Форум об облигации ОФЗ 52003

🤓Что есть на рынке помимо фиксов и флоатеров? Часть 1 Почему об этом мало пишут (даже на интенсиве вскользь не упоминали)? кто это покупает ? не выгодно или в чем вопрос? разбираемся 👇🏾 Пора исправить несправедливость или как минимум разобраться, что за звери такие эти все: линкеры, дисконтные, и прочие. Линкеры (от link-связывать) - это облигации, чей номинал привязан к инфляции. У нас на рынке это государственные бумаги= ОФЗ-ИН (индексируемый номинал). Офз 52002, например $SU52002RMFS1 В начале срока покупаем за 1000. Добавляем инфляцию + небольшой фиксированный купон (у наших ОФЗ-ИН это 2,5% годовых). Таким образом растёт номинал к погашению. То есть ты получаем: защиту тела от инфляции + маленький бонус сверху 2 раза в год. ❗️Важные нюансы: * Индексация номинала происходит ежедневно, но с лагом в 3 месяца * Если вдруг в стране дефляция (цены падают), номинал может снижаться. Но есть защита: ниже 1000 ₽ он не упадет * Купонный доход в 2,5% идет от текущего номинала (не от 1000), то есть растет вместе с инфляцией тоже! * Но тут как и у всех бумаг не только топорный расчет, но и движения на ожиданиях. Почему про них мало пишут? Потому что линкеры — это больше похож на скучный марафон, а не спринт за сверхдоходностью. Они в основном используются для небольшой консервативной части пенсионного портфеля. ❗️❗️Но Линкеры могут быть выгодным инструментом тогда, когда вы ожидаете инфляцию ВЫШЕ той, которую заложил рынок в цены. Так было,например, в апреле 2025г, когда на 2026г пророчили 4%, а у нас напоминаю 5,86%. С того момента 52002 принесли 15%. Так когда на них обращать внимание? 1. если считаете прогнозы по инфляции слишком оптимистичными (если тоже верите в 4%, то проходите мимо, а если считаете что инфляция будет 6-7% то уже сейчас выгоднее фиксов). 2. когда реальная доходность сверх инфляции на максимумах (сейчас это 8-10% сверх инфляции, просто додержав бумагу до погашения). 3. для ленивого пенсионного портфеля (брать на долгий срок) как можно оценить, даже сейчас в этих инструментах есть некоторая идея, особенно на фоне геонеопределенности. Конечно, с вдо сравнивать смысла нет. Надо уметь считать и прогнозировать, получается:) все как всегда 💭Вердикт: Учитывая аномально высокую реальную доходность линкеров и неопределенность с инфляцией, добавление линкеров (особенно выпуска 52002 с погашением через ~2 года- достаточно близкий срок) в портфель выглядит даже разумной стратегией. Это позволяет зафиксировать высокий реальный доход и защититься от сценария «инфляция не снижается так быстро, как хотелось бы» $SU26253RMFS3 $SU52003RMFS9 Дисконтные облигации - (бескупонные, zero) продаются дешевле номинала. Весь доход инвестора — это разница между ценой покупки и ценой погашения. Никаких ежемесячных или ежеквартальных купонов. Просто: купил за 500 ₽, через 3 года получил 1000 ₽. Твоя прибыль — 500 ₽. По старой памяти от дефолта 98г у инвесторов осталось предубеждение против дисконтных бумаг из-за образовавшейся тогда долговой пирамиды. Но этот инструмент существует до сих пор и пользуется спросом у разбирающихся энтузиастов. Даже вот недавно самолет собирался разместить дисконтные с 25% годовых на 4 года, но перенес В чем интерес? Бумаги то есть, а купонов нет 😬 (а все ой как подсели на ежемесячные выплаты) 1. Налоговая оптимизация - Нет купонов = нет ежегодного налога. НДФЛ платится только один раз — при погашении или продаже. Если продержать бумагу больше 3 лет, можно вообще не платить налог (ЛДВ). 2. Предсказуемость - доход известен заранее, если держать до погашения .Нет облиги, которую легче было бы просчитать. 3. Высокая дюрация - сильно как и длинные фиксы реагируют на снижение/рост ставки (если верите в обратное от линкеров). Ну минусы ясны - купонов нет, ничего не капает перманентно😊, при росте ставки цена падает прилично, ликвидность ниже , выбор ограничен. $RU000A10C8S6 расчеты с продолжением в следующей части сразу же

#nrd Тикеры: $SU52003RMFS9 Время новости: 20.03.2026 Тема новости: (CHAN) О корпоративном действии "Существенные изменения по ценной бумаге - Номинальная стоимость ценных бумаг с индексируемым номиналом" с ценными бумагами эмитента Минфин России ИНН 7710168360 (облигация 52003RMFS / ISIN RU000A102069) Ссылка: https://nsddata.ru/ru/news/view/1370853 Резюме: Минфин России объявляет о плановом изменении номинальной стоимости облигаций с индексируемым номиналом (ISIN RU000A102069) с 20 марта 2026 года, с ежедневным ростом значения в апреле-мае 2026 года. Сентимент: Нейтральный Объяснение сентимента: Новость носит технический характер, информируя о стандартной процедуре индексации номинала без указания позитивных или негативных последствий для инвесторов.

#nrd Тикеры: $SU52003RMFS9 Время новости: 18.02.2026 Тема новости: (CHAN) О корпоративном действии "Существенные изменения по ценной бумаге - Номинальная стоимость ценных бумаг с индексируемым номиналом" с ценными бумагами эмитента Минфин России ИНН 7710168360 (облигация 52003RMFS / ISIN RU000A102069) Ссылка: https://nsddata.ru/ru/news/view/1358646 Резюме: Минфин России уведомляет об изменении номинальной стоимости облигаций с индексируемым номиналом (ISIN RU000A102069) с плановой датой 18 февраля 2026 года. Номинальная стоимость будет постепенно увеличиваться ежедневно в марте 2026 года. Сентимент: Нейтральный Объяснение сентимента: Новость носит технический характер, информирует о плановом изменении параметров ценной бумаги без указания на позитивные или негативные последствия для инвесторов. Упоминается только одна компания - Министерство финансов Российской Федерации.

$SU52002RMFS1 $SU52003RMFS9 Добрый день🥃 Пришло время написать о линкерах, точнее о 52002, так как именно его я пытался поймать «на дне». И разобраться с этим инструментом в этот непростой период на рынке👹 Всего этой бумаги набрано 325 листов. Но что то было куплено ранее, что то добиралось СОЗНАТЕЛЬНО уже позже, имея осознание, что дно уже пройдено. Но я уже преследовал иную цель: это как «маржинальная подушка» и тот запас, который мне лень трогать, но который обгоняет оф инфляцию. Также были куплены и ОФЗ 52003 и ОФЗ 52004, но в кратно меньшем кол-ве и покупались значительно позже. Эти бумаги также выполняют роль маркеров-маяков. Итак: по 52002 основной объем был набран в период с августа 2024 по май 2025 года. Средняя доходность за это время ~28,4% и плюс ~60,6 руб купон за 3 выплаты. Купоны не реинвестировал. Самый показательный портфель был набран с середины октября 2024 и по 10 апреля 2025 г. Его доходность на фото~30,89% + 60,,, руб купонные выплаты. Много это или мало - решать Вам. Какие цели преследовал я - описал. ❗️🐏Вывод для себя сделал: в условиях резкого и сильного повышения КС покупать линкеры имеет смысл ТОЛЬКО В МОМЕНТ ОКОНЧАТЕЛЬНОГО И ПОДТВЕРЖДЕННОГО РАЗВОРОТА ПО КС и инфляции. Лучше чуть пропустить «дно» и взять на подъеме цены, чем поторопиться и взять раньше. Принцип набирать «лесенкой» здесь играет плохую роль из-за копеечного 2,5% купона. Имеет смысл только рост тела! Никакие «временные лаги»: -перерасчёт инфляции, ожидания и тд-по факту роли не играют🐏❗️ Буду рад, если кому то данная информация будет полезной🤝 Всё, что говорили умные аналитики по этим бумагам - оказалось чушью. Особенно их призывы набирать обьемы в мае 2023 года. Инструмент оказался довольно простым и незаслуженно (ЭТО НА МОЙ ВЗГЛЯД) вычеркнутым из облигационных идей💪👍 Надо было всего лишь потратить 2 года на наблюдения и рискнуть своими деньгами. Но оно того стоило😉 🐏В моих рассуждениях нет ИИР!!! Это всего лишь мои наблюдения и мой личный опыт за свои деньги за инструментом о котором мало говорят и мало кто в нем разбирается!🐏 P.S. Наверное, смысл писать далее об этой бумаге будет через 2 года при погашении. Тогда уже окончательно сформируется доходность за почти 4 года и наблюдения можно свести в «методичку»🤣

$SU52003RMFS9 $SU52002RMFS1 кто понял график этой облигации? Цена облигации на графике тут указана в рублях, а в сбере, например, в процентах. Цена в рублях тут отображается как цена номинала на сегодняшний день * цену в процентах за указанный день. Я проверил на примере $SU52002RMFS1, минимум от 1 ноября именно так тут рассчитан, как 71.2% от номинала на 07 февраля. Но! Погодите-ка! Мы же знаем, что номинал этой облигации индексируется КАЖДЫЙ ДЕНЬ на величину инфляции. То есть, 1 ноября цена была не 71.2% от 1690 рублей на сегодня, это была ДРУГАЯ ЦЕНА! И вот вопрос, какая была цена? Была ли она 1254 рубля, как показывает сбер, либо она была 71.2% от какого-то установленного на 1 ноября номинала, меньшего чем 1690₽ ? Движок брокерского приложения, похоже, не умеет правильно рисовать график цен таких облигаций, т.к. у них меняется не только процент от номинала, но и сам номинал, каждый день. Что думаете?

#nrd Тикеры: $SU52003RMFS9 Время новости: 21.01.2026 Тема новости: (INTR) (Выплата купонного дохода) О получении и передаче головным депозитарием, осуществляющим обязательное централизованное хранение ценных бумаг/централизованный учет прав на ценные бумаги, полученных им выплат по облигациям своим депонентам, которые являются номинальными держателями и управляющими, а также о размере выплаты, приходящейся на одну облигацию эмитента (Минфин России, 7710168360, RU000A102069, 52003RMFS) Ссылка: https://nsddata.ru/ru/news/view/1348215 Резюме: Минфин России объявляет о выплате купонного дохода по облигациям федерального займа (ISIN: RU000A102069) в размере 19.11 рубля на одну бумагу. Выплата запланирована на 21 января 2026 года. Сентимент: Положительный Объяснение сентимента: Новость сообщает о предстоящей выплате купонного дохода, что является позитивным событием для держателей данных облигаций. Указаны конкретные даты и размер выплаты, что повышает предсказуемость для инвесторов.

#nrd Тикеры: $SU52003RMFS9 Время новости: 20.01.2026 Тема новости: (CHAN) О корпоративном действии "Существенные изменения по ценной бумаге - Номинальная стоимость ценных бумаг с индексируемым номиналом" с ценными бумагами эмитента Минфин России ИНН 7710168360 (облигация 52003RMFS / ISIN RU000A102069) Ссылка: https://nsddata.ru/ru/news/view/1348069 Резюме: Минфин России объявил о плановом изменении номинальной стоимости облигаций с индексируемым номиналом (RU000A102069) с 20 января 2026 года. Номинал будет ежедневно увеличиваться, достигнув 1541.78 рубля к 1 марта 2026 года. Сентимент: Нейтральный Объяснение сентимента: Новость носит информационный характер о плановой технической процедуре индексации номинала облигаций, не содержит позитивных или негативных финансовых последствий для инвесторов

Немного отошёл от праздников и наконец-то закончил с портфелем по стратегии антииндекса фондов T-Инвестиций #AIIFT преобразовав его в портфель #OPTIMA_2030 . Используется оптимальная, ленивая стратегия с горизонтом до 2030 года: - 20% ОФЗ-ИН $SU52003RMFS9 как защита от инфляции; - 35% $TMOS@ под рост+дивиденты, реинвестированные внутри фонда; - 45% $TLCB@ как валютный зонтик. На просадках индекса $IMOEXF докупаем крупнейшие компании РФ. Купоны от ОФЗ-ИН реинвестируем в $TMOS@ Ребалансировку делаем не чаще 1 раза в полгода, чтобы не попадать под комиссии в $TMOS@

«СВО и биржа: как война взломала рынок и где искать прибыль» Сегодня обсудим ОФЗ. И сейчас объясню, почему это умнее, чем просто держать деньги на накопительном счете, даже под 12%. 📊 Что я купил и зачем: 1. ОФЗ 26251 $SU26251RMFS7 · Цена: ~840₽ (покупаю со скидкой 16%!) · Доходность: 14.78% годовых до 2030 года. · Зачем: Это моя "тяжёлая артиллерия" — высокий фиксированный процент, который должен перекрыть инфляцию. 2. ОФЗ 52003 $SU52003RMFS9 · Это индексируемая облигация (ОФЗ-ИН). · Доходность: 8.48% годовых + официальная инфляция до 2030года. · Зачем: Это моя "страховка". Если инфляция взлетит — эта бумага защитит мои сбережения. ⚔️ Про инфляцию и СВО: Мы все живём в условиях неопределённости. Что будет с инфляцией, если СВО закончится? Никто не знает точно, но есть реалистичные сценарии: 📈 Сценарий 1: СВО заканчивается УСПЕШНО для России (по её критериям) Что будет с инфляцией: СНАЧАЛА ВЗЛЁТ, потом спад. Почему сначала ВЗЛЁТ (первые 1-2 года): 1. Снятие санкций/их ослабление. Приток иностранных товаров и инвестиций → всплеск спроса → рост цен. 2. Масштабная реконструкция/восстановление. Огромные госрасходы на инфраструктуру (как после войны) → раскручивание инфляции. 3. Рост потребительских расходов. «Эффект мирного времени» — люди начинают тратить отложенные деньги. 4. Ослабление финансовой дисциплины. Власти могут начать активно стимулировать экономику, печатая деньги. Аналогия: Как в России после 1945-го или в США после 1945 года — был всплеск инфляции, потом стабилизация. Почему потом СПАД: · Нормализация цепочек поставок. · Увеличение производства. · Стабилизация курса рубля. · ЦБ будет ужесточать политику для контроля над инфляцией. 📉 Сценарий 2: СВО заканчивается НЕУДАЧНО или «замораживается» Инфляция останется ВЫСОКОЙ или будет РОСТИ. 1. Санкции остаются/ужесточаются. Дефицит товаров, высокие издержки производства. 2. Слабая валюта. Давление на рубль продолжится. 3. Военные расходы не снижаются (содержание новых территорий, укрепление границ). 4. Низкие инвестиции. Бизнес не хочет вкладывать в нестабильную ситуацию → стагфляция (застой + инфляция). · Сценарий 1: Нас ждёт всплеск инфляции (восстановление, приток денег), потом спад. Моя ОФЗ-ИН подстрахует на пике. · Сценарий 2 «заморозка»: Инфляция останется высокой (8-12%). Моя обычная ОФЗ с 14.78% её перекроет, а ОФЗ-ИН даст уверенный плюс. · Сценарий 2 «неудачно»: Инфляция 15%+. Тогда обычная ОФЗ уже не спасёт, но ОФЗ-ИН — спасёт, потому что её доходность привязана к инфляции. Вывод: Я не пытаюсь угадать будущее. Я страхуюсь от разных вариантов. Почему накопительный счёт — это иллюзия защиты? Многие думают: "У меня вклад под 12% — я защищён". К сожалению, это большое заблуждение. Во-первых, эта ставка не фиксирована. Банк может изменить её в любой момент, и почти всегда — в сторону снижения. Вы не можете быть уверены, что через полгода вам будут начислять те же 12%. Во-вторых, и это главное, такой счёт не защищает от инфляции. Представьте: инфляция — 15%, а ваш вклад — 12%. Формально деньги растут, но на самом деле их покупательная способность падает на 3% каждый год. Вы теряете, даже не замечая этого. Мои облигации решают обе эти проблемы. Их доходность зафиксирована государством на годы вперёд, и одна из них прямо привязана к инфляции, чтобы не просто сохранять, а приумножать мои деньги в реальном выражении. Что это даёт лично мне и может дать вам? 1. Спокойствие и предсказуемость. Я знаю точный график своих доходов на ближайшие годы. Мне не нужно метаться, ища, куда переложить деньги после окончания очередного короткого вклада. 2. Настоящая защита сбережений. Я сплю спокойно, потому что моя стратегия работает как при "мягкой", так и при "высокой" инфляции. 3. Практический урок финансовой грамотности. Если интересно — буду рад вашей подписке✅ #акции #портфель #дивиденды #пульс_учит #обучение_с_нуля #новичку #облигации_офз #финансовая_грамотность #трейдинг #стратегия_инвестирования

#nrd Тикеры: $SU52003RMFS9 Время новости: 16.12.2025 Тема новости: (CHAN) О корпоративном действии "Существенные изменения по ценной бумаге - Номинальная стоимость ценных бумаг с индексируемым номиналом" с ценными бумагами эмитента Минфин России ИНН 7710168360 (облигация 52003RMFS / ISIN RU000A102069) Ссылка: https://nsddata.ru/ru/news/view/1336251 Резюме: Минфин России объявляет о плановом изменении номинальной стоимости облигаций с индексируемым номиналом (ISIN RU000A102069) с 16 декабря 2025 года. Номинал будет постепенно увеличиваться с января 2026 года, демонстрируя плановую индексацию бумаг. Сентимент: Нейтральный Объяснение сентимента: Информационное уведомление о плановом корпоративном действии

#nrd Тикеры: $SU52003RMFS9 Время новости: 18.11.2025 Тема новости: (CHAN) О корпоративном действии "Существенные изменения по ценной бумаге - Номинальная стоимость ценных бумаг с индексируемым номиналом" с ценными бумагами эмитента Минфин России ИНН 7710168360 (облигация 52003RMFS / ISIN RU000A102069) Ссылка: https://nsddata.ru/ru/news/view/1326062 Резюме: Минфин России объявляет о изменении номинальной стоимости облигаций с индексируемым номиналом (ISIN RU000A102069), которая будет постепенно увеличиваться в декабре 2025 года с 1522,79 до 1527,58 руб. Сентимент: Нейтральный Объяснение сентимента: Новость носит информационно-технический характер об изменении параметров облигаций. Отсутствуют указания на позитивные или негативные последствия для инвесторов. Изменение номинала является плановым мероприятием для данного типа ценных бумаг.

#nrd Тикеры: $SU52003RMFS9 Время новости: 16.10.2025 Тема новости: (CHAN) О корпоративном действии "Существенные изменения по ценной бумаге - Номинальная стоимость ценных бумаг с индексируемым номиналом" с ценными бумагами эмитента Минфин России ИНН 7710168360 (облигация 52003RMFS / ISIN RU000A102069) Ссылка: https://nsddata.ru/ru/news/view/1314596 Резюме: Минфин России объявляет о плановом изменении номинальной стоимости облигации с индексируемым номиналом (RU000A102069) с 16 октября 2025 года. Номинал будет ежедневно корректироваться согласно установленному графику до декабря 2025 года. Сентимент: Нейтральный Объяснение сентимента: Новость носит технический характер: описывает плановую процедуру индексации номинала облигации Минфина без положительных или отрицательных финансовых последствий для инвесторов

#nrd Тикеры: $SU52003RMFS9 Время новости: 18.09.2025 Тема новости: (CHAN) О корпоративном действии "Существенные изменения по ценной бумаге - Номинальная стоимость ценных бумаг с индексируемым номиналом" с ценными бумагами эмитента Минфин России ИНН 7710168360 (облигация 52003RMFS / ISIN RU000A102069) Ссылка: https://nsddata.ru/ru/news/view/1304660 Резюме: Минфин России объявил о существенном изменении номинальной стоимости своей индексируемой облигации 52003RMFS (ISIN RU000A102069). С 02.10.2025 номинальная стоимость возрастает от 1520,42 ₽ до 1528,74 ₽ к 01.11.2025, что отражает индексную корректировку и поддерживает реальную стоимость бумаги. Сентимент: Положительный Объяснение сентимента: Номинальная стоимость облигации растёт, что указывает на индексную защиту от инфляции и сохраняет покупательскую способность инвесторов, без указаний на ухудшение условий.

#nrd Тикеры: $SU52003RMFS9, $SU52003RMFS9 Время новости: 19.08.2025 Тема новости: (CHAN) О корпоративном действии "Существенные изменения по ценной бумаге - Номинальная стоимость ценных бумаг с индексируемым номиналом" с ценными бумагами эмитента Минфин России ИНН 7710168360 (облигация 52003RMFS / ISIN RU000A102069) Ссылка: https://nsddata.ru/ru/news/view/1294701 Резюме: Минфин России объявляет о существенном корпоративном действии по облигации SU52003RMFS9 (ISIN RU000A102069): будет изменён индексируемый номинал. Контрольная дата (КД) запланирована на 19 августа 2025 года; период изменения номинала — с 02.09.2025 по 01.10.2025. Номинал будет варьироваться примерно в диапазоне 1517.11–1520.15 рублей за облигацию; подробности — в анкете на сайте НРД. Сентимент: Нейтральный

#nrd Тикеры: $SU52003RMFS9 Время новости: 23.07.2025 Тема новости: (INTR) (Выплата купонного дохода) О получении и передаче головным депозитарием, осуществляющим обязательное централизованное хранение ценных бумаг/централизованный учет прав на ценные бумаги, полученных им выплат по облигациям своим депонентам, которые являются номинальными держателями и управляющими, а также о размере выплаты, приходящейся на одну облигацию эмитента (Минфин России, 7710168360, RU000A102069, 52003RMFS) Ссылка: https://nsddata.ru/ru/news/view/1285214 Резюме: Министерство финансов России объявило о выплате купонного дохода по облигациям федерального займа с индексируемым номиналом (ISIN RU000A102069). Размер выплаты составляет 18.81 рублей на облигацию, дата выплаты запланирована на 23 июля 2025 года. Облигации погашаются в 2030 году, а выпуск зарегистрирован в 2020 году. Это событие свидетельствует о стабильной доходности государственных облигаций и поддержке доверия к российскому суверенному долгу. Сентимент: положительный

#nrd Тикеры: $SU52003RMFS9, $SU52003RMFS9 Время новости: 22.07.2025 Тема новости: (CHAN) О корпоративном действии "Существенные изменения по ценной бумаге - Номинальная стоимость ценных бумаг с индексируемым номиналом" с ценными бумагами эмитента Минфин России ИНН 7710168360 (облигация 52003RMFS / ISIN RU000A102069) Ссылка: https://nsddata.ru/ru/news/view/1285039 Резюме: Минфин России объявил о существенных изменениях в номинальной стоимости облигаций с индексируемым номиналом (ISIN RU000A102069, выпуск 52003RMFS). Номинальная стоимость будет корректироваться с учетом текущих значений на дату 22 августа 2025 года, что может повлиять на инвестиционные стратегии держателей данных облигаций. Сентимент: нейтральный

#nrd Тикеры: $SU52003RMFS9, $SU52003RMFS9 Время новости: 24.06.2025 Тема новости: (CHAN) О корпоративном действии "Существенные изменения по ценной бумаге - Номинальная стоимость ценных бумаг с индексируемым номиналом" с ценными бумагами эмитента Минфин России ИНН 7710168360 (облигация 52003RMFS / ISIN RU000A102069) Ссылка: https://nsddata.ru/ru/news/view/1274188 Резюме: Министерство финансов Российской Федерации объявило о существенных изменениях в номинальной стоимости облигаций с индексируемым номиналом (ISIN RU000A102069), которые будут вступать в силу с 24 июня 2025 года. Остаточная номинальная стоимость облигаций будет постепенно увеличиваться в течение июля 2025 года. Сентимент: Положительный.

$SU52002RMFS1 $SU52003RMFS9 Добрый день🥃 Обещал не забывать писать про линкеры и мой с ними эксперимент. Как раз и время подошло и КС символически снизили👌 Что видно из моих портфелей? В ВТБ начал покупать рановато - конец апреля-май 2024 года и только сейчас тело вышло в плюс. В Т-инвестициях так себе результат, поэтому же, не угадал с началом покупок. Лучший результат получился на Сбере и Сбер ИИС. Там и начало покупок - начало осени 2024 года и основные покупки совершены в октябре-декабре 2024 года. Вопрос с Вашей стороны: а стоит ли такая доходность за 9 месяцев/год того, чтобы с ней морочиться? Отвечаю: 🐏 1. Я хотел создать подушку безопасности, которая будет учитывать высокую инфляцию, пусть и корявую Росстатовскую🤦‍♂️ 🐏2. Хотел и хочу проверить своё убеждение и расчеты, что свои 20% годовых в 52002 можно получить. Будем смотреть💰 🐏3. На своём примере изучить этот интрумент, а не читать пространственные речи аналитиков, которые уже год вообще не упоминают этот инструмент, с тех пор как в августе 2023г все их соловьиные трели о том, что пришло время линкеров смыло в унитазах🚽фондового рынка. Я точно понял, что они понятия не имеют как работает этот инструмент и главное, как он ведёт себя в такой ситуации, как данный тяжелый кризис. Теперь мне стало понятно 2 вещи: 1. Закупать такой интрумент интересно или под ЛДВ или на ИИС, потому как основной плюс здесь от роста тела. 2. С точкой входа в инструмент, если хотите спекуляции, лучше опоздать, чем брать рано. Необходимо брать уже на верхнем плато по КС и перед началом снижения. Иначе за год 20% можно было получить в Фондах Денежного рынка и не морочиться🤣🤣🤣 Надеюсь, что кому то, чем то помог🤝

Давай разберёмся, как выбрать ОФЗ (облигации федерального займа) под текущую ключевую ставку ЦБ, чтобы получать выгодный доход и понимать, что ты покупаешь 💼📊 🧠 Что нужно знать сначала ОФЗ — это облигации, которые выпускает государство. Ты как бы одалживаешь деньги Минфину, а он платит тебе проценты. Они считаются наиболее надёжными на рынке (риск дефолта минимален). 🔍 Какие бывают ОФЗ Вот три основных типа: 1. $SU26207RMFS9 ОФЗ-ПД — Постоянный Доход Фиксированный купон (процент) раз в полгода Доходность известна заранее 📌 Подходят, если хочешь стабильный доход 2. $SU52003RMFS9 ОФЗ-ИН — Индексация Купон привязан к инфляции Ты получаешь защиту от обесценивания денег Но если инфляция низкая — доход будет скромным 👉 Подходят для долгосрочного сохранения покупательной способности 3. $SU29007RMFS0 ОФЗ-ПК — Переменный Купон Купон зависит от ключевой ставки ЦБ Чем выше ставка — тем выше доход, и наоборот Выплаты пересчитываются каждые 3 или 6 месяцев 👉 Отличный вариант, если ставка ЦБ высокая и может оставаться такой долго 🧭 Как выбрать под текущую ставку? 🔹 Если ставка ЦБ высокая (например, 16%) и может снижаться → Лучше брать ОФЗ-ПД — ты зафиксируешь доход на пике. (Потому что при снижении ставки новые выпуски будут с меньшими купонами.) 🔹 Если ставка низкая или нестабильна, и может вырасти → Подходят ОФЗ-ПК — ты получишь больше, если ЦБ повысит ставку. 🔹 Если боишься инфляции → Рассмотри ОФЗ-ИН, особенно на длинном горизонте (5+ лет). ⚠️ Что ещё учесть Налог 13% платится с купона, если не ИИС Покупай через ИИС типа А, чтобы получать вычет до 52 000 ₽ в год Обрати внимание на срок до погашения: чем ближе дата — тем меньше риск рыночных колебаний #ключеваяставка #иис #пульс_учит

#nrd Тикеры: $SU52003RMFS9, $SU52003RMFS9 Время новости: 16.04.2025 Тема новости: (CHAN) О корпоративном действии "Существенные изменения по ценной бумаге - Номинальная стоимость ценных бумаг с индексируемым номиналом" с ценными бумагами эмитента Минфин России ИНН 7710168360 (облигация 52003RMFS / ISIN RU000A102069) Ссылка: https://nsddata.ru/ru/news/view/1247156 Резюме: Министерство финансов Российской Федерации объявило о существенных изменениях в номинальной стоимости облигаций с индексируемым номиналом (ISIN RU000A102069). Корпоративное действие запланировано на 16 апреля 2025 года, при этом текущая остаточная номинальная стоимость будет постепенно увеличиваться до 1495.04 рублей к 1 июня 2025 года. Сентимент: Положительный

#nrd Тикеры: $SU52003RMFS9, $SU52003RMFS9 Время новости: 18.03.2025 Тема новости: (CHAN) О корпоративном действии "Существенные изменения по ценной бумаге - Номинальная стоимость ценных бумаг с индексируемым номиналом" с ценными бумагами эмитента Минфин России ИНН 7710168360 (облигация 52003RMFS / ISIN RU000A102069) Ссылка: https://nsddata.ru/ru/news/view/1235797 Резюме: Министерство финансов Российской Федерации объявило о существенных изменениях в облигациях с индексируемым номиналом (ISIN RU000A102069). Номинальная стоимость ценных бумаг будет увеличиваться с 1000 RUB до 1482.99 RUB к 1 мая 2025 года. Корпоративное действие запланировано на 18 марта 2025 года, что может привлечь внимание инвесторов к данным облигациям. Сентимент: Положительный

ℹ️ На 26 февраля 2025 года уровень годовой инфляции составлял 10,1%. Согласно прогнозу Центрального банка, к концу марта годовая инфляция ускорится до 10,6%. К концу 2025 года ожидается снижение до 6,8%, а к концу 2026 года — до 4,6%. По мнению экспертов, в 2027 году инфляция вернется к уровню 4%. В предыдущей статье я рассказывал о том, как можно получить доход от вкладов в размере 22,5% на шесть месяцев. Однако следует учесть, что процентные ставки по вкладам будут снижаться вслед за инфляцией. Это означает, что через год депозиты будут приносить примерно 10% дохода. ❓ Какие инструменты помогут сохранить доходность в текущих условиях? Ответ на этот вопрос подсказала нейросеть, которая анализировала инфляцию для предыдущего поста. Речь идёт об облигациях, индексируемых на инфляцию (ОФЗ-ИН). ОФЗ-ИН — это облигации федерального займа с фиксированным купоном, который обычно невелик. Их номинал индексируется на уровень инфляции. 📣 Например, рассмотрим облигацию $SU52002RMFS1 со сроком погашения в феврале 2028 года. Текущий номинал облигации составляет 1589 рублей, а купон — 2,5%. Если учесть прогнозируемый рост номинала, то он вырастет почти до 2000 рублей. На данный момент облигация торгуется по цене 1269 рублей, что на 20% ниже номинала. Доход за три года составит 680 рублей на одну облигацию, что соответствует доходности в 64% за три года или 21,6% годовых. Таким образом, используя этот инструмент, мы можем зафиксировать высокую доходность на три года. Какие еще есть ОФЗ-ИН на рынке: $SU52003RMFS9 - на 5 лет; $SU52004RMFS7 - на 7 лет; $SU52005RMFS4 - на 8 лет. Важно помнить, что это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

#nrd Тикеры: $SU52003RMFS9, $SU52003RMFS9 Время новости: 21.02.2025 Тема новости: (CHAN) О корпоративном действии "Существенные изменения по ценной бумаге - Номинальная стоимость ценных бумаг с индексируемым номиналом" с ценными бумагами эмитента Минфин России ИНН 7710168360 (облигация 52003RMFS / ISIN RU000A102069) Ссылка: https://nsddata.ru/ru/news/view/1227343 Резюме: Министерство финансов Российской Федерации объявило о корпоративном действии, связанном с изменением номинальной стоимости облигаций с индексируемым номиналом (ISIN RU000A102069). Дата корпоративного действия запланирована на 21 февраля 2025 года. Облигации будут иметь остаточную номинальную стоимость, постепенно увеличивающуюся до 1464.98 RUB на 1 апреля 2025 года. Сентимент: Положительный.

$SU52003RMFS9 $SU52002RMFS1 Доброе утро🥃 Есть свежая (11.02.2025г) статья на Финаме по поводу будущего КС и инфляции в России, мыслями из этой статьи уже оперируют, как своими, некоторые аналитики. ❗️ Есть пример Ирана, где с подобными нашим препятствиями столкнулись давно. И свой выбор сделали, в пользу слабой валюты и сохранения возможностей для экономического роста. Ключевая ставка там еще выше, 23%. Но при официальной инфляции между 30 и 40%. Российская экономика по номинальному ВВП втрое крупнее иранской, а российский ЦБ не раз демонстрировал готовность бороться с инфляцией как главным макроэкономическим злом. Однако и с поправками на различия пример Ирана показателен. Вынужденная на замыкание в себе (насколько это применимо к России) и обложенная санкциями, экономика рискует стабильностью и нацвалюты, и экономического роста. Вытягивать оба показателя сложно. Выбирая приоритетный, наверно, остановимся на экономическом росте. Значит, наиболее вероятная траектория на будущее - инфляция, видимо, выше нынешней, ключевая ставка, вероятно, ниже нынешней❗️ 🐏Я не знаю, будет ли так или нет, но некоторые элементы данного пазла сходятся в моей голове: 1. О том, что будут спасать экономику, а люди в другую очередь - 💯% 2. Чтобы избавить народ от огромной денежной массы необходимо деньги обесценить-💯% 3. То, что ранее ЦБ нам внушал таргет 4% инфляции на конец 2024г, а сейчас с «вечной и непримиримой борьбой» 4,5% на конец 2026г подтверждает эти теории-💯% Еще бы линкеры пересчитывали бы не на Росстатовскую инфляцию🤦‍♂️, цены бы им не было.

#nrd Тикеры: $SU52003RMFS9, $SU52003RMFS9 Время новости: 28.01.2025 Тема новости: (CHAN) О корпоративном действии "Существенные изменения по ценной бумаге - Номинальная стоимость ценных бумаг с индексируемым номиналом" с ценными бумагами эмитента Минфин России ИНН 7710168360 (облигация 52003RMFS / ISIN RU000A102069) Ссылка: https://nsddata.ru/ru/news/view/1218850 Резюме: Министерство финансов Российской Федерации анонсировало существенные изменения в номинальной стоимости облигаций с индексируемым номиналом (облигация 52003RMFS / ISIN RU000A102069). Изменения вступят в силу с 28 января 2025 года, с поэтапным увеличением остаточной номинальной стоимости до 1445.82 рублей к 1 марта 2025 года. Сентимент: Положительный

#nrd Тикеры: $SU52003RMFS9 Время новости: 22.01.2025 Тема новости: (INTR) (Выплата купонного дохода) О получении и передаче головным депозитарием, осуществляющим обязательное централизованное хранение ценных бумаг/централизованный учет прав на ценные бумаги, полученных им выплат по облигациям своим депонентам, которые являются номинальными держателями и управляющими, а также о размере выплаты, приходящейся на одну облигацию эмитента (Минфин России, 7710168360, RU000A102069, 52003RMFS) Ссылка: https://nsddata.ru/ru/news/view/1216772 Резюме: Министерство финансов Российской Федерации объявило о планируемой выплате купонного дохода по облигациям федерального займа с индексируемым номиналом (ISIN: RU000A102069) в размере 17.73 рублей на облигацию. Выплата запланирована на 22 января 2025 года, с фиксированием списка держателей 21 января 2025 года. Сентимент: Положительный

#nrd Тикеры: $SU52003RMFS9 Время новости: 18.12.2024 Тема новости: (CHAN) О корпоративном действии "Существенные изменения по ценной бумаге - Номинальная стоимость ценных бумаг с индексируемым номиналом" с ценными бумагами эмитента Минфин России ИНН 7710168360 (облигация 52003RMFS / ISIN RU000A102069) Ссылка: https://nsddata.ru/ru/news/view/1206212 Резюме: Министерство финансов Российской Федерации объявило о существенных изменениях в номинальной стоимости облигаций с индексируемым номиналом (ISIN RU000A102069). Корпоративное действие запланировано на 18 декабря 2024 года, с обновлением текущего номинала, который будет постепенно увеличиваться в течение января 2025 года. Сентимент: Положительный

ОФЗ-ИН Сегодня на аукционе Минфина предложен выпуск ОФЗ 52005 $SU52005RMFS4. Это не обычная облигация с фиксированным купоном и не флоатер. Разберем что это за облигации и могут ли быть интересны 🔍ОФЗ-ИН - это гос. облигации с индексируемым номиналом. Т.е. облигация размещается с номиналом 1000, а после этого номинал ежедневно увеличивается (индексируется). Почему индексируется и как? Можно сказать что облигации привязаны к инфляции, а точнее их номинал. Номинал увеличивается исходя из индекса потребительских цен к среднегодовым ценам 2000 г., но с задержкой 3 мес. На сайте Минфина можно посмотреть значения номинала на 2 мес. вперед. Как это влияет на купон? Купонная доходность облигации низкая - 2,5%, но она увеличивается за счет роста номинала. Например, сейчас номинал облигации ОФЗ 52005 1138,88 руб. (при размещении был 1000 руб.). Те, кто купили при размещении сейчас получают купонный доход 2,8%. А у тех кто купит сейчас за 700 руб. текущий купонный доход будет равен 4,07%. Почему не пользуются спросом? Купонный доход у облигации очень низкий. Большая часть доходности приходится на погашение (номинала и цены покупки). Поэтому основной рост цены будет ближе к дате погашения. Несмотря на то что облигации "привязаны" к инфляции, они не особо интересны. Проще купить флоатер с бешенным купоном и получать прибыль сейчас, чем через 9 лет получить неизвестную сумму. А инвесторы, которые готовы ждать прибыль - покупают ОФЗ с фиксированным купоном (у них хотя бы вся прибыль уже известна) Облигации: 🔹 ОФЗ 52002 $SU52002RMFS1 • YTM 12,53% • Номинал: 1553,14 руб. • Срок: 3 года 2 мес. 🔹 ОФЗ 52003 $SU52003RMFS9 • YTM 11,09% • Номинал: 1412,1 руб. • Срок: 5 лет 7 мес. 🔹 ОФЗ 52004 $SU52004RMFS7 • YTM 9,85% • Номинал: 1327,55 руб. • Срок: 7 лет 3 мес. 🔹 ОФЗ 52005 $SU52005RMFS4 • YTM 9,39% • Номинал: 1138,88 руб. • Срок: 8 лет 5 мес. #облигации #офз #инфляция #пульс_учит #учу_в_пульсе #прояви_себя_в_пульсе #хочу_в_дайджест

$SU52002RMFS1 $SU52003RMFS9 Добрый вечер🥃 В июне писал под этой бумагой, что буду отчитываться по её здоровью. Так вот, если кому интересно🙈 Вот, что писал 24 апреля:❗️ «С такой длительно непадающей инфляцией всё интереснее ситуация с линкерами😂 Номинал 52002 уже 1481 руб, а доходность практически 6%. Звучит круто +6% над инфляцией, но по факту доходности еще выше сейчас дают почти все ТОП ОФЗ с фиксом. Единственное, что при такой заявленной инфляции мы в ОФЗ 52002 к номиналу в 1520 руб к концу года 2024г доковыляем 🕺и к почти 20 руб купона через год. 5. Что мы можем прикинуть по КС на конец 2024 года? В марте ЦБ повышал прогноз средней КС по году до 14,5% с 13,9%, при этом прогнозируя начало снижения КС на июнь. И ЦБ же в марте повышал прогноз по инфляции до «неблагоприятных» 5,2% по году💩❗️» 🤦‍♂️🤦‍♂️🤦‍♂️Как молоды мы были, как искренне любили… До 20 руб купона осталось 60 копеек, к февралю в него войдём. Понятно, что раньше срока, да и номинал 1520 увидим тоже раньше. Я отступил от своего плана и набрал этой бумаги почти на 1,5%. В основном на ИИС. Не хочу переплачивать налоги. Минусует эта бумага (без учёта выплаченных купонов) : от -8,35% до - 12,3% в зависимости от портфеля😕 Если смотреть без всхлипов, то всё и не плохо, для бумаги, которую собрался гасить. До погашения (через 3 года и 1 месяц) 52002 прямо сейчас даёт ~22%, но тут в плюс этой бумаге играет инфляционный рост, который задирает как номинал так и соответсвенно размер купона. Я, как идейный борец за денежные знаки, жду от этой бумаги нескромных 25+% годовых💥 Так же ожидаю, что под льготу ЛДВ сейчас до НГ её могут потарить более активно. Сам я начал на часть купонов подбирать 52003, но она после 2-х покупок почему то на 2+% улетела в цене🤷 Там я хотел спекулировать на периоде 1,5-2 года и поиметь уже 30%, но 13+% доходности быстро выкупили. Или кто то такой же мудрый как я, но, возможно, такой же как и я дятел🦜 Через 3 года будет видно, надеюсь, доживу до светлых дней🌇 Не ИИР!!! Не агитация, не для споров! Фермер🐏🐖🐄играет на свои деньги!

Доброе утро🥃 {$RIZ4} взял новые низины, Индекс Мосбиржи RU000A101EJ5 опять подкрадывается к 120 и это при 100 руб за 1$🤦‍♂️Инфляция растёт, растут инфляционные ожидания🫣Минфин пытается на последнем вагоне позитива впихнуть кому-либо фикс ОФЗ🥴, на обновление ядерной доктрины России все плевали с высокой колокольни, очередные красные линии💩 опИсали враги не заметив…Тут ещё отмазка про весенние заморозки подоспела, а то иначе никак не оправдать нехватку лука, картофеля, моркови💩💩💩 Почему то сразу вспоминается попугай Кеша: «То свекла заколосилась, то куры понесли…»🤣 В геополитике осталось ВСУ приземлить заряд посредством ракет НАТО куда то дальше, чем Брянск. С их настойчивостью у них, рано или поздно, получится. Всё это для нашего рынка плохо. Очень плохо. Что у меня «с лицом» и что предполагаю в дальнейшем я? Деньги вложенные в акции 3 недели назад - опять на тухлом дне. По хорошему надо было на «вечеринке за Трампа» продавать, но не хватило ума🤷 С акциями теперь ждём заседания в декабре по КС. Если не будет внеочередного🙁 🐏Гадать уже смешно, но менее КС 23 я не жду. Далее, минимум до 26 апреля ни о каком снижении разговоров я тоже не жду. Более того, при таком течении процесса борьбы с инфляцией (методом увеличения выплат участникам СВО и поддержанием льготных ипотек) я бы на 16 февраля настраивался до 25 см по КС. 🐏Абсолютно ВСЕ прогнозы ВСЕХ аналитиков, самого ЦБ, Минфина и инвест домов ПРОВАЛЬНЫЕ. И даже такая мутная схема УГАДЫВАНИЯ как «позитивный сценарий, нейтральный и негативный сценарий» -даже в МЕГАНЕГАТИВНЫЙ не вписалась. Это к моему посту на прошлой неделе об аналитиках, провидцах, инвестГуру и прочих миллиардерах за 10 тысяч обучающих💰 🐏 Я не покупаю больше флоатеры. Но и не продаю те, которые есть. Наверное, они со мной до погашения. 🐏 Я не покупаю бумаги ниже рейтинга А (исключения регионы и ЛаймЗайм) 🐏 Я нацелен покупать, добирать А+, АА и выше с фиксом от года и выше, с доходностями 26 и выше. 🐏 Так же уже пару недель беру бумаги с ежемесячным амортом, это позволит мне в период падения рынка облигаций иметь средства на их докупку. 🐏 Я так же продолжаю верить, что февраль-март 2025 года - это начало окончания СВО. 🐏 Жду ещё пролива в линкере $SU52002RMFS1 до 14 доходности и доберу её и $SU52003RMFS9 Я не считаю, что мой эксперимент с линкерами провалился, наоборот, я считаю, что через 1-2 года именно купленные сейчас на ИИС линкеры обеспечат мне +25-30% без налогов. И эта вера пока только крепнет. Не ИИР!!! Мнения и действия на ближайшее время от провинциального фермера🐑🐖🐄