Профиль инвестора Adventurer_invest | Тинькофф Инвестиции Пульс

вопрос знатокам и компании Как повышение НДС до 22% и массовый переход с УСН на НДС в перспективе может повлиять на бизнес компании?

16.02.2025 Пришла первая выплата ЗПИФ Парус-НОРД – 227 396р за январь. Итого с начала года: рост тела с 1103р до 1197р = +8,5% (отсечка пятницы, понимаем, что цена ходит в диапазоне 1180 - 1200 – спекулянты выходят, которые брали на размещении по 1100 и 1150). Учитывая планируемые выплаты за год, чистая доходность от дивидендов составит: 10,88*12/1103 = 11,83%. Общая планируемая годовая доходность: 8,5+11,83= 20,33% - без учета реинвестирования и планируемого роста тела пая (ну или падения). Пока ждал поступлений, рынок очень сильно отрос. Временно разместил все в {$LQDT} – заработало реинвестирование и сложный процент. Из идей уже ничего интересного не осталось, покупать дорого (не на дне) нет желания. Понаблюдаю за – исключительно под возможный рост без повода, как это бывает в акциях 2-3 эшелона. Поделитесь, пожалуйста, своими идеями и мнениями, что сейчас покупаете и почему?

{$TCS} "Деньги есть, а вы держите" Расскажу основную идею по моему самому любимому банку. Как вижу это Я. Далее по пунктам: 1) С октября по апрель был длительный боковик на протяжении которого набиралась достаточно крупная позиция крупными игроками. Такие позиции набираются не ради роста в 30-50%. 2) У компании есть нераспределенный кэш: 2-4 квартал 2021 года, не самый прибыльный 2022 год, 1 квартал 2023 года, в котором уже видны перспективы по рекорду чистой прибыли. И если прогрессия продолжится, то кэш так и будет накапливаться. В ближайшее время я жду одно или несколько событий, вероятность которых достаточно велика: 1) Редомициляции с Кипра - рассказал Ведомостям председатель правления Тинькофф банк Станислав Близнюк - новость от марта 2023. 2) Конвертация/замещение акций - смотрим на пример замещения еврооблигаций, за которые "вписался" сам президент. На днях на канале WALL STREET PRO Дмитрия Черемушкина вышло интервью с Назаром Щетининым (Вредный Инвестор), после которого я еще более поверил в данную идею (касается не только TCS, но и любых других расписок). 3) Байбэк - о котором шел разговор в ноябре 2022. На мой взгляд, это сама перспективная идея. Как минимум маркетинговый ход, который одобрят инвесторы, и что поддержит брокерскую часть бизнеса. 4) Дивиденды - тот же самый председатель правления Тинькофф банк Станислав Близнюк обмолвился в мае 2023. Понятно, что дивиденды будут не под 20%, и даже не 10%, но сам факт того, что компания является не только компанией роста, но и дивидендной истории увеличивает перспективы. 5) Синергия с крутой компанией - начиная, например, с Яндекса, ВК или других перспективных крутых IT компаний, и заканчивая Интерросом Потанина с его Росбанком и Норильским Никелем. 6) Приобретение маленьких перспективных проектов и открытие своих собственных, как например, лизинговый бизнес (новость от января 2023) или собственный университет высшего образования (новость от мая 2023). Плюсом ко всему наблюдается агрессивная экспансия компании на российском рынке - на всех канал ТВ, ютуба и даже в фильмах реклама продукции банка: дебетовые и кредитные карты, страхование жизни, ОСАГО, мобильный оператор, экварйринг, брокерские услуги и т.д. Достаточно крутая программа лояльности, кэшбэк, акции и конкурсы. P.S. Огромные перспективы развития банка, возможных событий, а также то, что до исторических максимумов по цене еще +250%, не оставляет других идей, кроме как держать акцию в ожидании роста х2.

АЛРОСА - мнение, анализ, прогноз Ввиду отсутствия отчётности компании АЛРОСА за 2022год, решил на основании имеющейся на сегодняшний день информации высказать свое мнение и прогноз по данному эмитенту: 1. Отчётность за 4кв. и 12 мес.2021 (выложена на официальном сайте компании): 1.1 Свободный денежный поток за 3кв. - 24,5млрд, за 4кв. - 16,7млрд. Итого - 41,2млрд. 1.2 Дивиденды за второе полугодие 2021 - не выплачены!, но составляют от 70% до 100% свободного денежного потока (от 41,2млрд), при коэффициенте Чистый долг/EBITDA от 0х до 1,0х - факт на конец 2021 составляет 0,4х. Соответственно, дивиденды к выплате за второе полугодие 2021 - от 28,8млрд до 41,2млрд. 1.3 Прогноз добычи алмазов на 2022 - 34,3 млн кт. 2. 2022 год - цена алмазов, санкции, доллар, добыча: 2.1 Цена алмазов согласно IDEX DIAMOND INDEX с начала года до октября была значительно выше максимума 2021 с максимальным значением в марте 2022. На конец 2022 цена выше средней за 2021. 2.2 Основные покупатели за 2021: Бельгия - 38%, ОАЭ - 16%, Индия - 18%, РФ - 16%, Израиль - 8%, Китай и прочие страны - 4%. Из всех покупателей под угрозой только европейская Бельгия. Но согласно ноябрьской статье The Guardian (поиск Гугл: Бельгия алмазы The Guardian), Бельгия продолжает импортировать алмазы из России. 2.3 Курс доллара до конца апреля 2022 (с максимальной ценой на алмазы по сравнению с 2021) был значительно выше курса за 2021 - позитивный фактор. С мая по декабрь доллар был на 20% дешевле среднего курса за 2021 - негативный фактор. 2.4 Со слов генерального директора Сергея Иванова - на 19 декабря 2022 добыча находится на уровне 35,5млн кт при прогнозе 34,3. 3. НДПИ и дивиденды: 3.1 Дополнительно 19млрд НДПИ в 1кв.2023г - плохо. Но не забываем о нераспределенной прибыли за второе полугодие 2021г в размере 41,2млрд, что компенсирует даже возможный НДПИ за 2кв.2023г, хоть это ещё и не озвучено. 3.2 С учётом всего сказанного, результаты за 2022 должны быть либо на уровне 2021, либо незначительно ниже, с ориентиром по чистой прибыли 70-90 млрд и возможными дивидендами 9,5 -12,21р на акцию (при цене в 60р - доходность 15,8-20%). Конечно, столько могут не выплатить, но по аналогии с Газпромом, Лукойлом и т.д. - все возможно. 3.3 Акционеры: РФ - 33%, Якутия - 25%, Улусы Якутии - 8%, Свободное обращение - 34%. Помимо налогов, РФ и региональные власти Якутии рассчитывают и на дивиденды, от которых сложно отказаться на протяжении уже полутора лет, что в свою очередь и подтолкнет компанию к выплате, как и на примере того же самого Газпрома. 4. Итог: моё мнение, что компания чувствует себя очень уверенно, генерирует большую чистую прибыль и способна выплатить дивиденды больше 10%. По цене акций и техническому анализу находится на минимальных уровнях с 2015 и глобальных поддержках на уровнях 2015, 2018, 2020, набором позиций в диапазоне 58-62р с декабря 2022 с последующим выходом на уровень 70-75р в перспективе трех месяцев. {$ALH3} {$ALM3}