Мнения инвесторов о стратегии

🏦Ключевая ставка. Всё произойдет сегодня При стимулирующей политике ЦБ ключевая ставка равна инфляции, или ниже (2020 год). При жесткой ДКП ставка выше инфляции на 3-5%. Мы живем в эпоху супер-жесткой ДКП: разрыв между ставкой и инфляцией ~10%, но на это есть причины За увеличение ставки: Мы не нашли ни одного прогноза, предполагающего увеличение ключевой ставки. Если в начале года разброс ожиданий был фантастическим (от 13% до 25% на конец года), то сейчас точно определились с тенденцией. По статистике, начав череду повышений, или понижений ставки – тренд будет продолжен. И обычно он идет больше 200 дней (в среднем 560). А сейчас только 95-ый день после первого снижения За сохранение ставки: 🔹Инфляция всё ещё выше цели ЦБ в 4%, хоть и несравнимо ниже КС 🔹Цены на бензин ускорили рост в августе-сентябре, а это обычно отражается на цене любого товара (доставка и логистика) 🔹Рост валюты способствует к повышению цен с лагом в пару месяцев За снижение ставки: 🔹 Экономика под давлением, многие эксперты намекают на скорое начало рецессии. Пока вытягивает тяжелая промышленность, нацеленная на гос.заказ 🔹 В августе дефляция (-0,4%) – чем не повод снизить спред между ставкой? 🔹 Избыток ликвидности, средняя ставка по вкладам в банках ТОП-10 снизилась до 15,5% Факторы неопределённости (всё те же): 🔹 Дефицит бюджета. Вчера прошел слух со ссылкой на The Bell (иноагент) об обсуждении повышения НДС до 22% 🔹 Геополитика, переговоры, Трамп 🐾Вывод Рынок закладывает снижение на 1-2%. Учитывая снижение последней недели и всеми замеченное снижение рубля, скорее всего, базовое ожидание -1,5%. Если ЦБ снизит больше – позитив для акций и длинных фикс.облигаций, если снизит меньше – флоатеры будут рады. Мы всегда за диверсификацию, но пока в наших портфелях >98% бондов 🤡Мы прогнали всю публикуемую аналитику и статистику за последние 3 года в ИИ и получили ожидание -2% на текущем заседании. Посмотрим Если ставку снизят на 2 и больше пунктов портфель &Бабуля на максималках будет рад больше остальных Сохранение ставки или снижение только на 1% поддержит котировки флоатеров &Коты на гребне волны В бондам из &Лучше фондов ликвидности всё ни по чем, одинаково комфортно Ждем еще что там с рублем было $CNYRUB Полезно? Ставь👍 🐾 Кот.Финанс | #ставка

#Эфир #StrategyTalks Друзья, сегодня проводим 1️⃣2️⃣ встречу Strategy talks вместе с финансистов, автором стратегий &Коты на гребне волны &Бабуля на максималках в Т.банк Максимом Кот @Kot.Finance Я продолжаю приглашать на эфиры именно ПРАКТИКОВ- , авторов стратегий, которые могут подсказать рецепт успешного инвестирования и поделиться Опытом, чтобы съкономить нам время и деньги на ошибках 🔥 Максим также соведущий проекта Кот.Финанс Эфир состоится в Пульс 🎤В эту среду в 19:00 по МСК Как обычно на эфире делаем фокус на самих стратегиях и опыте автора, после отвечаем на ваши вопросы по рынку ! В конце встречи я спрошу автора «Какое у него мнение о рынке сейчас и модель поведения. Как лучше себя вести в турбулентные периоды 😏» Подключаетесь ! Эфир про инвестиции «Strategy talks с Kapmar VV» 3 сентября в 19:00 по МСК: https://www.tbank.ru/invest/pulse/broadcast/kapmarVV030925 _______________ 💡Как родилась идея создать такие эфиры? 1. Автостратегий, как и авторов сейчас много, площадка которую я создаю поможет узнать людям о разнообразных стратегиях и их авторах больше, что помогает выбрать свою. 2. Более того на основе полученных знаний и опыта автора стратегии ВЫ сможете узнать рецепт доходных стратегий и создать свою! 3. Подписчики стратегии автора , приглашенного на эфир могут поговорить со своим автором, задать все интересующие и наболевшие вопросы в прямом эфире. 4. Автор, сможет больше рассказать о себе, мы не будем скрывать имен, явок и паролей вы имеете право знать кому вы доверяете СВОИ деньги! 5. А сам автор стратегии станет ближе к своим подписчикам, услышит их боли, запросы и сможет среагировать на них.

❗️Сам себе страховая. Застрахуй братуху, застрахуй, … , … Непредвиденные обстоятельства случаются тогда, когда их меньше всего ждёшь. Поломка техники, сломанный зуб или бампер — и вот уже настроение как у страхователя, которому объяснили: «данный случай не страховой». А что, если самому стать страховой компанией? Принцип работы страховых компаний У страховых компаний есть два кита: 🔹взносы со всех клиентов (страховые премии) 🔹инвестиции этих денег Переносим это на личные финансы: каждый месяц от любого расхода откладываем 5%. Купили продукты на 5 тыс.? ₽250 ушло в ваш личный «страховой фонд. Заправка, одежда, коммуналка — везде действует тот же принцип Дальше распределение: треть держим на накопительном счёте (оперативный доступ), 30–40 % кладём в облигации (не всегда можно вывести одним днем, но их хотя бы можно продать до погашения), остальное - во вклады. При средних расходах 100 тыс. в месяц за год вы накапливаете ≈ 60 тыс. + инвестиционный доход. И это уже «страховка», способная покрыть бытовые риски. А за пару лет фонд вырастет до сотен тысяч — на случай более серьёзных ударов судьбы Как распределять деньги и куда инвестировать мы показывали на примерах автоследов : 👵 &Бабуля на максималках &Лучше фондов ликвидности где мы успешно обгоняем денежные фонды и рассказываем что так может каждый и без автоследа &Коты на гребне волны - корзина флоатеров Фактически вы становитесь и страхователем, и страховщиком в одном лице — только без головной боли от мелким шрифтом в договоре. Плюс такой страховки, что по пути не теряются деньги на сопутствующие расходы, например агентские. Любая страховка включает стоимость привлечения клиента, которая сразу выплачивается продавцу. В ОСАГО это до 21% (агенту + компании), а в инвестиционном страховании жизни – до половины от первого взноса. Минус в том, что страховой случай может наступить до того, как набрали нужную сумму. Никому не пожелаешь с 25 этажа залить соседей, пока делаешь ремонт. Но важно понимать, что еще и не каждая страховка это покроет. Моя, например, имела ограничения не только на общую сумму, но и внутри нее были лимиты на несущие конструкции, электрику, финишные покрытия. И когда я оказался в офисе страховой, понял, что мой полис за 3 тысячи не только имеет ограничение 100 тыс, но и реальная выплата по нему не превысит 50 Если страховые компании зарабатывают на математике и дисциплине, почему бы нам не скопировать их логику? Относиться к своим финансам и к рискам так же серьёзно, как к портфелю активов. Ведь это и есть ваш главный «актив» - спокойствие ❗️Важно: не стоит распространять собственную страховку на обязательные страховые полисы (например, ОСАГО, обязательная мед.страховка при выезде зарубеж, и пр.) Полезно? Ставь ❤️ 🐾 Кот.Финанс | #страхование

Как жить долго и богато? Неинвестиционные привычки, о которых ты не пожалеешь в старости👨‍🦳 Когда ты молодой – у тебя много энергии и времени и мало денег, в зрелом возрасте достаточно денег и энергии, но мало времени. А будут ли у тебя деньги и энергия в старости зависит от твоих решений. Инвестиции в старость – это не только финансовая подушка и пассивный доход. Это еще и долгие годы жизни, здоровье, и возможность радоваться жизнью. Сегодня философский пост. В наших постах мы разбираем полезные привычки при инвестировании: диверсификация, инвестиционное поведение, выбор брокера и тарифа, и многое другое. С помощью Яндекса и Chat GPT мы прогуглили 😀какие привычки приносят плюс, а какие минус к продолжительности жизни 🚬Курение По разным источникам забирает от 7 до 12 лет жизни. Приводит к побочным расходам на врачей и лечение разных заболеваний. Вынуждает покупать абонемент к стоматологу. Мы оцениваем эту привычку по среднему в -10 лет жизни и около 2 млн дисконтированных расходов 🍸Алкоголь Французы говорили, что бокал вина в день безопасно. Сейчас есть исследования, что безопасной дозы не существует. При регулярных запоях алкоголь забирает до 7 лет жизни. При частых – может способствовать смежным заболеваниям. Мы оцениваем эту привычку в -5 лет жизни (если без хронических запоев) и -1 млн дисконтированных расходов на здоровье (экономия на стоматологе в сравнении с курением) 👯‍♀️Девушки с низкой социальной ответственностью Тут экспертное мнение разнится. В некоторых источниках даже есть мнение, что эта привычка продлевает жизнь… но разрушает семьи, приводит к разводам (другие, впрочем, тоже) и скорее влияет на финансовую часть (экономить не стоит). Мы оцениваем дисконтированные убытки в размере 5 млн (развод штука дорогая) 😴Регулярный сон 8-часовой сон защищает сердце, способствует росту производительности и даже хорошему настроению. Нам кажется, сон – это лучшее из бесплатного. Учитывая, что в России очень высокая смертность именно из-за болезней сердца, то регулярный сон, засыпание в одно и то же время, ранний подъем мы оцениваем в +5 лет жизни и никаких расходов 🏄‍♂️Спорт Мой врач с тренировки еще много лет назад говорил, что спорт вреден, полезна физкультура. Профессиональный спорт приводит к травмам, а 120-150 минут физкультуры в неделю и зарядка по утрам прибавляет до 3 лет жизни и улучшает качество остальных лет. Помимо этого, есть мнения что физическая нагрузка улучшает настроение и влияет на характер 🌴Путешествия Расходная часть обширна: можно путешествовать дорого, а есть форматы чип трип. Но с точки зрения физиологии, смена мест, расширение кругозора – расширяет ваше сознание, улучшает работу мозга, снижает риск деменции 🐈‍⬛Кот Пока готовили материал, мы отсеяли много странных и надуманных как вредных так и полезных привычек. Но на полном серьезе есть исследование, которое говорит, что люди с домашними животными более счастливы и питомцы прибавляют пару лет жизни своим хозяевам из-за того, что поглощают стресс. А собаки еще и стимулируют к физической активности. Прибавляем +2 года за кота и 3 за собаку. К сожалению, не суммируется С одной стороны, всё на поверхности и можно легко увеличить продолжительность своей жизни, получить больше выплат от ПФР, да и сложный процент лучше работает в этой жизни, чем 🌤. С другой – отказ от вредных привычек и еженедельное следование хорошим - дается сложно. Как и в инвестировании – дисциплина, стратегия, возможность предвидеть результат Для себя мы выбрали здоровый образ жизни, дисциплину, и разумное инвестирования не тратя много времени на трейдинг Такую философию разделяем в наших автоследах, экономя и ваше время &Коты на гребне волны &Бабуля на максималках &Лучше фондов ликвидности Делитесь в комментариях, какие полезные привычки, которые дают плюс у вас! 🐾 Кот.Финанс | #жизнь #пульс_учит

В чудесный четверговый вечер хочу порекомендовать канал своих друзей - 🐈‍⬛котов из 🐾 @Kot.Finance Основная тема - облигации, которая актуальна, как никогда в нашем 🌪турбулентном мире Для начинающих котят - @Kot.Finance делают автоследы, уже есть : 🔹портфель 🤟Бабули &Бабуля на максималках 🔹лучше, чем LQDT &Лучше фондов ликвидности 🔹коты на гребне волны (корзина флоатеров) &Коты на гребне волны А для опытных, матёрых котов - серьёзные разборы компаний, подборки облигаций и науч-поп в мире финансов В общем, рекомендасьон

Комиссии в автоследовании убивают счет? 😡 И да, и нет. Это как витамин D: в разумных дозах полезно, в больших – опасно Мы много раз раскрывали тему автоследований и показывали очевидные плюсы: + простота и пассивность управления + делегирование принятия решений на автора, которому доверяете + диверсификация, ведь можно комбинировать стратегии разных авторов Мы не боялись критики и всегда открыто писали не только о плюсах, но и о минусах И даже экспериментальным путём показывали, как можно обогнать $LQDT , не увеличив риск и волатильность на примере &Лучше фондов ликвидности Пришел черёд поговорить о комиссиях: самый популярный формат 0,333% в месяц и 20% за успех. В облигациях это убийственная комиссия, т.к. 4% от счета будет вычтено при любом результате. А при доходности 10% годовых – еще -2%. Итого при доходности стратегии 10% годовых, участник получит лишь 4%. При доходности стратегии 20% - останется 12%. При 30% - 20%. И это до налогов. Очевидно, что реализовывать такую стратегию в облигациях нет смысла. Только акции и очень хороший управляющий могут предложить что-то интересное ❕Если есть на примете гении, которые показывают супер результаты на длительном отрезке – пишите в комментариях ТИнвестиции @Pulse_Official первый брокер, который предложил разумные комиссии для автоследований в облигациях. Спасибо за это 🙏 Достойные и не жадные авторы предлагают 2 варианта: 🔹0,083% в месяц (1% годовых) за следование и 10% за успех 🔹0,167% в месяц (2% годовых) без комиссии за успех Мы сознательно выбрали второй вариант, потому что изначально хотели сделать самый выгодный и самый дешевый продукт, которым мы сами будем пользоваться Так в чем разница? Ведь справедливо платить за результат Если автор ничего не заработает – он ничего не получит. Ведь так? Не совсем. В акциях начало координат – 0%. А в облигациях успех автора стратегии считается от иной точки. Мы ориентируемся на несколько бенчмарков: 🔹фонды денежного рынка (для стратегии &Лучше фондов ликвидности 🔹индекс корп.облигаций (для стратегии 🤟👵 &Бабуля на максималках ) 🔹индекс флоатеров (для стратегии 🏄‍♂️ &Коты на гребне волны ) Ну и в целом мы ориентируемся на доходность Ключевая ставка плюс 3-5% 💸В прошлого году доходность LQDT была 18%, значит за автослед заполненный ликвидностью комиссия составила бы 2,8% в год. Разве это справедливая комиссия за успех? Разве сложно в современном рынке показать 15-20% в облигациях? Вот и мы думаем, что «плата за успех» должна начинаться от некой безрисковой величины 🤔Получается, самая выгодная комиссия – фикс 2% ровно до того момента, как автослед будет приносить 12% годовых. А для этого ключевая ставка должна быть ниже 8% ❕других комиссий нет: плата за сделки уже включена в тариф. А, к примеру, 📊 &Лучше фондов ликвидности оборачивается в год 3-5 раз, т.к. там самые короткие облигации. На стартовых тарифах при самостоятельном управлении, с учетом коротких погашений и ребалансов - на это уйдет 1-2%. Профессиональные тарифы (0,04%) – безусловно, вне конкуренции Ставь 👍и пиши в комментариях, что думаешь об автоследовании? 👉 @KotFinance_Ultra – наш супер канал, который поможет повторить топовые стратегии и даже обыграть их! 🐾 Кот.Финанс | #автослед #облигации

«Обогнали LQDT и рады. А чему радоваться-то?» Создавая автослед &Лучше фондов ликвидности - мы вдохновлялись высокой доходностью и минимальной волатильностью фондов денежного рынка. Вот он идеальный инвест.инструмент – завтра дороже, чем вчера. Но мы не гонимся за доходностью любой ценой. Нас больше интересует стабильность результатов, ведь однажды ставки снизятся и 20-30% годовых в облигациях показать будет невозможно. А умение обыгрывать бенчмарки – останется ценным навыком Обратите внимание, что мы не подбирали идеальную (для нас) точку старта, мы взяли самое начало. Вспомните середину ноября: 🔹флоатеры падали, как в последний раз 🔹все ждали роста КС до 23% в декабре и попутно распродавали долг строительных компаний 🔹гос.облигации продолжали снижение 🔹доходности продолжали расти (а цены падали и в следующие недели) Понимая, что на рынке облигаций нельзя повторить денежный рынок буквально, мы выбрали самый близкий инструмент – сверх-короткие облигации: 🔹погашение от 2 до 8 мес., дюрация не более полугода 🔹90% портфеля в рейтинге не ниже А- 🔹диверсификация по эмитентам, выпускам, срокам Краткосрочные облигации меньше других реагировали на новости об инфляции и на решения ЦБ Получилось классно: 🔹из 32 недель снижение всего в 1 (-0,06%) 🔹эффективная доходность 33,4% годовых против 22,1% у LQDT И мы не смогли бы это сделать без @Pulse_Official : спасибо за адекватную комиссию и толковые инструменты в автоследовании Это не реклама, мы просто радуемся достижениям. А вы можете повторить наш эксперимент сами. Результат автоследования – набор коротких облигаций плюс диверсификация. Обсудим в комментариях? Также наши автоследы; &Бабуля на максималках долгосрочные и перспективные облигации. Выше волатильность выше доходность &Коты на гребне волны портфель флоатеров 🐾 Кот.Финанс | #облигации

Итоги недели для рынков и наших автоследов: &Бабуля на максималках &Лучше фондов ликвидности &Коты на гребне волны

🌀 Итоги автоследования в Т: лучше фондов ликвидности Мы запустили самое дешевое автоследование в Т без комиссии за результат. Комиссия за следование 0,167% в месяц и в нее входят комиссии за сделки и вообще всё. Сегодня подводим промежуточные итоги Задача автоследований – сделать публичный портфель с разными стратегиями, совместив с удобством использования. Постоянно ребалансировать свои портфели сложно, если их несколько. Автоследование дает автоматизацию и простоту 🤝Спасибо Т за классную платформу! 🤟👵Бабуля на максималках &Бабуля на максималках Описание: перспективные среднесрочные облигации с рейтингом А- и выше. Более волатилен в сравнении с фондами денежного рынка, но дает и более высокую доходность Старт: 30 августа 2024 Бенчмарк: индекс корп.облигаций RUCBTRNS Результат: 18,6% у автоследа за 9 месяцев, 16,8% у бенчмарка Мнение: за вычетом комиссии результат близок к бенчмарку 📊Лучше, чем LQDT &Лучше фондов ликвидности Описание: короткие ликвидные бонды дюрацией до полугода. Минимальная волатильность из-за супер-коротких сроков, но и потенциал ниже, чем у 👵Бабули. Задача была сделать максимально ровный график, обгоняющий по доходность LQDT. Мы это сделали! Старт: 30 октября 2024 Бенчмарк: LQDT Результат: 18,9% у автоследа за 7 месяцев, 13,5% у LQDT Мнение: отличный результат, стратегия работает 🏄‍♂️Коты на гребне волны &Коты на гребне волны Описание: корзина флоатеров Старт: 30 января 2025 Бенчмарк: LQDT Результат: 10,8% у автоследа за 4 месяца, 7,6% у LQDT Мнение: есть к чему стремиться, время флоатеров придет Топ? Что думаете? 🐾 Кот.Финанс | #автослед

Друзья, приглашаем в закрытый канал @KotFinance_Ultra Эксклюзивный контент, топовые подборки, ранний доступ 👀Что будет? – все, что вам так нравится, но еженедельно: 🐟флоатеры 🤟бабуля на максималках 💸валютные облигации 👮‍♂️подборка ОФЗ 🌍карта доходности секторов 📊индексы облигаций за неделю 🆕ТОП самых недооцененных выпусков Мы всегда знаем, какие облигации стоит покупать! Наши автоследы: &Бабуля на максималках &Лучше фондов ликвидности &Коты на гребне волны