$BSPB ROE 32% в феврале!!! Кредитный портфель растет (+1.6% ytd), достаточность капитала - 22.3%.

Как и ожидалось рынки ходят "Туда-сюда" на заявлениях то одного политика, то другого, это нормально. Продажи в валюте скоро должны закончиться. Во первых цена на нефть. Во-вторых ходят слухи, что $SNGS $SNGSP подпродает. Косвенно было видно еще в декабре, депозиты сократились на 2 млрд$. Лицензия там OFAC до 27.02, если они то должны скоро закончить. По стратегии &Первому игроку приготовиться пробили 50%, которые расчитывал, но сейчас бычий рынок, и важнее для меня обходить индекс, пока продавал $VTBR на отчете. Сегодня, кстати, вышел отчет за январь прибыль 5 млрд, скорее всего загнали в декабрь прибыль, плюс у них ОВП, поэтому укрепление валюты будет сказываться на показателях, за февраль тоже думаю будет слабовато. По остальным позициям план тот же, держим ждем отчетов.

$T Прибыль Т-банка в январе по РСБУ без учета разовых резервов составила 6 млрд руб., с учетом резервов - 1 млрд руб 😉 Думайте!

$BSPB самое главное из отчёта: Рентабельность капитала (ROE) за январь 2025 составила 29.9%! Это много, аналитики всё время ждут падения рентабельности, так что пока не стоит сдавать акции. Чистая прибыль до уплаты налога на прибыль за январь 2025 составила 6.2 млрд рублей (-0.1% по сравнению с результатом за январь 2024 года). Т. Е. Практически не упала как везде в новостях.

Неделька насыщенная вышла! Рынок снизился на решении по ставке почти на 3% от пика дня. Сомневаюсь что многие ожидали снижения ставки, скорее не понравился прогноз диапазона средней ставки на этот год, который поднялся с 17-20 до 19-22%. В целом нейтрально, важнее сейчас геополитика. Пока негативных новостей для открытия рынка нет, наоборот вице-президент США Вэнс выступил с впечатляющей речью в Мюнхене. По стратегии &Первому игроку приготовиться $LSNGP к сожалению списания 4 квартала вышли более ожидаемого, дивиденд составит около 26 рублей, не очень интересная доходность в текущих условиях, пришлось перекладывать в более интересные истории. $MOEX бенефициар всей этой вакханалии на рынке. Казино всегда в плюсе! Ждем отчет, должен быть интересным. $VTBR объемы за последние дни просто рекордные, у банка наибольшее количество заблокированных активов, поэтому в паре со слухами по возвращение свифта идея появилась на радарах. Но пока конечно вилами по воде, сейчас проблемы у банка с достаточностью капитала, дивидендных сюрпризов ждать не приходится, стоит быть осторожнее.

$GAZP что все по ТА тарят)) или всё-таки уходит главный)) его уход не запаяет трубу, и у тебя долг 6.5 трлн, остальное суета

Рынок продолжает расти. Инвесторы боятся остаться без акций. FOMO, ведь иранский сценарий!) Вечерние новости об инфляции постепенно отходят на второй план — уже мало кто верит в повышение ставок. Сейчас, важно оставаться в крепких активах, ведь отчеты компаний показывают неоднозначные результаты. Отчет $MOEX ожидается сильным: ставки, объемы торгов — все говорит в его пользу. А вот $HEAD представил свою статистику, после чего лидеры мнений начали активно избавляться от акций, что привело к падению цены. Тем не менее, падение числа вакансий, вероятно, компенсируется ростом тарифов, что может положительно сказаться на отчете. $BSPB — это крепкая история, которая приближается к справедливой цене. Капитал примерно в 435 рублей на акцию, и многие, вероятно, начнут фиксировать прибыль на уровне 400 рублей. Что касается стратегии, то во второй половине года сидеть в кэше не хотелось — комиссии съедают доходность, а на фоне слабости рынка и высоких ставок она и так просела. Теперь эта стратегия доступна и на ИИС, что может быть интересно для некоторых инвесторов. &Первому игроку приготовиться

В след за ракетой $SFIN пошел $LSRG , я вышел из позиции, апсайд процентов в 20-30 до цен, по которым выходила Арсагера. А если кэш поднимали для других целей, то даунсайд видится больше. И отчет скорее будет во второй половине марта. Также закрыл $RENI , посмотрел эфир, отчет будет в рамках ожиданий без сюрпризов. Хороший отчет возможен летом. В долгосрочном портфеле, в принципе, можно держать, Баффет, например, любит страховые компании. $GEMC 1 марта Cд рассмотрит вопрос об утверждении Положения о дивидендной политики. Посмотрим. Главная идея сейчас на рынке, наверное, $MGNT . Скоро должен выйти РСБУ отчёт, из которой будет видно, сколько кэша перевёл Магнит с дочек в адрес головной структуры. &Первому игроку приготовиться

Итак сегодня ждем новый пакет санкций от США. А завтра от ЕС. Санкции всегда неприятно, вся эта возня тоже. Если на НКЦ все же не будет пока санкций, то громкие заголовки довольно быстро сойдут на нет и казино будет работать дальше. По $GEMC вышли новости, контролирующие акционеры отправились на выход. На вопрос откуда кеш у менеджмента на покупку и кому его надо возвращать, конечно, пока никто не сможет ответить. Пока похоже на кейс ВСМПО. Риски увеличились, поэтому наблюдали просадку акций на общем отскоке. Мое мнение, что не будет менеджмент покупать долю в недешевом уже бизнесе, чтобы вернуть деньги через серые схемы и тем самым обесценить свой новый актив. Будем следить. По $LSRG СЧА сейчас получается уже 1000 рублей на акцию. Думаю, там одного отчета будет достаточно для переоценки. Даже без упоминания про дивы. $RENI блогеры вдруг обратили внимание, 25го у вредного будет эфир с ними. 12 марта отчет. $AFKS за неделю выкупили акций на более чем 400 млн, хорошо поддержали на общей просадке. &Первому игроку приготовиться

Ну что, теперь ожидание санкций 23 числа давит на рынок (скоро ж годовщина всех этих дел), физики, конечно, резко реагируют, особенно на вечерке, хорошо досталось $SNGSP (традиционные страхи по кубышке) $NLMK $LKOH (еще не под санкциями), на выходные плечи скорее всего все скинут. Слухи по рынку ползают, что в этот раз НКЦ достанется. Наверное, это самые серьезные из оставшихся возможных санкций, скоро узнаем. По идее имеющаяся валюта ходит внутри банковской системы, и ничего страшного, тем более для большинства акций, особенно техов $POSI , $ASTR , $WUSH . На мой взгляд основные проблемы могут быть у $MOEX Через НКЦ проходят все расчеты по биржевым сделкам, включая валютные, при этом сам НКЦ является гарантом по многим из них (Центральный Контрагент). То есть в случае санкций (читай - блокировки валютных коррсчетов НКЦ) в Мосбиржи возникает проблема - она обязана провести расчеты в валюте между контрагентами, но сделать этого фактически не может. А поскольку НКЦ гарант по сделкам, то он становится должником по расчетам. По базовому плану все валютные расчеты будут проведены в рублях, но их нужно взять у контрагентов, которые работали с валютой, и этих рублей может в моменте просто не быть. А на саму Мосбиржу будут наезжать с двух сторон и требовать деньги. Кассовый разрыв, штрафы, наезды от ЦБ и судебки от контрагентов. Но, честно говоря, не верю в санкции на НКЦ, сами штаты говорят про оборонный и помышленный комплекс, который в общем то уже весь в санкциях, поэтому возможно на выходных можно будет что нибудь подобрать на торгах.

Позитива по рыночку маловато, после ставки ЦБ и новостей из ФСИН, сначала $GCHE выдал информацию по дивидендам, не стали давать выше политики, идея под SPO остается, но становится более долгосрочной, я вышел до объявления информации; $ROSN выдала отчет, какой-то разовый пункт в расходах повлиял на EBITDA, брокеры заранее давали низкий консенсус, поэтому в целом ничего неожиданного; А вот $BANE , $BANEP разочаровала сильнее, там засело много плечевиков, дивиденд около 250 при ожиданиях за 300; Далее $SGZH вышел отчет рсбу, можно разве, что долг посмотреть, который хоть и был заранее известен, явно не является позитивом; В общем ничего позитивного, рынок под давлением, а идей становится все меньше с такой ставкой и сентиментом на рынке. Но я думаю, что денег на рынке все еще много, отток в фонды ликвидности хоть и будет, отдельные истории все равно будут стрелять.

$GCHE отчет дали, ждем решение по дивидендам, для SPO могут хорошо дать, посмотрим на реакцию рынка; $LSRG идея заходит в массы, блогеры раскачивают, даже крепкие ребята с Аленки держат, акция будет волатильна до отчета, думаю подрастет на ожиданиях до даты отчета; $AFKS для компании негативна риторика цб, о том, что ставка задержится на таких уровнях, однако компания выкупает по 300 миллионов в неделю. Такой объем не дает акции падать, а предстоящие IPO все ближе. Но тут надо быть осторожнее, и следить за результатами $SGZH. $GEMC ну и один из главных лидеров роста на бирже за неделю. Такими темпами роста могу не дождаться отчета. &Первому игроку приготовиться

&Первому игроку приготовиться И так по стратегии: $GCHE Думаю, на неделе, мб следующей должен выйти отчет, он может сильно всех удивить. $LSRG Отчет, наверное, через месяц. Ставка на объявление повышенных дивидендов. $GEMC Ждем весной дивидендов около 140 рублей минимум, может даже больше. $AFKS 2.5% акций топам в конце 2023 передали. И теперь компания делает байбек, чтобы топы потом могли продать дороже. Плюс возможно ускорение проведений IPO.

Аллилуйа $NTNX выпустил, действительно, хороший отчет. Самый быстрый рост за 3 года: + 20k клиентов сейчас - удержание на подписках = 158% - Run-rate annual contract, +26% y/y, $1.56B - ARR + 83% г/г - выручка 391 млн долл., + 19% г/г - ACV новых продуктов + 100% г/г - клиенты, потратившие более 10 миллионов долларов (+ 42%) - 81 из списка Forbes Global 100 являются клиентами $NTNX

$SNOW ожидания аналитиков, частично это объясняет текущую оценку компании

{$FB} вечно дешевый, весь 2019 год валялся на этих мультипликаторах, при том же росте, так что в принципе может продолжить корректироваться, $BABA выглядит интереснее, мультипликаторы практически на минимуме, рост сильнее, припасть ещё конечно может, но думаю меньше, для сравнения добавил {$YNDX}, вот уж кому есть куда падать

$CDNA - выручка $58,6 млн. (+ 63,7% г/г) - Adjusted EBITDA $4,918 млн (+ 232,9% г/г) - Gross margin - 70% - Adj EBITDA margin - 8% - Получено возмещение расходов по программе Medicare для AlloSure Heart Компания заявила, что ожидает к 2021 году выручку от 255,0 млн до 265,0 млн долларов. Ранее прогноз составлял 257,55 млн долларов. Рост выручки продолжает ускоряться, поэтому пока продолжаю держать небольшую позицию.

$NTNX отчет: - Run rate ACV $1.38B, +28% г/г - Emerging product ACV +100% г/г - Subscription 88% - 730 новых клиентов - 52% AHV adoption - ACV billings +14% г/г - 82.7% gross margin +1.3% - Op expense -10% Выручка - flat :) Собственно отчет также нейтрально-позитивный. Прорывного роста нет, поэтому рост котировок будет, так как все таки дешево, но умеренно.

$ROKU квартальный отчет: Выручка 649.9M (прогноз 617.7M) + 58% г/г Выручка платформы $471.2M + 81% г/г Валовая прибыль + 89% г/г Gross Margin: 64% Скорректированная EBITDA + 650% г/г Активный клиенты 51,2 м (+ 39% г/г) vs. 36.9M last year Часы трансляции 58,7 млрд (+ 55% г/г) ARPU $ 28,7 (+ 24% г/г) vs. $23.14 last year В 20-м году 38% всех смарт-телевизоров, проданных в США, были Roku. Отчет шикарный, продолжаю держать акции.

$TWLO очередной крутой квартал: -$548M выручки (+65% г/г) против $453M прогноза (на 21% выше) - $531M прогноз выручки на след Q против $486M прогноза (на 9% выше) - $23M выручка Segment 59% г/г рост без Segment - 139% net retention - 221,000+ клиентов - 51% Gross Margin - 1% FCF Margin Органический рост выручки ускоряется 3 квартал подряд. 59% г/г в этом квартале, рост 52% г/г в прошлом квартале.

$NET отчет: - $126M выручки (+50% YoY) vs $118M прогноза (на 7% выше) - $131M прогноз след Q vs $126M прогноза (на 3% выше, но все равно консервативно слабый) - $47M net добавлено новых ARR ($58M в прошлой Q) - 119% net retention (Рост на 3%) - 77% Gross Margin - (19%) FCF Margin Клиенты продолжают прибывать (ускорение роста клиентской базы) и тратить все больше и больше (NER растет) Выручка 138.86 <- 126 <- 114.2 <- 99.7 <- 91.3 YoY 52% <- 50% <- 55% <- 48% <- 38% QoQ 10.2% <- 10.3% <- 14.5% <- 9.2% <- 8.8% Ничего плохого в отчете ... но ожидал большего. При такой высокой оценке рынок, естественно, тоже. Краткосрочно будет сильная волатильность.

Очень доволен отчетом $DDOG. - $178M выручки (+56% YoY) vs $164M прогноза (на 9% выше) - $186M прогноз след Q vs $182M прогноза (на 2% выше, и как всегда консервативный) - $91M net добавлено новых ARR ($59M в прошлой Q) - 77% Gross Margin - 9% FCF Margin Результаты в годовом исчислении приглушены сложным вторым кварталом. + 56% поначалу может показаться разочаровывающим, но темпы роста в квартальном исчислении снова выросли до 15%! Предыдущий рост Q до 2 квартала составляли 15-18% кв/кв. ->$DDOG вернулся к своему прежнему росту ! Выручка 177.5 <- 154.7 <- 140 <- 131.2 <- 113.6 YoY 56.3% <- 61.3% <- 68.3% <- 87.2% <- 84.4% QoQ 14.7% <- 10.5% <- 6.7% <- 15.5% <- 18.5% 2 приобретения, оба интересные. В Timber есть Vector, инструмент для сбора и унификации данных о наблюдаемости - так что все об улучшении приема. Sqreen расширяет функции кибербезопасности $DDOG для защиты приложений. Действия Datadog в области кибербезопасности продолжают расширяться. Но это не такой сильный продукт, как конкуренты в области кибербезопасности.

$PINS очередной сумасшедший отчет: Выручка +76% Г/Г (US +67%, мир +145%) MAUs +37%Г/Г (459m) Скор. чистая прибыль +283% Г/Г Скор. EBITDA +287%Г/Г Весь ARPU +29%Г/Г (US +49%, мир +67%) Q1 прогноз выручки -->чуть ниже-70%Г/Г

Смотря на отчеты $AMZN $AAPL $GOOG {$FB} и $MSFT удивительно, как "инвесторы" тратят своё время на всякий мусор вроде AMC и GME. Всеми ненавидимый Facebook выглядит сильно дешевле остальных.

$NTNX увеличил найм на работу на 122%. Хороший знак. Учитывая облачные показатели гигантов может пора уже порадовать хорошим отчётом 🤔

$GOOG, $GOOGL

Nutanix upgraded to Outperform at Oppenheimer Сплошной позитив идет по компании. Новый отчет Gartnera, по прежнему крепкие лидеры. Новый CEO Рамасвами имеет более чем 30-летний опыт построения и масштабирования бизнеса в области облачных сервисов, программного обеспечения и сетевой инфраструктуры. Совсем недавно занимал должность главного операционного директора по продуктам и облачным сервисам главного конкурента VMware. $NTNX

MongoDB $MDB отчитался за 3 квартал:: - выручка составила $151M (+38% г/г) против $139M прогноза аналитиков (на 9% выше, в прошлом квартале рост был +39% г/г) - прогноз выручки на следующий квартал $156M против $146M прогноза аналитиков (на 7% выше) - выручка от подписки составила $144M (+39%г/г, в прошлом квартале рост был +41% г/г) - выручка от главного продукта Atlas +61% г/г (47% всей выручки) - >22,600 клиентов - 69% Gross Margin - (9%) FCF Margin MongoDB Atlas стала первой и единственной облачной базой данных, позволяющей клиентам запускать приложение одновременно с несколькими поставщиками облачных услуг. Благодаря мультиоблачным кластерам Atlas организации теперь могут развертывать полностью управляемую распределенную базу данных в Amazon Web Services, Google Cloud и Microsoft Azure одновременно без дополнительной сложности управления репликацией и миграцией данных в облаках. В целом, я бы сказал, что этот квартал был "стабильным", в соответствии с тем, что я ожидал. Поэтому, учитывая последнее движение вверх, жду небольшой коррекции.

Также отчитался $PD Pagerduty за Q3: - выручка составила $54M (+26% г/г) против $53M прогноза аналитиков (на 2% выше) - прогноз по выручке на след. квартал $58M против $56M прогноза аналитиков (на 3% выше) - Клиенты с годовой регулярной выручкой >$500k +40% г/г - Кол-во клиентов =13,725 +18% г/г - 86% Gross Margin - 8% FCF Margin - dollar base net expansion вырос со 116% до 119%. Акции упали на ~ 6% до отчета, и растут почти на 17% процентов после выхода отчета. ARK ETF были крупнейшим покупателем за последние 2 квартала и теперь владеют ~ 10,6 млн акций или 13,7% акций. В отчете по eps включены расходы на приобретение рабочей платформы, которая, по их словам, расширяет возможности их TAM, и они говорят, что клиенты с большим энтузиазмом относятся к варианту использования автоматизации. Кроме того, они видят, что активность возвращается к уровню, предшествующему ковиду.

$DOCU отчитался за Q3 - - выручка составила $383M (+53% г/г) против $361M прогноза аналитиков (на 6% выше) (предыдущие рез-ты: Q4 '19 +38% Q1 '20 +39% Q2 '20 +45% Q3 '20 +53%) - прогноз по выручке на след. квартал $406M против $387M прогноза аналитиков (на 5% выше) - выручка от подписок $367M (+54%) - 122% net retention - 74% Gross Margin - 10% FCF Margin - Billings +63% г/г - Adj. diluted EPS $0.22 vs. $0.11 in Q3'19 - FCF $38.1m vs. $14.1m in Q3'19 - Прогноз по выручке за фин. год $1,426-1,430 Ускорение роста продолжается. Международная экспансия: 76M +77% (уже составляет 20% от выручки) Новый продукт DocuSign Analyzer, анализирует язык в новых контрактах, чтобы выявить риски и предложить изменения - на основе DocuSign Insights (механизм ИИ вместо языка контракта) 350 интеграций с независимыми поставщиками программного обеспечения, добавлены Slack и Facebook Workplace Повышенный интерес к интеграции DocuSign непосредственно в бизнес-процессы в Salesforce, Oracle, SAP и Workday Электронная подпись - это дорога к CLM и другим функциям (нотариус, искусственный интеллект)