Форум об облигации Электрорешения 001Р-03

Отошла от 1,2,3 сентября 😵‍💫 и вспомнила, что начало месяца - это время собирать бонусы 😎🤘 Как начинающий хомяк, я вписалась практически во все акции разных брокеров для новых инвесторов, какие смогла найти. В том числе "10.000₽ за 10 мес" от Альфы. Сейчас начался 8ой месяц инвестирования, за который я получила +1300₽. Осталось еще 2 (+1450₽, +1600₽) 😍 На текущий момент на счету этого брокера через всякие акции, челленджи, игры и пр. накопилось ~8900₽. Из них моих вложений - НОЛЬ 👌 Ради эксперимента решила не вкладываться туда ваааааще и смотреть, сколько смогу получить сторонними вариантами. На полученную тысячу докупила себе +1 облигацию Электрорешения $RU000A10ECY6 , теперь их в портфеле 5. Итого: 👉 портфель пополняется всякими подарка от брокера + купонами от купленных облигаций. Куда дену деньги, когда акция завершится, еще не знаю. Может, выведу и перевложу сюда, потому что приложение Альфы мне не нравится от слова совсем. А может оставлю уже там, спокойно прирастать облигациями. Не ИИР, не реклама.

📥 Сегодня в портфеле (31.08) Пополнил счёт и совершил несколько покупок: Купил:🆕 ГК Самолет БО-П18 $RU000A10BW96 🆕 Электрорешения 001Р-03 $RU000A10ECY6 — новая позиция 🆕 Фабрика ПО 001Р-01 $RU000A10FX18 — новая позиция, дебютный выпуск эмитента Получил купон:💰 ГК Самолет БО-П20 $RU000A10CZA1 Портфель пополняется новыми именами — Электрорешения и Фабрика ПО пока в новинку. Берёте ли участие в дебютных размещениях или предпочитаете смотреть на историю эмитента? #облигации #портфель #тинвестиции #tпульс #купоны #фиксдоход #пассивныйдоход

Разбор облигации: ЭЛРЕШ 1Р3 (RU000A10ECY6) Цена 100,67% номинала · YTM 25,26% · дюрация 0,9 г Купон 23,50% годовых (12×/год) · погашение 19.08.2027 Справедливая стоимость по модели DCF (к погашению): 105,81% при рыночной 100,67% Тип: корпоративный · <1г · фиксированный Оценка надёжности (Т-Инвест): низкая (высокий риск) Образовательный расчёт по данным MOEX ISS. Не ИИР. #облигации #корпоблигации #купоны #доходность #инвестиции 👉 Свежие сводки — @f3llichkin #moex #неоактивы Какие выпуски у вас в портфеле? Обсудим 👇 $RU000A10ECY6

#nrd Тикеры: $RU000A10ECY6 Время новости: 24.08.2026 Тема новости: (INTR) (Выплата купонного дохода) О передаче головным депозитарием, осуществляющим обязательное централизованное хранение ценных бумаг/централизованный учет прав на ценные бумаги, полученных им выплат по облигациям своим депонентам, которые являются номинальными держателями и управляющими, а также о размере выплаты, приходящейся на одну облигацию эмитента (ООО "ЭЛЕКТРОРЕШЕНИЯ", 7721403552, RU000A10ECY6, 4B02-03-00067-L-001P) Ссылка: https://nsddata.ru/ru/news/view/1436069 Резюме: ООО «ЭЛЕКТРОРЕШЕНИЯ» выплачивает купонный доход по биржевым облигациям серии 001Р-03: 19,32 руб. на одну бумагу, дата выплаты — 24 августа 2026 г. Сентимент: Положительный Объяснение сентимента: Эмитент своевременно обслуживает долг и выплачивает купонный доход держателям облигаций, признаков дефолта или просрочки нет.

#disclosure Компания: ООО «ЭЛЕКТРОРЕШЕНИЯ» Тикеры: $RU000A10ECY6 Время новости: 24.08.2026 10:53 Тема новости: Выплаченные доходы или иные выплаты, причитающиеся владельцам ценных бумаг эмитента Ссылка: https://e-disclosure.ru/portal/event.aspx?EventId=KMOY-AMH6m0aYg2pvPnDzRg-B-B&q= Резюме: ООО «ЭЛЕКТРОРЕШЕНИЯ» выплатило купонный доход по биржевым облигациям серии 001Р-03 за 6-й купонный период: 19,32 руб. на облигацию, всего 19,32 млн руб., обязательство исполнено на 100%. Сентимент: Положительный Объяснение сентимента: Своевременная выплата купонного дохода в полном объеме подтверждает платежеспособность эмитента и отсутствие признаков дефолта.

#nrd Тикеры: $RU000A10ECY6 Время новости: 21.08.2026 Тема новости: (INTR) (Выплата купонного дохода) О получении головным депозитарием, осуществляющим обязательное централизованное хранение ценных бумаг/централизованный учет прав на ценные бумаги, подлежащих передаче выплат по облигациям эмитента (ООО "ЭЛЕКТРОРЕШЕНИЯ", 7721403552, RU000A10ECY6, 4B02-03-00067-L-001P) Ссылка: https://nsddata.ru/ru/news/view/1435725 Резюме: ООО «ЭЛЕКТРОРЕШЕНИЯ» выплачивает купонный доход по биржевым облигациям серии 001Р-03: на одну бумагу номиналом 1000 руб. придётся 19,32 руб., дата выплаты — 24 августа 2026 г. Сентимент: Положительный Объяснение сентимента: Своевременная выплата купонного дохода без признаков дефолта или просрочки подтверждает платёжеспособность эмитента и выгодна держателям облигаций.

🔎 Краткий взгляд на EKF ▪️Публичный долг: 2 млрд, из последней отчетности — остаток кэша на конец периода 1,7 млрд ▪️Чистый долг / EBITDA: х2,1 ▪️Кредитный рейтинг: BBB от АКРА, подтвержден 26.03.26, прогноз изменен с негативного на стабильный ▪️Ближайшее погашение — $RU000A10ECY6, только через год, 19.08.2027 🟡 Неприятная ситуация была в прошлом году с блокировкой счета от ФНС. 🟡 Среднее КУ и задержки в публикации отчетности. ☑️ Взял небольшую часть со стакана в портфель ВДО буду пристально за ними следить! ❓Какие мысли по новому выпуску? $RU000A10FV02 $RU000A10D1J9

ОБЛИГАЦИОННЫЕ НОВИНКИ 1️⃣2️⃣☘️0️⃣8️⃣☘️2️⃣0️⃣2️⃣6️⃣ 🎒 Среда лишь на толику уступает дню вчерашнему по количеству новинок - а значит, есть и повод поговорить. Правда, погружение можно сегодня провести достаточно поверхностное, ибо имена детального анализа не требуют. Доброе и бодрое (надеюсь) утро, дамы и господа! 🧺 Ассортимент бумаг, которые можно будет приобрести в стакане, выглядит так: 🥩 ГРУППА ЧЕРКИЗОВО БО-002Р-05 ◾️ $RU000A10FUU3 📊 🅰️🅰️ | АКРА [24.07.2026] / ЭКСПЕРТ [06.05.2026] ◾️ Купон: ΣКС + 1,4% [30 дней] ⚠️ CALL с 24 купона возможен ежеквартально ✅ Амортизация отсутствует ◾️ 3 года до погашения ⏰ Торги начнутся в 15:45 🥳 ГРУППА ПОЗИТИВ 001Р-04 ◾️ $RU000A10FV10 📊 🅰️🅰️➖ | АКРА [25.03.2026, поз.] 📊 🅰️🅰️ | ЭКСПЕРТ [11.06.2026] ◾️ Купон: ΣКС + 1,6% [30 дней] ✅ Без оферт и амортизации ◾️ 2,5 года до погашения ⏰ Торги начнутся в 14:45 🖥 ЭЛЕКТРОРЕШЕНИЯ 001Р-04 ◾️ $RU000A10FV02 📊 🅱️🅱️🅱️ | АКРА [26.03.2026] ◾️ Купон: 22.00% [30 дней] ✅ Без оферт и амортизации ◾️ 2 года до погашения ⏰ Торги начнутся в 14:45 ❓ О компании. Представитель бренда EKF, который предлагает оборудование для ввода, распределения и учёта электричества, а также автоматизации технологических процессов - именно так гласит официальный сайт. И подумалось мне, что спорить с ним я не буду :) Славен эмитент тем, что до сих пор находится в процессе крупного судебного иска за дела давно минувших дней на 2 миллиарда рублей. Ценители могут попробовать найти концы по ссылкам: https://kad.arbitr.ru/Card/03564d6a-b625-40ac-9917-f1da70b3b7a8 + https://kad.arbitr.ru/Card/728d0343-5a93-4e92-9e6d-0fd9570bdecd. Явно не могу выступать экспертом в подобном, но, кажется, сумму компании заплатить все же придется и весь вопрос в том, на какой рассрочке сторгуются. А есть ли из чего платить? На то и следующий раздел! 💰 Финансы в цифрах... эмитент нам показывать не любит. Стандартная практика - публикация раз в год, в прошлом случайно промелькнула девятимесячная, но эту ошибку больше не повторили. Минимальные цифры за полный 2025 год из МСФО прилагаются, но все же это уже несколько старовато: ▶️ Выручка: 21,2 млрд. (21,4 млрд.) ⬇️ Чистая прибыль: -406,5 млн. (525 млн) - да, убыток :) 🟡 Краткосрочные заёмные средства: 5,6 млрд. (5,2 млрд.) 🟡 Долгосрочные заёмные средства: 1,4 млрд. (1,7 млрд.) 🟡 Проценты к уплате: 1,3 млрд. (1,03 млрд.) 🗑 Денежные средства / эквиваленты: 1,7 млрд. (2,4 млрд.) ➤ В теории можно порадовать тому, что запас кэша к приговору готов :) Фактически - кто его знает, что на данный момент. Да и остальные результаты деятельности явно в восторг не приводят. 🗞 Биржевая история состоит из одного погашенного выпуска и двух активно торгующихся. Да так активно, что ни нотки в негатива в них по текущей цене не заложено: 🔸 $RU000A10D1J9 ЭЛЕКТРОРЕШЕНИЯ 001Р-02 (22,5%) и $RU000A10ECY6 ЭЛЕКТРОРЕШЕНИЯ 001Р-03 по 1 миллиарду рублей каждый имеют срок погашения в августе и сентябре 2027 года. Привет, болезненная точка рефинанса! 📖 Открывают сундуки для сбора монет еще трое: 🏚 ДОМ РФ 002Р-10 📊 🅰️🅰️🅰️ | АКРА [03.07.2026] / Эксперт PA [18.06.2026] ◾️ Ориентир купона: ΣКС + не выше 1,35% [30 дней] ✅ Без оферт и амортизации ◾️ 2 года до погашения ⏰ Торги начнутся 14 августа 🥁 РОСАГРОЛИЗИНГ 002Р-02 📊 🅰️🅰️➖ | Эксперт РА [06.08.2026] / АКРА [28.01.2026] 📊 🅰️🅰️ | НРА [30.01.2026] 👑 Квальский выпуск ◾️ Ориентир купона: ΣКС + не выше 2,2% [31 день] ⚠️ PUT через 2.5 года ✅ Амортизация отсутствует ◾️ 5 лет до погашения ⏰ Торги начнутся 18 августа 🚗 ВТБ ЛИЗИНГ 001Р-МБ-07 📊 🅰️🅰️ | АКРА [24.04.2026] / Эксперт РА [17.12.2025] ◾️ Ориентир купона: не выше 16,75% [30 дней] ✅ Без оферт и амортизации ◾️ 3 года до погашения ⏰ Торги начнутся 17 августа 📯 Разнообразного дня, леди и джентльмены! #облигации #сбор_заявок #cтарт_торгов

‎🌵 Колючий обзор. Электрорешения. ‎ ‎🕵️‍♂️ Что за компания: ‎ ‎ООО «Электрорешения» — российская компания, которая занимается разработкой, производством и продажей электрооборудования, а также комплексных энергоэффективных решений для промышленных предприятий, гражданских и инфраструктурных объектов. Работает под международным брендом EKF. ‎ ‎📝 Отчетность: ‎ ‎Отчётность за I квартал 2026 года у ООО «Электрорешения» (бренд EKF) ‎ ‎Что показали в отчётности (по РСБУ): ‎ ‎🔹Чистый убыток — 557,5 млн рублей (для сравнения: в I квартале 2025 года была прибыль 172,9 млн рублей). ‎🔹Валовая прибыль выросла на 60% и составила 769,7 млн рублей. ‎🔹Процентные расходы почти удвоились (+91% год к году) — 794,5 млн рублей. Именно они «съели» значительную часть операционной прибыли. ‎🔹Операционный денежный поток остался отрицательным: –276,6 млн рублей. ‎🔹При этом компания успешно привлекла 4 млрд рублей через размещение облигаций в этом квартале. ‎🔹В структуре баланса долгосрочные финансовые вложения (займы) составили 14,24 млрд рублей — этот показатель почти точно зеркалил объём долгосрочных обязательств по облигациям (14,46 млрд рублей). ‎ ‎❓Что предлагают: ‎ ‎🔹Серия: 001Р-04 ‎🔹Рейтинг: ВВВ (Стабильный) ‎🔹Купон: до 22% ‎🔹Купонный период: 30 дней ‎🔹Срок обращения: 2 года ‎🔹Объем: 1 млрд. руб. ‎🔹Амортизация: нет ‎🔹Оферта: нет ‎🔹Мин. Заявка: 1,4 млн. руб. ‎🔹Для квал. инвесторов: нет ‎🔸РКП: 🌵🌵 ‎ ‎📌 Вывод: ‎ ‎Отчетность, я думаю, комментировать не стоит — все и так понятно. 22% на рынке теперь плата за риски, а не замечательное предложение для инвестиций. Это нынешние реалии нашего рынка облигаций. Я, пожалуй, участвовать в размещении не буду, а статус «Под наблюдением» от кредитного агентства АКРА меня убеждает в этом еще сильнее. ‎ ‎РКП 2/5: не все так плохо, чтобы ставить единицу, однако двойка — именно та оценка, которую я вижу, если оценивать привлекательность выпуска для меня. ‎ ‎❗ Данный обзор не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией! ‎ ‎⭐ Понравился обзор? ‎Поддержите реакцией и подписывайтесь на профиль, чтобы не пропустить новые! ‎ ‎Всем профита и зеленых портфелей! 💚 ‎#новое #новое_размещение #колючий_обзор #колючий_рейтинг #облигации $RU000A10ECY6 $RU000A10D1J9

☄️ Разбор выпуска: Электрорешения 001Р-04 — Определяем условия апсайда ООО «Электрорешения» – это российский производитель под брендом EKF, который разрабатывает и поставляет комплексные решения для электроснабжения и автоматизации. Её клиентами являются промышленные предприятия, объекты гражданского назначения и инфраструктурные проекты. Производственная база компании включает в себя две собственные площадки во Владимирской области, испытательную лабораторию, конструкторское бюро, а также семь логистических центров в России, Казахстане, Узбекистане и Китае. В 2022 году компания была включена в перечень системообразующих предприятий Минпромторга России.   ▶️ Параметры выпуска Электрорешения 001P-04: • Рейтинг: ВВВ (АКРА, прогноз «Стабильный») • Номинал: 1000Р • Объем выпуска: 1 млрд рублей • Срок обращения: 2 года • Купон: не выше 22,00% годовых (YTM не выше 24,36% годовых) • Периодичность выплат: ежемесячно • Амортизация: отсутствует • Оферта: отсутствует • Квал: не требуется • Дата сбора книги заявок: 07 августа 2026 • Дата размещения: 12 августа 2026 ▶️ Финансовые результаты МСФО за 2025 год:   • Выручка: 21,29 млрд руб. (-0,85% г/г) • EBITDA: 3,19 млрд руб. (-1,2% г/г) • Чистая прибыль: убыток 406,6 млн руб. (Против прибыли 525 млн руб. годом ранее) • Капитал: 2,81 млрд руб. (-13,4% г/г) • Долгосрочные обязательства: 2,6 млрд руб. (-12,9% г/г) • Краткосрочные обязательства: 12,4 млрд руб. (-8,2% г/г) • Долг: 7,14 млрд руб. (+2,6% г/г) • Чистый долг/EBITDA: 1,74х (1,4х годом ранее) Средняя доходность в данной рейтинговой группе ВВВ при сопоставимой дюрации ~ 24%. Доходность собственного выпуска эмитента с сопоставимой дюрацией Электрорешения 001Р-02 $RU000A10D1J9 – 23.98%.   • Со стартовым купоном в 22% у бумаги Электрорешения 001Р-04 присутствует премия порядка 40 б.п. (0.4%) к средней доходности в рейтинговой группе ВВВ и премия порядка 40 б.п. (0.4%) к доходности Электрорешения 001Р-02. Премия к доходности выпуска Электрорешения 001Р-02 будет сохраняться до купона 21.7%.   У компании в октябре были суды с налоговой, которые завершились в пользу компании. Также недавно компания погасила выпуск Электрорешения 001Р-01, что тоже свидетельствует о не самом плохом ее состоянии. Однако, сам отчет за 2025 год не выглядит впечатляющим и к нему есть вопросы. При всем этом минимальная сумма участия в 1.4 млн намекает на то, что выпуск не для розничных инвесторов, а для одного крупного, который и заберет большую его часть.   ▶️ Наше мнение: С одной стороны, перед нами крупный и известный эмитент с достойными параметрами размещения. Отчетность не всегда идеально прозрачна, но по текущим цифрам всё выглядит нормально: долг приличный, но компания успешно с ним справляется. С другой стороны, есть старая претензия от ФНС, которая немного подпортила репутацию — отсюда и доходность выше рынка. Риск, безусловно, присутствует, но он умеренный. Главный минус — минимальная заявка в 1,4 млн рублей, что делает первичное размещение малодоступным для большинства частных инвесторов. ✅️ Если пост оказался полезным, ставьте реакции - это лучшая мотивация для меня делать подобные разборы. #облигации #обзор #аналитика $RU000A10ECY6 'Не является инвестиционной рекомендацией

🚨 ООО «Электрорешения»: когда за красивой вывеской скрываются кредитные риски и налоговая драма 🚨 Держу в курсе по одному интересному эмитенту. На бумаге — импортозамещение, свои заводы и софт для умного дома. На деле — цифры заставляют напрячься. Разбираем отчет за 2025 год по полочкам. 👇 🏭 О компании Российский производитель низковольтного оборудования: автоматы, щиты, розетки, кабель-каналы, а также ПО для «умного дома» и промышленности. В активе — два завода во Владимирской области, свое КБ, лаборатория и сеть логистики. Звучит мощно. 📊 Рейтинг: ВВВ(RU) со стабильным прогнозом от АКРА. 📉 Финансы: Прибыль есть? Нет, одни убытки Отчетность раз в год (МСФО), поэтому «слепых зон» хватает. Но то, что видим, не радует. · Выручка: Стоит на месте (21,3 млрд руб.). Себестоимость даже чуть снизилась ✅. · Операционная прибыль: Упала на 9,5%. Почему? Коммерческие и административные расходы росли быстрее, чем доходы. Операционная рентабельность сползла с 12% до 10,9% 📌. · Проценты: Банкам теперь приходится платить больше. Расходы выросли на 14,8% (до 1,57 млрд руб.). · ICR (Покрытие процентов): Упал с 1,88х до критических 1,48х. Компания зарабатывает лишь в полтора раза больше, чем отдает за долги. Запас прочности минимален ⚠️. · Итог: Вместо чистой прибыли в 525 млн (2024 г.) получили чистый убыток — 407 млн руб. 🔻 💸 Денежный поток: Хитрость, а не эффективность Единственный позитив в отчете — операционный поток вырос на 34% (1,59 млрд руб.). Но радость преждевременна: · Деньги пришли не от роста продаж, а от «раздувания» баланса: · Запасы сжали на 20% 📦. · Выданные авансы сократили на 5%. · FCF (Свободный поток): Удержали на уровне 953 млн руб. лишь за счет жесткого урезания инвестпрограммы. Покупка основных средств рухнула на 65% (до 378 млн руб.) 🏗️. Вкладываться в развитие перестали. Если завтра понадобится обновлять станки — с деньгами станет туго. ⛓️ Долговая удавка Главная боль компании — баланс. Ситуация ухудшается: · Чистый долг: Вырос еще на 8,5% (до 7,43 млрд руб.). · Структура: Кошмарная. 68% долга — краткосрочный (нужно отдавать здесь и сейчас). Год назад было 60%. · Ликвидность: На грани фола. Коэффициент текущей ликвидности 1,03 (почти 1 к 1). Без распродажи запасов платить по счетам уже нечем (срочная ликвидность 0,64). · Деньги на счетах: Усохли на 30% (до 1,7 млрд руб.). · Долг / Капитал: Соотношение 3,25. Своих денег в бизнесе всего 15%. Очень рискованная пирамида 🔺. ⚖️ Судный день от ФНС (Главный риск!) Помимо слабого баланса нависает налоговый спор на > 2 млрд руб. 😱 · Суть иска: Налоговая считает «Электрорешения» и «ООО Электрон» одной компанией. Якобы бизнес и активы перевели на «Электрорешения», а долги (налоги) повесили на «Электрон». ФНС хочет взыскать ту задолженность с эмитента. · Масштаб бедствия: Сумма иска сопоставима с 73% капитала компании. · Хорошая новость: В июле 2026 года суд частично встал на сторону бизнеса и скостил доначисления «Электрону» почти на 904 млн руб. 🎉. Значит, потенциальный удар для «Электрорешений» может уменьшиться. · Плохая новость: Точка не поставлена. Решение могут обжаловать. Резервов под это дело компания не создает. Риск все еще висит дамокловым мечом 🗡️. Краткий вердикт: Закредитованная компания с падающей рентабельностью и токсичным судебным иском за плечами. Инвестиции в основные средства зажаты ради выживания. Но пока ситуация относительно стабильная компанию можно рассмотреть в своем портфеле. $RU000A10D1J9 $RU000A10ECY6

ООО «Электрорешения» (МСФО 2025 год) Итоговая оценка: 2,7/5 Чем занимается компания: ООО «Электрорешения» представляет бренд EKF: разрабатывает, производит и продает электротехническое оборудование, решения на его основе и ПО. Основная выручка идет от реализации товаров и готовой продукции; экспорт в 2025 году составил около 4% выручки, остальное - продажи в России. Исходные показатели: - Выручка: 21 286,8 млн руб. (-0,9% г/г) - Валовая прибыль: 9 384,7 млн руб. (-0,1% г/г) - Операционная прибыль: 2 325,4 млн руб. (-9,5% г/г) - Чистая прибыль: -406,6 млн руб. (-177,4% г/г) - EBITDA: 3 188,0 млн руб. (-1,2% г/г) - Финансовые расходы: 3 061,2 млн руб. - Чистый долг: 7 428,9 млн руб. - Капитал: 2 812,5 млн руб. Комментарий: чистый убыток связан прежде всего с финансовыми расходами, которые превысили операционную прибыль. Помимо процентов по кредитам и аренде, в них вошли факторинг, комиссии по аккредитивам и расходы по форвардным сделкам, поэтому операционно прибыльный бизнес завершил год с отрицательной чистой прибылью. Коэффициенты: - Net debt / EBITDA LTM: 2,3x - ICR: 1,7x - Current ratio: 1,0x - Cash / short-term debt: 27,4% - FCF: 966,7 млн руб. Детализация долга: - Долг: 9 129,5 млн руб. с учетом аренды; кредиты и займы без аренды - 7 140,2 млн руб. - Сроки: краткосрочная часть с учетом аренды - 6 200,4 млн руб., долгосрочная - 2 929,1 млн руб.; основная нагрузка погашений приходится на 2026 год. - Структура: обеспеченные кредиты - крупнейшая часть долга, есть облигации на 1 442,9 млн руб., займы и обязательства аренды; аккредитивы с отсрочкой платежа на 2 110,0 млн руб. классифицированы как кредиторская задолженность, но требуют банковского лимита. - Рефинансирование: денежные средства 1 700,6 млн руб. покрывают около 27% краткосрочного долга; есть залоги основных средств, незавершенного строительства и запасов, а также банковские гарантии по займам. Оценка кредитоспособности: - Базовый профиль: бизнес крупный и устойчивый по выручке, но чистая прибыль ушла в убыток из-за финансовых расходов; долговая нагрузка умеренная, покрытие процентов слабое, а кредитный профиль в высокой степени зависит от рефинансирования короткого долга и сохранения банковских лимитов. - Стресс -20%: снижение рынка может быстро ухудшить покрытие процентов и оборотный капитал; главный риск - рефинансирование краткосрочных кредитов, аккредитивов и облигационных погашений, потому что денежный буфер ограничен, а судебно-налоговое дело с арестом средств до 2 046,3 млн руб. может дополнительно сжать ликвидность. Расшифровка оценки: - Долговая нагрузка: 4/5; вес 25%; Net debt / EBITDA 2,3x - умеренный уровень. - Покрытие процентов: 3/5; вес 25%; ICR 1,7x по операционной прибыли к процентным расходам - запас невысокий. - Ликвидность и рефинансирование: 2/5; вес 20%; Current ratio 1,0x, Cash / short-term debt 27,4%, Cash + OCF / short-term debt 53,0% - покрытие ближайших погашений частичное, краткосрочный долг и аккредитивы требуют постоянного продления. - Бизнес-профиль и прибыльность: 2/5; вес 20%; выручка -0,9% г/г, EBITDA -1,2% г/г, чистый убыток за год. - Качественные риски: 1/5; вес 10%; судебно-налоговый спор с арестом денежных средств до 2 046,3 млн руб. остается открытым риском ликвидности, дополнительно давят высокая доля переменных ставок и концентрация крупных покупателей. $RU000A10ECY6 $RU000A10D1J9

#disclosure Компания: ООО «ЭЛЕКТРОРЕШЕНИЯ» Тикеры: $RU000A10ECY6 Время новости: 28.07.2026 11:09 Тема новости: Сообщение об изменении или корректировке информации, ранее опубликованной в Ленте новостей Ссылка: https://e-disclosure.ru/portal/event.aspx?EventId=6zvh1Gyah0mr49aQHOYOrg-B-B&q= Резюме: ООО «ЭЛЕКТРОРЕШЕНИЯ» полностью выплатило купонный доход по облигациям серии 001Р-03 в размере 19,32 руб. на бумагу. Дата выплаты скорректирована на 27.07.2026 из-за выходного дня, обязательства исполнены в полном объёме. Сентимент: Положительный Объяснение сентимента: Эмитент в полном объёме и в срок (с учётом переноса из-за выходного) выплатил купонный доход, что подтверждает его платёжеспособность и отсутствие дефолта.

#disclosure Компания: ООО «ЭЛЕКТРОРЕШЕНИЯ» Тикеры: $RU000A10ECY6 Время новости: 27.07.2026 13:14 Тема новости: Выплаченные доходы или иные выплаты, причитающиеся владельцам ценных бумаг эмитента Ссылка: https://e-disclosure.ru/portal/event.aspx?EventId=UhtIpcK0V0GHNKGs6uFIdg-B-B&q= Резюме: ООО «ЭЛЕКТРОРЕШЕНИЯ» выплатило купонный доход по облигациям серии 001Р-03 за 5-й купонный период. Общая сумма выплат составила 19,32 млн руб., по 19,32 руб. на облигацию (23,5% годовых). Сентимент: Нейтральный Объяснение сентимента: Плановая выплата купона в полном объеме, без просрочек и нарушений.

📊 Подборка облигаций 🅱️🅱️🅱️ и выше, часть 1 Очередная подборка облигаций. Сразу предупреждаю, что с этими облигациями "купить и забыть" уже не получится, в отличие от предыдущей подборки. Некоторые из эмитентов - весьма сомнительны. Но задача этой рубрика рассказать вам о самых доходных облигациях из определённых категорий. Главное, подходите вдумчивее к выбору облигаций из этого списка (если вообще что-то выберите)! Заданные параметры: • Рейтинг не ниже 🅱️🅱️🅱️ • Погашение не ранее, чем через 1 год • Без амортизации и оферт • 1 облигация на эмитента Облигации расположены по порядку снижения текущей доходности. 🧾 Каршеринг Руссия 001P-03 (Делимобиль) $RU000A106UW3 🏆 Рейтинг: 🅱️🅱️🅱️➕ НКР (03.06.2026)/АКРА (05.05.2026) 💰 YTM: 32.67% 💵 Текущая купонная доходность: 15.91% 💸 Купон: 13.70% (11.26 руб.) 📅 Купонный период: 30 дней 🏷️ Цена: 86.09% (НКД: 7.13 руб.) 📆 Погашение: 2027-08-18 (1.11 лет) 🧾 ГК Самолет БО-П21 $RU000A10DCM3 🏆 Рейтинг: 🅰️➖ АКРА (02.03.2026)/НКР (20.03.2026) 💰 YTM: 29.56% 💵 Текущая купонная доходность: 16.99% 💸 Купон: 13.00% (534.25 руб.) 📅 Купонный период: 30 дней 🏷️ Цена: 76.51% (НКД: 249.32 руб.) 📆 Погашение: 2028-12-15 (2.44 лет) 🧾 ТД РКС 002Р-07 $RU000A10E6S8 🏆 Рейтинг: 🅱️🅱️🅱️ НКР (23.04.2026) 💰 YTM: 27.44% 💵 Текущая купонная доходность: 25.29% 💸 Купон: 26.00% (21.37 руб.) 📅 Купонный период: 30 дней 🏷️ Цена: 102.81% (НКД: 7.12 руб.) 📆 Погашение: 2029-01-18 (2.54 лет) 🧾 Патриот Групп 001Р-03 $RU000A10CF88 🏆 Рейтинг: 🅱️🅱️🅱️ НКР (26.11.2025) 💰 YTM: 26.6% 💵 Текущая купонная доходность: 23.91% 💸 Купон: 24.00% (19.73 руб.) 📅 Купонный период: 30 дней 🏷️ Цена: 100.39% (НКД: 3.29 руб.) 📆 Погашение: 2029-05-23 (2.88 лет) 🧾 ЭЛЕКТРОРЕШЕНИЯ 001Р-03 $RU000A10ECY6 🏆 Рейтинг: 🅱️🅱️🅱️ АКРА (26.03.2026) 💰 YTM: 25.35% 💵 Текущая купонная доходность: 23.35% 💸 Купон: 23.51% (19.32 руб.) 📅 Купонный период: 30 дней 🏷️ Цена: 100.67% (НКД: 11.59 руб.) 📆 Погашение: 2027-08-19 (1.11 лет) Всё не влезло в один пост. Ещё 5 облигаций и мои небольшие замечания во второй части.

#disclosure Компания: ООО «ЭЛЕКТРОРЕШЕНИЯ» Тикеры: $RU000A10ECY6 Время новости: 25.06.2026 11:22 Тема новости: Выплаченные доходы или иные выплаты, причитающиеся владельцам ценных бумаг эмитента Ссылка: https://e-disclosure.ru/portal/event.aspx?EventId=4R5oKRJubEuZWPVQ-AKN-Afg-B-B&q= Резюме: ООО «ЭЛЕКТРОРЕШЕНИЯ» полностью выплатило купонный доход по облигациям серии 001Р-03 за 4-й купонный период. Общий объём выплат составил 19,32 млн рублей, или 23,5% годовых на одну облигацию, что подтверждает своевременное исполнение обязательств перед держателями. Сентимент: Положительный Объяснение сентимента: Эмитент в полном объёме и в установленный срок выплатил купонный доход, что свидетельствует о его надёжности и отсутствии проблем с ликвидностью.

#nrd Тикеры: $RU000A10ECY6 Время новости: 25.06.2026 Тема новости: (INTR) (Выплата купонного дохода) О передаче головным депозитарием, осуществляющим обязательное централизованное хранение ценных бумаг/централизованный учет прав на ценные бумаги, полученных им выплат по облигациям своим депонентам, которые являются номинальными держателями и управляющими, а также о размере выплаты, приходящейся на одну облигацию эмитента (ООО "ЭЛЕКТРОРЕШЕНИЯ", 7721403552, RU000A10ECY6, 4B02-03-00067-L-001P) Ссылка: https://nsddata.ru/ru/news/view/1413401 Резюме: ООО «ЭЛЕКТРОРЕШЕНИЯ» выплатит купон по облигациям серии 001Р-03 (RU000A10ECY6) в размере 19,32 руб. на облигацию. Дата выплаты — 25 июня 2026 г. Сентимент: Нейтральный Объяснение сентимента: Плановая выплата купонного дохода, эмитент своевременно исполняет обязательства.

Опционы. Начало..😂 А вот и мое знакомство с опционами подъехало, и -71% обнулил +830% прибыли😁 Даааа, интересная конечно вещь эти опционы! Поэтому специально покупал прям минимально❗️ Эх сижу и думаю, «а еслиб на всю котлету залетел на $MOEX или хотя бы на $ROSN, вот счастья было бы😂, но нет, делать я так не буду, потому что можно было бы зайти и в $GLDRUB_TOM и вот тогдаааа.. ой, даже думать не хочу😁 Кстати небольшой парадокс про Роснефть! У нас в городе ни на одной заправке нет бензина, и одна единственная Роснефть работает, и я думаю все понимают какие там очереди! И вот казалось бы, бензин есть, спрос огромный, а акции все падают и падают, странно)) 🎉Сегодня достиг нового уровня своего портфеля - до 500к🎉 Растееем💪 В портфеле появились новые облигации $RU000A10ECY6 - Электрорешения 001Р-03 3️⃣шт Пока как то так, больше особо ничего нового. 🎯Цели 2026 (купонная доходность):🎯 ✅ 500 р ✅ 1.000 р ✅ 1.500 р 🔴 2.000 р 🔴 2.500 р 🔴 3.000 р Готов к конструктивной критике и советам❕ Всем зеленых портфелей!✅ #новичок #облигации #купоны #акции #опционы #финансы #доход #накопления #помощьновичку

Электрорешения: разбор отчета МСФО 2025 В прошлом году эмитент столкнулся с ситуацией больших налоговых претензий. Как мы видим, сейчас эти претензии уже сняты. Бизнес в большей степени зависит от собственной эффективности и долговой нагрузки. Смотрим результаты 2025 по МСФО, хотя показатели выручки и валюта баланса от РСБУ отличаются незначительно. Тем не менее 3 дочерних компании есть, так что целесообразно смотреть консолидацию На балансе большой объем арендных обязательств по IFRS 16. По нашим оценкам, это преимущественно аренда земли, зданий и сооружений, поэтому из процентной нагрузки и амортизации эти платежи исключены Финансовые результаты 2025: 🟡 Выручка: 21 287 млн. (🔻 -0,9% к 2024) 🟢 EBITDA: 2 650 млн. (🔼 +14%) Денежный поток от операций: 🟢 Чистый (OCF): +1 055 млн. (🔼 +24%) 🟢 Поток до изменения оборотки, процентов и налогов (FFO): +2 526 млн. (🔼 +25%) Остаток кэша на конец периода: 🔻 1 701 млн. ROIC 🟢 по EBITDA: 26,6% 🟢 по FFO: 25,4% 🔴 Чистая прибыль (убыток): -407 млн. (+525 млн. в 2024) 🟡 Финансовый долг: 7 140 млн.( 🔺 +2,6%), краткосрочный долг: 🔺 79,2%   По начислению все не очень: выручка стагнирует, по чистой прибыли компания ушла в убыток. Основная причина – рост процентных расходов с 2 до 3 млрд. за год. Однако по денежному потоку картина намного оптимистичнее. Да и возврат EBITDA на инвестированный капитал подсказывает, что при текущих ставках эмитент уже вполне в состоянии обслуживать свои долги Дивиденды, как мы и предполагали в прошлом обзоре, больше не платятся. Компания восстанавливает капитальную позицию после расчетов с налоговой. У одной из дочерних компаний Цифровые Электрорешения есть налоговые претензии по состоянию на 10 мая. Блокировок счетов нет. Электрорешения-П имели налоговые претензии в 2025 году, но с ними справились Основные коэффициенты финансовой устойчивости: Долг к капиталу (🔴): 🔺 х2,5 Чистый долг / EBITDA (по FFO) (🟢<2,5): х2,1 (х2,2) ICR по EBITDA (по FFO)  (🔴<1,5): 🔻 х0,91 (х0,87) Коэффициент текущей ликвидности (🔴<1,5): 1,06 Z-счет Альтмана (🟡 от 1,1 до 2,6): 🔻 1,62 Долговые метрики плоховаты. Позиция по собственному капиталу слабая. EBITDA и FFO вроде бы и покрывают чистый финансовый долг с хорошим запасом, но покрытие процентов недостаточное для устойчивого функционирования. У компании 1,7 млрд. кэша в последнем балансе, но при этом она платит проценты по долгу в размере 7,1 млрд. по максимальным ставкам А еще есть арендные платежи, которые также необходимо учесть при оценке денежного потока от операций. И они сильно давят на краткосрочную ликвидность вместе с 6 млрд. кредиторской задолженности. В результате компания совсем не выглядит устойчивой по совокупности долговых метрик Конечно, степень депрессивности в отчете не идет ни в какое сравнение с условными Сегежей или Уральской сталью. Ситуация пока просто сложная, как и в большинстве компаний производственного сектора Кредитный рейтинг: 🔽 BBB от АКРА, подтвержден 26.03.26, прогноз изменен с негативного на стабильный В подтверждении рейтинга учтена максимальная на момент его установки сумма налоговых претензий, которая по мнению КРА уже не существенна в масштабах бизнеса Электрорешений. Также агентство считает долговые метрики приемлемыми для данной рейтинговой группы Мы же считаем коэффициент покрытия процентов ниже единицы и текущую ликвидность около 1,0 плохими значениями, не соответствующими риску рейтинговой группы BBB. Тем не менее кандидатов с куда худшими долговыми метриками и претензиями на скорый дефолт на рынке предостаточно. Электрорешения – это в нашем понимании сейчас просто повышенный риск, который требует регулярного мониторинга Выпуск $RU000A10ECY6 можно считать удачным, равно как и $RU000A10D1J9, ликвидность обеих бумаг находится на высоком уровне. А вот {$RU000A106HF5} гасится уже в июле #обзорвдо #облигации #corpbonds #прояви_себя_в_пульсе

Вчера замечательный был день. Пока я был на монтаже выставочных стендов для АрхМосква приходили выплаты купонов. Некоторые купоны потихоньку увеличиваю в количестве и они перевалили за 1000р/м. и это приятно. Вчерашнее общее пополнение 5000руб. За этот месяц уже получил выплат купонов 13 400 руб. Было личных пополнений 32 000р Докупал облигации: Энергорешения $RU000A10ECY6 16шт(66шт) ГТЛК $RU000A10EMU3 14шт (34шт) К сожалению в этом месяце не получились большие пополнения счета и ни по одной облигации я не смог дойти до 100шт. Нагоним значит в следующем месяце💪 А еще я купил себе приятную развлекаловку на дачу для отличного завершения дня после пахоты на участке. Очень расслабляет. Кто пользовался такой штукой, какие ваши впечатления? Желаю всем хороших пополнений и торговли!

Всем доброго времени суток. На скринах купонные выплаты которые пришли с 21-26 мая. На этот раз взял в портфель ВДО (высокодоходных облигаций) но с более повышенным риском. ✅ Электрорешения 001Р-03 $RU000A10ECY6 Рейтинг: ВВВ Купон: 23,5 % ежемесячный Погашение: 19.08.2027 Амортизация: Нет Оферта: Нет ✅ Энергоника 001P-06 $RU000A10BNK8 Рейтинг: BBB Купон: 27% ежемесячный Погашение: 27.04.2030 Амортизация: Да Оферта: Да ✅ Арлифт 001Р-01 $RU000A10EJR5 Рейтинг: ВВ+ Купон: 23,5 ежемесячный Погашение: 25.02.2029 Амортизация: Нет Оферта: Да ‼️ P.S. При инвестировании через облигации не забываем про ключевое правило — диверсификацию! Не следует сосредотачивать все средства лишь в одном эмитенте. ‼️Не является инвестиционной рекомендацией! Оценивайте свой риск менеджмент! 🚀 Всем удачных инвестиций и зелёных портфелей ! Подписывайтесь ))

#nrd Тикеры: $RU000A10ECY6 Время новости: 22.05.2026 Тема новости: (INTR) (Выплата купонного дохода) О получении головным депозитарием, осуществляющим обязательное централизованное хранение ценных бумаг/централизованный учет прав на ценные бумаги, подлежащих передаче выплат по облигациям эмитента (ООО "ЭЛЕКТРОРЕШЕНИЯ", 7721403552, RU000A10ECY6, 4B02-03-00067-L-001P) Ссылка: https://nsddata.ru/ru/news/view/1398464 Резюме: ООО 'ЭЛЕКТРОРЕШЕНИЯ' выплатит купонный доход по облигациям серии 001Р-03 в размере 19.32 рубля на бумагу 26 мая 2026 года. Сентимент: Положительный Объяснение сентимента: Выплата купонного дохода подтверждает выполнение эмитентом финансовых обязательств, что позитивно для инвесторов.

Всем доброго времени суток! Вчера и сегодня пришли дивиденды $LKOH на обоих брокеров. В сумме получилось 3869 руб чистыми ( очищенными от налога) на мои 16 акций. Сегодня реинвестировал дивиденды в облигации. ➡️ Купил: ✔️ ОФЗ 26254 - 3 шт. $SU26254RMFS1 Купон: 13 % Выплаты ( апрель и октябрь) Текущая купонная доходность 14,06% так как цена ниже номинала Доходность к погашению 14,75% Дата погашения: 3.10.2040 🔥 Хорошая возможность зафиксировать хорошую доходность на 14+ лет в надёжных облигациях. Плюс ещё рост тела облигации при дальнейшем снижении ключевой ставки. И добрал ещё одну облигацию но уже более рискованную но и с купоном повыше. ✔️ Электрорешения 001Р-03 $RU000A10ECY6 Рейтинг: ВВВ Купон: 23,5 % ежемесячный Погашение: 19.08.2027 Амортизация: Нет Всем удачных инвестиций и зелёных портфелей ! Подписывайтесь))

#nrd Тикеры: $RU000A10ECY6 Время новости: 13.05.2026 Тема новости: (CHAN) О корпоративном действии "Существенные изменения по ценной бумаге - Регистрация отчета / представление уведомления об итогах выпуска (доп. выпуска)" с ценными бумагами эмитента ООО "ЭЛЕКТРОРЕШЕНИЯ" ИНН 7721403552 (облигация 4B02-03-00067-L-001P / ISIN RU000A10ECY6) Ссылка: https://nsddata.ru/ru/news/view/1394666 Резюме: Эмитент ЭЛЕКТРОРЕШЕНИЯ завершил размещение облигаций, отчет об итогах выпуска зарегистрирован НРД. Сентимент: Нейтральный Объяснение сентимента: Сообщение информирует о стандартной административной процедуре завершения выпуска облигаций без указания на позитивные или негативные финансовые изменения.

#Покупаемкаждыйдень $RU000A10CJ92 (ПР-Лизинг БО 002Р-03) — лизинговая компания с рейтингом BBB+ от двух агентств, купон 22%, текущая доходность около 29% годовых. Цена ниже номинала — взял 6 штук, купоны ежемесячные. Риски в секторе есть, но доходность компенсирует. Investing Port — $RU000A10ECY6 (Электрорешения 001Р-03) — производитель электрооборудования под брендом EKF. Купон 23,5%, срок 1,5 года, выплаты ежемесячные. Рейтинг BBB, есть налоговые вопросы с ФНС — это риск, но короткий срок до погашения его частично нивелирует. Взял 4 штуки. Smart Lab — $RU000A10BS76 (ВУШ БО 001Р-04) — облигации того же Whoosh, акции которого купил на днях. Купон 20,25%, погашение май 2028, доходность около 24,5%. Компания знакомая, сезон стартовал — взял 10 штук, добавил и в долговую часть тоже. Whoosh-bikeMarket Power — Сегодня только облигации

Начинаю неделю с планов по реинвестированию купонов. В апреле ожидается самая крупная сумма за год, пока что рассматриваю следующие выпуски к покупке: 1. Эталон Финанс, рейтинг А. Купон: 20 %. Цена 100,1 % от номинала. Погашение: ноябрь 2027 $RU000A10DA74 2. Электрорешения, рейтинг ВВВ, купон 23 %. Цена 99,56 % от номинала. Погашение: август 2027 $RU000A10ECY6 3. Арлифт, рейтинг ВВ+, купон 23,5 %. Цена 100,59 % от номинала. Погашение: февраль 2029. $RU000A10EJR5 Впервые решилась добавить в портфель компании с рейтингом ниже А, чтобы повысить общую доходность. Небольшая доля (~ 2 %) как раз может помочь легче начать торговать такими активами.

$RU000A10ECY6 АКРА подтвердило кредитный рейтинг ООО «Электрорешения» (бренд EKF) на уровне BBB(ru) со стабильным прогнозом и сняло статус «под наблюдением». Рейтинг обусловлен высокой рентабельностью, сильной ликвидностью и средним бизнес-профилем. Компания демонстрирует устойчивость при средней долговой нагрузке. Ключевые данные о рейтинге: Рейтинговое агентство: АКРА Текущий уровень: BBB(ru) — умеренно высокий уровень кредитоспособности. Прогноз: Стабильный. Дата последнего подтверждения: 26 марта 2026 года.

#disclosure Компания: ООО «ЭЛЕКТРОРЕШЕНИЯ» Тикеры: $RU000A10ECY6 Время новости: 27.03.2026 15:43 Тема новости: Выплаченные доходы или иные выплаты, причитающиеся владельцам ценных бумаг эмитента Ссылка: https://e-disclosure.ru/portal/event.aspx?EventId=BxBMYrvbmkmzPIbL2TosLg-B-B&q= Резюме: ООО «ЭЛЕКТРОРЕШЕНИЯ» выплатило купонный доход по биржевым облигациям серии 001Р-03 за первый купонный период в размере 23,50% годовых (19,32 руб. на облигацию). Общая сумма выплат составила 8,8 млн рублей по 455 545 облигациям. Сентимент: Положительный Объяснение сентимента: Компания своевременно и в полном объеме выполнила обязательства по выплате купонного дохода, что демонстрирует ее финансовую устойчивость и надежность для инвесторов.

#nrd Тикеры: $RU000A10ECY6 Время новости: 27.03.2026 Тема новости: (INTR) (Выплата купонного дохода) О получении и передаче головным депозитарием, осуществляющим обязательное централизованное хранение ценных бумаг/централизованный учет прав на ценные бумаги, полученных им выплат по облигациям своим депонентам, которые являются номинальными держателями и управляющими, а также о размере выплаты, приходящейся на одну облигацию эмитента (ООО "ЭЛЕКТРОРЕШЕНИЯ", 7721403552, RU000A10ECY6, 4B02-03-00067-L-001P) Ссылка: https://nsddata.ru/ru/news/view/1373747 Резюме: ООО 'ЭЛЕКТРОРЕШЕНИЯ' выплатит купонный доход по облигациям серии 001Р-03 (ISIN RU000A10ECY6) 27 марта 2026 года в размере 19,32 рубля на одну облигацию Сентимент: Нейтральный Объяснение сентимента: Новость содержит стандартную техническую информацию о выплате купона без каких-либо позитивных или негативных факторов, влияющих на оценку компании