 210,15%) 23:00 - акции Уолл-стрит закрылись ростом, поднявшись за последние полчаса торгов. Dow Jones вырос на 0,4% NASDAQ и S&P 500 поднялись на 0,3% Итоги за неделю: Dow Jones снизился на 0,1% NASDAQ вырос на 0,4% S&P500 вырос Минимум менее 0,1% (последние два зафиксировали третий недельный рост подряд) . Цена на нефть марки сегодня снизилась на 1% до $99,3 за баррель. Подводя итоги недели - черная жидкость потеряла 13%, самое резкое падение с апреля 2020 года. Золото подешевело на 1,6% ($30,30) до $1923,70 за унцию. Это на фоне скачка доходности облигаций США, по итогам недели стоимость драгоценного металла снизилась на 1,6%. Европейские фондовые рынки закрыли первый календарь во втором квартале небольшим ростом: немецкий DAX поднялся на 0,2%, британский Potsy вырос на 0,3%, а французский CAC прибавил 0,4%. Палата представителей США начала расследование против Amazon в связи со смертью шести сотрудников. В одном из трагических случаев в декабре прошлого года из-за торнадо обрушился склад в городе Эдвардсвилл. Подозреваемых рабочих вызывали на работу, несмотря на экстремальную погоду, и угрожали увольнением в случае побега. После разочаровывающего отчета о занятости произошел разворот в другой части кривой доходности США: доходность облигаций США превысила доходность 10-летних облигаций впервые с 2019 года. Доходность по двухлетней облигации подскочила на 13 базисных пунктов до ставки 2,42%, а доходность по 10-летней облигации подскочила на 10 базисных пунктов до 2,41%. Цифра может указывать на боевой спад, так по крайней мере по прошлому опыту. Доходность по облигации отражает риск, который берут на себя инвесторы, приобретающие облигацию. И в большинстве случаев, чем больше срок , тем выше риск. А когда краткосрочная доходность превышает долгосрочную — растут опасения близкой рецессии. Как уже упоминалось, в начале недели доходность облигаций выросла до 5 лет выше доходности облигаций до 30 лет. Акции подскочили на 13% после того, как игровая компания сообщила, что планирует разделить акции (Split). Ожидается, что Gamestop свяжется с инвесторами, чтобы получить от них одобрение на увеличение количества торгуемых акций до миллиарда с 300 миллионов до того, как будет произведено разделение. Акции китайской компании по производству электромобилей выросли на 6,5% после сообщения о росте поставок автомобилей на 37,6% в марте по сравнению с тем же месяцем 2021 года. Заявление Байдена об использовании запасов нефти в США снизило ее цену (WTI) до 100 долларов за баррель. Президент США распорядился высвободить 180 миллионов баррелей из стратегических запасов на шесть месяцев. Нефть WTI вчера упала на 7 процентов до 100,3 доллара за баррель после того, как правительство США объявило о выпуске до миллиона баррелей запасов. Новости и обзоры

Приветствую ! 🙄 Сегодня у нас выступали представители ФРС в 17:00 18:30 и в 19:00 Ничего, конечно, хорошего не сказали + цифры по Индексу незавершённых продаж на рынке недвижимости И Индексу ожиданий потребителей от Мичиганского университета Вышли не очень 😭 Чуток про газ : Вчера Узбекистан заявил , что планирует увеличить добычу природного газа более чем на 20% к концу десятилетия А потом сказали , что сохранят большую часть дополнительной добычи внутри страны, даже несмотря на то, что Европа требует поставок. Зачем делать такие заявления ... И быстро отводить тему в сторону Кому это нужнее? 🤔 На следующий день, то есть сегодня выходит новость ℹ Что Байден обещал обеспечить страны ЕС такими объемами газа, которые бы позволили им отказаться от закупок российского голубого топлива «задолго до 2030 года», — ТАСС Если посмотреть на число буровых установок в США - то они активно наращиваются , уже как полгода + с февраля очень быстро начали пополняться запасы газа внутри страны, вот и думайте Так же можете посмотреть , на что в США идёт основной расход энергии ( картинка) О зелёнке помоему больше только говорят чем делают 🙁 О чём с вами поговорить сегодня пока амеры фиксируют прибыль 😭, давайте о манипуляциях на рынках , это будет полезно : Может видели в стакане той или иной акции +100500 лотов на покупку или продажу, а когда цена к ней подходит она испаряется, как по волшебству ( создали заявку и отменили). Это называется «спуфинг» благодаря нему у трейдеров и роботов создаётся ложное впечатление предстоящего пампа или обвала. Видели посты пульсянинов , про миллион заявок на покупку или продажу 😅? вот оно самое Есть такой человек Навиндер Сингх Сарао (хрен выговоришь) Он предупреждал финансовые инстанции о том, что можно манипулировать рынками, но его не слушали и зря Так вот он открыл заявок на 200 млн$ на падение индекса, а на тот момент это 25% от всех заявок на падение и это спровоцировало дисбаланс на рынке и привело к обвалу. Это всё продолжалось 10 минут ,а индекс упал на 600 пунктов (для 2010 это оч много 8% примерно) ,а после торги остановили на 10 секунд и всё вернулось к своим значениям , но триллион долларов испарился…люди сидящие с огромными плечами и их брокеры не были к этому готовы…так что будьте аккуратны с плечами господа А теперь представьте, что могут делать целые фонды... Так например : Стенли Дракенмиллер обрушил фунт стерлингов в 1992 году и принес фонду Сороса – Quantum Fund 1 млрд. долларов за день. А про этого я вам уже рассказывал : Энди Кригер который зашортил киви (национальная валюта Новой Зеландии) выкинув на рынок 40 млн$, а с учётом кредитного плеча 400 к 1 разогнал эту сумму до 15 млрд $ ) это стало сумасшедшим ударом для валюты и котировки просто обвалились , а после ещё и другие трейдеры начали поддавать масла в огонь, а Энди Кригер заработал на этом 300млн$ за день. Новая Зеландия несколько лет восстанавливалась от такого удара... 1 человек обрушил экономику страны, заработал денег и вошёл в историю одной сделкой (в Новой Зеландии его до сих пор ненавидят, интересно почему?) Я всё к тому , что если индекс может обрушить один человек , а фонд валюту целой страны то , что говорить про маленькие компании такие , как или {$DCPH} Помните , что рынок это не весёленькое место где нам всем дадут заработать миллионы Рынок это постоянная погоня за чужими денежками Пока у всех не отберут, сектор не развернётся 😅 (следите за объемами) В 2020 когда нефть стоила 9-10$ , а Венесуэла 🇻🇪 не могла продать её за 5$ , вдоль всего атлант. океана стояли танкеры с никому не нужным ресурсом ... А люди заходили во фьючерсы - ну что может случиться верно? Нефть ушла в минус 47$, а на следующий день всё вернулось в норму , но в нефти не было уже никого, люди потеряли всё (картинки) , а сейчас это самый нужный ресурс в мире. Такие дела Хороших вам выходных !

АМЕРИКАНСКИЙ РЫНОК ЖДЕТ ПОВЫШЕНИЯ СТАВОК Американский промышленный индекс Dow Jones продолжил торговаться в боковике, который берет свое начало с весны 2021 года. Давление на рынок оказали итоговые данные по инфляции, которая по официальным данным превысила 7%, а по неофициальным данным превысила 15%. На этом фоне инвесторы повысила свои ожидания по росту процентной ставки в США, закладывая на 2022 год 4 повышения по 0.25%. Естьть мнения, что для снижения инфляции до нормальных 2-3% потребуется 8 повышений. Рост процентной ставки негатив для американских активов, в т.ч. и для облигаций. Удорожание кредитов будет стимулировать банки сокращать плечи в акциях, т.к. проценты по кредитам не будут покрываться за счёт дивидендов. Кроме того, удорожание кредитов снизит прибыль американских компаний, которые сильно зависимы от заёмных средств, что в итоге будет оказывать давление на ВВП. Для облигаций, номинированных в долларах США, рост процентных ставок также плохая новость, т.к. это будет вести к снижение стоимости облигаций. Инвесторы будут вынуждены продавать старые выпуски, чтобы купить новые выпуски с большей доходностью. Однако поддержка у американского рынка тоже есть. Во-первых, ещё не запущены пакеты помощи Байдена, которые были приняты в конце 2021. Видимо их держат в запасе, чтобы поддержать рынки в моменты падения. Во-вторых, в США начинается сезон отчётов за 2021 год. По всем прогнозам компании отчитаться о рекордных прибылях. С технической точки зрения, индекс Dow Jones продолжает оставаться в боковике. Обе попытки выйти из боковике оказались неудачными и привели к формированию разворотной модели "Двойная вершина". Кроме того, недельный RSI вновь опустился ниже 50. Однако после нескольких недель снижения индекс достиг нижней границы боковика, а также достиг поддержки ввиде 50-ти недельной средней. УЧИТЫВАЯ ВЫСОКУЮ СТЕПЕНЬ НЕОПРЕДЕЛЕННОСТИ НА РЫНКЕ, МЫ РЕКОМЕНДУЕМ ПОСТЕПЕННО СОКРАЩАТЬ ПОЗИЦИИ В АМЕРИКАНСКИХ АКЦИЯХ.

Наблюдаю за индексами на рынках и ищу идеи 💡 на 2022. Перспективы на данный момент интересные. Много встречаю армагедонщиков, которые говорят, что рынок рухнет и отчасти они правы, поскольку рынок сильно вырос за 2 года. Однако, большую роль в этом сыграла и повсеместная инфляция, взвинтившая цены на все, включая акции и, если сопоставить цены 2019 и 2020 - рост не будет таким заоблачным 🌧 В любом случае план такой: •20% ставки на Китай 🇨🇳 Не весь конечно, частично и в основном на коммерцию, только для отчаянных скальперов. Делаю ставку на и понемногу на МОМО и Вейбо. Падение свыше 50% по многим вернуло их на хорошие уровни, в целом прощупывается дно, а не верить во вторую экономику мира - не целесообразно. •20% на дивидендные крепкие компании РФ 🇷🇺 Наши предлагают див.доходность даже в 14%, что сильно приятно, а за счёт ширины профиля, можно хорошо диверсифицироваться от производственников до продовольствий и товаров для детей {$DSKY} . А сейчас ещё геополитическая напряжёнка, хорошие скидки, да и продав бакс можно получить плюсы и тут и там 😉 •20% на выборку многие компании из списка все ещё находятся далеко от товарищей и ждут конца Ковид эпопеи, чтобы расправить крылья. Однако нужно быть внимательным, скачки вроде обязательно должны быть учтены рынком. •Индекс и опять же выборка: в доу есть и Техи и производственники, предпочитаю в этом году сделать ставки на восстановление экономик. ⛔️ Долю в сокращу до 20% (сейчас около 50%) и буду подбирать пониже. Слишком бурный рост за 2 года и активы высоко рискованные. Предпочитаю дождаться остывания, оно может занять еще год. Да, за техами будущее, но стоим им немного охладиться. В оставлю крошечную часть 🤏 Просто чтобы был - слишком рискованно, он так и не восстановился за последние недели, что наводит на мысль о нежелании продолжать ралли. В выборе отраслей буду консервативен: недвижка и сырье - куда не беги, а где-то надо работать и из чего-то производить. Накиньте вариантов хороших компаний, только без p/w Овер 200😂

Прогноз по рынкам Ситуация начинает меняться, что нетипично для начала января. Вчера {$SFZ2} и по плану переписали исторические максимумы, однако дестабилизировалась ситуация в технологическом секторе: индекс стал падать на опасениях роста доходностей облигаций. стали резко падать, в результате доходности 10-летних облигаций дошли почти до 1,7% и уперлись в критический уровень, с которого был откат в марте, октябре и ноябре 2021 - то есть в моменты, когда инвесторы особенно переживали из-за роста доходностей (см график). Откат с этого уровня будет и сегодня, мы в этом не сомневаемся. Но событие это все равно значимое. Во-первых, оно уже подпортило настроение инвесторам. Это неприятно, но это полбеды. Во-вторых - самое главное - в предыдущие эпизоды доходности подходили к этому уровню к концу кризиса, а сейчас они это сделали на второй день. Это говорит нам о том, что высок риск, что после отката доходности продолжат расти. Это плохо для технологических акций и терпимо для акций реального сектора, хотя и их тоже может немного нервировать. Раньше мы прикидывали, что рост доходностей 10-летних облигаций на 1 процентный пункт означает, что акции S&P 500 должны подешеветь на 10%, чтобы соответствовать новым ожиданиям инвесторов по доходностям активов. Вероятный сценарий - рост доходностей облигаций с 1,65% до 2%, это означает 3,5% коррекцию по S&P 500 и около 5% коррекцию по NASDAQ. Какова его вероятность? Как это отразится на других активах (драгметаллы, валюты, акции развивающихся стран и тд) - в следующих постах.

Упадет ли рынок после заседания ФРС на следующей неделе? Мы видим, что многие профессиональные и умные инвесторы и экономисты прогнозируют падение рынка после заседания ФРС на следующей неделе. Дескать, жесткая риторика ФРС поразит инвесторов в самое сердце. Конечно, никто не знает, что будет. Но наши наблюдения за пружинами рынка дают основания полагать, что не упадет. Ну или чуть понервничает, но быстро перестанет, как человек с подвижной психикой. О каких пружинах речь? Мы видим, что рынок и ФРС находятся в ДИАЛОГЕ - это не игра в одни ворота, как некоторые думают. ФРС всегда предупреждает рынки о том, что планирует делать со ставками и тд. Рынки отвечают движением цены акций и облигаций. ФРС реагирует на движение цен и может скорректировать позицию. Это так работает. И этот обмен репликами происходит очень быстро, почти сразу. Вспомним конец 2018 (хотя лучше не вспоминать - рынок падал на 20% тогда). ФРС в декабре подняли ставку и сказали, что продолжат поднимать. Рынок ТУТ ЖЕ обвалился и падал до тех пор, пока ФРС не поменял свою позицию на противоположную. Погорячились, мол. То есть Фед вышел со своим планом, а рынки сказали ему твердое "нет". И ФРС пошел на уступки. Что сейчас? ФРС еще неделю назад вышел с планом ускоренного сворачивания скупки облигаций. Что ответил рынок? Он дрогнул, но устоял и даже вырос. Рынок сказал "да, мы ок". Почему же спустя еще неделю рынок поменяет позицию и упадет? Мы таких причин не видим, поэтому сохраняем оптимизм.

АМЕРИКАНСКИЙ РЫНОК ГОТОВ К УСКОРЕНИЮ РОСТА Американский рынок акций продолжает демонстрировать свою силу на фоне продолжающегося сезона квартальных отчетов. Компании продолжают демонстрировать сильные квартальные отчеты, что толкает рынок акций вверх. Однако в среду были опубликованы данные по потребительской инфляции в США (CPI - индекс потребительских цен), которые показали ускорение инфляции до 4.6% годовых с 4% месяцем ранее. На этом фоне начались спекуляции на тему повышения процентной ставки со стороны ФРС, что и спровоцировало небольшой откат индекса Dow Jones. В центре внимания инвесторов на этой неделе - отчетности компаний из сектора розничной торговли. Наиболее ожидаемыми будут результаты Walmart , который является «барометром» сектора. Также на неделе состоится встреча президента США Джо Байдена и председателя КНР Си Цзиньпина. Ранее представители правительства США сообщили, что пошлины на китайский импорт, введенные бывшим президентом Дональдом Трампом, могут быть отменены. Любое ослабление напряжения между странами окажет поддержку мировым рынкам акций, т.к. Китай и США являются локомотивом мировой экономики. Кроме того, дополнительную поддержку рынку окажет принятие нового инфраструктурного пакета помощи американской экономики. На минувшей неделе политики таки договорились и одобрили пакет объемом $1.7 трлн. В понедельник Байден должен подписать его. С технической точки зрения, индекс Dow Jones продолжает торговаться на исторических максимумах после выхода из 6-ти месячного боковика. Технические индикаторы указывают на продолжение бычьего цикла (RSI > 50, MACD > 0, Stochastic достиг зоны перепроданности и разворачивается вверх). Таким образом, ожидаем продолжения роста американских акций. Лидерами могут стать компании промышленного сектора( ) на фоне принятия нового инфраструктурного пакета, а также акции китайских компаний ( ) на фоне перемирия между США и Китаем.

АМЕРИКАНСКИЙ РЫНОК АКЦИЙ ВНОВЬ ОБНОВЛЯЕТ МАКСИМУМЫ Как мы и предполагали, американские индексы начали новую волну роста. Поддержку рынку оказывают сильные квартальные отчеты, которые выходят значительно лучше прогнозов аналитиков. Однако на этой неделе появились новые факторы, которые могут оказать поддержку рынкам в ближайшее время. Так, на фоне распространения нового штамма COVID-19 представители Федеральной Резервной Системы заявили накануне, что вполне возможно придется отложить повышение процентной ставки на конец 2022 года, чтобы не нанести вред экономическому росту. Таким образом, страшилка последних дней о начале закручивания гаек может так и остаться всего лишь страшилкой и ставки продолжат оставаться на низких уровнях. Это позитив для акций. С технической точки зрения, индекс Dow Jones продолжает консолидацию в боковике, который начал формироваться еще в апреле. Фактически мы наблюдаем т.н. "плоскую коррекцию" рынка. Коррекция длится уже больше 6-ти месяцев. В настоящий момент индекс подошел к верхней границе боковика и готов к пробою. Если квартальные отчеты продолжат выходить лучше прогнозов аналитиков, тогда быки пойдут в атаку и смогут организовать выход из боковика вверх. В этом случае мы будем наблюдать массовое закрытие коротких позиций медведями, что толкнет индексы еще на 5-10% вверх.

АМЕРИКАНСКИЙ РЫНОК АКЦИЙ ГОТОВИТСЯ К НОВОЙ ВОЛНЕ РОСТА Американский рынок акций продолжает консолидироваться вблизи своих исторических максимумов. Так, индекс голубых фишек Dow Jones продолжает торговаться в боковике 33 500 - 35 500. Давление оказывают прогнозы аналитиков по отчетам компаний за 3-й квартал, ожидается что на фоне высокой инфляции прибыли компаний снизятся. Поддержку же рынку оказывают ожидания нового пакета Байдена на $3 трлн., кроме того поддержку также оказывают вливания со стороны ФРС, которые на текущий момент составляют более $100 млрд. в месяц. Однако в ближайшее время рынки могут начать новую волну роста, если отчеты за 3-й квартал будут выходить лучше сильно заниженных прогнозов аналитиков. Так, чистая прибыль крупнейшего банка JP Morgan оказалась лучше ожиданий аналитиков ($30.5 млрд. при прогнозе $29.7 млрд.), чистая прибыль Bank of America составила $22.7 млрд. долларов при прогнозе аналитиков $1.17 млрд. Чистая прибыль крупнейшей в США страховой компании UnitedHealth Group составила $72.3 при прогнозе аналитиков $71.14 млрд. С технической точки зрения, индекс Dow Jones торгуется в боковике уже 6-й месяц, что позволило рынку снять перекупленность. Технические индикаторы вернулись на комфортные уровни, что сигнализирует об окончании коррекции. Таким образом, в ближайшее время можно рассчитывать на возврат американского рынка к своим максимумам в районе 36 000.

АМЕРИКАНСКИЙ ЦБ ПОДДЕРЖАЛ РЫНКИ Как мы и предполагали, американский центральный банк оказал поддержку рынку акций. На своем заседании ФРС дал четкий сигнал биржевым игрокам, что продолжит вливать деньги в рынок. На этом фоне рынок акций начал активно восстанавливаться. Наши фавориты, которые мы рекомендовали к покупке (ExxonMobil, The Boeing, The Kraft Heinz, Viacom CBS, Alibaba и Baidu) продемонстрировали существенный рост, прибавив за несколько дней от 2 до 10%. На этой неделе в центре внимания игроков будет голосование по увеличению лимита внешнего долга США. Ситуация критическая, т.к. Минфину США необходимо платить % по существующим долгам, а сделать этого они не могут, т.к. уперлись в потолок государственного долга и больше не могут занимать. Таким образом, если члены правительства США не договорятся об увеличении лимита на заимствования, тогда Минфин США будет вынужден объявить дефолт. С подобной ситуацией рынок сталкивается не первый раз. Практически каждый год они упираются в лимит и начинается спектакль, в котором члены правительства США с серьезным видом обсуждают что им делать - объявлять дефолт или снова увеличить лимит и продолжать занимать дальше. Всегда это заканчивается одинаково - США увеличивают лимит и продолжают занимать дальше. Мы уверены в том, что и в этот раз все пройдет по стандартному сценарию. Еще одно событие, за которым будет следить рынок - голосование по очередному пакету помощи американской экономики на $4.5 трлн. Демократы во главе с президентом Байденом пытаются протолкнуть 2 пакета помощи - инфраструктурный на $1 трлн. и медицинский на $3.5 трлн. На этой неделе могут принять инфраструктурный пакет. Таким образом, рынки получат еще $1 трлн. С технической точки зрения, быки пытаются вернуть индекс Dow Jones в восходящей тренд. В настоящий момент индекс уперся в 50-ти дневную среднюю в районе 35 000 пунктов. Если быки смогут пробить это сопротивление и закрепиться выше 35 000, тогда рост на рынках продолжится и следующей целью у быков будет уровень 36 000. МЫ СЧИТАЕМ, ЧТО РИСК ОБЪЯВЛЕНИЯ ДЕФОЛТА В США РАВЕН 0, А ВЕРОЯТНОСТЬ ПРИНЯТИЯ ОЧЕРЕДНОГО ПАКЕТА ПОМОЩИ НА $1трлн РАВНА 100%. ТАКИМ ОБРАЗОМ, МЫ ПРОДОЛЖАЕМ РЕКОМЕНДОВАТЬ К ПОКУПКАМ АКЦИИ EXXON MOBIL, THE BOEING, VIACOM CBS, THE KRAFT HEINZ, ALIBABA И BAIDU. ВСЕ ВОЗМОЖНЫЕ ОТКАТЫ РЕКОМЕНДУЕМ ИСПОЛЬЗОВАТЬ ДЛЯ АГРЕССИВНОГО УВЕЛИЧЕНИЯ ДЛИННЫХ ПОЗИЦИЙ. ПО НАШИМ ПРОГНОЗАМ ЭТИ БУМАГИ ПРОДОЛЖАТ РОСТ И ПРИБАВЯТ ДО КОНЦА ГОДА ЕЩЕ ОТ 20% ДО 30%. {$VIAC}

АМЕРИКАНСКИЙ РЫНОК УШЕЛ В КОРРЕКЦИЮ Как мы и предполагали, американский рынок акций ушел в коррекцию после достижения 161.8% уровня Фибоначчи, который проходит в районе 36 000 пунктов. Поводом для коррекции послужили сразу несколько факторов. Во-первых, как мы и указывали ранее инвесторы обеспокоены тем, что американский ЦБ начнет сворачивать стимулы уже в конце 2021 года. Во-вторых, многие аналитики с Wall Street начали занижать прогнозы по прибылям компаний за 3-й квартал. В-третьих, дополнительное давление на индексы оказывают пессимистичные настроения на мировых рынках, вызванные новостями об одном из крупнейших застройщиков Китая Evergrande, который находится на грани дефолта. Долговая нагрузка девелопера является самой большой среди мировых публичных компаний и его дефолт может оказать давление на экономику Китая, а также спровоцировать огромные списании у мировых банков, т.к. его кредитовали почти все крупные банки мира. С технической точки зрения, индекс Dow Jones достиг своих целей в районе 36 000 пунктов и ушел в коррекцию. В настоящий момент медведи пошли в атаку с целью сломать восходящий тренд, который берет свое начало с весны 2020 года. Если по итогам недели быки не смогут вернуть индекс выше 35 000 пунктов, тогда медведи продолжат давить рынок с ближайшей целью 32 500, где проходит 50-ти недельная средняя. Стоит отметить, что технические индикаторы продолжают смотреть вниз, однако рынок уже не выглядит перегретым. По факту индекс Dow Jones консолидируется в боковике 33 000 - 36 000 пунктов уже с апреля и за это время снял перекупленность. Мы считаем, что на своем заседании 21-22 сентября ФРС даст сигнал рынкам о том, что не будет спешить со сворачиванием мер поддержки экономики. Это окажет позитивное влияние на игроков, что поддержит рынки. Кром того, в ближайшее время будет одобрен новый, самый крупный в истории человечества пакет помощи американской экономики на $4.5 трлн. Таким образом, вместо обещанного сворачивания мер поддержки экономики ФРС включит печатный станок до небывалой ранее скорости и напечатает ещё $4.5 трлн. Это может спровоцировать новую волну роста. Что же касательно проблем китайских девелоперов, то и тут нет поводов для беспокойства. Мы уверены в том, что китайское правительство окажет поддержку Evergrande, т.к. другого выхода у китайцев нет. ИСХОДЯ ИЗ ВЫШЕИЗЛОЖЕННОГО, МЫ РЕКОМЕНДУЕМ ИСПОЛЬЗОВАТЬ ТЕКУЩЕЕ СНИЖЕНИЕ АКЦИЙ ДЛЯ УВЕЛИЧЕНИЯ ДЛИННЫХ ПОЗИЦИЙ. ЛУЧШЕ РЫНКА, НА НАШ ВЗГЛЯД, БУДУТ ВЫГЛЯДИТЬ АКЦИИ EXXON MOBIL, THE BOEING, THE KRAFT HEINZ, VIACOM CBS, А ТАКЖЕ АКЦИИ КИТАЙСКИХ IT-ГИГАНТОВ ALIBABA И BAIDU. {$VIAC}