Профиль инвестора Globalinvest001 | Тинькофф Инвестиции Пульс

⚡️ Нефть ждёт турбулентную неделю после атаки на иранский остров Харк — Bloomberg. (Полный разбор и трактовка этой новости) Мировые трейдеры готовятся к резким скачкам цен после удара по острову Харк — ключевому экспортному хабу Ирана. С этого острова идёт почти весь экспорт иранской нефти (~1,5–2 млн баррелей в сутки). Если поставки оттуда упадут или будут заблокированы — рынок ждёт серьёзных перебоев ⚡️Brent отреагировал на эту новость +3% ($106) . Экспортёры и весь нефтегазовый сектор — в зоне повышенного внимания. Стратегические запасы США и G7 уже наготове — если цены взлетят слишком высоко, их могут высвободить. 🤞🏻Неделя обещает быть очень нервной. Волатильность будет в обе стороны — от шока поставок до новостей о деэскалации. 🌍Харк — это не просто терминал. Это символ контроля над Персидским заливом. Для начала справка: Почему этот остров так важен и его особенности. Харк находится на расстоянии 25 км от побережья Ирана. Глубокие воды вокруг позволяют самым крупным супертанкерам мира швартоваться непосредственно у берега и загружать нефть. А на мелководье у побережья Ирана — нет возможности принимать гигантские суда. В этом главная важность острова для Ирана 🔥Через него проходит почти весь экспорт иранской нефти. Взять его под контроль или хотя бы серьёзно заблокировать — значит не просто ударить по Ирану, а получить рычаг давления на весь мир, в первую очередь на Китай (который сильно зависит от иранской нефти). Трамп не хочет уничтожить Харк полностью (это взорвёт цены до 150–200$). Он хочет управляемый кризис — чтобы Иран был ослаблен, но нефть оставалась на рынке по приемлемой цене. Это классическая американская стратегия: не разрушать, а контролировать. ⚡️Для России здесь двойной парадокс: • С одной стороны сейчас мы получаем временный бонус (высокие цены на нефть + уменьшение дисконтов Urals ). • С другой стороны, если США действительно возьмут Харк под контроль или заставят Иран капитулировать быстро — нефть рухнет, бюджет снова окажется под ударом, и Европа получит моральное право требовать ужесточения санкций против нас. 🇷🇺России сейчас выгодно не полное уничтожение Ирана и не быстрый мир, а именно затяжное контролируемое напряжение. Именно в таком сценарии дисконты падают, санкции частично размываются, а Европа вынуждена молчать. Поэтому удар и потенциальный захват острова Харк — это не просто военная операция. Это изменение глобального нефтяного порядка, в котором Россия пока получает передышку, но одновременно попадает в новую зависимость от американских решений. 🤞🏻В такие моменты важно не ловить сиюминутное воодушевление нефтью, а видеть полную картину

📚Что Почем? — часть 3. Сегодня на разборе Роснефть ⛽️ Компания добывает нефть и газ в Западной и Восточной Сибири, на Дальнем Востоке и в Арктике. Главный драйвер роста — эскалация конфликта Иран–США/Израиль, нефть подскочила к 100–105 $. Акции Роснефти выросли на 28% за 15 дней с начала конфликта. Крупнейшая нефтяная компания России — добывает ~4,5–4,7 млн баррелей нефти в сутки, запасы ~5,5 млрд тонн нефтяного эквивалента, лидер по переработке (НПЗ по всей стране). Она ведет бизнес в 78 регионах России и в 23 странах мира. 💼 Кто владеет акциями Роснефти? По последним публичным данным: • 40,40% — АО «Роснефтегаз» (100% федеральной собственности, контрольный пакет) • 19,75% — BP Russian Investments Limited (британская компания. Пакет акций заморожен с 2022, не голосует) • 18,46% — QH Oil Investments LLC (катарская холдинговая компания) • 10.36% — дочерние ООО «РН-НефтьКапиталИнвест» и «РН-Капитал» • 11% — Free Float. Физические и юридические лица. Государственный контроль (40,4%) обеспечивает стабильность, но делает компанию зависимой от политики и бюджета. ✨ Немного о цифрах и в сравнении с конкурентами по сектору Чистая прибыль за последние 12 месяцев по МСФО — ~435 млрд ₽ (на 60% меньше, чем в 2024 из-за дисконтов и налогов). Прибыль до вычета всех налогов, расходов и амортизации (Ebitda) ~ 2,35 трлн ₽. Лидер сектора после Газпрома (3.14 трлн) и выше Лукойла (1.4 трлн) Сравнение с основными конкурентами: P/E ≈ 12.7 (Лукойл 7.3; Новатэк 23; Татнефть 9; Сургутнефтегаз 0.9) (подробнее о P/E) ROE ≈ 11.8% (Лидер сектора Газпромнефть 15.5%; Лукойл 12.4%; Новатэк 6.5%; Татнефть и Сургутка 11-12%) (подробнее о ROE) P/B балансовая стоимость ≈ 0.58 (Новатэк 1.49; Татнефть 1.11; Газпром 0.17; Лукойл 0.76) (подробнее о P/B) 💰 Дивиденды Роснефть платит дивиденды по политике не менее 50% от чистой прибыли по МСФО (или 50% свободного денежного потока). За 2025 год уже было выплачено в январе промежуточные 11.56 ₽ на акцию. Итоговые за 2025 + 2026 ожидание ≈ 25–35 ₽ (аналитики BCS, Альфа). Риски: падение нефти на фоне завершения ближневосточного конфликта, налоги, дисконты — дивиденды могут сократиться. 🚀 Что дальше? Ключевые триггеры на март–июнь Март–апрель: отчёт за 2025 год + промежуточные дивиденды. Заседание ЦБ по ставке (снижение ставки стимулирует девальвацию и рост валютной выручки) Май–июнь: утверждение итоговых дивидендов за 2025 ⛽️Главные триггеры Роснефти — цены на нефть Brent/Urals, эскалация Иран–США, угроза Ормузского пролива, решения ОПЕК+, девальвация как для экспортера 💪🏻 Сильные стороны Роснефти: 1. Крупнейшая добыча и запасы нефти в России 2. Валютная выручка. Бенефициар девальвации рубля 3. Государственный контроль (40,4% акций) 4. Наибольшее количество НПЗ в России по всей стране 😱 Риски для Роснефти 1. Падение цены нефти (если Иран–США договорятся или ОПЕК+ увеличит добычу) 2. Повышение налогов и экспортных пошлин — обсуждается в 2026 из-за бюджета 3. Атаки беспилотников на НПЗ и инфраструктуру 4. Геополитика и санкции — ограничения на экспорт и технологии 5. Чистый долг Роснефти на конец 2025 — ~4,5 трлн рублей 5. Высокие капзатраты на Арктику и Восточную Сибирь Не инвестиционная рекомендация и не совет по покупке/продаже. Понравилась статья? Ставь больше реакций ❤️🔥 — это ускорит выход следующего разбора!

⚡️Влияние золота на нефть и наоборот Интересная закономерность: геополитика толкает золото вверх, при мировом напряжении золото считается безопасным активом, центробанки продолжают скупать, но цены на нефть дают сильное давление в обратную сторону. 📌Как это работает: Когда нефть сильно растёт (как сейчас 100–120 $), рынок начинает проецировать, что ФРС не будет снижать ставку. А для золота снижение ставки — ключевой драйвер при сохранение геополитических неопределенностях и шоках (люди выводят деньги из облигаций и идут в золото). Поэтому на сильном росте нефти золото часто чуть проседает, а на откатах нефти — подрастает. Мы это видели в последние дни. Долгосрочно золото лично для меня комфортнее — неопределённость в мире никуда не делась, центробанки покупают, а ставки в США рано или поздно пойдут вниз. 🛢По нефти : если она закрепится выше 130–150 $, США и союзники не выдержат — никто не заинтересован в такой дорогой нефти, кроме России $TATN. В рукаве у Трампа — стратегические запасы, плюс давление на Иран через угрозы и переговоры. В любой момент Трамп может объявить о победе, и покинуть данный конфликт, что неминуемо ударит по ценам на нефть. 🇮🇷По Ирану: ⚫️Урон от США и Израиля колоссальный — 90% пусковых установок уничтожено, ракетные запуски почти прекратились. ⚫️Иран громко угрожает тяжёлыми ракетами, но возможности уже сильно сократились. ⚫️Трамп готовит «подушку» — может в любой момент сказать «мы нанесли катастрофический урон, мы победили, сваливаем». ⚫️Израиль тянет время — для них уникальный шанс коалиционно утюжить Иран под ноль. Думаю, ещё 2–3-4 недели максимум — и либо свалят, либо Иран уже не сможет существенно сопротивляться и его будет практически безответно утюжить. Массовых ударов от Ирана вероятно больше не будет — только точечные диверсии. ⏺Сегодня проведу прямой в 20:00 мск⏺ 🔥В эфире разберём самые горячие темы на сегодняшний день

🗿Девальвация рубля отодвигается или всё равно неизбежна? Один из участников «Сообщества» недавно спросил: «Значит, девальвация отодвигается по срокам или есть моменты, которые её ускоряют прямо сейчас?» Она может идти плавно: к 90₽ - 95₽ до конца года, или придти в коридор 85–95 ₽. Но когда нефть 80-120$, острая необходимость в ускоренной девальвации действительно снижается. И вот почему: 1. Если нефть дешёвая, СВО продолжается, дисконты растут — бюджету не хватает денег, и девальвация становится почти неизбежной. Других источников покрытия дефицита почти нет: налоги и так повысили, малый бизнес закрывается, сектора вроде банков и золотодобытчиков дают каплю в море. 2. Сейчас же нефть высокая → доходы бюджета подросли → пружина натянута меньше. Но есть понимание, что это временно (конфликт на Ближнем Востоке может быстро погаснуть). ⚡️Поэтому в такой ситуации резко девальвировать «пампово» не нужно — особенно если ставки ЦБ будут снижать. Но пружина всё равно натянута: если нефть упадёт, СВО не закончится, санкции усилятся — девальвация выстрелит в любой момент. 💵До начала конфликта в Иране мы были именно в таком периоде — поэтому в сообществе заранее покупали валютные облигации. Сейчас они в плюсе: и девальвация чуть произошла. Вероятность девальвации не исчезла, она просто может идти медленнее, пока нефть держится высоко. Но если нефть упадёт или конфликт быстро погаснет — пружина может резко выстрелить. При крепком рубле, сильно подросший из последнего при плохом отчете, вполне имеет право и откорректироваться)) Не ИИР просто мысли

🛢Нефтяная лихорадка: 120$ — 85$ — сегодня снова 100$. Что дальше? По риторике Трампа видно: ему важно снизить цену нефти. • США стимулируют шельфовую добычу • Трамп заявил, что готов использовать стратегические запасы нефти. США высвободят 172 млн баррелей нефти из стратегического резерва. Поставки начнутся на следующей неделе и займут около 120 дней, 🔥Цены на нефть будут снижаться. Я бы сказал, что они выросли чуть меньше, чем мы думали. Они упадут сильнее, чем кто-либо понимает — Трамп 📈С другой стороны, что может подтолкнуть нефть вверх: • Если Иран устроит серьёзные подрывы (танкеров, в инфраструктуре в Ормузе) — нефть легко прыгнет снова. • Но объективно: возможности Ирана уже сильно сократились. Bloomberg сегодня подтвердил — 90% пусковых установок, с которых они запускали ракеты, уничтожены Израилем. Обстрелы день за днём слабеют. • Иран делает громкие заявления о тяжёлых ракетах, но на деле — уже не массовые удары, а диверсии, точечные атаки. Масштаб падает. • ФБР предупреждает, что Иран планирует отомстить атаками дронами/беспилотниками на Калифорнию (что-то мне это напоминает) — но пока это тоже на словах и бумаге 📝Нефть будет лихорадить в обе стороны. Трамп держит руку на запасах — это подушка для снижения цены. Иран ослаблен — массовых ударов уже не будет. Полного перекрытия Ормуза тоже не ждём — Китай и другие союзники Ирана давят, чтобы пролив работал. ☝🏻Поэтому без крайностей абсолютно: оцениваем адекватность происходящего, как рынок реагирует и насколько движение оправдано.

🔥Новатэк+4.64% Reuters сообщает, что некоторые клиенты QatarEnergy, покупающие у нее сжиженный природный газ (СПГ), включая Shell, TotalEnergies и другие компании, работающие в Азии, объявили форс-мажор по поставкам газа своим клиентам. 🔥Совкомфлот +3.74% Продолжается ралли на ожиданиях роста ставок фрахта 🔥Сургутнефтегаз ап -1.59% Идёт фиксация прибыли после бурного роста. Рост доллара пока не оправдал ожиданий инвесторов 🔥ФосАгро -0.85% Ещё один возможный бенефициар перекрытого ормузского пролива. На Ближнем Востоке производится 13% от мирового производства фосфатных удобрений. Кроме того, рост цен на азотные удобрения может потянуть за собой фосфатные 🔥Аэрофлот -0.93% Планирует сформировать позицию по выплате дивидендов за 2025 год ближе к маю, сообщил директор по связям с инвесторами в ходе трансляции SmartLab. Дивполитика «Аэрофлота» предполагает выплату в размере 50% от годовой скорректированной чистой прибыли 🔥IMOEX 0% Розничные инвесторы в феврале 2026 года приобрели акции на российском рынке на 15,7 млрд рублей, став основными нетто-покупателями, говорится в «Обзоре рисков финансовых рынков» Банка России. Поддержку рынку также оказали системно значимые кредитные организации, совершившие покупки на 7,9 млрд рублей 🔥Транснефть ап +0.71% Казахстанская нефть не подпадет под санкции в отношении магистрального нефтепровода «Дружба», республика продолжит поставлять нефть по этому маршруту, сообщил министр энергетики Казахстана Ерлан Аккенженов👍 🔥Совокмбанк -2.2% В четвертом квартале 2025 года сократил чистую прибыль по МСФО на 8,2% — до 19,0 млрд рублей по сравнению с 20,7 млрд рублей прибыли за аналогичный период 2024 года, следует из консенсус-прогноза аналитиков, опрошенных «Интерфаксом»🧐 🔥Сбербанк -0.36% В январе-феврале 2026 года увеличил чистую прибыль по РСБУ на 21,4% — до 324,6 млрд рублей по сравнению с 267,3 млрд рублей прибыли за аналогичный период 2025 года💪

🌍Ближний Восток как «спасение» для России: что дальше с нефтью и экономикой? Интересный момент: когда кажется, что для России «крышка» всегда что-то случается и экономика получает спасение — сейчас это эскалация на Ближнем Востоке. Второй квартал 2026 должен быть нормальным по поступлениям в бюджет — средняя цена нефти выросла, плюс пошли разговоры о снятии санкций. Если бы не это, ситуация была бы дрянь: либо сильная девальвация рубля, либо ещё хуже, учитывая, что СВО не завершается. Для переговорного процесса ситуация сейчас лучше, чем была: отвлечение США на Иран требует огромных ресурсов (снаряды, ПВО для союзников). Арабские страны (союзники США) тоже несут нагрузку на противоракетную оборону. Это всё в плюс для тренда на мир. 📌И для нас сейчас есть два сценария: 1. Если конфликт затянется, то цены на нефть 80–120$+ держатся, дисконты на Urals падают, санкции снимают быстрее, рынки остаются открытыми — это плюс для экономики и договорённостей по миру. 2. Если конфликт быстро завершится: нефть упадёт — Россия в сложной ситуации, Европе нет стимулов возобновлять экономику с нами. Россия хочет сохранить режим Хаменеи в Иране, чтобы контроль не перешел в руки США, но при этом сохранять напряжение в Ормузском проливе для поддержки цен на нефть и чтобы рынки для нас открывались. И вынуждено открывались санкционные рынки в том числе. Но если рассуждать дальше: когда экономика получает такое «спасение» от Ближнего Востока — рассчитывать, что Россия пойдёт на сильные уступки, уже не стоит. 🇷🇺Россия хочет мира, но только на своих условиях. Если бы экономика совсем прижала (дисконты на нефть росли, санкции усиливались, бюджет трещал) — тогда да, пришлось бы давить заднюю по Донецкой области и соглашаться на невыгодные расклады. Но пока бюджет выдохнул, позиция будет жёсткой: хотим мира — хорошо, но Донбасс полностью освобождать. 🛢С продолжением СВО Россия может рассчитывать только на то, чтобы напряжение на Ближнем Востоке сохранялось подольше. Это держит нефть высокой, дисконты падают, санкции снимают быстрее. Если конфликт быстро погаснет — нефть устаканится, экономика снова в сложной ситуации, и уступки станут вынужденными 🇪🇺Европейцы сами по себе заднюю не дадут — для этого нужно, чтобы газ кратно вырос (как Жириновский предрекал, нефть по 200$), боеприпасов и ПВО не осталось, поставки Украине иссякнут. Тогда да — они будут вынуждены договариваться, и через американские прокладки (не напрямую, гордость не позволит) начнут покупать российскую нефть и газ Россия получит прогресс на фронте, а Украина и Европа — стимул не допустить прорыва дальше. ⚡️Глобальные разборы происходящего были сегодня в Сообществе. В аудио формате я более детально разбираю ключевые новости и события. Как считаете вы? 🚀- если конфликт завершится в течение месяца 👍🏻- если конфликт затянется на месяца

🔥Русал +3.3% Bloomberg сообщает, что перебои с алюминием вынудили нескольких японских производителей автозапчастей вступить в переговоры с российским Русалом 🔥Роснефть -3.15% Индийские НПЗ закупили около 30 млн баррелей российской нефти с тех пор, как США дали добро на её покупку — Bloomberg. Коррекция нефтяников связана с падением Brent до $87,6 за баррель 🔥Лукойл -2.24% США дали понять европейским союзникам, что любое дальнейшее ослабление санкций в отношении российской нефти будет касаться в основном поставок в Индию — Bloomberg 🔥ЮГК +3.2% У золотодобытчиков снова праздник, золото сегодня прибавляет 1.8% 🔥ФосАгро +2% Альфа-банк повысил прогнозную стоимость акций «ФосАгро» с 7680 до 7990 рублей за штуку. Кроме того, рекомендация для этих бумаг была повышена с «на уровне рынка» до «выше рынка». Как отмечают аналитики, обострение геополитических рисков на Ближнем Востоке может ограничить предложение на рынке удобрений 🔥 -1.2% Нефтегаз сегодня хуже рынка и тянет за собой индекс. Котировки Brent снизились до 89$ за баррель, хотя вчера поднимались выше 119$! МЭА на внеочередном совещании 10 марта оценит нефтяной рынок для принятия решения о высвобождении стратрезервов 🔥Татнефть -2.2% Чистая прибыль «Татнефти» по МСФО за 2025 год снизилась вдвое, до 144 млрд рублей, свидетельствует консенсус-прогноз «Интерфакса», составленный на основе расчетов аналитиков инвесткомпаний и банков 🔥Евротранс +0% Топливный трейдер «Фьюел менеджмент АЗС» увеличил свои требования к ПАО «ЕвроТранс» до 10,4 млрд рублей, подав 6 марта к последнему еще один иск — в Арбитражный суд Москвы почти на 7,4 млрд рублей. Ранее, 4 марта, «Фьюел менеджмент АЗС» направил иск в в Арбитражный суд Московской области на 3,02 млрд рублей к ООО «Трасса ГСМ» — дочерней компании ПАО «ЕвроТранс». В свою очередь, «Трасса ГСМ» 6 марта подало в Арбитражный суд Москвы встречный иск к «Фьюел менеджмент АЗС» на 4,4 млрд рублей. «ЕвроТранс» в понедельник прокомментировал судебные претензии трейдера, назвав их необоснованными

🛢 Нефть откатилась от вчерашних пиков 120$ к 90$ На выходных, когда нефть только набирала обороты, один из участников Сообщества спросил у меня на фомо: «стоит ли сейчас заходить в нефтянку по текущим ценам. И покупать ?». Об этом чувстве упущенной прибыли я более детально поделился опытом в Сообществе, если вам интересен пост про фомо ставьте больше👍🏻и я напишу пост для этого канала. 📉Вчера нефть достигла $120 и я говорил прямо: когда вы заходите в нефть на сильном фомо, в любой момент может быть резкий откат. Потому что факторов для этого много: • Заявления Трампа про контроль над Ормузским проливом • G7 обсуждают возможность коллективного высвобождения нефти из стратегических резервов • Риторика Ирана — они явно не горят желанием полномасштабной войны, хотят добиться ухода США и сейчас идёт торг • Давление на Иран от стратегических союзников таких как Китай 🟡Вчера начали падать золотодобытчики (сегодня уже вернули +2-3%), хотя неопределённость в мире никуда не делась и золото по идее должно продолжать расти. ⛏На прошлой неделе в Сообществе мы на таком же проливе докупили немного ЮГК, а сегодня спокойно закрыли позицию в плюс. Не спешим. Сейчас именно та стадия, где нужно быть максимально осторожными. Чувство упущенной прибыли — самое опасное, что может быть на рынке. 🌍По Ормузскому проливу и конфликту на Ближнем Востоке в целом сейчас нельзя придерживаться крайностей. Ни «шорт и только шорт», ни «лонг и только лонг» — однозначно не работают. Волатильность будет в обе стороны, пока всё не зажмут в какую-то сторону. После такого взлёта нефти (от 90$ до 120$ за несколько дней) сильный прострел вниз был почти неизбежен — это лежало на поверхности. 🇺🇸В руках администрации США и союзников до сих пор очень много рычагов: ▪️ Трамп уже переговорил с Путиным и другими лидерами — часть санкций с разных стран снимается, включая разговоры о частичном снятии с России. ▪️ Стратегические запасы нефти пока решили не трогать, но проработка есть. Если совсем прижмёт — просто высвободят 400 млн баррелей из 1.2 млрд ▪️ Через угрозы Ирану уже дали понять: «Не пропускаете танкеры — удар будет кратно сильнее». Китай тоже ведёт диалог с Ираном — Тегерану невыгодно полностью парализовать Ормузский пролив. Полное перекрытие пролива маловероятно именно из-за позиции стратегических союзников Ирана. 📌 С военной точки зрения: Израиль нанёс Ирану очень серьёзный урон — мощные удары по базам, хранилищам и инфраструктуре. Иран заявил, что сейчас будут уже ракеты тяжелые применяться, вероятнее всего более легкие уже во многом исчерпаны, но это больше инструмент давления на США и союзников, чтобы те отступили. Трамп тоже готовит себе «подушку» — говорит, что «мы почти выиграли, практически победили», флота у Ирана почти нет и т.д. Это даёт ему возможность выйти на выигрышной ноте, если ситуация усугубится. Иран, скорее всего, тоже готов остановиться, если США приостановят давление. 🛢Про нефтяников я комментировал в Сообществе ещё в феврале, до начала эскалации: уверенность в том что конфликт вот-вот начнётся вероятность высокая и если покупать нефтяников, то только сейчас — заходим на ранней стадии, отлично. Но когда рост уже очень сильный и из всех утюгов кричат: «нефть, нефть, нефть» — это уже опасно

Сегодняшние итоги дня на рынке 🔥Татнефть +3.36% Нефтянка продолжает рост на фоне спекуляций о перекрытых проливах. Аналитики Fitch считают, что Ормузский пролив будет фактически закрыт менее месяца, энергетическая и транспортная инфраструктуры не понесет серьезного ущерба. Один месяц — это не так уж и мало, в наше время за месяц много чего может случиться😉 🔥ЕвроТранс -6.03% Акции и облигации падают на фоне появления исковых заявлений с общей суммой в 3.38 млрд. рублей. «Эксперт РА» установил статус «под наблюдением» по рейтингу кредитоспособности нефинансовой компании ПАО «ЕвроТранс» 🔥ВТБ +2.6% Банк России скоро даст банкам послабления по вычету из капитала инвестиций в нематериальные активы (НМА), заявила председатель ЦБ Эльвира Набиуллина. К нематериальным активам регулятор относит ПО на значимых объектах критической информационной инфраструктуры. В последние годы затраты банков на ПО существенно выросли на фоне вынужденного импортозамещения. Так, доля НМА от капитала системно значимых банков увеличилась с 3,4% в 2020 году до 8,7% в 2024 году👍 🔥Роснефть +2.47% Все новостные ленты радуются выводу германских «дочек» «Роснефти» из под санкций США. Проблема в том, что эти дочки уже давно национализированы Германией и к Роснефти уже никакого отношения не имеют 🔥Мосбиржа -1/02% Падает после публикации отчётности. Чистая прибыль Мосбиржи по МСФО в 2025г снизилась на 25%, до 59,4 млрд рублей. СД Мосбиржи предварительно рекомендовал дивиденды за 2025 год в размере 19,57 руб/акция (ДД 11,8%) 🔥IMOEX +0.5% Иран продолжает находиться в центре внимания, каждый час поступают новые сводки с места боевых действий. Судя по всему, для США переговоры по Украине отошли на второй план. Министр иностранных дел РФ Сергей Лавров заявил, что Россия готова к дальнейшим переговорам по Украине. Однако он отметил, что США в настоящее время продолжают передавать Украине разведывательную информацию, продавать вооружения европейским странам, которые, в свою очередь, передают их Украине, а также усиливают санкционное давление на РФ. Дух Анкориджа испаряется, сказал Лавров. Несмотря на это индекс продолжает рост вместе с котировками нефтегазовых компаний😉 🔥МТС +1.28% Чистая прибыль снизилась на 28% до 35,3 млрд рублей в 2025 году. Менеджмент МТС намерен следовать дивполитике и в 2026 году (предполагает дивиденды не менее 35 руб/акция), заявил финдиректор🤑 🔥ВУШ -1.65% В. Путин поручил Правительству рассмотреть вопрос о возможности установления ограничений на передвижение электровелосипедов по тротуарам😳 🔥БСП +0.83% В четвертом квартале 2025 года сократил чистую прибыль по МСФО в 2,8 раза — до 4,8 млрд рублей по сравнению с 13,2 млрд рублей прибыли за аналогичный период 2024 года, следует из консенсус-прогноза аналитиков, опрошенных «Интерфаксом»🧐 📝Делитесь своими мыслями, в какие компании верите и откупаете, какие обходите стороной?

Поведение инвесторов в условиях рыночной неопределенности В текущих рыночных реалиях мы наблюдаем интересное поведение инвесторов, которое отражает отсутствие притока новой ликвидности на рынок и растущую осторожность. ❗️Рынок сигнализирует о том, что свежий капитал не спешит вливаться: даже компании с мощными фундаментальными триггерами начинают испытывать проливы, теряя в цене без видимых причин. Это заставляет задуматься о стратегиях, которые учитывают не только рост, но и риски волатильности. 📈Нефтяной сектор: импульсный рост vs реальность После недавних геополитических событий российские нефтяные компании пережили всплеск, который опередил даже динамику цен на саму нефть. Однако фундаментальные факторы остаются неизменными: санкции SDN никуда не делись, дисконты на российскую нефть сохраняются, а затраты на фрахт, танкерные перевозки и тарифы только растут в периоды обострения. В такой неопределенности я подхожу к нефтяникам скептически. Лично я фокусируюсь на импульсных ростах, когда котировки отрываются от реальной динамики нефти. Например, вчера в одной из наших стратегий я открывал шорт-позиции, которую уже успешно закрыл. Важно вовремя воспользоваться возможностями, которые дает рынок, но не держаться за иллюзию устойчивого ралли 🏦Сбербанк: стабильный выбор в нестабильные времена В отличие от нефтяников, Сбербанк выглядит привлекательно даже в продолжении СВО, но только до дивидендных историй! У него есть солидные триггеры: сильный баланс, диверсифицированный бизнес и потенциал роста в ключевых сегментах. Кроме того, приближающиеся дивиденды выступают как естественный «сдерживающий фактор» от чрезмерных проливов. Для консервативных инвесторов это может стать опорной точкой в портфеле. ⚠️Важно понимать, после выплаты дивидендов и в продолжающейся СВО расклад по Сберу может кардинально измениться 🟡Золото и золотодобытчики Если смотреть шире, спекулятивный интерес сохраняется к золоту — особенно на падениях, когда рынок обостряется, а проливы происходят «не по делу». Золото традиционно выступает хеджем в периоды турбулентности и военных конфликтах, и его динамика может дать хорошие входы для краткосрочных сделок. ⛏В долгосрочной перспективе при сохранении цен на золото 4500-5500 в течение всего года — Полюс кажется интересным. Компания имеет сильный потенциал благодаря запасам, технологиям и глобальному спросу на металл. Однако важно быть честными с рисками: геополитические факторы, волатильность цен на золото, санкции, повышение налогов (НДПИ на золото) — часто обсуждается из-за дефицита бюджета и быть готовыми к более существенной коррекции на золото Рекомендую не забывать про стопы, диверсификацию и мониторить новости, влияющие на сектор. Не гонитесь за каждым импульсом, анализируйте фундаменталы, прорабатывайте все возможные сценарии и будьте к ним готовы🤞🏻 Не инвестиционная рекомендация и не совет по покупке/продаже. Все выводы — личное мнение на основе публичных источников