Форум об облигации ЛК Эволюция 001P-01

#disclosure Компания: ООО "Совкомбанк Лизинг" Тикеры: $RU000A107GV2 Время новости: 23.12.2025 11:31 Тема новости: Выплаченные доходы или иные выплаты, причитающиеся владельцам ценных бумаг эмитента Ссылка: https://e-disclosure.ru/portal/event.aspx?EventId=oFUKDzraGEaEhFZl3pY6MA-B-B&q= Резюме: Совкомбанк Лизинг выплатил купонный доход и частичное погашение номинала по биржевым облигациям серии 001Р-01. Общая сумма выплат составила 100,7 млн рублей при 100% исполнении обязательств. Сентимент: Положительный Объяснение сентимента: Эмитент своевременно и в полном объеме выполнил обязательства по выплатам, что свидетельствует о финансовой стабильности компании

#disclosure Компания: ООО «Л Си Пи Инвестор Сервисез» Тикеры: $RU000A107GV2 Время новости: 10.12.2025 18:54 Тема новости: Сообщение представителя владельцев облигаций о выявлении обстоятельств, которые могут повлечь нарушение прав и законных интересов владельцев облигаций Ссылка: https://e-disclosure.ru/portal/event.aspx?EventId=-A2zG6QePZke-Cew-AgByZSoQ-B-B&q= Резюме: Представитель владельцев облигаций ООО «Л Си Пи Инвестор Сервисез» сообщил о выявлении обстоятельств, которые могут нарушить права держателей облигаций лизинговой компании «Эволюция» серии 001Р-01, после реорганизации компании через присоединение к «Совкомбанк Лизинг» Сентимент: Отрицательный Объяснение сентимента: Сообщение о потенциальном нарушении прав владельцев облигаций, реорганизация эмитента может создать риски для инвесторов, формальное уведомление о проблемах с соблюдением прав

Анализ отчета ООО «ЛИЗИНГОВАЯ КОМПАНИЯ «ЭВОЛЮЦИЯ» за 9 месяцев 2025 , РСБУ $RU000A107GV2 1. Общая характеристика компании. Лизинговая компания, основные активы — инвестиции в лизинг. В 2025 г. показала убыток на фоне снижения выручки и существенного роста резервов. 2. Выручка · 9 мес. 2025: 8 108 550 тыс. руб. · 9 мес. 2024: 9 117 318 тыс. руб. · Темп роста: 🔻 -11.07% · Вывод: Существенное снижение выручки. 🟡 3. EBITDA · 9 мес. 2025: -874 379 тыс. руб. · 9 мес. 2024: 553 351 тыс. руб. · Маржа EBITDA: 🔴 -10.8% (при норме ≥40-60%) · Темп роста: 🔻 -258% · Вывод: Катастрофическое ухудшение операционной рентабельности. 🔴 4. Capex · 9 мес. 2025: 0 тыс. руб. · 9 мес. 2024: 9 910 тыс. руб. · Темп роста: 🔻 -100% · Capex/EBITDA (2024): 1.8% (при норме ≤50-70%) 🟢 · Вывод: Капзатраты отсутствуют, что логично при убытках. 🟢 5. FCF · 9 мес. 2025: 14 730 850 тыс. руб. · 9 мес. 2024: 979 779 тыс. руб. · Темп роста: 🟢 +1403% · Вывод: Временный рост FCF за счет сокращения инвестиций и работы с оборотным капиталом, а не за счет операционной эффективности. 🟡 6. Темп роста чистой прибыли · 9 мес. 2025: -1 366 892 тыс. руб. · 9 мес. 2024: 710 660 тыс. руб. · Темп роста: 🔻 -292% · Вывод: Переход с прибыли на крупный убыток. 🔴 7. Общая задолженность · Краткосрочная: 13 084 525 тыс. руб. · Долгосрочная: 13 319 043 тыс. руб. · Итого: 26 403 568 тыс. руб. · Debt/EBITDA (годовая): 🔴 35.8x (при норме ≤10-15x) · Вывод: Уровень долга абсолютно неприемлем. 8. Закредитованность: 🔴 10.14x (при норме ≤8-10x) · Вывод: Крайне высокая зависимость от заемных средств. 9. Equity/Debt: 🔴 0.098 (при норме ≥0.1–0.3) · Вывод: Собственного капитала недостаточно для покрытия обязательств. 10. Debt/Assets: 🔴 0.91 (при норме ≤0.85-0.95) · Вывод: Превышение верхнего порога нормы, активы сформированы за счет долга. 11. NET DEBT / EBITDA годовая: 🔴 31.7x (при норме ≤6-8x) · Вывод: Чрезвычайно высокая долговая нагрузка. 12. Покрытие процентов (ICR) · Классический ICR: не применим (убыток) · Cash Coverage: отрицательно · Вывод: Полная неспособность обслуживать долг из операционного cash flow. 🔴 13. Коэффициенты ликвидности · Текущая ликвидность: 🟡 1.35 (при норме ≥1.5–2) · Вывод: Недостаточная краткосрочная ликвидность. 🟡 14. Коэффициенты финансовой устойчивости · Коэффициент автономии: 🔴 0.09 (при норме ≥0.4–0.6) · Вывод: Критически низкая финансовая устойчивость. 🔴 15. Гипотетический рейтинг: по шкале S&P) / Moody’s/ Fitch · Уровень: CCC / Caa2 / CCC (крайне высокий риск, близко к дефолту) 🔴 16. Оценка финансового состояния (ОФС): · ОФС: 15/100 🔴 · Уровень ФС: Критический · Инвестиционный риск: Экстремально высокий 17. Каким инвесторам подходит? Только для спекулятивных инвесторов (vulture funds), специализирующихся на проблемных активах и реструктуризации долга. Для традиционных инвесторов неприемлемо. 18. Финансовое состояние существенно ухудшилось 🔴 #финанализ_эволюция

#moex Тикеры: $RU000A107GV2 Время новости: 25.11.2025 17:45 Тема новости: О выявленном несоответствии ценных бумаг Ссылка: https://www.moex.com/n95579/?nt=0 Резюме: Московская Биржа выявила несоответствие облигаций ООО 'Лизинговая компания Эволюция' требованиям кредитного рейтинга для листинга. Решение по статусу бумаг будет принято в установленные сроки. Сентимент: Отрицательный Объяснение сентимента: Выявлено нарушение требований к кредитному рейтингу эмитента, что создает риски исключения облигаций из котировальных списков биржи

Анализ отчета ООО «ЛИЗИНГОВАЯ КОМПАНИЯ «ЭВОЛЮЦИЯ» на 30 сентября 2025, РСБУ $RU000A107GV2 1. Выручка : 8 108 550 тыс. руб. · Темп роста: 🔻 -11.1% · Вывод: Выручка снизилась, что указывает на сокращение операционной деятельности. 🟥 Негативный сигнал. 2. EBITDA: -874 379 тыс. руб. · Маржа EBITDA для 9м 2025: 🔻 -10.8% · Норма для лизинга: 🟢 ≥40-60% · Вывод: Показатель резко ухудшился, маржа EBITDA критически низкая и не соответствует норме. 🟥 Критическое состояние рентабельности. 3. Capex: 482 985 тыс. руб. · Темп роста: 🔺 +4775% (обусловлен единичной крупной инвестицией) · Норма: 🟢 ≤50-70% от EBITDA · Вывод: Капитальные затраты значительно выросли. На фоне отрицательной EBITDA норма не выполняется. 🟥 Высокая инвестиционная нагрузка. 4. FCF : 14 247 865 тыс. руб. · Темп роста: 🔺 +1354% · Вывод: Потенциально 🔶 положительный сигнал, но требует проверки качества денежного потока (возможно, за счет сокращения дебиторки). 5. Темп роста чистой прибыли · 9м 2025: -1 366 892 тыс. руб. · 9м 2024: 710 660 тыс. руб. · Вывод: Прибыль сменилась убытком. 🟥 Резкое ухудшение финансового результата. 6. Общая задолженность: 26 403 568 тыс. руб. Краткосрочная: 13 084 525 тыс. руб., Долгосрочная: 13 319 043 тыс. руб. · Норма для лизинга: 🟢 ≤10-15x годовой EBITDA · Вывод: Задолженность снизилась, но уровень чрезвычайно высок на фоне убытков. 🟥 Критический уровень долга. 7. Закредитованность : 10.1 · Норма: 🟢 ≤ 8-10 · Вывод: Коэффициент на верхней границе/слегка выше нормы. 🟡 Высокая зависимость от заемных средств. 8. Equity/Debt: 0.12 · Норма: 🟢 ≥ 0,1–0,3 · Вывод: Показатель на самом нижнем пороге нормы. 🟡 Минимальный запас прочности. 9. Debt/Assets: 0.76 · Норма: 🟢 ≤ 0,85-0,95 · Вывод: Соотношение долга к активам в пределах нормы. 🟢 Приемлемый уровень. 10. NET DEBT / EBITDA годовая · NET DEBT (30.09.2025): 23 416 977 тыс. руб. · Годовая EBITDA (экстраполированная): -1 165 839 тыс. руб. · Норма: 🟢 ≤6-8 · Вывод: Отрицательная EBITDA делает коэффициент неинформативным, но сам факт — 🟥 критически опасный. 11. Покрытие процентов (ICR) · Вывод: На основе данных отчета точный расчет невозможен. Убыток до налогообложения указывает, что ICR < 1. 🟥 Неспособность покрывать проценты операционной прибылью. 12. Чувствительность к рискам. Причины. · Причины: 🔻 Резкий рост прочих расходов (отчисления в оценочные резервы на 2 835 546 тыс. руб.); 🔻 Снижение выручки. · Риски: 🟥 Высокий кредитный риск; 🟥 Риск ликвидности; 🟥 Риск рефинансирования. 13. Гипотетический рейтинг: по шкале S&P) / Moody’s/ Fitch · B- / B3 / B- (Глубокая спекулятивная категория, высокий кредитный риск) 14. Оценка финансового состояния (ОФС): [🟥1...100🟩] ОФС= 25 🛡️ Уровень ФС: Критический 🚥 Инвестиционный риск (по ОФС): Очень высокий 15. Каким инвесторам подходит? · Подходит только для спекулятивных инвесторов, готовых принять очень высокий риск. · Может рассматриваться внутренними инвесторами при наличии плана по реструктуризации. 16. Финансовое состояние компании резко ухудшилось. 🟥 #Финанализ_эволюция

#disclosure Компания: ООО «ЛК Эволюция» Тикеры: $RU000A107GV2 Время новости: 23.09.2025 14:33 Тема новости: Выплаченные доходы или иные выплаты, причитающиеся владельцам ценных бумаг эмитента Ссылка: https://e-disclosure.ru/portal/event.aspx?EventId=sVH7drp6-AUy1kszpocMpHw-B-B&q= Резюме: ООО «ЛК Эволюция» успешно выплатило купонный доход и частичное погашение номинала по облигациям серии 001Р-01 (ISIN RU000A107GV2) на общую сумму 104,19 млн рублей. Выплаты произведены в полном объеме за седьмой купонный период, завершившийся 23.09.2025. Сентимент: Положительный Объяснение сентимента: Эмитент исполнил обязательства в срок и в полном объеме (100%), что свидетельствует о финансовой дисциплине и надежности. Совмещение купонных выплат с частичным погашением номинала усиливает позитивный сигнал для держателей облигаций.

#disclosure Компания: ООО «ЛК Эволюция» Тикеры: $RU000A107GV2 Время новости: 11.08.2025 11:42 Тема новости: Прекращение у владельцев облигаций эмитента права требовать от эмитента досрочного погашения принадлежащих им облигаций Ссылка: https://e-disclosure.ru/portal/event.aspx?EventId=tewcEeMue0OfKV-Cxl77jjA-B-B&q= Резюме: Из-за реорганизации ООО «ЛК Эволюция» в форме присоединения к ООО «Совкомбанк Лизинг» держатели биржевых облигаций серии 001P (ISIN RU000A107GV2) утратили право требовать досрочного погашения. Право возникло 04.06.2025 и прекратилось 08.08.2025. Сообщение опубликовано 11.08.2025. Эмитент: ООО «Лизинговая компания «Эволюция»» (поглощение/переход к Совкомбанк Лизинг). Ссылки из новости: https://www.vestnik-gosreg.ru/search/, https://www.e-disclosure.ru/portal/company.aspx?id=38953 Сентимент: Нейтральный

#disclosure Компания: ООО «Л Си Пи Инвестор Сервисез» Тикеры: $RU000A107GV2 Время новости: 17.07.2025 18:12 Тема новости: Сообщение представителя владельцев облигаций о наступлении обстоятельств, в силу которых владельцы облигаций вправе требовать их досрочного погашения Ссылка: https://e-disclosure.ru/portal/event.aspx?EventId=-CXT9ziE1PEylSJiKWXy-AYA-B-B&q= Резюме: Владельцы облигаций ООО «Лизинговая компания «Эволюция»» получили право на досрочное погашение своих облигаций в связи с реорганизацией компании, которая была утверждена 29 апреля 2025 года. Облигации, размещённые в рамках серии 001P, могут быть погашены по номинальной стоимости с учетом накопленного дохода, при этом владельцы имеют 30 дней после последнего уведомления о реорганизации для подачи требований. Эта новость свидетельствует о возможных изменениях в структуре компании и потенциальных рисках для инвесторов, связанных с реорганизацией. Ссылки из новости: https://www.e-disclosure.ru/portal/company.aspx?id=38953, http://lcpis.ru/, http://e-disclosure.ru/portal/company.aspx?id=35599, https://www.vestnik-gosreg.ru/search/ Сентимент: Нейтральный

#disclosure Компания: ООО «ЛК Эволюция» Тикеры: $RU000A107GV2 Время новости: 24.06.2025 10:55 Тема новости: Выплаченные доходы или иные выплаты, причитающиеся владельцам ценных бумаг эмитента Ссылка: https://e-disclosure.ru/portal/event.aspx?EventId=h2wTMBgWNEaFYRlAe5r7SQ-B-B&q= Резюме: ООО «Лизинговая компания «Эволюция» объявила о выплате купонного дохода и погашении части номинальной стоимости своих биржевых облигаций серии 001Р-01. Общая сумма выплат составила 107,67 миллиона рублей, что соответствует 24,37 рублей на одну облигацию в виде купонного дохода и 83,30 рублей на одну облигацию в виде погашения номинальной стоимости. Выплаты будут осуществлены 24 июня 2025 года. Ссылки из новости: https://www.e-disclosure.ru/portal/company.aspx?id=38953 Сентимент: Положительный

#nrd Тикеры: $RU000A107GV2 Время новости: 24.06.2025 Тема новости: (INTR) (Выплата купонного дохода) О получении и передаче головным депозитарием, осуществляющим обязательное централизованное хранение ценных бумаг/централизованный учет прав на ценные бумаги, полученных им выплат по облигациям своим депонентам, которые являются номинальными держателями и управляющими, а также о размере выплаты, приходящейся на одну облигацию эмитента (ООО "ЛК Эволюция", 9724016636, RU000A107GV2, 4B02-01-00750-R-001P) Ссылка: https://nsddata.ru/ru/news/view/1273913 Резюме: ООО "ЛК Эволюция" объявила о плановой выплате купонного дохода по облигациям (ISIN RU000A107GV2) в размере 24.37 рубля на одну облигацию. Выплата будет произведена 24 июня 2025 года, с фиксацией списка держателей 23 июня 2025 года. Облигации зарегистрированы Московской Биржей. Сентимент: Положительный.

#nrd Тикеры: $RU000A107GV2 Время новости: 24.06.2025 Тема новости: (PRED) (Частичное погашение без уменьшения номинала) О получении и передаче головным депозитарием, осуществляющим обязательное централизованное хранение ценных бумаг/централизованный учет прав на ценные бумаги, полученных им выплат по облигациям своим депонентам, которые являются номинальными держателями и управляющими, а также о размере выплаты, приходящейся на одну облигацию эмитента (ООО "ЛК Эволюция", 9724016636, RU000A107GV2, 4B02-01-00750-R-001P) Ссылка: https://nsddata.ru/ru/news/view/1273904 Резюме: ООО "ЛК Эволюция" объявило о частичном погашении своих облигаций без уменьшения номинала. Дата погашения запланирована на 24 июня 2025 года, с выплатой 83.3 рубля на одну облигацию. Эмитент, зарегистрированный на Московской бирже, продолжает выполнять свои обязательства в срок. Сентимент: Положительный

Д🅾️СРОЧНОЕ ПОГАШЕНИЕ 🚗 ЛК Эволюция 001P-01 🪵 СЛДК 001Р-01 1️⃣ Владельцы облигаций эмитента ЛК ЭВОЛЮЦИЯ серии 001P-01 ISIN RU000A107GV2 получили право требовать досрочного погашения. Досрочное погашение облигаций производится по цене, равной 100% номинальной стоимости облигаций. Также выплачивается НКД, рассчитанный на дату досрочного погашения. 🚗 ЛК ЭВОЛЮЦИЯ 001P-01 🔹 $RU000A107GV2 ▫️ Рейтинг: 🅱️🅱️🅱️➕ стабильный [Эксперт РА] ▫️ Купон: 16.75% постоянный ▫️ Номинал: 583.5 ₽ ▫️ Амортизация: по 8.33% в даты 1-11 купонов, 8.37% при погашении ▫️ Выплат в год: 4 ▫️ Дата погашения (плановая): 22.12.2026 📑 Основанием, повлекшим досрочное погашение, стала реорганизации ООО "ЛК Эволюция" в форме присоединения к ООО "Совкомбанк Лизинг". ⚠️ Право на досрочное погашение возникает у тех владельцев, которые приобрели облигации до опубликования первого уведомления о реорганизации ООО "ЛК Эволюция" в журнале "Вестник государственной регистрации". 📆 Сообщение о реорганизации ООО "ЛК Эволюция" опубликовано в журнале "Вестник государственной регистрации" № 22 (1045) от 04.06.2025 / 937. 🔗 https://www.vestnik-gosreg.ru/search/ ⚖️ Владельцы облигаций вправе предъявлять требования о досрочном их погашении в судебном порядке 🗓️ Требования о досрочном погашении могут быть предъявлены не позднее чем в течение 30 дней после даты опубликования последнего уведомления о реорганизации в журнале "Вестник государственной регистрации" 📝 Одновременно с направлением в судебном порядке, требование о досрочном погашении направляется владельцами облигаций в письменной форме напрямую в ООО "ЛК Эволюция" на адрес электронной почты: DISCLOSURE@EVOLEASING.RU 📅 Предъявленные в установленный срок требования исполнятся в порядке и сроки, установленные решением суда и законодательством РФ (п.2 ст.60 ГК РФ) ✉️ Дата опубликования сообщения о досрочном погашении облигаций на сайте раскрытия информации - 5 июня. 🔗 https://www.e-disclosure.ru/portal/event.aspx?EventId=x6TvbzJfsU6t9dD-Csq-C3AA-B-B&q= #️⃣ #облигации_лк_эволюция 2️⃣ Владельцы облигаций эмитента Сыктывкарский Лесопильно-деревообрабатывающий комбинат (СЛДК) серии 001P-01 ISUN RU000A109XN0 получили право требовать досрочного погашения. Досрочное погашение облигаций производится по цене, равной 100% номинальной стоимости облигаций. Также выплачивается НКД, рассчитанный на дату досрочного погашения. 🪵СЛДК 001Р-01 🔹 {$RU000A109XN0} (в Т торги недоступны) ▫️ Рейтинг: 🅱️➕ стабильный [Эксперт РА] ▫️ Купон: КС [i-5] + 4% плавающий ▫️ Номинал: 1000 ₽ ▫️ Выплат в год: 4 ▫️ Дата погашения (плановая): 26.10.2027 📑 Основанием, повлекшим досрочное погашение, стало опубликование эмитентом промежуточной бухгалтерской отчетности, позднее срока, предусмотренного Решением о выпуске ценных бумаг, а именно: позднее 3 дней, следующих за датой составления указанной отчетности. Дата наступления События: 27.05.2025. 🗓️ Владельцац облигаций могут направить заявления, содержащие требования о досрочном погашении в течение 15 рабочих дней после дня раскрытия Эмитентом информации о возникновении у владельцев облигаций права требовать досрочного погашения облигаций. Эмитент обязан погасить облигации не позднее 7 рабочих дней после даты окончания указанного срока. ✉️ Дата опубликования первого сообщения о досрочном погашении облигаций на сайте раскрытия информации - 4 июня 🔗 https://www.e-disclosure.ru/portal/event.aspx?EventId=v3NagfEaFkS6npigm1a0DA-B-B Дата опубликования откорректированного сообщения - 6 июня 🔗 https://www.e-disclosure.ru/portal/event.aspx?EventId=mxzRJnAXW0SG4Jb-CX7IMjQ-B-B #️⃣ #облигации_слдк #досрочное_погашение

$RU000A107GV2 Ранее вы обращались для уточнения информации о возникновении права требовать от эмитента досрочного погашения принадлежащих им бумаг ЛК ЭВОЛЮЦИЯ 001P-01 ISIN: RU000A107GV2. Уточнили для вас информацию. Согласно позиции эмитента, удовлетворение данных требований будет происходить только в судебном порядке Кто-нибудь судиться с ними собирается?

🗓Итоги недели на финансовых рынках🐾 Снижение ключевой ставки – ОФЗ предсказали это. Акции не рады риторике. Ставки по новым выпускам облигаций снижаются Новые размещения • Флит (А-) 20,8% на 3 года. Интерес: ★☆☆☆☆ • Whoosh (А-) 22% на 3 года. Интерес: ★★★☆☆ • ЭТС (ВВВ+) 21,5% на 2 года (оферта) Интерес: ★★☆☆☆ • ЭТС (ВВВ+) КС+4,5% на 1,5 года (оферта) Интерес: ★★☆☆☆ • С-Принт (В+) 29% на 5 лет, только для квалов. Интерес: ★☆☆☆☆ Интересные события • КС теперь 20%. Флоатеры постепенно снизят купонную доходность • Неопарк (В+) провел размещение по закрытой подписке среди квал.инвесторов. Срок 6 лет, купон 35% • Недельная инфляция составила 0,05%, в годовом выражении 9,66% (пред.значение 9,78%) ❗️Внеплановая оферта по облигациям ЛК Эволюция из-за присоединения к СКБ Лизинг, можно сдать любой объем $RU000A107GV2 ❗️Добровольная оферта ПР лизинг 002Р-02 по цене 85%, выкуп не более 200 тыс. шт. (объем всего выпуска 1500) $RU000A106EP1 ❗️Оферта ГТЛК 001Р-11 в $, ставка после оферты 0,1% $гтлк Удачных торгов и прибыльных инвестиций! 🐾 Кот.Финанс | #итоги

#disclosure Компания: ООО «ЛК Эволюция» Тикеры: $RU000A107GV2 Время новости: 05.06.2025 14:36 Тема новости: Возникновение у владельцев облигаций эмитента права требовать от эмитента досрочного погашения принадлежащих им облигаций Ссылка: https://e-disclosure.ru/portal/event.aspx?EventId=x6TvbzJfsU6t9dD-Csq-C3AA-B-B&q= Резюме: Владельцы облигаций компании «Лизинговая компания «Эволюция» получили право требовать досрочного погашения своих облигаций в связи с реорганизацией компании, которая будет присоединена к «Совкомбанк Лизинг». Досрочное погашение будет осуществлено по цене 100% номинальной стоимости облигаций, а также с выплатой накопленного купонного дохода. Владельцы могут предъявить требования в течение 30 дней после публикации уведомления о реорганизации. Ссылки из новости: https://www.vestnik-gosreg.ru/search/, https://www.e-disclosure.ru/portal/company.aspx?id=38953 Сентимент: Нейтральный.

#disclosure Компания: ООО «Л Си Пи Инвестор Сервисез» Тикеры: $RU000A107GV2 Время новости: 05.06.2025 08:01 Тема новости: Сообщение представителя владельцев облигаций о наступлении обстоятельств, в силу которых владельцы облигаций вправе требовать их досрочного погашения Ссылка: https://e-disclosure.ru/portal/event.aspx?EventId=U5i20-CqLckK-C0E2qqqjiUQ-B-B&q= Резюме: Представитель владельцев облигаций ООО «Л Си Пи Инвестор Сервисез» сообщил о наступлении обстоятельств, позволяющих владельцам облигаций требовать их досрочного погашения. Это связано с решением о реорганизации ООО «Лизинговая компания «Эволюция», которое будет присоединено к ООО "СОВКОМБАНК ЛИЗИНГ". Владельцы облигаций могут подать заявления о досрочном погашении в течение 30 дней после последнего уведомления о реорганизации. Ссылки из новости: http://e-disclosure.ru/portal/company.aspx?id=35599, https://www.vestnik-gosreg.ru/search/, https://www.e-disclosure.ru/portal/company.aspx?id=38953, http://lcpis.ru/ Сентимент: Негативный.

#disclosure Компания: ООО «ЛК Эволюция» Тикеры: $RU000A107GV2 Время новости: 04.06.2025 13:23 Тема новости: Перевод эмиссионных ценных бумаг эмитента из одного котировального списка в другой котировальный список российской биржи Ссылка: https://e-disclosure.ru/portal/event.aspx?EventId=pVimCLybFk-CkkAemkiptcw-B-B&q= Резюме: ООО «ЛК Эволюция» объявило о переводе своих биржевых облигаций из третьего уровня котировального списка в второй уровень на ПАО Московская Биржа. Это событие, запланированное на 5 июня 2025 года, может свидетельствовать о повышении ликвидности и интереса к ценным бумагам компании. Ссылки из новости: https://www.e-disclosure.ru/portal/company.aspx?id=38953 Сентимент: Положительный.

#moex Тикеры: $RU000A107GV2 Время новости: 03.06.2025 18:48 Тема новости: Об изменении уровня листинга ценных бумаг Ссылка: https://www.moex.com/n90791/?nt=0 Резюме: ПАО Московская Биржа объявила о переводе облигаций ООО "Лизинговая компания 'Эволюция'" из третьего уровня в второй уровень списка ценных бумаг. Это изменение вступит в силу с 5 июня 2025 года, что может свидетельствовать о повышении ликвидности и интереса к данным ценным бумагам. Сентимент: Положительный

$RU000A107GV2 Финансовый анализ ООО «ЛК Эволюция» за 2024 год (консолидированная, МСФО): 1. Выручка Общая выручка за 2024 год: - Финансовый доход по лизингу: 9 869 779 тыс. руб. - Процентные доходы: 334 892 тыс. руб. - Комиссии по агентским договорам: 360 780 тыс. руб. Итого: 10 565 451 тыс. руб. Вывод: Основной доход формируется за счет лизинговой деятельности (93.4%). 2. EBITDA Расчет: - Прибыль до налогообложения: 602 543 тыс. руб. - Процентные расходы: +6 687 118 тыс. руб. - Амортизация ОС: +17 522 тыс. руб. - Амортизация НМА: +21 145 тыс. руб. EBITDA = 7 328 328 тыс. руб. Вывод: EBITDA значительно превышает операционную прибыль, что типично для лизинговых компаний с высокой долей заемного капитала. 3. Capex Капитальные затраты: - Приобретение ОС: 10 268 тыс. руб. - Приобретение НМА: 4 768 тыс. руб. Итого Capex: 15 036 тыс. руб. Вывод: Низкие капитальные вложения, что характерно для лизингового бизнеса. 4. FCF (Свободный денежный поток) - Денежный поток от операционной деятельности: 954 496 тыс. руб. - Capex: -15 036 тыс. руб. FCF = 939 460 тыс. руб. Вывод: Положительный FCF, но его объем недостаточен для существенного снижения долговой нагрузки. 5. Темп роста чистой прибыли - Чистая прибыль 2024: 448 878 тыс. руб. - Чистая прибыль 2023: 1 026 770 тыс. руб. Темп роста: -56.3% Вывод: Резкое падение прибыли связано с ростом резервов под кредитные убытки и увеличением процентных расходов. 6. Общая задолженность - Краткосрочная: 23 210 602 тыс. руб. (кредиты) + 765 596 тыс. руб. (облигации) + 1 013 947 тыс. руб. (авансы) = 24 990 145 тыс. руб. - Долгосрочная: 17 508 437 тыс. руб. (кредиты) + 252 590 тыс. руб. (аренда) = 17 761 027 тыс. руб. Итого: 42 751 172 тыс. руб. 7. Закредитованность (Debt/Equity) - Debt: 43 676 046 тыс. руб. - Equity: 4 667 548 тыс. руб. Debt/Equity = 9.36 Норма: ≤2. Вывод: Крайне высокая долговая нагрузка. 8. Equity/Debt Equity/Debt = 0.107 (10.7%) Норма: ≥0.5. Вывод: Собственный капитал недостаточен для покрытия обязательств. 9. Debt/Assets - Debt/Assets = 43 676 046 / 48 343 594 = 90.3% Норма: ≤60%. Вывод: Активы почти полностью финансируются заемными средствами. 10. Net Debt/EBITDA - Net Debt: 43 676 046 - 3 106 113 = 40 569 933 тыс. руб. - Net Debt/EBITDA = 5.54 Норма: ≤3. Вывод: Риск дефолта повышен. 11. Вероятность дефолта облигаций - Коэффициент покрытия процентов: EBITDA / Проценты = 7 328 328 / 6 687 118 = 1.1 Норма: ≥1.5. Вывод: Компания едва покрывает процентные платежи. Вероятность дефолта: Высокая (30-40%). 12. Рекомендации для держателей облигаций 1. Мониторить выполнение ковенант: Особенно по кредитам (п. 16). 2. Требовать досрочного погашения при нарушении условий. 3. Диверсифицировать портфель: Снизить долю бумаг компании в портфеле. 4. Оценить залоговое покрытие: Чистые инвестиции в лизинг (40.6 млрд руб.) частично обеспечены активами, но их ликвидность ограничена. 5. Следить за макроэкономическими рисками: Санкции, курс рубля, ставки ЦБ. Итог: Облигации компании относятся к высокорисковым. Рекомендуется осторожность. #Финанализ_эволюция

АНАЛИЗ ЭМИТЕНТА: ООО "ЛК Эволюция" (за 2024г.) ⚡️🔥 Оценка финансового состояния, определение инвестиционного риска, степени вероятности дефолта в отношении рассматриваемого предприятия, финансовых показателей. 🗞️ Выпуски облигаций в обращении: $RU000A107GV2 ➖ ➖ ➖ ➖ ➖ ➖ (Расчет выполнен по итогам финансовой отчетности (РСБУ) предприятия за 2024 г.). ➖ ➖ ▫️ Коэффициент абсолютной ликвидности 0,11 (норма >0.7) 🔶🔴 ▫️ Коэффициент срочной ликвидности 0,9 (норма >1) 🔶 ▫️ Коэффициент текущей ликвидности 1,0 (норма>1.75) 🔶 ▫️ Коэффициент, показывающий долю оборотных средств в активах   0,51 (норма>0.5) ✅🔶 ▫️ Коэффициент капитализации 9,84 (норма от 0 до 1.5) 🔴 ▫️ Коэффициент, отражающий долю собственных оборотных средств во всех оборотных активах (-0,77) (норма>0.5) 🔴 ▫️ Коэффициент автономии 0,09 (норма>0.5) 🔶🔴 ▫️ Коэффициент финансовой устойчивости  0,49 (норма>0.8) 🔶 ➖➖➖ 📊 Оценка финансового состояния: [🟥1...100🟩] ОФС=23,5 🛡️ Уровень ФС: неустойчивое 🚥 Инвестиционный риск (по ОФС): высокий ➖➖➖ 📝 Резюме: Компания высокого инвестиционного риска, структура капитала неудовлетворительная. Общая платежеспособность ниже нормы, ухудшилась на 5%. Дефицита ликвидности по наиболее срочным обязательствам нет, но присутствует дефицит ликвидных активов в краткосрочной перспективе ~2,5 млрд.₽. Собственный капитал увеличился на 9% (+), долгосрочные обязательства выросли на 28% (-), краткосрочные сократились на 12% (+). Предприятие сильно закредитованное, заемный капитал превышает собственный в 9,84 раза. Долговая нагрузка уменьшилась на 6% (+). (*) - динамика указана за отчетный период. ➖ ➖ ₽ Финансовые результаты: - Выручка: 12405 млн. руб. - Чистая прибыль (убыток): 333 млн. руб. ➖ ➖ ☑️ Подписывайтесь на канал со всеми обзорами эмитентов корпоративных облигаций!

P.S. По облигам: $T предлагает интересный выпуск, но меня смутила большая комиссия, если участвовать в размещении. Лучше возьму немного уже после него. Не думаю, что цена сильно улетит. А вообще у них что, денег на раздачу кредитов не хватает? 😁 Я, честно, думал, что во вкладах сейчас очень много денег, а кредитов с такой ставкой берут не много, но, видимо, в чём-то ошибаюсь. И ещё сегодня пришёл купон по $RU000A10ANZ8 + купон и частичное погашение по $RU000A107GV2 Не иир Подписывайся! 😉

#disclosure Компания: ООО «ЛК Эволюция» Тикеры: $RU000A107GV2 Время новости: 25.03.2025 12:35 Тема новости: Выплаченные доходы или иные выплаты, причитающиеся владельцам ценных бумаг эмитента Ссылка: https://e-disclosure.ru/portal/event.aspx?EventId=NBleQET9gkCJq-ASh26CFig-B-B&q= Резюме: Компания «Лизинговая компания «Эволюция» объявила о выплате доходов по своим биржевым облигациям серии 001Р-01. Общая сумма выплат составила 111,15 миллиона рублей, что эквивалентно 27,85 рублей купонного дохода и 83,30 рублей части номинальной стоимости на одну облигацию. Выплаты будут осуществлены 25 марта 2025 года, и обязательства по выплате исполнены в полном объеме. Ссылки из новости: https://www.e-disclosure.ru/portal/company.aspx?id=38953 Сентимент: Положительный.

#nrd Тикеры: $RU000A107GV2 Время новости: 25.03.2025 Тема новости: (INTR) (Выплата купонного дохода) О получении и передаче головным депозитарием, осуществляющим обязательное централизованное хранение ценных бумаг/централизованный учет прав на ценные бумаги, полученных им выплат по облигациям своим депонентам, которые являются номинальными держателями и управляющими, а также о размере выплаты, приходящейся на одну облигацию эмитента (ООО "ЛК Эволюция", 9724016636, RU000A107GV2, 4B02-01-00750-R-001P) Ссылка: https://nsddata.ru/ru/news/view/1237944 Резюме: Облигации ООО "ЛК Эволюция" (ISIN RU000A107GV2) выплачивают купонный доход в размере 27.85 рублей на облигацию. Дата плановой выплаты - 25 марта 2025 года, с фиксацией списка 24 марта 2025 года. Облигации имеют номинальную стоимость 1000 рублей и погашение 22 декабря 2026 года. Сентимент: Нейтральный.

#nrd Тикеры: $RU000A107GV2 Время новости: 25.03.2025 Тема новости: (PRED) (Частичное погашение без уменьшения номинала) О получении и передаче головным депозитарием, осуществляющим обязательное централизованное хранение ценных бумаг/централизованный учет прав на ценные бумаги, полученных им выплат по облигациям своим депонентам, которые являются номинальными держателями и управляющими, а также о размере выплаты, приходящейся на одну облигацию эмитента (ООО "ЛК Эволюция", 9724016636, RU000A107GV2, 4B02-01-00750-R-001P) Ссылка: https://nsddata.ru/ru/news/view/1237913 Резюме: ООО "ЛК Эволюция" объявила о частичном погашении своих облигаций без уменьшения номинала. Дата планового погашения — 25 марта 2025 года, с размером выплаты 83.3 рублей на одну облигацию. Эмитент продолжает выполнять свои обязательства в соответствии с установленным графиком. Сентимент: Положительный

#disclosure Компания: ООО «ЛК Эволюция» Тикеры: $RU000A107GV2 Время новости: 24.12.2024 12:20 Тема новости: Выплаченные доходы или иные выплаты, причитающиеся владельцам ценных бумаг эмитента Ссылка: https://e-disclosure.ru/portal/event.aspx?EventId=EI-AB8CcSBUScrWCiXthyPw-B-B&q= Резюме: ООО «Лизинговая компания «Эволюция» объявила о выплате доходов владельцам своих биржевых облигаций серии 001Р-01. Общая сумма выплат составила 114,62 миллиона рублей, что включает купонный доход и часть номинальной стоимости облигаций. Выплата осуществляется в денежной форме и полностью выполнена в срок. Ссылки из новости: https://www.e-disclosure.ru/portal/company.aspx?id=38953 Сентимент: Положительный

#nrd Тикеры: $RU000A107GV2 Время новости: 24.12.2024 Тема новости: (INTR) (Выплата купонного дохода) О получении и передаче головным депозитарием, осуществляющим обязательное централизованное хранение ценных бумаг/централизованный учет прав на ценные бумаги, полученных им выплат по облигациям своим депонентам, которые являются номинальными держателями и управляющими, а также о размере выплаты, приходящейся на одну облигацию эмитента (ООО "ЛК Эволюция", 9724016636, RU000A107GV2, 4B02-01-00750-R-001P) Ссылка: https://nsddata.ru/ru/news/view/1208040 Резюме: Объявлено о предстоящей выплате купонного дохода по облигациям ООО "ЛК Эволюция" (ISIN RU000A107GV2). Дата выплаты запланирована на 24 декабря 2024 года, размер выплаты составит 31.32 рубля на одну облигацию. Дата фиксации списка для выплат - 23 декабря 2024 года. Сентимент: Положительный.

#nrd Тикеры: $RU000A107GV2 Время новости: 24.12.2024 Тема новости: (PRED) (Частичное погашение без уменьшения номинала) О получении и передаче головным депозитарием, осуществляющим обязательное централизованное хранение ценных бумаг/централизованный учет прав на ценные бумаги, полученных им выплат по облигациям своим депонентам, которые являются номинальными держателями и управляющими, а также о размере выплаты, приходящейся на одну облигацию эмитента (ООО "ЛК Эволюция", 9724016636, RU000A107GV2, 4B02-01-00750-R-001P) Ссылка: https://nsddata.ru/ru/news/view/1208037 Резюме: ООО "ЛК Эволюция" объявило о частичном погашении своих облигаций без уменьшения номинала. Досрочное погашение запланировано на 24 декабря 2024 года, с выплатой 83.3 рублей на каждую облигацию. Дата фиксации списка для получения выплат - 23 декабря 2024 года. Сентимент: Положительный

ОБЛИГАЦИОННЫЙ ВЕСТНИК 2️⃣2️⃣🔸1️⃣1️⃣🔸2️⃣0️⃣2️⃣4️⃣ 🍷 Бодрого пятничного вечера, друзья!  Новостные акценты заключительного торгового дня расставлены и отсортированы - ловите :) ---------- 🆕 НОВЫЕ РАЗМЕЩЕНИЯ / АНОНСЫ: 🍁 Нашествие непубличных выпусков случилось сегодня - вероятно, деньги нынче без проблем можно собрать только через какие-то договорные операции. Первым отметился ГТЛК (🅰️🅰️➖), с 11 до 12 часов собиравший заявки на выпуск 002Р-06 (а ведь именно он изначально анонсировался как публичный флоатер) объемом 5 миллиардов рублей. А после обеда заявил о себе и эмитент РУСГИДРО (🅰️🅰️🅰️), который с 15 до 17 часов принимал заявки сразу на два выпуска совокупным объемом 25 миллиардов рублей. Здесь бумаги с фиксированным купоном на 1,5 года, ориентир ставки - 23%. Предварительная дата размещения - 28 ноября, там и посмотрим, насколько доступным будет стакан :) 🍁 ВИЛЛИНА (🅱️🅱️🅱️➖) уточнила параметры дебютного размещения, которое состоится уже в понедельник. Купонная ставка надежно зафиксирована на уровне 28%, выплаты квартальные, объем - 60 миллионов рублей, 3 года обращения, оферты не заявлены. Что за зверь такой? Пензенский производитель насосного оборудования, чья продукция применяется на нефте- и газоперерабатывающих заводах. 🍁 Зарегистрированы и включены в Сектор Роста (кредитной задолженности) облигации эмитента АПРИ (🅱️🅱️🅱️➖, БО-002Р-07, БО-002Р-08). ---------- 📶 РЕЙТИНГИ: 🧑‍🎓ЭКСПЕРТ РА: ➡️ ЛК ЭВОЛЮЦИЯ $RU000A107GV2 была осчастливлена подтверждением кредитного рейтинга на уровне 🅱️🅱️🅱️➕, прогноз стабильный. ➡️ ТОМСКАЯ ОБЛАСТЬ $RU000A102LR1 {$RU000A1018A2} также получила подтверждение рейтинга, но на уровне 🅱️🅱️🅱️, прогноз стабильный. ❗️ ИЛС (ИСТ ЛОДЖИСТИКАЛ СИСТЕМС) $RU000A107BH2: кредитный рейтинг понижен с уровня 🅱️🅱️➖ до 🅱️➕, прогноз стабильный. Комментарий агентства: "Кредитный рейтинг был понижен вследствие роста рисков рефинансирования краткосрочной задолженности компании в 2025 году из-за ухудшения ожидаемых показателей покрытия процентных платежей на фоне беспрецедентного роста ключевой ставки Банка России." ---------- 💸 КУПОНЫ: 🍁 ГТЛК по выпуску 001Р-06 $RU000A0ZYAP9: купон № 30 (12,03,2025) составит 22,5%. В выпуске невероятно низкая премия к ключевой в 1,5% всего. 🍁 ДИРЕКТЛИЗИНГ по бумагам 002Р-03 $RU000A1094T3 поведал, что купон № 5 (29.12.2024) составит 25%. Для премии КС + 4% текущая цена как будто бы и выгодная, а потерять меньше денег при развитии неблагополучного сценария позволит ежемесячная амортизация :) ---------- 🤔 САНТА - БАРБАРА. НОВЫЙ СЕЗОН! 🍁 Эмитент КУЗИНА $RU000A1065H8 вновь смог преодолеть технический дефолт, погасив задолженность по купонной выплате. У наблюдателей остается лишь один вопрос - ну когда уже? :) А вот эмитент РКК в этом самом техническом дефолте пока продолжает находиться. Денег нет, да и держаться за него не стоит :) 🐯 Завершит рабочую пятидневку пост с картинками, который на горизонте пары-тройки часов должен таки появиться. Приятного пятничного вечера, дорогие читатели :) #облигации #новости

#disclosure Компания: ООО «ЛК Эволюция» Тикеры: $RU000A107GV2 Время новости: 24.09.2024 17:05 Тема новости: Выплаченные доходы или иные выплаты, причитающиеся владельцам ценных бумаг эмитента Ссылка: https://e-disclosure.ru/portal/event.aspx?EventId=aZ29yLQIIkG5TvA7oTktJA-B-B&q= Резюме: ООО «Лизинговая компания «Эволюция» объявила о выплате процентов и части номинальной стоимости по биржевым облигациям серии 001Р-01 на общую сумму 118,1 миллиона рублей. Выплаты будут осуществлены в денежной форме 24 сентября 2024 года, и обязательства выполнены в полном объеме. Сентимент: Положительный.

#nrd Тикеры: $RU000A107GV2 Время новости: 24.09.2024 Тема новости: (INTR) (Выплата купонного дохода) О получении и передаче головным депозитарием, осуществляющим обязательное централизованное хранение ценных бумаг/централизованный учет прав на ценные бумаги, полученных им выплат по облигациям своим депонентам, которые являются номинальными держателями и управляющими, а также о размере выплаты, приходящейся на одну облигацию эмитента (ООО "ЛК Эволюция", 9724016636, RU000A107GV2, 4B02-01-00750-R-001P) Ссылка: https://nsddata.ru/ru/news/view/1176061 Резюме: Общество с ограниченной ответственностью "Лизинговая компания "Эволюция" (ООО "ЛК Эволюция") объявило о выплате купонного дохода по облигациям серии 001Р-01 в размере 34.8 рублей на одну облигацию. Дата выплаты запланирована на 24 сентября 2024 года, с фиксацией списка на 23 сентября 2024 года. Сентимент: Положительный.