Профиль инвестора Pem_Invest | Тинькофф Инвестиции Пульс

🔥 Топ корпоративных облигаций для постоянного купонного потока Все бумаги ниже с высоким рейтингом (от A+), сроком ≈2–5 лет, без оферт и амортизации, не субординированные, и торгуются ниже 105% от номинала. •Полюс Б1Р3 Рейтинг: AAA Срок до погашения: 2.4 года Купон: 10.4% Цена: 92.85% •ЯНДЕКС 1Р2 Рейтинг: AAA Срок до погашения: 2.4 года Купон: 13.5% Цена: 97.91% •iСелктл 1Р6 Рейтинг: A+ Срок до погашения: 2.5 года Купон: 15.4% Цена: 99.55% •ЕврХол 3P04 Рейтинг: AA Срок до погашения: 2.4 года Купон: 13.9% Цена: 97.02% •Магнит 4P08 Рейтинг: AAA Срок до погашения: 1.9 года Купон: 15.0% Цена: 100.07% •СибурХ 1Р07 Рейтинг: AAA Срок до погашения: 3.4 года Купон: 14.0% Цена: 98.00% •РусГид 2Р07 Рейтинг: AAA Срок до погашения: 2.8 года Купон: 13.8% Цена: 97.35% •Ростел P17R Рейтинг: AA+ Срок до погашения: 2.0 года Купон: 16.5% Цена: 103.18% •РЖД 1Р-45R Рейтинг: AAA Срок до погашения: 3.7 года Купон: 13.8% Цена: 96.82% •РЖД 1Р-44R Рейтинг: AAA Срок до погашения: 3.4 года Купон: 14.0% Цена: 97.37% •iПозитив Р3 Рейтинг: AA Срок до погашения: 2.5 года Купон: 18.0% Цена: 103.90% •Атомэнпр 08 Рейтинг: AAA Срок до погашения: 5.0 лет Купон: 14.7% Цена: 98.55% •Атомэнпр 07 Рейтинг: AAA Срок до погашения: 4.8 лет Купон: 14.4% Цена: 97.92% •Селигдар 4Р Рейтинг: A+ Срок до погашения: 2.3 года Купон: 19.0% Цена: 102.23% ⚠️ Не стоит держать все деньги в одной облигации — диверсификация снижает риски. ⚠️ У части бумаг один и тот же эмитент (например, РЖД, Атомэнергопром). Из них можно выбирать любую, ориентируясь на дату выплаты купонов, текущую цену и оставшийся срок до погашения. ❗️ Пост не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.

🧐Инвестиции в облигации: что нужно знать каждому инвестору Облигации — это один из самых понятных инструментов на рынке. Есть два главных типа: • ОФЗ (облигации федерального займа) — выпускает государство, риски минимальны. Пример: ОФЗ 26248, ОФЗ 26247, ОФЗ 26228 • Корпоративные облигации — выпускают компании, доходность выше, но и рисков тоже больше. Пример: Полюс ПБО-03, РЖД БО 001P-44R, ГТЛК 002P-08 💡 Какие риски есть • У ОФЗ риск в том, что может меняться ставка ЦБ (из-за этого гуляют цены), и также есть риск дефолта государства; • У корпоративных облигаций есть риск дефолта эмитента — поэтому важно смотреть, кому вы даёте деньги в долг. 📊 Рейтинги Есть международные и российские рейтинговые агентства (АКРА, Эксперт РА и др.), которые оценивают каждую бумагу. Классификация примерно такая: • AAA — наивысшая надёжность; (СИБУР Холдинг ОББП07) • AA — очень высокая; (ЕвразХолдинг Финанс 003P-04) • A — высокая, но чувствительна к изменениям в экономике; (Селигдар 001Р-04) • BBB, BB и ниже — это уже рискованная зона. Агентства учитывают: финансовое состояние компании, долговую нагрузку, ликвидность, прогноз по бизнесу. ⚙️ Особенности облигаций • У каждой бумаги есть номинал, который возвращается в конце срока обращения или при оферте. • Большинство облигаций платят купон — это процент от номинала. Он может быть ежемесячным, квартальным, полугодовым. • Купон бывает фиксированный (сумма известна заранее) или плавающий (привязан к ставке RUONIA, ключевой ставке ЦБ и т.п.). • Есть бумаги с амортизацией — когда часть номинала возвращается раньше срока (мне такие не нравятся, потому что снижается купонная база). Пример: ГТЛК 002P 09. • Есть облигации с офертой — возможность досрочного погашения облигации по установленной цене (в основном по номиналу). При этом или эмитент имеет право досрочно погасить облигации по своему усмотрению (Call-оферта) или инвестор может досрочно погасить облигацию в определенную дату по номинальной цене. Пример: О’КЕЙ ООО БО 001Р-08. Я предпочитаю бумаги без оферт. 📌 Мой выбор • Я предпочитаю облигации с фиксированным купоном — так я точно знаю, какую сумму буду получать весь срок. • Обычно беру бумаги без оферт и амортизации, со сроком 2–5 лет. • На ИИС сейчас я инвестирую только в облигации. Большая часть портфеля — это корпоративные облигации надёжных эмитентов с рейтингом от A и выше. Но также есть немного ОФЗ со сроком обращения около 4 лет — как «подушка безопасности».

🔎 МБЭС и ИИС: случай, о котором стоит знать каждому инвестору. Часть 2 История с облигациями МБЭС на ИИС оказалась длиннее, чем я ожидал. Сначала поддержка брокера дала неверную информацию — что бумагу можно оставить. Через некоторое время они сказали, что ошиблись и облигацию МБЭС необходимо продать с ИИС. После этого я задал главный вопрос: а что будет с вычетом, если эти облигации какое-то время лежали у меня на счёте? Смогу ли я получить налоговую льготу, ради которой ИИС и открывался? Дальше мне начали звонить из поддержки и снова началась путаница: •В первый созвон мне опять дали некорректную информацию, сказав, что всё нормально, покупка облигаций МБЭС никак не влияет на налоговую льготу. Но я решил задать вопрос: А для кого тогда распоряжение Правительства РФ от 22.01.2024 № 104-р? После него сотрудник пошёл думать •Спустя какое-то время сотрудник позвонил и сказал, что информация, которая была предоставлена в прошлый раз была некорректной. В данной ситуации брокер никак помочь не может и решение принимает только ФНС; •В итоге, мне посоветовали направить запрос в ФНС. 📌 После помощи от поддержки брокера я: 1. Подготовил обращение в ФНС; 2. В воскресенье отправил его, сейчас идёт регистрация заявления (в течение 3 дней); 3. Жду официальный ответ, который должен прийти в течение 30 дней. ⏳Теперь жду ответа от ФНС и расскажу в следующей части, что мне ответят. ❗️ Пост не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.

🔥 Как я прокачиваю свой ИИС в 2025 году Сегодня делюсь, как выглядит мой текущий индивидуальный инвестиционный счёт (ИИС). Я покупаю туда облигации с фиксированным купоном и фонд ликвидности TMON. В портфеле есть диверсификация по эмитентам, чтобы уменьшить риск дефолта по облигации. 🎯 Цель на этот год — вложить 400 000 ₽, чтобы получить максимальный налоговый вычет. 📊 Что сейчас внутри моего ИИС (сортировка по рейтингу АКРА): AAA •Газпром Нефть 006Р-03 — 3 шт •Магнит БО-004Р-09 — 10 шт •МБЭС 002P-04 — 10 шт •ОФЗ 26228 — 15 шт •ОФЗ 26242 — 12 шт •РЖД БО 001P-45R — 10 шт •РусГидро БО-002Р-07 — 10 шт •СИБУР Холдинг ОББП07 — 30 шт •СИБУР Холдинг 001P-08 — 2 шт AA+ •ГМК Норникель БО-001Р-13 — 1 шт •Полюс ПБО-03 — 20 шт AA •ЕвразХолдинг Финанс 003P-04 — 20 шт AA- •Группа Позитив 001P-03 — 10 шт •ГТЛК 002P-08 — 15 шт A+ •Селигдар 001Р-04 — 10 шт •Хэндерсон Фэшн Групп 001P-01 — 10 шт A •ВИС Финанс БО П09 — 10 шт •Группа ЛСР 001P-09 — 10 шт •Делимобиль 1Р-03 — 10 шт 💡 Почему ИИС полезен в России? ИИС — это не просто брокерский счёт, а инструмент с налоговыми бонусами: 🏦 Налоговый вычет на взнос. Если платите НДФЛ, можно вернуть до 88 000 ₽ в год. Размер зависит от НДФЛ и на сколько вы пополнили ИИС (лимит 400к). 📈 Налоговый вычет на доход. При закрытии счёта после минимального срока можно полностью освободить от НДФЛ доход от операций — до 30 млн ₽. 🔄 Новые ИИС (открытые после 1 января 2024 года) позволяют совмещать оба вычета: и на взнос, и на доход. ⏳ Минимальный срок владения зависит от года открытия: для 2024–2026 это 5 лет, для более поздних — дольше (до 10 лет с 2031 года). Закроешь раньше — придётся вернуть все полученные вычеты. 📊 До 3 ИИС нового типа можно иметь одновременно. Но ИИС старого и нового типа нельзя держать вместе — только перевести старый в новый. 📌 Это мой ИИС на текущий момент. ❗️ Пост не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией. , , , , , , , , , , , ,

🔥 Как я вчера “сэкономил” на налогах и оставил портфель без изменений 📉 Вчера занялся небольшой оптимизацией налогов. Если у тебя на брокерском счёте есть позиции в минусе — их можно закрыть и тут же снова открыть. Зачем? Зафиксированные убытки уменьшают налогооблагаемую базу. А значит, меньше база → меньше налог в конце года. 👉 Конкретный пример из моего портфеля: •продал акции Сургутнефтегаза с убытком ~15% и сразу выкупил обратно; •продал акции Магнита с убытком ~17% и затем купил обратно; •сделал то же самое с ОФЗ 26238, которые держал с января 2024-го (убыток ~8%). В итоге: бумаги остались на месте, портфель не изменился, но налогооблагаемая база уменьшилась. 📊 Я подготовил таблицу «До и После оптимизации» — прикрепляю её скриншотом ниже. На ней видно: если раньше налог считался с 5 000 ₽ (650 ₽), то после фиксации убытков по акции Б база снизилась до 3 000 ₽, а налог — до 390 ₽. Экономия очевидна. 💡 Важно: •Такой приём имеет смысл только если на счёте уже есть прибыль. Если её нет, уменьшать просто нечего. •При каждой покупке и продаже брокер возьмёт комиссию. Обычно она небольшая, но её тоже стоит учитывать в расчётах. •Отдельный случай — материальная выгода. Она засчитывается только в рамках той бумаги, по которой возникла. Например, если по паям TMON был удержан налог на материальную выгоду, то уменьшить доход можно исключительно по этим же паям TMON.