Форум о фьючерсе SPYF-9.26 инвестиционные паи SPY ETF Trust

Привет. Несколько последних сделок в &Алгоритмическая стратегия и &Алгоритмическая стратегия MAX были убыточными. Ситуация неприятная. На моих счетах тоже серьезные убытки. В такие моменты я хотел бы напомнить про идею, которая лежит в основе стратегий: исторически сигналы, которые мы торгуем, прибыльны в 60%+ случаев. Вероятность 3-4 убыточных сделок подряд мала, но больше нуля - я бы оценил ее в 3-7%. Т.е. редко такое случается, и это дает просадки стратегии. Но данная идея позволяет зарабатывать доходность выше рынка и фонда ликвидности на длинном горизонте, хотя и с периодическими просадками. Ну и надеемся на прибыльность последних сделок в $NAU6 и $SFU6

$SFZ6 #ЗБХ #несмешно #Мега #Дефолт Звучит как дефолт и не просто, а Мега дефолт который вызвал бы целое мировое финансовое цунами, волна за волной и так на годик или два. ❗️🇺🇸 #долг #сша #макро "Мир должен простить США их долг в $40 трлн" — NYT NYT предлагает всему миру мудрое, древнее шумерское решение... Взято из МТ

Вчера увидел у Павла Спайделла Рябова график прибылей американских компаний и тут же побежал сравнивать его с графиком S&P500. Не сказать, что пипс в пипс, возможно, не настолько хорошо https://www.tbank.ru/invest/social/profile/Trading_mezhdu_delom/41d5ca08-9975-4bbb-9d36-b6adb27697e7?author=profile&channel=sharing, как у нас, но весьма похоже. А еще вот эта фраза: Свыше 104% совокупного прироста чистой прибыли обеспечили всего 15 компаний, формирующих лишь около 23% выручки, то есть все остальные компании в совокупности сократили прибыль примерно на $10.8 млрд очень хорошо коррелирует с тем, что растут там далеко не все компании. Ну и становится понятно, какой силы кризис должен обрушить индекс S&P500 так сильно, как это прогнозируют некоторые волновики и прочие любители порисовать. Впрочем, я слышал и об обвале на 4000 - это уже вполне реально. В это не так уж и сложно поверить. Очередному кризису "доткомов" это вполне по силам. Вопрос только, когда он случится. $SFU6

$SFZ6 тихонько подошли к 765 по $SPY. Как я и говорил будет ясно по закрытию пятницы вниз едем дальше или всë таки разворот(и всë так же неточно🤗) Судя по опционам кажется, что хотят пробить 750.Но для индекса наверху кажется слишком резким движение, поэтому не уверен, что завтра такое случится.

$NAU6 $SFU6 Министерство финансов США объявило о решении увеличить объем выкупа государственного долга более чем в два раза на фоне существенного давления на рынки, сообщает CNBC. Ведомство под руководством Скотта Бессента повысит максимальный размер операций с $2 млрд до как минимум $4 млрд. Изменения вступят в силу 9 сентября и будут действовать до 4 ноября. Ускоренный выкуп будет нацелен на долгосрочные бумаги со сроком погашения от 10 до 20 лет и от 20 до 30 лет. Рынок долга немного выдохнул, доходности пошли вниз.

$SFZ6 когда уже их индекс упадëт на свои законные 50%🤔 В опционах пока крупный уровень находится на 765 по $SPY; по закрытию пятницы будет понятно есть покупатель или нет — если закрытие будет ниже 765 можно будет показывать пальцем и говорить"это низходящий тренд👺!!!". А по ATR значимую коррекцию стоит ждать при стремительном снижении до 755. Очень кстати сюда была бы информация о самом главном поставщике ликвидности США - Японии. Как у них дела узнать у сведущих. Я очень сильно надеюсь, что я прав в этом шорте.

$IMOEXF Итак, конец недели, и он достаточно положительный: биток и Мосбиржа едут в ожидаемых направлениях. Особенно радует Мосбиржа — идём хорошо и с объёмами. Ещё в начале недели фиксировал, что весь рост шёл без объёмов, — и вот чем это заканчивается. Хотя, по моим прогнозам, закончится это новым лоем ниже 1890. Уверенным быть не могу, так как сейчас всё зависит от новостей с фронта, а там правды нет, но по всем показателям мы там точно должны оказаться. Повторюсь: страна, которая принимает участие в боевых действиях, не может иметь хорошую экономику. Из нового — добираю позицию в S&P 500 ( $SFU6 ) . Возможно, рановато начал, но там тоже пошли первые недели роста без объёма. Конфликт с Ираном должен своё дать, и, думаю, рынок остудят.

📈 S&P 500 на 7800: эйфория или последний танец? 🐋👋 Эй, киты! 🎯 Ну что, дождались. S&P 500 (SPX) впервые в истории пробил психологическую отметку 7800 пунктов. Да, вы не ослепли и это не баг терминала — такое действительно случилось . 📊 По состоянию на 17:30 мск индекс поднялся на 0,85%, до 7814,23 пункта, а в моменте коснулся нового исторического максимума — 7815,44 . Nasdaq Composite (IXIC) прибавил 0,99%, до 26 852,1, Dow Jones (DJI) подрос на 0,47%, до 54 024,95 . Красота, да? Только вот вопрос, который не даёт спать даже самым стойким быкам: когда уже обвал? 🛢️ Формальный повод для ралли — данные по ценам производителей в США. Июльский PPI показал годовой рост 4,7% против 5,5% месяцем ранее, а в месячном выражении и вовсе не изменился, хотя рынок ждал роста . Инфляция на уровне производителей замедляется — а значит, у ФРС появляется чуть больше пространства для манёвра. Директор по инвестициям GDS Wealth Management Глен Смит уже назвал это «хорошей новостью для потребителей и ФРС, которой приходится балансировать на грани между сдерживанием инфляции и ослаблением рынка труда» . 🧊 И вот тут начинается самое интересное. Рынок труда действительно подаёт сигналы: число первичных заявок на пособие по безработице за неделю по 8 августа выросло на 9 тысяч, до 209 тысяч — выше прогноза . Экономика замедляется, но индексы летят в космос. Логика? Есть. ФРС вот-вот начнёт смягчение, а ставка, по данным CME Group, с вероятностью 65% останется на уровне 3,5–3,75% на заседании 15–16 сентября . Но 35% участников рынка всё ещё ждут повышения на 25 б.п. — и это при том, что днём ранее таких было 59% . Консенсус смещается, но до единства далеко. ⚡️ Внутри индекса — классическая история: драйверы и аутсайдеры в одном флаконе. Акции Super Micro Computer (SMCI.US) взлетели более чем на 7%, закрывшись на $40,335 . Компания дала мощный прогноз: выручка за квартал к сентябрю ожидается в диапазоне $14,5–15,5 млрд при консенсусе аналитиков около $ 12 млрд, а EPS — $ 1,01–1,10 против ожидаемых $0,74 . Северный ветер в паруса ИИ-торговли. При этом Cisco (CSCO.O) дешевела на 7% — трейдеров не устроил прогноз по выручке от ИИ-подразделения на следующий финансовый год . А Cerebras и вовсе теряла почти 11% на фоне чистого убытка по итогам квартала . Рынок точечный и беспощадный. 📈 Сколько можно расти? Буквально на днях JPMorgan повысил годовой таргет по S&P 500 с 7800 до 8000 — это +3,1% к уровню прошлой пятницы . А на Kalshi трейдеры оценивают вероятность закрытия года выше 8000 в 72,8% . Да, вы не ошиблись — двухмесячный таргет уже взят, а до нового осталось каких-то 200 пунктов. Рынок верит. 🔮 Но давайте честно: мы видели это уже много раз. Бесконечное ралли на ожиданиях, мягкая денежно-кредитная политика, ИИ-драйверы, сильные корпоративные отчёты. А потом — коррекция. И она всегда приходит, когда её меньше всего ждут. Вопрос не в том, будет ли обвал, а в том, пересидите ли вы его в кэше или с улыбкой докупите на просадке. 📌 Краткое резюме: S&P 500 пробил 7800 на данных по PPI и ожиданиях смягчения ФРС. Рынок дорогой, но драйверы сохраняются. Институционалы держат длинные позиции, розница заходит на хаях. Коррекция неизбежна, но когда — никто не знает. ❓ Сколько ещё продлится этот парад без остановки? 💬👇 #S&P500 #фондовыйрынок #инвестиции #ФРС #индексы #USStocks $SFU6 $SFZ6

🇺🇸 Майкл Бьюрри: «Индекс Philadelphia Semiconductor Index находится на исторически высоком уровне относительно своей 200-дневной скользящей средней. Такого уровня не наблюдалось с 2000 года». Он перенёс свои медвежьи пут-опционы на iShares Semiconductor ETF ($SOXX) с января 2027 года на март 2027 года, увеличив срок своей ставки при относительно низких затратах. Как сказал один известный инвестор: “все мы правы относительно направления рынка, но не всегда правы относительно времени входа в рынок”. А может и действительно пора индексу показать нам хорошую соплю? $SFU6

📉 Шорт по $BTCUSDperpA (BTC) держу – готов к усреднению при росте! 🧘 Текущий результат по позиции: +15,10% (вход 64 207,3 → цена 63 819,8). Пока всё идёт по плану, но рынок может дать отскок – я готов. Если цена пойдёт вверх, буду накапливать позицию через усреднения на уровнях 65 000, 65 500 и 66 500. 📊 ⏰ 1-часовой ТФ – бычий дивер и сопротивление 🔹 Вчера в 21:00 на закрытии свечи мой индикатор нарисовал бычий дивергенцию по RSI. Обычно я придаю большее значение диверам на дневном ТФ, но и часовой иногда отрабатывает – стоит иметь в виду. 🔹 Новое сопротивление: 64 050 – 64 200 – цена сейчас под ним. 🔹 Цена пытается пробить EMA21 и DMA50 – если пробьёт, возможен отскок до 64 300 (EMA200) и далее 64 500 – 64 900 (там же сопротивление на 4ч). 🔹 Однако локальное шортовое настроение пока сохраняется – из него не вышли. ⏰ 4-часовой ТФ – нисходящий тренд сохраняется На 4ч картина более медвежья – тренд остаётся нисходящим, и это главный ориентир для меня. Все локальные отскоки рассматриваю как возможность добавиться в шорт. 📅 Сегодняшние события – не забываем о них! Сегодня главный триггер – отчёт по ИПЦ (индексу потребительских цен) в США. Прогноз годовой инфляции – 3,4% (было 3,5%). Также выйдут данные по запасам сырой нефти (прогноз -1,7 млн баррелей, было +2,479 млн). Оба отчёта могут серьёзно повлиять на биткоин. Как это работает (очень просто): Биткоин – рискованный актив. Когда инфляция высокая, ФРС поднимает ставки – $SiU6 деньги дорожают, инвесторы уходят из крипты в надёжные облигации – биткоин падает. Если инфляция низкая – ставки не повышают или снижают – деньги дешёвые, инвесторы идут в риск – биткоин растёт. Сценарии по ИПЦ: 📈 Факт выше прогноза (инфляция «горячая») – ожидание повышения ставок, доллар укрепляется, риск-активы под давлением → падение BTC (может уйти к 62 000 или ниже). 📉 Факт ниже прогноза (инфляция «холодная») – ожидание снижения ставок, доллар слабеет, инвесторы идут в риск → рост BTC (может пробить 66 000 и пойти к 70 000). По запасам нефти: Падение запасов → рост цен на $BRU6 нефть → рост инфляции → давление на BTC. Рост запасов → падение нефти → снижение инфляционного давления → поддержка для BTC. Кроме BTC, эти события также повлияют на $GLU6 золото, акции ($SFU6 S&P 500,$NAU6 Nasdaq), доллар и облигации. Но для меня главное – как они отразятся на моей шортовой позиции. Я буду следить за выходом данных и при необходимости скорректирую стопы или усреднения. Пока же держу шорт, но с учётом возможного всплеска волатильности. 🧠 План: Держу шорт, текущий плюс – 15% Если рост – усредняюсь по лимиткам на 65 000, 65 500, 66 500 Если снижение – фиксирую частично у поддержек (62 000–62 500) Дивергенция на часовике – предупреждение, но не повод менять стратегию Сегодняшние макроданные – главный риск, буду следить за ними в моменте 💬 Цитата дня: «Тренд – ваш друг, но иногда он делает паузу, чтобы сбить с толку. Главное – не терять направление.» — Мартин Шварц ⚠️ Это тестирование моего личного индикатора, не сигнал и не рекомендация. Я лишь визуализирую свои расчёты. Любые торговые решения вы принимаете сами, полностью осознавая все риски. 🤝Подписывайтесь, следите, читайте, ставьте реакции. #Биткоин #Трейдинг #Шорт #ИПЦ #Макроданные

$SFU6 $NAU6 COT: S&P 500 и Nasdaq — позиции разные, сдвиг недели один 🇺🇸 S&P 500 Asset Managers сохраняют крупный чистый лонг +939,08 тыс. контрактов, но за неделю он стал меньше на 7,21 тыс. Leveraged Funds находятся в чистом шорте −333,10 тыс. и за неделю углубили его ещё на 30,73 тыс. 💻 Nasdaq-100 Asset Managers также остаются в чистом лонге +65,25 тыс., но за неделю он сократился на 12,49 тыс. Leveraged Funds держат чистый шорт −100,64 тыс. и усилили его ещё на 23,68 тыс. Итого: институциональные управляющие по обоим индексам всё ещё в лонге, а Leveraged Funds — в шорте. Но движение недели получилось общим: чистые лонги стали легче, чистые шорты — тяжелее. Позиционирование по американским индексам стало заметно осторожнее. Для $SFU6 и $NAU6 этот COT — позиционирование крупных игроков на базовом американском рынке. Московские контракты привязаны к SPY и QQQ, которые следуют за S&P 500 и Nasdaq-100 соответственно. Отчёт CFTC опубликован 7 августа. Позиции — на 4 августа. ⚠️ COT — срез позиционирования крупных участников, а не прогноз цены. #SP500 #NASDAQ #COT #фьючерсы Не ИИР.

$SFU6 резкий рывок этот индекс никогда не делает, только плавно вверх. А вниз может лететь очень быстро: любой кризис, Иран, Гренландия, Куба, пузырь лопнет, рыжий после поражения на выборах не захочет уходить, белые возьмутся за оружие и т.д. Чисто мое мнение, в шортах сидеть безопаснее, тем более на хаях. Лонгам, при любой движухе, аминь 🙏. Не ИИР.

$SFU6 достиг как долгосрочной цели, которую мы устанавливали еще несколько месяцев назад на уровне 7700 пунктов, так и более локальных целей около 7630, где мы закрывали лонги. Золото рвется вверх, нефть снова опустилась ниже $80, биткоин тоже чувствует себя неплохо. Доколе? Мы считаем, что такая благостная динамика для держателей рисковых активов может продлиться еще не долго. Поэтому решили сделать небольшое обновление по нашим основным сценариям и прогнозам. Сделка, о которой Трамп неоднократно говорил в публичных выступлениях, посылая запрос во вселенную, и, видимо, рассчитывая таким образом их осуществить, на наш взгляд, не состоится. Возможно, уже во второй половине этой недели, или на выходных нас ждет новая эскалация на Ближнем Востоке. Тем не менее в отношении динамики рисковых активов есть, что называется, нюанс. $SFU6 очень позитивно отреагировал на перспективу перемирия на Ближнем Востоке. Сезон корпоративной отчетности также прошел для главного американского индекса достаточно мягко, и буквально на этой неделе он достиг новых исторических максимумов. Мы считаем, что рост, а точнее растущий боковик, скорее всего, продлится еще некоторое время. Падение начнется не прямо сейчас: судя по всему, мы находимся в конечной диагонали, которая вполне может растянуться еще, например, на месяц. Тем не менее набирать здесь спотовые позиции или открывать лонги с дальними целями мы бы точно не стали. Работать будем исключительно от небольших и понятных сетапов, одновременно продолжая распродавать остатки позиций в американских акциях. $GDU6 выглядит достаточно неплохо. Еще один перелой пока полностью не исключен, но уже достаточно маловероятен. Вариант с обновлением минимумов возможен, если сейчас формируется четвертая волна конечной диагонали, однако эта конструкция уже выглядит кривовато. Скорее всего, золото все-таки находится в растущем движении. У нас остается открытым лонг, который мы набирали еще на прошлой неделе и который сейчас приносит приятную прибыль нам и подписчикам нашего телеграма. Экспоненциальный рост в золоте, как мы уже говорили, вероятнее всего, начнется после завершения аптренда в американских акциях или примерно в момент его излома. Пока же мы ожидаем более аккуратного движения наверх, связанного прежде всего с ослаблением доллара, которое, естественно, помогает и золоту, и биткоину. В $BTU6 еще один перелой выглядит гораздо более вероятным и хорошо укладывается в общую картину. В рамках основного сценария сейчас формируется четвертая волна диагонали, после завершения которой нас ждет еще одно движение вниз с обновлением минимума. Есть и альтернативный вариант, при котором мы уже находимся в начальной диагонали нового растущего импульса. Пока определить, какой из сценариев окажется верным, с достаточной точностью невозможно, поэтому с плечами в биткоине мы не работаем. При этом на ощутимых коррекциях продолжаем покупать его в спотовый портфель. Считаем, что долгосрочные цели в районе $150 тысяч и выше будут достигнуты. Наконец, $BRU6. Здесь мы, на наш взгляд, находимся во второй волне, которая еще может продолжить коррекцию, хотя ее потенциал уже достаточно ограничен, мы, например, сегодня увеличили позицию в нефти. Как было сказано выше, в ближайшее время конфликт на Ближнем Востоке может получить продолжение, и тогда черное золото способно достаточно серьезно ускориться наверх - примерно так же, как это происходило во время эскалации, сформировавшей первую волну текущего импульса. Не забывайте соблюдать риск-менеджмент! Всем прибыльной торговли 🤑

$SFU6 не иир Пост отражает мнение автора Судя по анализу рынка выше, чем 7.650 мы идти не должны. На это указывает анализ call wall Так же, если рассматривать доверительный диапазон конуса во лаильности, то вероятность выхода выше менее 20% Не больше 10% что выйдем выше 7800 и не больше 1% что выйдем за 8300 (экстремальный сценарий)

🗓Итоги недели: экономика РФ замедляется, ФРС сохранила ставку, бигтехи в США показали противоречивые результаты 1️⃣Россия $MXU6 $RBU6: рынок акций снова в плюсе На этой неделе индекс МосБиржи прибавляет 4%. Рост наблюдается вторую неделю подряд. Текущая динамика, скорее, обусловлена локальным восстановлением котировок после избыточной перепроданности рынка. Из индекса МосБиржи в лидерах роста за неделю: ММК $MAGN (+18%), ЮГК $UGLD (+12%), Северсталь $CHMF (+11%). В свою очередь, индекс ОФЗ RGBI прибавляет за неделю скромные 0,2%. На неделе вышли данные по ВВП, подтвердившие замедление экономики. Согласно оценке Минэкономразвития, ВВП РФ в первом полугодии 2026 года вырос всего на 0,3% г/г против 1% в 2025 году. В то же время данные по инфляции были позитивные. Согласно оценке Росстата, инфляция за неделю с окончанием 27 июля составила 0,04% против 0,17% неделей ранее. При этом цена бензина автомобильного за аналогичный период выросла на 0,6% (1,7% неделей ранее).  2️⃣$SFU6 Доходности гособлигаций США растут, настрой ФРС остается ястребиным ФРС оставила ставку на прежнем уровне на заседании в среду, но раскол в комитете усилился: уже трое из 12 директоров голосовали за повышение ставки. Поэтому рынки отреагировали на такой ястребиный настрой негативно. Теперь фьючерсы закладывают около 60% вероятность повышения ставки ФРС в сентябре. 3️⃣Бигтехи порадовали, но не все Четыре гиганта на этой неделе показали свои цифры за квартал, но порадовать инвесторов смогли не все. Самой лучшей отчетностью можно считать Microsoft — компания показала очень высокие результаты по росту прибыли и выручки и, несмотря на растущие капитальные расходы, удерживает стабильный уровень денежного потока и выкупа акций. Капитализация компании выросла на целых $450 млрд после отчета. Meta стала главным разочарованием — слабая динамика прибыли и рост долговой нагрузки. Apple отчитался неплохо, но слабые продажи в Китае и дороговизна по мультипликаторам вызвали фиксацию прибыли после выхода отчета. Amazon показал сильный рост своего облачного бизнеса, а также операционную прибыль выше ожиданий. 4️⃣Коллапс корейских акций Огромная волатильность в корейских акциях сохранялась и на этой неделе. Рынок пережил волну маржин-коллов, как со стороны физических лиц, так и профессиональных участников, что усугубило ситуацию и снижение рынка в среду. Но к концу недели бумагам чипмейкеров удалось сформировать отскок. Судя по динамике китайских акций можно сделать вывод, что управляющие на развивающихся рынках сокращают вложения в Тайвань и Корею, и перекладываются в недооцененные акции Поднебесной.

&Побарный стратег $SFU6 в лонг приглашал, зашёл, но вообще шортово смотрится. А вот $RIU6 сегодня 4 раза в шорт приглашала, в 3 поучаствовал (1 стоп поймал).🤔 Ракета идёт прям... но это увеличивает оборачиваемость :( Буду думать как уменьшать. Нужно 1-2 сделки в неделю максимум похоже.. В августе сказали, что будут следить за этим на моём счёте. Придётся изменять опять в пользу долгосрочных (на дневных тф смотреть либо пару таких сделок и в фонд ликвидности до конца месяца...)

🇺🇸📊 Друзья, добрый день. Сегодня в 21:00 по Москве нас ждет решение по ставке ФРС, а в 21:30 начнется пресс-конференция Кевина Уорша. И впервые за долгое время решение нельзя назвать полностью предрешенным: рынок оценивает вероятность сохранения диапазона 3,5–3,75% в 79%, а вероятность повышения на 25 б.п. - почти в 21%. Причина такой неопределенности - новый стиль коммуникации ФРС, который мы чуть подробнее упоминали вчера. В результате регулятор больше не готовит рынок к решению заранее, и рынку приходится самостоятельно выбирать между достаточно противоречивыми данными. С одной стороны, июньская инфляция оказалась заметно лучше ожиданий: CPI снизился на 0,4% м/м, базовый индекс вообще не изменился, а в годовом выражении core CPI замедлился до 2,6%. Рынок труда тоже не выглядит перегретым: экономика создала всего 57 тыс. рабочих мест, апрельские и майские данные были пересмотрены вниз суммарно на 74 тыс., хотя безработица пока остается сравнительно низкой - 4,2%. Это вполне достаточные аргументы, чтобы ставку не трогать. С другой стороны, до победы над инфляцией еще как до Китая раком. Почти все июньское снижение CPI обеспечил бензин, подешевевший за месяц на 9,7%, который впрочем в этом месяце вновь перешел к росту по понятным причинам. При этом PPI в годовом выражении остается на уровне 5,5%, а показатель без учета продовольствия, энергии и торговых наценок - 5,1%. Ну и немаловажно отметить, что эффект предыдущего роста цен производителей еще может добраться до конечного потребителя. Важно и то, что внутри самой ФРС сформировался достаточно миловидный раскол. В июньском дот-плоте девять участников закладывали повышение ставки до конца года, тогда как остальные девять ожидали ее сохранения или снижения. Поэтому сегодня, впрочем как и на прошлом заседании, взоры будут обращены не только на само решение, но и на распределение голосов. Если ставку сохранят, но за повышение проголосуют Лори Логан, Бет Хэммак и кто-то еще, рынок воспримет это как серьезную заявку на повышение уже в первый месяц осени. На рынках впредверии ставки ситуация неоднозначная. Многие рисковые активы, в частности $SFU6 и $GDU6 очень уж просятся в рост, и будто ожидают, что Кевин сегодня подкинет позитива. Да и широких продаж по рынкам пока не видно, хотя до открытия американской сессии картинка и не совсем репрезентативна.  Мы скорее ожидаем ставку без изменений с умеренно негативным сигналом: Уорш, вероятно, снова подчеркнет, что одного хорошего отчета по инфляции недостаточно, ФРС не готова мириться с ростом цен, а следующие действия будут зависеть от данных и ситуации с энергоносителями (с кем поведешься от того и наберешься, напомним, Пауэлл все еще в совете директоров ФРС). То есть формально пауза, но без обещания продолжать ее дальше. Для рынков такой исход не обязательно окажется позитивным: конечно при сохранении ставки мы увидим выброс вверх, но, несколько голосов за повышение и жесткая пресс-конференция способны быстро вернуть давление на акции, облигации и криптовалюты, а насколько давление будет сильным, зависит уже от формулировок господина Уорша. Сильным позитивом станет только сочетание сохранения ставки, небольшого числа несогласных и признания Уоршем устойчивого замедления базовой инфляции.

$MOEX Мосбиржа начнет торги вечными фьючерсами на глобальные активы 4 августа линейка инструментов срочного рынка Мосбиржи пополнится двумя однодневными контрактами с автопролонгацией на фиксинги Московской биржи SPY ETF и QQQ ETF, рассчитываемые на основе цен биржевых фондов, следующих за динамикой фондовых индексов $SFU6 S&P 500 и $NAU6 NASDAQ соответственно, следует из сообщения торговой площадки. Новые расчетные контракты позволят профессиональным участникам рынка и их клиентам участвовать в динамике американского рынка без необходимости покупки базовых активов и проведения операций во внешних юрисдикциях. «Клиенты получат дополнительные инструменты для реализации торговых стратегий с глобальными активами, а также гибкость управления позицией, которую дают вечные фьючерсы. Небольшой размер гарантийного обеспечения – около 7 тыс. рублей — делает инструменты доступными самому широкому кругу инвесторов», — подчеркивает Мосбиржа.

Неделя 31 | 27 - 31 июля Прошлая неделя была очень важной, хотя мы всего лишь в 2% от исторического хая. Google отчитался в среду и были хорошие операционные показатели, но из-за большого прогноза по капексу и отрицательному кэш-флоу, его начали распродавать. А далее начали продавать чипы (SOX) - хотя они прямые бенефициары увеличения капекса. Сменился тон на рынке - раньше на высоких капексах весь рынок разгонялся вверх. Я думаю тут две вещи - при отсутствии кэша биг техи не являются квази защитным активом, а более спекулятивным - а сейчас доха у нас растет - поэтому как спекулятивный актив их сливают. Второе - есть риск, который показал IBM раньше - они очень хорошо росли, но на последнем отчете промахнулись по ожиданиям операционного бизнеса потому что пришлось потратить больше денег на покупку чипов. Это был первый кейс, когда капекс плохо отразился на основном бизнесе. Поэтому мы не увидели большого отскока, который я ожидал в пятницу, хотя у нас достаточно сильно скорректировалась нефть и падал VIX. На этой неделе отчитываются все биг техи - NDX, SPX стоят ровно на уровнях поддержки - посмотрим. Из сентиментов • Плохая сезональность VIX - растет вплоть до октября • Широта рынка - медвежий дивер • Мусорные бонды пошли вниз Картинка медвежья. Ожидаю какой-то отскок на Насдаке в начале недели из-за падения нефти в выходные, но в целом все достаточно риск-офф - лучше наблюдать. На России как-то все очень складно - пришли на трендовую, показали объемы покупок, выкупили. Технически смущает отсутствие капитуляции продаж. Если это накопление, то нарисуют какой-то диапазон, например 1900-2200, где цена будет гулять. Закрылись ровно на 2200 на фьючерсе и я довольно скептичен по поводу роста. 1️⃣🇺🇸 SPX $SFU6 На 7370 - граница канала, но пока мало о чем говорит Ровно сюда пришли, решительный отскок может быть до 7570 - смотрим. 2️⃣BTC $BTU6 66.2 уровень важный - коснулись и скорректировались, при этом на 64.7 сильная поддержка - смотрится неплохо. Небольшие лонги набирал. 3️⃣Золото, серебро $GLU6 Золото вышло выше 4100, но не смогло закрепиться. Ждем выше 4200 теперь для входа. 4️⃣ММВБ $IMOEXF Если это импульс роста, то коррекции во 2 волне еще не было, то есть основной рост еще впереди, если это и правда дно. Для тех кто пропустил рост и верит в него я бы отсюда не брал - ждем

🗓Итоги недели: Банк России снизил ставку, Трамп ввел очередные пошлины, результаты Alphabet (Google) и Tesla разочаровали 1️⃣Рынок РФ $MXU6 $RBU6: наконец, в плюсе По итогам недели индекс МосБиржи растет на 12,6%, а индекс ОФЗ RGBI — на 3,4%. Поводом для разворота рынка, вероятно, стала его избыточная перепроданность и сокращение коротких позиций. Дополнительную поддержку оказал рост нефтяных котировок. При этом часть участников рынка ожидала снижения ключевой ставки на заседании в пятницу, что также поддерживало спрос на акции и облигации с фиксированным купоном. В лидерах роста по итогам недели: Русагро $RAGR (+71%), Полюс $PLZL (+32%), Татнефть $TATN (+23%). 2️⃣Банк России порадовал Сегодня регулятор снизил ключевую ставку на 25 б. п. до 14%, в то время как консенсус-прогноз аналитиков больше склонялся к сохранению ставки. Тем не менее сигнал регулятора был изменен с мягкого на нейтральный. Также ЦБ обновил свой среднесрочный прогноз. Прогноз роста ВВП на 2026 год был понижен до 0-1% с 0,5-1,5%. При этом базовый сценарий теперь предполагает среднюю ключевую ставку в диапазоне 14,5-14,6% в 2026 году (14-14,5% ранее) и 10,5-12,5% в 2027 году (8-10% ранее). 3️⃣Зарубежные рынки: доходности госолблигаций растут Длинные облигаций развитых стран попали под распродажу на этой неделе. Доходности 30-летних бондов США поставили новый рекорд со времен кризиса 2007-2008 годов и держались выше 5% уже 28 дней подряд. Тренд на рост доходностей сохраняется с начала года на фоне тревожности о нестабильности фискальной траектории стран, но масла в огонь подлила очередная эскалация в Иране и рост цен нефти до 100$/баррель. Пока что сложно ожидать остановки этого тренда. 4️⃣IT-сектор под давлением $SFU6 Alphabet и Tesla открыли сезон отчетности бигтехов разочарованием. Alphabet в среду отчиталась о росте выручки на 24% и высокой прибыли на фоне переоценки своих вложений в SpaceX. Однако свободный денежный поток ушел в отрицательную зону из-за резкого роста капзатрат, также компания повысила прогноз по дальнейшим инвестициям до конца 2026 года. Tesla показала рост выручки на 26%, но чистая прибыль снизилась и не дотянула до консенсуса. Реакция рынка отражает общий сдвиг настроений: инвесторы больше не готовы прощать компаниям огромные ИИ-расходы без ясной отдачи. На следующей неделе отчитаются еще четверо из «великолепной семёрки», включая Amazon, Meta, Apple и Microsoft. 5️⃣Трамп ввел новый раунд тарифов С 24 июля вступили в силу новые пошлины США в 10-12,5% на товары из 60 экономик, покрывающие свыше 99% товарооборота США — формальным поводом стало истечение временного тарифа по статье 122 и претензии по «принудительному труду». Для Китая эффективная тарифная ставка остается самой высокой среди крупных торговых партнёров — 23,4%, хотя это и заметное снижение по сравнению с предыдущими месяцами. При этом торговые команды США и Китая ускорили консультации по возможному взаимному снижению пошлин в преддверии предполагаемого визита Си Цзиньпина в США — рынки восприняли это как сигнал, что нынешний раунд тарифов не исключает дальнейшей разрядки.

Биток $BTCUSDperpA Сейчас на очень интересном уровне в 66к Причем тестируем снизу вверх. На неделях очень хорошо видно как недавно здесь была поддержка а теперь сопротивление. В 2021 году как раз здесь были пики. В 2024 году ходили тоже вокруг да около. Есть ли какие факторы роста ? Я вот не знаю но и не крипто энтузиаст. На месяцах мы чуть выше ema 50, совсем чуть чуть в рамках 5 минутной волатильности это прекрасного «защитного» актива. Движете крипты важно для понимание глобальной ликвидности и движения глобальных рынков в первую очередь Америки. $SFU6 $NAU6 Сколько там битка у стратегии ? Какая средняя ? Из приятного фьючерсы на него торгуются с небольшим контанго и приличным плечом. $BTQ6 Больше обзоров рынков Америки, России и валют в закрытых каналах @Cold_Light @Cold_Blood , читайте описание перед подпиской. #вритмепульса #пульснамиллион

Неделя 30 | 20 - 24 июля Плотная неделя. ММВБ - мы проткнули трендовую, которая идет с 14 года и вероятно в понедельник будем отскакивать на закрытии дивгэпа. Объемы на продажу и правда большие плюс мы сильно растянуты. Какой-то небольшой отскок имеет смысл тут. При этом текущая ситуация разогревает мысли о том, что дальнейшее снижение со стороны ЦБ маловероятно, поэтому это будет отскок для продажи. Откуда и как - надо смотреть. SPX - в пятницу я был настроен по бычьи и мы в моменте выкупили +1.5% гэпа вниз, но не смогли закрепиться. Напомню краткую историю - моментум стоки (чипы, память, инфра ИИ) с марта выросли слишком высоко слишком быстро, поэтому идет возврат к среднему и ротация в прежде всего MAG. Именно поэтому мы имеем NVDA -15%, а индекс всего -2% от хаев. В пятницу однако закрылись ниже МА10/20, а NDX ниже MA50 - тут с графиком не поспоришь. Плюс у нас сезональность отсюда начинается довольно плохая для NDX и рост VIX. На неделе отчитывается GOOG и триггером для дальнейшего падения будет сокращение капекса, которое рынок не будет выкупать - тогда это медвежка, где-то ниже 60 по MAG. Пока тактика - вероятный отскок на перепроданности чипов + поиск бенефициаров ротации. На роль последних есть - золото, биток и Китай. C конца июня идет импульс роста на Китае и если дальше идет 3 волна, то рост будет неплохой. Буду смотреть диапазоны 23500-23800 на HSI. 1️⃣🇺🇸 SPX $SFU6 На 7370 - граница канала, но пока мало о чем говорит. Смотрю за VIX и уровнем, откуда будет снижение. 2️⃣BTC $IBU6 Буду пробовать небольшие лонги от 64, выше 66.2 как писал в прошлый раз - это подтверждение аптренда. 3️⃣Золото, серебро На золоте надо закрепиться выше 4100 чтобы выйти из даунтренда, буду смотреть за точкой для входа. 4️⃣ММВБ $IMOEXF Смотрим в понедельник за небольшим отскоком - взял лонг, готов закрыть в течение дня. RGBI показывает дорогу вниз - но краткосрочно можем чуть отскочить.

Управлять капиталом или плыть по течению? Часто слышу от участников рынка: "Я долгосрочный инвестор, поэтому временные просадки меня не пугают". Именно такой подход чаще всего описывают в книгах по инвестициям. Но важно понимать, что большинство подобных книг написаны западными авторами и основаны на опыте американского рынка. Достаточно посмотреть на индекс S&P 500 $SFU6 После падений на 20–30% он в дальнейшем нередко обновлял максимумы и прибавлял 100–200%. В таких условиях стратегия "купил и держи" действительно работает. Но работает ли она так же в России? 🤔 За почти десять лет на рынке РФ $MXU6 я пришёл к выводу, что пока — далеко не всегда. Не знаю, изменится ли ситуация в будущем, но сегодня российский рынок $RIU6 живёт в совершенно других условиях: санкции, геополитика, высокая ключевая ставка и ограниченный приток капитала. Поэтому для меня главная задача — не только заработать, но и не потерять. Когда вы просто регулярно выкупаете просадки и реинвестируете дивиденды, вы словно плывёте по течению. Иногда течение спокойное, а иногда впереди оказывается водопад 😳 Просадка в 50% кажется обычной цифрой, но чтобы вернуть капитал к исходному уровню, уже потребуется рост на 100%. На это могут уйти годы. При этом всё это время продолжает работать инфляция, которая дополнительно снижает реальную стоимость капитала. Поэтому лично для меня такой подход — это не управление капиталом, а следование за рынком без попытки что-то поменять. Частных инвесторов я ещё могу понять: далеко не у всех есть опыт или профильные знания. Но когда профессиональный финансист после очередного обвала говорит: "Ну кто же мог знать? Это рынок", у меня возникают вопросы. Представьте, что строитель возвёл вам дом, а через год он развалился. И на претензию отвечает: "Ну кто же мог знать, конструкция не выдержала". Вряд ли такой ответ кого-то устроит. Моё отношение к управлению капиталом примерно такое же. Сегодня у инвесторов достаточно инструментов, чтобы при необходимости менять структуру портфеля и снижать риски, тот же фонд денежного рынка $TMON@ Да, почти невозможно идеально поймать каждую вершину или каждое дно, но значительно сократить глубину просадки вполне реально. Именно поэтому мне удалось сохранить капитал и даже заработать в 2020 году, в 2022 году и, судя по текущим результатам, в 2026-м (хотя год ещё не закончился). Всё потому, что я стараюсь активно управлять капиталом, а не просто плыть по течению. Доказательством сказанного будет не только мой личный брокерский счёт, но и 3 мои публичные стратегии &Путь капитала , &Золотой купон , &Ангара фьючерсы все три зелёненькие за год 🥹 кому-то сохранил десятки процентов, если сравнивать с "отрицательным ростом" индекса $IMOEXF 😊 #финграмотность