Форум о фонде Первая – Фонд Государственные облигации

18-й выпуск🎈 #вечныйпортфель@profit_fm Сегодня 04.05.26 года, еще одна 1000 рублей направляется в «вечный портфель». 💼 🛍 Мои покупки: ———————————— ▪️ Индекс МосБиржи ($TMOS) - 40 лотов по р.6,32 Сумма: р.252,8 ———————————— ▪️ Государственные облигации ($SBGB ) - 16 лотов по р.15,744 Сумма: р.251,9 ———————————— ▪️Вим – Золото ($GOLD ) - 94 лотов по р.2,779 Сумма: р.261,23 ———————————— ▪️Сберегательный ($SBMM аналог фонда $TMON@ ) - 13 лотов по р.18,431 Сумма: р.239,6 ———————————— Суммарная комиссия за покупки составила р.0,52. Итоговая сумма покупок с учетом комиссии: р.1006,06. Сегодня потратил чуть больше чем 1000₽, использовал остаток с прошлой недели. Остаток денежных средств сегодня составил: р.0,15. Текущая доходность модельного портфеля: -1,31%. Доходность вечного портфеля от УК «Первая» ($STME ), с учетом покупки 1 лота сегодня: -6,01%. Основной счет (ИИС) у меня на Сбере ($SBER). Продолжаю эксперимент под названием «вечный портфель». #профитфм #акции #облигации #бпиф #profit_fm

Все-таки, стратегия постепенного захода на рынок показала себя разумной. Я начал примерно с 30к рублей, сосредоточившись именно на рынке акций, чтобы разобраться в этом инструменте. На фоне просадки рынка портфель показал -1000 (чуть лучше рынка) и это намного комфортнее, чем видеть -10000 на портфеле в 10 раз больше. А эта сумма мне понятно - примерно бенз на месяц. Спасибо $SBER , что выполнил свою роль надежного ядра и почти не потерял в цене. $T выстоял лучше, чем я ожидал для волатильной позиции. Через 1,5 недели захожу (сейчас) уже постепенно увеличивая портфель до 300к и тут уже фокусируюсь на фондах и облагациях. Основная логика простая - пока я разбираюсь , я делаю неприлично много ошибок, в малых долях их цена смешная (я теряю десятки рублей на плохих ставках - максимум). Фонды - это простой способ гарантированного (почти) дохода без ручного управления капиталом. Взял $TMON@ и $SBGB , а также фонд облигаций $TBRU@ Отдельные Облигации - тоже хорошо, но тоже взял на небольшую долю - смотрю как ведут себя на рынке. Традиционно - ОФЗ и крупные корпораты. Для основы портфеля нужен низкий риск при небольшом обгоне вкладов. Дальше логично увеличивать долю "ручного управления", если буду видеть, что в этом есть смысл. Короче, если это будет рентабельно. Но в абсолютном выражении снижать долю фондов не планирую. Не является ИИР.

17-й выпуск🎈 #вечныйпортфель Сегодня 27.04.26 года, еще одна 1000 рублей направляется в «вечный портфель». 💼 🛍 Мои покупки: ———————————— ▪️ Индекс МосБиржи ($TMOS@ ) - 39 лотов по р.6,48 Сумма: р.252,72 ———————————— ▪️ Государственные облигации ($SBGB ) - 16 лотов по р.15,656 Сумма: р.250,50 ———————————— ▪️Вим – Золото ($GOLD ) - 88 лотов по р.2,854 Сумма: р.251,15 ———————————— ▪️Сберегательный ($SBMM) аналог $TMON@ - 14 лотов по р.18,3815 Сумма: р.238,96 ———————————— Суммарная комиссия за покупки составила р.0,46. Итоговая сумма покупок с учетом комиссии: р.993,33. Сегодня вспомнил, что изначально план быть строго соблюдать рамки в 1000₽, и не выходить за ее пределы! Остаток денежных средств сегодня составил: р.6,21. Текущая доходность модельного портфеля: -0,6%. Доходность вечного портфеля от УК «Первая» ($STME ), [аналог $TRUR@] с учетом покупки 1 лота сегодня: -4,95%. Мой модельный фонд «фондов» продолжает быть лучше фонда от СБЕРа. #profit_fm #акции #облигации #профитфм

16-й выпуск🎈 #вечныйпортфель Сегодня 20.04.26 года, очередная 1000 рублей направляется в «вечный портфель». 💼 🛍 Мои покупки: ———————————— ▪️ Индекс МосБиржи ($TMOS@ ) - 38 лотов по р.6,48 Сумма: р.246,24 ———————————— ▪️ Государственные облигации ($SBGB ) - 16 лотов по р.15,687 Сумма: р.250,992 ———————————— ▪️Вим – Золото ($GOLD ) - 86 лотов по р.2,9245 Сумма: р.251,507 ———————————— ▪️Сберегательный ($SBMM) аналог $TMON@ - 14 лотов по р.18,3315 Сумма: р.256,641 ———————————— Суммарная комиссия за покупки составила р.0,5. Итоговая сумма покупок с учетом комиссии: р.1005,38. Перерасход денежных средств сегодня составил: р.-4,99. Текущая доходность модельного портфеля: 0,26%. Доходность вечного портфеля от УК «Первая» ($STME), с учетом покупки 1 лота сегодня: -3,61%. #profit_fm #акции #облигации #золото #ликвидность #профитфм

Если ставку понизят намного больше ожиданий рынка, то ОФЗ стартуют как 🚀 Интересно, а как быстро ММ и продавцы успеют передвинуть свои заявки в стакане этого фонда? 😉 Комиссия на покупку этого фонда где-то там ниже, чем у облигаций. Ещё он там маржинальный и стоимость маржинальной торговли там довольно низкая. $SBGB #облигации #офз

🔥 МИНФИН ПРОДОЛЖАЕТ МАНИПУЛЯЦИИ С ВАЛЮТНЫМ КУРСОМ и ПРИЗНАЕТ НЕБХОДИМОСТЬ РОСТА ЗАИМСТВОВАНИЙ В ОФЗ 📣СИЛУАНОВ: • ПРАВИТЕЛЬСТВО РАССМАТРИВАЕТ ВОПРОС БОЛЕЕ БЫСТРОГО ВОЗОБНОВЛЕНИЯ ОПЕРАЦИЙ НА ВАЛЮТНОМ РЫНКЕ В БЮДЖЕТНОГО ПРАВИЛА, ПРИОСТАНОВЛЕННЫХ ДО ИЮЛЯ, ОПРЕДЕЛИТСЯ В БЛИЖАЙШЕЕ ВРЕМЯ • МИНФИН ПО-ПРЕЖНЕМУ ВИДИТ НЕОБХОДИМОСТЬ КОРРЕКТИРОВКИ ЦЕНЫ ОТСЕЧЕНИЯ В БЮДЖЕТНОМ ПРАВИЛЕ • ВОЗМОЖНО, ПРИДЕТСЯ СКОРРЕКТИРОВАТЬ ПЛАНЫ ЗАИМСТВОВАНИЙ НА ТЕКУЩИЙ ГОД, НО НЕ СУЩЕСТВЕННО ================ Минфин признал очевидное: • Отмена БП до июля была ошибкой. Мы ждём, что операции по БП возобновятся уже с мая. При текущих ценах на нефть Минфин должен будет покупать валюту, что сдержит чрезмерное укрепление рубля • Доп. заимствования в ОФЗ будут! Лучше было бы назвать вещи своими именами и сразу сказать, что причина этих доп.заимствований – увеличение расходов (мы думаем, что минимум на 3 трлн); и еще надо было бы пояснить широкой общественности, что возврата к бюджетному правилу (нулевому структурному дефициту) в этом году не будет $TOFZ@ $SBGB Выводы для ДКП: • Минфин фактически признал, что бюджетный импульс будет в этом году больше запланированного; это решение 💥 сдвигает траекторию ставки вверх – если КС и будет снижаться с нынешних 15%, то более медленно, чем можно было бы ожидать $RBM6 ©️MMI

15-й выпуск🎈 #вечныйпортфель@profit_fm Сегодня 13.04.26 года, очередная 1000 рублей направляется в «вечный портфель». 💼 🛍 Мои покупки: ———————————— ▪️ Индекс МосБиржи ($TMOS@ ) - 38 лотов по р.6,49 Сумма: р.246,62 ———————————— ▪️ Государственные облигации ($SBGB ) - 16 лотов по р.15,557 Сумма: р.248,91 ———————————— ▪️Вим – Золото ($GOLD ) - 86 лотов по р.2,9125 Сумма: р.250,48 ———————————— ▪️Сберегательный ($SBMM) аналог ($TMON@) - 14 лотов по р.18,2835 Сумма: р.255,97 ———————————— Суммарная комиссия за покупки составила р.0,5. Итоговая сумма покупок с учетом комиссии: р.1001,98. Остаток денежных средств р.0,39. Текущая доходность модельного портфеля: -0,11%. Доходность вечного портфеля от УК «Первая» ($STME ), с учетом покупки 1 лота сегодня: -4,26%. #profit_fm #вечныйпортфель #акции #облигации #золото #ликвидность #профитфм

14-й выпуск🎈 #вечныйпортфель Сегодня 06.04.26 года, очередная 1000 рублей направляется в «вечный портфель». 💼 🛍 Мои покупки: ------------------------------------ ▪️ Индекс МосБиржи ($TMOS@ ) - 38 лотов по р.6,56 Сумма: р.249,28 ------------------------------------ ▪️ Государственные облигации ($SBGB ) - 16 лотов по р.15,472 Сумма: р.247,55 ------------------------------------ ▪️Вим – Золото ($GOLD ) - 84 лотов по р.2,974 Сумма: р.249,82 ------------------------------------ ▪️Сберегательный ($SBMM) аналог $TMON@ - 14 лотов по р.18,2335 Сумма: р.255,27 ------------------------------------ Суммарная комиссия за покупки составила р.0,5. Итоговая сумма покупок с учетом комиссии: р.1001,92. Остаток денежных средств р.0,32 Текущая доходность модельного портфеля: 0,44%. Доходность вечного портфеля от УК «Первая» ($STME), с учетом покупки 1 лота сегодня: -3,05%. #profit_fm #ликвидность #профитфм #облигации #акции #золото

Итоги стратегий за 1-й квартал 2026-го. &Анти-мейнстрим Aggressive 231,06% -> 270,76, то есть +12%. &Анти-мейнстрим Pro 95,68% -> 115,1%, или +9,9%. Представлен результат мастер счёта стратегий до учёта комиссий. На это есть объективные причины. Например: доходность у подключившего счёт с 12к и с 500к будет отличаться, ибо чем больше сумма тем выше точность. Кто-то периодически пополняет и забывает, а кто-то наоборот периодически выводит прибыль (все эти действия влияют на отображение Вашей личной доходности). Бенчмарки рублёвые за 1-й квартал 2026-го: IMOEX = +0,4% (индекс мосбиржи) $EQMX = +1,6% (фонд на индекс мосбиржи полной доходности с дивидендами) $SBGB = +3,5% (фонд на ОФЗ разной срочности = индекс RGBI + купоны) $LQDT = +3,6% (фонд "ликвидности", денежный рынок) $SU26238RMFS4 = +2,7% (длинная облигация федерального займа с учётом купонов) USDRUB = +4% (по курсам ЦБ с 78,2 на 81,3) Результаты оцениваю на 5, из-за присутствия в портфеле сами знаете какого эмитента. Обгон индекса значительный, надеюсь получится его увеличить в будущих кварталах этого года, есть понимание за счёт чего. Перспективы видятся хорошими: индекс не вырос, а денежная масса всё больше + будущее снижение ключевой рано или поздно вытолкнет на рынок даже самых скептичных. И если купить чуть раньше, можно успеть заработать 💸💰.

13-й выпуск🎈 #вечныйпортфель@profit_fm Сегодня 30.03.26 года, очередная 1000 рублей направляется в «вечный портфель». 💼 🛍 Мои покупки: ------------------------------------ ▪️ Индекс МосБиржи ($TMOS@ ) - 37 лотов по р.6,63 Сумма: р.245,31 ------------------------------------ ▪️ Государственные облигации ($SBGB ) - 16 лотов по р.15,476 Сумма: р.247,62 ------------------------------------ ▪️Вим – Золото ($GOLD ) - 84 лотов по р.2,967 Сумма: р.249,23 ------------------------------------ ▪️Сберегательный ($SBMM) аналог $TMON@ - 14 лотов по р.18,186 Сумма: р.254,6 ------------------------------------ Суммарная комиссия за покупки составила р.0,5. Итоговая сумма покупок с учетом комиссии: р.996,76. Остаток денежных средств р.2,74 Текущая доходность модельного портфеля: 0,61%. Доходность вечного портфеля от УК «Первая» ($STME), с учетом покупки 1 лота сегодня: -2,68%.

#вечныйпортфель 20.03.26 года провел плановую ребалансировку портфеля, следующая через 6 месяцев (21.09.26). Актуальный состав на картинке. Что было сделано: Продажа: $LQDT: -26 лотов $TMOS@: -4 лота Покупка: $GOLD: +18 лотов Планирую дополнительно купить в понедельник: $SBGB: +1 лот Постарался максимально приблизить портфель к равновесному состоянию: 25%, ориентировался на р.2807. Текущая доходность: 2,24%. #ребалансировка

ОФЗ для 🫖. ( учу сама делюсь здесь 🥸) Вдруг кому пригодится ☝🏻 Вот как работают ставки по ОФЗ (облигациям федерального займа) простыми словами: ОФЗ— это ценные бумаги, которые выпускает государство. Когда ты покупаешь ОФЗ, ты фактически даёшь государству деньги в долг под проценты. Взамен государство обещает: - регулярно платить тебе проценты (купоны); - в конце срока вернуть всю сумму долга (номинал). Как работает ставка и цена ОФЗ 1. Купонная ставка — это фиксированный процент, который ты получаешь от суммы долга. Например, если купон 10% годовых, а номинал облигации 1000 рублей, ты будешь получать 100 рублей в год. 2. Рыночная цена ОФЗ меняется в зависимости от того, что происходит с ключевой ставкой Центробанка: - Если ставка ЦБ *падает*, старые облигации с высокой купонной ставкой становятся выгоднее, и их цена *растёт*. Ты можешь продать их дороже, чем купил, и заработать на разнице. - Если ставка ЦБ *растёт*, новые облигации выпускаются с более высоким купоном, а старые становятся менее привлекательными — их цена *падает*. Как можно заработать на ОФЗ - Купоны: просто держишь облигацию и получаешь регулярные выплаты. - Рост цены: покупаешь облигацию, ждёшь снижения ставки ЦБ, продаёшь дороже — получаешь прибыль на разнице. - Налоговый вычет: если покупаешь ОФЗ через ИИС (индивидуальный инвестиционный счёт), можешь вернуть 13% от вложенной суммы (до установленного лимита) в виде налогового вычета. Почему кто-то держит ОФЗ до погашения Если ты не хочешь рисковать и не планируешь продавать облигацию раньше срока, ты просто получаешь купоны и в конце срока — возврат всей суммы. Даже если ставка ЦБ вырастет и цена облигации на рынке упадёт, ты всё равно получишь свои купоны и номинал в конце. Почему это может быть выгоднее акций - Предсказуемость: по ОФЗ ты заранее знаешь, сколько получишь и когда. - Стабильный доход: купоны приходят регулярно, их можно реинвестировать или тратить. - Меньше рисков: государство — самый надёжный заёмщик в стране (риск дефолта минимален). В двух словах: Ты даёшь государству в долг → получаешь проценты (купоны) → можешь продать облигацию дороже, если ставки в экономике падают → или просто держишь до конца и забираешь свои деньги обратно + все купоны. Если используешь ИИС — ещё и налоговый бонус. Какой метод по вашему самый эффективный? 🥸 $SBGB

📊 ОФЗ: итоги аукциона 18 марта Сегодня Минфин разместил ОФЗ на 156,8 млрд рублей. Доходности по бумагам —13,75–14,65% годовых. Спрос был ниже предложения, но объёмы размещения значимые. Вывод: ОФЗ остаются интересным вариантом для инвесторов благодаря высоким ставкам. Все поминаю… долгосрочное вложения, появились даже до 41 года.. но как решится на них? По мне так год два это максимум. Расскажите о своем опыте с ОФЗ 💐 как переключить внимание на долгосрок🥸 Не является иир $SBGB $SU26243RMFS4 #ОФЗ #облигации #инвестиции #доходность

11-й выпуск🎈 #вечныйпортфель Сегодня 16.03.26 года, еще одну 1000 рублей направил в «вечный портфель». 💼 🛍 Мои покупки сегодня: ------------------------------------- ▪️ Индекс МосБиржи ($TMOS@) - 37 лотов по р.6,79 Сумма: р.251,23 ------------------------------------- ▪️ Государственные облигации ($SBGB) - 16 лотов по р.15,512 Сумма: р.248,19 ------------------------------------- ▪️Вим – Золото ($GOLD ) - 78 лотов по р.3,2025 Сумма: р.249,8 ------------------------------------- ▪️Сберегательный (SBMM) {аналог $TMON@} - 14 лотов по р.18,0895 Сумма: р.253,353 ------------------------------------- Суммарная комиссия за покупки сегодня составила р.0,5. Немного вышел за рамки, р.2,47 – перерасход. Остаток денежных средств, за вычетом комиссии, р.1,13. Доходность модельного портфеля за 11 недель: 3,2%. ✍️ Поделитесь, что покупаете вы? #profit_fm #профитфм #моех #акции #облигации #золото #ликвидность #бпиф

10-й выпуск🎈 #вечныйпортфель Сегодня 09.03.26 года, 1000 рублей направляется в «вечный портфель». 💼 🛍 Мои покупки сегодня: ▪️ Индекс МосБиржи ($TMOS@ ) — 38 лотов по р.6,86 Сумма: р.253,82 ▪️ Государственные облигации ($SBGB ) — 16 лотов по р.15,177 Сумма: р.242,83 ▪️ Вим – Золото ($GOLD ) — 78 лотов по р.3,1945 Сумма: р.249,17 ▪️ Сберегательный ($SBMM) аналог $TMON@ — 14 лотов по р.18,038 Сумма: р.252,53 Суммарная комиссия за покупки сегодня составила р.0,41. Остаток денежных средств, за вычетом комиссии, и с учетом остатка с прошлой недели р.4,1. Доходность модельного портфеля за 10 недель: 3%. ✍️ Поделитесь, что покупаете вы? #profit_fm #акции #облигации #золото #ликвидность #профитфм

🛢💵Покупка акций Сургутнефтегаз-ап $SNGSP Недавно продал акции Селигдара и решил купить $SNGSP по 20 шт на 4 своих счетах в Т-инвестициях (Пенсия, Дом, Учёба, Здоровье). Покупал я его еще 19 февраля, а вот руки дошли написать об этом только сейчас, с тех пор примерно на 9% он подорожал. Также в БКС на 3 счетах эти акции тоже есть, по 10 шт (на Пенсия, Здоровье и Учёба) - там давненько брал, поэтому сейчас примерно +15%. Почему взял? 🧠 Главная мысль: доллар сейчас дешёвый — так не должно быть. Жду роста 💵📈 А чем слабее рубль — тем выше дивиденды и цена самих акций. К тому же после моей покупки вышли новости: Минфин в марте валюту покупать/продавать НЕ будет, хотя в последние месяцы валюту он продавал. Интересненько 🧐 Также курс на снижение Банком России ключевой ставки, к концу года может дойдёт до примерно 13%. Ну и вдовесок события в Иране конечно же🌍 Иран, военная техника, эскалация... Я не Жириновский, но все к этому шло, ибо столько военной техники просто так по планете не гоняют. Говорят, это может сыграть против ослабления рубля, но ведь и инфляция в таком случае будет во всем мире. Гадать не стоит — будем посмотреть 👀 Что по портфелю ещё? 📊 Помимо этих покупок продал также фонд от Ук Первая (Сбер) $SBGB, за те несколько лет, что держал его (пусть и маленькая сумма) доходность не впечатлила, а $LQDT показал себя лучше. Ну, как-то так #SNGSP #Портфель #акции #инвестиции #пульс #рубль #доллар #геополитика

9-й выпуск🎈 #вечныйпортфель@profit_fm Вчера 02.03.26 года, 1000 рублей направляется в «вечный портфель». 💼 🛍 Мои покупки сегодня: ▪️ Индекс МосБиржи ($TMOS@ — 38 лотов по р.6,66 Сумма: р.253,08 ▪️ Государственные облигации ($SBGB — 16 лотов по р.15,19 Сумма: р.243,04 ▪️ Вим – Золото ($GOLD — 77 лотов по р.3,2995 Сумма: р.254,0615 ▪️ Сберегательный (SBMM) — 14 лотов по р.17,985 Сумма: р.251,79 Суммарная комиссия за покупки сегодня составила р.0,45. Немного вышел за рамки бюджета, р.2,42 - перерасход, но мелочь с прошлых покупок компенсирует. Остаток денежных средств, за вычетом комиссии, р.2,87. #profit_fm #вечныйпортфель #золото #облигации #акции #профитфм ✍️ Поделитесь, что покупаете вы?

Переводим весь портфель в ОФЗ при ставке 8% — XIRR 22% против 12% у акций к 2026 Этот материал не является инвестиционной рекомендацией. Этот материал не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией. Этот материал не является предложением по покупке или продаже финансовых инструментов или услуг. Вся ответственность за решения и результаты лежит на вас. __________ Простое ежемесячное усреднение в акции дало XIRR 11.78% за 7 лет. Полный переход всего портфеля в $SBGB при ставке ЦБ выше 8% дал 22.15%. Разница — +10.37 п.п. И это при том, что "просто направлять в ОФЗ новые взносы" давало лишь +0.57 п.п. Стратегия: каждый месяц вкладываю фиксированную сумму. Если ключевая ставка ≥ порогу — весь портфель переходит в $SBGB (накопительный ETF на ОФЗ) и новый взнос туда же. Если ниже — весь портфель в 21 ликвидной акции $MOEX с дивидендами. Ключевое отличие от "умного усреднения" — переключение затрагивает весь накопленный капитал, а не только новые покупки. Период: февраль 2019 — январь 2026, 83 месяца. Результаты по порогам: 📊 Базовая (всегда акции): XIRR = 11.78% 📊 Всегда $SBGB: 6.12% (-5.66 п.п.) — провальный результат 📊 Порог 8%: 22.15% (+10.37 п.п.) — лучший 📊 Порог 10%: 20.01% (+8.23 п.п.) 📊 Порог 16%: 20.43% (+8.65 п.п.) 📊 Порог 18%: 20.98% (+9.19 п.п.) Все шесть порогов существенно обходят базовую стратегию (+7 до +10 п.п.). Почему так много? При полном переключении весь накопленный капитал зарабатывает ОФЗ-доходность. В 2022–2025 при ставке 12–21% — это не 1 новый взнос, а весь портфель под гарантированные проценты. Вот откуда +10 п.п. Главное ограничение: полное переключение = продажа акций = налог на прибыль в стандартном счёте. На ИИС тип Б налога нет — там стратегия работает в чистом виде. Проверка на депозитном прокси (2014–2026, 141 мес.): лучший порог 8% → XIRR 24.00% против базовой 16.06% (+7.94 п.п.). Результат воспроизводится на двух независимых циклах высокой ставки. Акции в тесте отобраны по ликвидности, не по качеству бизнеса. У инвестора, выбирающего акции тщательнее, базовая XIRR была бы выше — но эффект от полного переключения при высоких ставках, вероятно, сохранился бы. А вы переводили весь портфель в ОФЗ при высокой ставке или только новые взносы? Поделитесь в комментариях 👇 Ставьте 🔥, если было полезно. Подписывайтесь, чтобы не пропустить следующее исследование. #акции , #офз , #sbgb , #ставка , #усреднение , #xirr , #moex , #портфель , #иис

Защитная функция золота рухнула с 0.7 до нуля после 2022! Этот материал не является инвестиционной рекомендацией. Этот материал не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией. Этот материал не является предложением по покупке или продаже финансовых инструментов или услуг. Вся ответственность за решения и результаты лежит на вас. __________ До февраля 2022 золото надёжно хеджировало рынок акций: корреляция -0.70. После — +0.01, ноль. Защитная функция рухнула. 📉 Это обновление предыдущего анализа диверсификации с переходом на месячные полные доходности с учётом выплат. 10 активов, 140 месяцев (июль 2014 — февраль 2026), волатильность рынка 20.8% годовых. Что получилось по корреляции с рынком: 🟡 Золото ($GLDRUB_TOM): ρ = -0.31 (p = 0.002) — единственный значимый хедж ⚪ $LQDT: ρ = -0.09 — незначимо, зато устойчиво во времени 🔴 ОФЗ ($SBGB): ρ = +0.34 (p = 0.001) — движется вместе с акциями Режимный анализ — главный сюрприз. Деление по волатильности рынка на три периода показывает, что ряд ЗПИФ работают ровно наоборот от ожидаемого: Парус-ОЗН: при средней волатильности ρ = -0.15, при высокой ρ = +0.51 🔄 Парус-СБЛ: при средней ρ = -0.28, при высокой ρ = +0.36 🔄 (Когда рынок валится, корреляция уходит в плюс). $LQDT при этом держится в отрицательной зоне в любой обстановке (-0.28 и -0.09 в средней и высокой волатильности). Золото на всей выборке: -0.47 при спокойном рынке, -0.36 при высоковолатильном. Снижение риска портфеля (модель Марковица для двух активов, 80% — максимальная доля): 📊 $LQDT: -80% волатильности → портфель 5.2% годовых вместо 20.8% рыночной волатильности 📊 ОФЗ ($SBGB): -57% — через низкую волатильность, а не корреляцию 📊 Золото: -39% при доле 46.5% — через настоящую отрицательную корреляцию Важнейший момент по золоту: до февраля 2022 ρ = -0.70, после — +0.01. На полной выборке золото значимо, но его защитные свойства явно изменились после февраля 2022. 🔍 Практический вывод: — Если вам нужно снизить риск предсказуемо — $LQDT. — Если вам нужен истинный хедж через отрицательную корреляцию — золото, с пониманием его посткризисной нестабильности. — ЗПИФ имеют смысл в портфеле, но не как страховка от падения: они не защищают именно тогда, когда рынок падает сильнее всего. А вы держите что-то кроме акций для диверсификации? Есть ли у вас ЗПИФ или золото — и как они вели себя в просадки? Напишите в комментариях 👇 Ставьте 🔥, если было полезно. Подписывайтесь, чтобы не пропустить следующий анализ. #акции , #диверсификация , #золото , #зпиф , #офз , #lqdt , #moex , #портфель

8-й выпуск🎈 #вечныйпортфель@profit_fm Вчера 24.02.26 года, очередная 1000 рублей направляется в «вечный портфель». 💼 Часть покупок была совершена 23-го, и часть 24-го: ▪️ Индекс МосБиржи ($TMOS@) — 38 лотов по р.6,6 Сумма: р.250,8 ▪️ Государственные облигации ($SBGB) — 16 лотов по р.15,232 Сумма: р.243,71 ▪️ Вим – Золото ($GOLD) — 79 лотов по р.3,146 Сумма: р.248,53 ▪️ Сберегательный (SBMM) [аналог $TMON@] — 14 лотов по р.17,941 Сумма: р.251,17 Суммарная комиссия за покупки сегодня составила р.0,5. Остаток денежных средств, за вычетом комиссии, р.5,29. ✍️ Поделитесь, что покупаете вы? #profit_fm #вечныйпортфель #золото #облигации #акции

ОФЗ не защищает: что реально снижает риск портфеля на Мосбирже 2026 Этот материал не является инвестиционной рекомендацией. Этот материал не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией. Этот материал не является предложением по покупке или продаже финансовых инструментов или услуг. Вся ответственность за решения и результаты лежит на вас. __________ Я думал, что $SBGB защищает портфель от падения акций. Проверил на двенадцати годах данных — не защищает. Корреляция с рынком $MOEX (21 акция, дневные данные): • ЗПИФ недвижимости — ρ ≈ 0: независимы от рынка • Золото ($GLDRUB_TOM) — ρ = −0.14: движется против рынка • ОФЗ ($SBGB) — ρ = +0.45: движется вместе с рынком ОФЗ — это просто второй рыночный актив. В периоды турбулентности корреляция ОФЗ с акциями ещё выше: +0.46 против +0.36 в спокойные времена. Именно тогда, когда нужна страховка. ЗПИФ оказались лучшими диверсификаторами. Корреляция с рынком практически нулевая во всех режимах волатильности. Единственный минус — история 2–4 года, один рыночный цикл. Это продолжение серии о корреляциях на Мосбирже. Предыдущее исследование показало: в периоды высокой волатильности акции синхронизируются между собой с 0.19 до 0.54. Добавлять ещё акций бессмысленно — нужны некоррелированные активы. Нюанс по конкретным бумагам: $SBER коррелирует с золотом на −0.22, поэтому золото особенно ценно, если Сбер — ваша главная позиция. А вот для $PLZL золото не поможет: Полюс и так является золотом (+0.22), диверсификации нет. На мой взгляд, для портфеля $MOEX связка "акции + золото + ЗПИФ" устойчивее, чем "акции + ОФЗ". ОФЗ снижает риск только за счёт меньшей волатильности — но не в кризис. Что вы держите в роли диверсификатора? 🤔 Ставьте 🔥, если тема актуальна, подписывайтесь на серию! #акции , #золото , #зпиф , #диверсификация , #moex , #портфель , #офз

ИЗБАВИЛСЯ ОТ ПРОШЛОГО, ЧТОБЫ КУПИТЬ БУДУЩЕЕ Мои цели, без преувеличения – наполеоновские, я ищу дополнительные источники дохода для покупки акций. Я распродал всю свою ювелирку, чтобы направить деньги в инвестиции на квартиру. Оставался подарок от бывшей девушки - серебряная цепочка с подвеской. Общение прекратилось, памятный подарок превратился в ювелирное украшение. На данный момент между цацками и инвестициями, выбор не стоит. Серебряная цепочка по моим оценкам стоила в районе 1000 рублей. Продал за 455 рублей, за вычетом комиссии Авито в 45 рублей. 18.02.26 EQMX - 144,20 x3 (432,60) 19.02.26 SBGB - 15,28 SBGB - 15,28 x2 (30,55) Праздники выдались очень жирными, мне удалось закрыть все долги. Результаты на голову выше прошлого года. Теперь направляю свободные деньги на инвестиции и на отпуск в Таиланде. Тай 2026 - 31 655,98 Ноябрь - 538,59 Декабрь - 2344,36 2026 Январь - 10 240,59 Февраль - 18 532,44 Товары в Тай - 197 Декабрь - 197 Солнцезащитные очки - 197 Доллары - 17 461,90 ₽ - $265 Декабрь - 5236,90 1161,90 по курсу 77,46 - $15 4075 по курсу 81,50 - $50 Февраль - 12 225 12 225 по курсу 81,50 - 150 Суммарно: 49 314,88 Я взял за правило откладывать не менее 10% от зарплаты на отпуск пока не накоплю нужную сумму, в реальности же я сберегаю и 20 и по 30%. $SBGB $EQMX #nostra_life #nostra_портфель #nostra_итоги #nostra_обзор #акции #фонды #капитал #прояви_себя_в_пульсе #хочу_в_дайджест #серебро

7-й выпуск🎈 #вечныйпортфель Вчера 16.02.26 года, очередная 1000 рублей направляется в «вечный портфель». 💼 Мои покупки сегодня: ▪️ Индекс МосБиржи ($TMOS@) — 38 лотов по р.6,59 Сумма: р.250,42 ▪️ Государственные облигации ($SBGB) — 17 лотов по р.15,15 Сумма: р.257,55 ▪️ Вим – Золото ($GOLD) — 79 лотов по р.3,11 Сумма: р.245,69 ▪️ Сберегательный (SBMM) — 14 лотов по р.17,8805 Сумма: р.250,327 Суммарная комиссия за покупки сегодня составила р.0,38. Перерасход денежных средств, за вычетом комиссии, р.3,99. С прошлой недели оставалось р.7,46, поэтому не критично! #profit_fm #золото #облигации #акции ✍️ Поделитесь, что покупаете вы?

НИЩЕБРОД ИЛИ ОЛИГАРХ НА ПЕНСИИ? Друзья-инвесторы, по завершению трудовой карьеры обеспеченную жизнь на государственную пенсию мне ждать не следует с моим стажем 5 лет 9 месяцев 20 дней и ИПК 3,815, даже с учётом того, что я планирую проработать ещё 14 лет 5 месяцев и 8 дней. Я не смогу набрать 30 необходимых баллов, даже если в год буду получать по баллу, следовательно страховая пенсия у меня будет лишь с 70 лет. Фиксированная выплата составляет в 2026 году - 9 584,69 Стоимость баллов в 2026 - 3,815x156,76=598,03 Суммарно на данный момент: 9 584,69+598,03=10 182,72 Потому сейчас я это исправляю пока у меня ещё есть время и я ещё молод. Капитал: 24 351,92 Пенсия: 8834,97 ИИС КАПИТАЛ БКС с 04.07.25 инвестирую на 15 лет и 21 день, но НПФ сможет выступить в роли буфера пролонгируя эффект сложного процента до 15 лет и 11 месяцев. 20.01.26 - 5,75 21.01.26 - 102,40 30.01.26 - 330,30 12.02.26 - 50 13.02.26 - 280 2025 — 13 183,60+28,37 =13 211,97 2026 - 768,45 Всего: 13 980,42 Январь - 438,45 Февраль - 330 21.01.26 SBMX - 18,60 x6 (111,59) 30.01.26 SBGB - 14,88 x5 (74,40) SBMX - 19,05 x2 (38,10) SBGB - 14,89 x4 (59,54) EQMX - 145,45 SBGB - 14,88 12.02.26 SBMX - 18,79 x2 (37,57) 13.02.26 EQMX - 144,80 x2 (289,60) ТБрокер ИИС БУДУЩЕЕ с 02.07.25 инвестирую на 23 года и 4 месяца, планирую начать расходовать с 50 лет. 12.01.26 - 102,24 20.01.26 - 537,01 26.01.26 - 59,04 02.02.26 - 26,08 11.02.26 - 90,58 2025 - 18 364,92 2026 - 841,55 Всего: 19 206,47 Январь - 724,89 Февраль - 116,66 12.01.26 TMOS - 6,39 x16 (102,24) 20.01.26 TMOS - 6,47 x83 (537,01) 26.01.26 TMOS - 6,56 x9 (59,04) 29.01.26 TMOS - 6,65 x4 (26,60) 02.02.26 TMOS - 6,52 x4 (26,08) 11.02.26 TMOS - 6,47 x14 (90,58) Результаты по доходности НПФ в 2025 году: СберНПФ на 24 009 - 2520,98 рублей. Т-Пенсия на 11 991 - 683,97 рублей. На данный момент инвестиции на жизнь с капитала и будущее сильно замедлились из-за того, что сейчас в приоритете своя квартира. $TMOS@ #SBMX $EQMX $SBGB #nostra_итоги #nostra_life #nostra_обзор #nostra_портфель #стратегия_нострадамуса #НПФ #прояви_себя_в_пульсе #хочу_в_дайджест #инвестиции

6-й выпуск🎈 #вечныйпортфель 09.02.26 года, очередная 1000 рублей направляется в «вечный портфель». 💼 Мои покупки сегодня: ▪️ Индекс МосБиржи ($TMOS@) — 38 лотов по р.6,46 Сумма: р.245,48 ▪️ Государственные облигации ($SBGB) — 17 лотов по р.14,809 Сумма: р.251,75 ▪️ Вим – Золото ($GOLD) — 78 лотов по р.3,1445 Сумма: р.245,27 ▪️ Сберегательный (SBMM) — 14 лотов по р.17,8285 Сумма: р.249,6 Суммарная комиссия за покупки сегодня составила р.0,44. Остаток свободных денежных средств, за вычетом комиссии, р.7,46 ✍️ Поделитесь, что покупаете вы? #profit_fm #золото #акции #облигации #ликвидность

📈 Ставка под угрозой? Первые 12 дней января дали +1,26% к ценам. Весь январь 2025 года тогда прибавил лишь 1,23%. Сейчас идет замедление инфляции. Но итог января все равно около 2% — половина годового таргета ЦБ за один месяц. Это тревожный сигнал. Если февраль повторит динамику, разговоры о паузе в снижении ставки перейдут в обсуждение ее повышения. А повышение тарифов ЖКХ весной добавит давления. Что это значит для портфеля? Длинные облигации сейчас соблазнительны по доходности. Но при любом намеке на рост ставки они проседают в цене. Альтернатива — облигации с плавающим купоном: их купон пересчитывается под новую ставку и они защищают капитал в период ужесточения ДКП. $SBGB Следим вместе за февральской инфляцией. Если она замедлится — ловим длинные бумаги. Если ускорится — переключаемся на плавающий купон. Гибкость сейчас важнее прогнозов.

❗️Финансовые новости 📰 «Минфин планирует выпустить ОФЗ на 2,5 трлн рублей» ____________ • Министерство финансов в пятницу, 6 февраля, зарегистрировало шесть дополнительных выпусков облигаций с постоянным доходом (ОФЗ-ПД) на 2,5 трлн рублей, говорится в сообщении министерства. Они будут доступны на аукционах с 11 февраля 2026 года. • В частности, Минфин зарегистрировал два выпуска до 250 млрд рублей каждый: № 26218RMFS (с погашением в сентябре 2031 года); № 26246RMFS (с погашением в марте 2036 года). А также четыре выпуска ОФЗ-ПД до 500 млрд рублей каждый: № 26244RMFS (с погашением в марте 2034 года); № 26245RMFS (с погашением в сентябре 2035 года); № 26249RMFS (с погашением в июне 2032 года); № 26252RMFS (с погашением в октябре 2033 года). • В первом квартале 2026 года Министерство финансов планировало разместить ОФЗ на 1,2 трлн рублей. Ожидалось, что ОФЗ со сроком до 10 лет включительно будут размещены в объеме 400 млрд рублей и со сроком от 10 лет — на 800 млрд рублей. $SBGB $SU26225RMFS1 @MosTek_Invest #новости #индекс #мосбиржа #финансовыеновости #новичкам #обзор #прояви_себя_в_пульсе #аналитика #сердце_пульса #стратегия

17-я неделя счетов фонды! Сам счет немного просел по сравнению с прошлой неделей но все равно идет плюс за счет постоянных покупок равными долями на равных промежутках времени хорошая средняя цена по рынку! Это крайняя неделя в этом году, всех с наступающим Новым Годом 🎁 Покупки на этой неделе $TLCB@ -10шт $SBCN -10шт $SBSC -10шт $SBGB -10шт $SBBY -10шт Все с наступающим, желаю обрести Вам и себе финансовую независимость! Спасибо тем кто читает мои посты и реагирует на них! Удачи 👍

#moex Тикеры: $SBGB Время новости: 26.12.2025 15:31 Тема новости: Об изменении дополнительных условий проведения торгов для инвестиционных паёв БПИФ рыночных финансовых инструментов "Первая - Фонд Государственные облигации" (ISIN – RU000A1000F9) под управлением АО УК "Первая" Ссылка: https://www.moex.com/n96518/?nt=0 Резюме: С 27 декабря 2025 года биржевой паевой инвестиционный фонд 'Первая - Фонд Государственные облигации' (RU000A1000F9) от УК 'Первая' сможет торговаться в дополнительной сессии выходного дня на Московской бирже Сентимент: Положительный Объяснение сентимента: Расширение торговых возможностей (дополнительные сессии в выходные) повышает ликвидность и доступность фонда для инвесторов