Профиль инвестора LPVRU | Тинькофф Инвестиции Пульс

Доброе утро! И с выходными, народ 👋 Вот и подошли очередные трудовые будни, фиксирую промежуточные итоги по портфелям. На этой неделе активных покупок не было, лишь доборы по уже имеющимся позициям. 🟡 Что докупил: ✅ Уральская Сталь БО-1Р-2 держим курс, пока не вижу смысла фиксировать на панике. Да -2% по портфелю будет ощутимо, но кто не рискует... ✅ Делимобиль 001Р-02 цена просела, как и ожидал, тейк отработал. Стратегия остается прежней, вместе с фиксированием позиций к концу года и сокращению налоговой базы в будущем имеем хорошую прибыль. ✅ Кредитный поток 2.0 на фоне отсутствия распродаж разместил свободные средства, пусть работают! 🔴 Что продал: ☑️ Монополия 001Р-03 пришлось зафиксировать убыток, по сути прирезал лося в чистом виде. К сожалению, бумага показала слишком сильное падение. Признаюсь, это один из самых рискованных активов в моей практике. Вытащить Х5 при нынешней цене, уже роскошь. Планировал выйти по более высокой цене, но желание отыграться сыграло злую шутку. Итог минус 1 % по портфелю. Однако не всё так плохо: купонные выплаты за декабрь помогут компенсировать потери, а диверсификация портфеля сработала на отлично, удалось сократить налоговую базу 👍 Как всегда, учимся на опыте и двигаемся дальше! 😺

Привет пульсяне 👋 Новый год неумолимо приближается, а это значит, что совсем скоро нас ждут долгожданные подарки! 🎁 И знаете, какая приятная новость? Те, кто весь год вели себя молодцом, с большой вероятностью станут обладателями заветного зелёного портфеля! 😸 В продолжении еженедельного обзора портфеля, выкладываю свои изменения. 🟢 Купил: ✅ ГК Самолет БО-П14 нормальный флоатер, отработал первый тейк, жду ниже. ✅ Элит Строй 1P-01 снова элит и снова строй. Взял недвижку по номиналу в наблюдение, посмотрим как будет двигаться, 26% купон! 🟡 Докупил: ✅ Уральская Сталь БО-1Р-2 по тейкам. Распродажа продолжается. Несмотря на внушительный объём долга, скромный размер купона не кажется критичным: есть основания полагать, что бумага сможет восстановиться. ✅ Эффективные технологии 001P-02 первый тейк прошёл. Взял на контроль пару идей, объёмы минимальные. Доходность заманчивая 26 %, но и риск запредельный 😺 ✅ Уральская Сталь выпуск 1 добрал под погашение. Риски до сих пор присутствуют, но такую свечу откупили хорошую. Ждём развязки. ✅ ВЕРАТЕК-01 аналогично отработали первые тейки, поза крошечная, процент большой, держу дальше. ✅ ТГК-14 выпуск 001Р-01 снова та же история слабость на рынке из‑за проблем с ВДО. Мне, в общем‑то, без разницы сижу и жду погашения, как и планировал. 🔴 Продал: ☑️ Хайтэк-Интеграция 1P-01 бумага достаточно высоко выросла по телу, на негативном фоне по ВДО её совсем не проливали, ждал сильно ниже, т.к считаю что она могла бы дать больший %. Закрыл позицию полностью. ☑️ СИБУР Холдинг 001Р выпуск 1 закрыл позицию полностью, идея с проливом сибура была спекулятивной. 15% получил и на том спасибо. ✅ ЕвроТранс $RU000A105PP9 прошло погашение, с чем всех поздравляю 🥳 Запарковал в Из позитивных моментов отмечу ожидаемые декабрьские купоны: их размер внушает оптимизм. Если не произойдёт существенных просадок по бумагам дефолтных компаний, месяц, на мой взгляд, пройдёт в позитивном ключе, даже несмотря на красную свечу в статистике портфеля.

Пульсяне привет 😺 Сегодня рассмотрим интересную тему про сложный процент в контексте облигаций. При инвестировании в облигации нам важно учитывать не только номинальную доходность, но и эффект сложного процента. Кто не знает - это когда начисленные купоны реинвестируются, принося дополнительный доход. Когда вы получаете купонный доход, его можно потратить или реинвестировать в новые облигации. Во втором случае заработанные деньги начинают «работать», приносить новый доход. Это и есть сложный процент ☘️ (или капитализация). Для примера разберём, как различаются схемы с разной периодичностью купонных выплат. Рассмотрим облигацию с номинальной стоимостью 100000руб. и годовой купонной ставкой 12 % (т. е. 12000 руб./год). Сравним варианты: 1️⃣ Ежемесячные выплаты (12 раз в год) Размер купона: 1000 руб./мес. Купоны реинвестируются каждый месяц. 🟢 Плюс: максимальная частота капитализации - быстрее растёт итоговая сумма. 🔴 Минус: мелкие суммы могут не позволять покупать целые облигации без дробных лотов. 2️⃣ Поквартальные выплаты (4 раза в год) Размер купона: 3000 руб./квартал. Комфортный баланс между частотой и размером выплат. 🟢 Плюс: достаточно крупные суммы для реинвестирования. 🔴 Минус: медленнее, чем ежемесячная капитализация. 3️⃣ Полугодовые выплаты (2 раза в год) Размер купона: 6000 руб./полгода. Классический вариант для многих облигаций. 🟢 Плюс: предсказуемость, крупные суммы для реинвестирования. 🔴 Минус: наименьшая частота капитализации. Допустим, мы купили 3 летние облигации и все купоны реинвестировали в аналогичные бумаги. Итоговая сумма через 3 года: 🔸Ежемесячно: ≈143077 руб. 🔸Поквартально: ≈142576 руб. 🔸Полугодово: ≈141852 руб. Разница: ежемесячная схема даёт +1 225 руб. к итоговой сумме по сравнению с полугодовой. Что нужно учитывать на практике: ✅ Реинвестирование не гарантировано. Рыночная ситуация может измениться, а в большинстве случаев новые облигации будут с другой доходностью. ✅ Комиссии и налоги. При частых покупках растут издержки, а купонный доход облагается НДФЛ (13 %). ✅ Доступность дробных лотов. Не все облигации можно купить частями, может понадобиться накапливать купоны. ✅ Риски реинвестирования. Если ставки упадут, новые бумаги будут менее доходными. Подытожим 📌 Ежемесячные купоны максимизируют эффект сложного процента, но требуют возможности дробных покупок. 📌 Поквартальные - оптимальный компромисс для большинства инвесторов. 📌 Полугодовые - проще в управлении, но дают меньший итоговый доход при реинвестировании. Для долгосрочного роста капитала предпочтительны более частые выплаты, но важно учитывать реальные условия рынка. По сравнению с банковскими вкладами реинвестирование корпоративных облигаций даёт более высокую доходность. А при отличной гибкости можно выбрать бумаги с разными сроками погашения и продать на вторичном рынке в любое время. На этом всё, спасибо что прочитали до конца 😸

📰 Публикации на фондовом рынке - мощный инструмент влияния на инвесторов. Но даже безобидные на первый взгляд ошибки могут исказить реальность и привести к серьёзным финансовым последствиям. Разберём ключевые промахи, которые граничат с манипулированием рынком. 1️⃣ Подмена корреляции причинно-следственной связью ⚠️ Ошибка: «После публикации отчёта акции некой компании выросли на 15% - отчёт стал причиной роста». 🧐 Проблема: Игнорируются другие факторы (рынок в целом, новости отрасли, макроэкономика). ❗️Риск: Создаёт ложное представление о предсказуемости рынка. 2️⃣ Использование неподтверждённых прогнозов ⚠️ Ошибка: «Эксперты уверены, что акции компании вырастут в 3 раза за месяц». 🧐 Проблема: Нет указания на конкретных экспертов, методологии прогноза или вероятности сценария. ❗️Риск: Стимулирует импульсивные покупки на основе «инсайда». 3️⃣ Селективное представление данных ⚠️ Ошибка: Демонстрация роста акций за 3 месяца без контекста 2-летнего падения. Пример: График с обрезанной осью Y, скрывающий волатильность. ❗️Риск: Заведомое введение в заблуждение о стабильности актива. 4️⃣ Эмоциональные триггеры вместо анализа ⚠️ Ошибка: «ШОК! Компания на грани банкротства» без ссылок на финансовые отчёты. 🧐 Проблема: Апелляция к страху/жадности вместо фактов. ❗️Риск: Панические продажи или покупки по завышенным ценам. 5️⃣ Игнорирование рисков ⚠️ Ошибка: «Инвестируйте в криптовалюту- доходность 1000% гарантирована». 🧐 Проблема: Отсутствие упоминания о волатильности, регуляторных рисках, возможности полной потери капитала. ❗️Риск: Привлечение неопытных инвесторов в высокорисковые активы. 6️⃣ Манипуляция терминологией ⚠️ Ошибка: «Без рисковые облигации» (вместо «облигации с низким кредитным риском»); «Гарантированная дивидендная доходность» (без указания, что выплаты могут быть отменены). ❗️Риск: Создание ложного ощущения безопасности. 7️⃣ Фальшивые авторитеты ⚠️ Ошибка: «По мнению ведущих аналитиков Уолл-Стрит…» без цитат или источников. 🧐 Проблема: Использование абстрактных «экспертов» для легитимации сомнительных тезисов. ❗️Риск: Доверие к ненадёжной информации. 8️⃣ Нарушение хронологической достоверности ⚠️ Ошибка: Публикация прогноза после того, как событие произошло, с датой «задним числом». ❗️Риск: Имитация экспертности через подтасовку фактов. 9️⃣ Скрытые конфликты интересов ⚠️ Ошибка: Рекомендация акций компании, в которой автор имеет крупную позицию, без декларации конфликта. ❗️Риск: Продвижение личных финансовых интересов под видом аналитики. 🔟 Абьюз статистических методов ⚠️ Ошибка: Использование малых выборок для громких выводов и манипуляция периодами расчёта доходности (Выбран удачный квартал, игнорируя пятилетку). ❗️Риск: Формирование ложных паттернов. 🚨 Это опасно, такие ошибки: 🔸 Нарушают принципы добросовестной аналитики (прозрачность, проверяемость, баланс); 🔸 Создают рыночные искажения (пузыри, панические распродажи); 🔸 Влекут юридические последствия - в ряде стран подобные публикации приравнены к манипулированию рынком (например, ст. 185.3 УК РФ) Как защититься ? ✅ Проверяйте источники данных. ✅ Ищите альтернативные мнения. ✅ Анализируйте контекст (макроэкономика, отрасль). ✅ Оценивайте риски наравне с потенциальной доходностью. ✅ Относитесь скептически к «гарантированным» прогнозам. Любая статья должна быть инструментом для принятия решений, а не поводом для манипуляций. Я как и многие попадал по не знанию в блокировку за «манипулирование рынком». Надеюсь, что такие моменты будут обходить всех стороной 😁

Загадка пропавших денег при погашении облигации: где они «гуляют»? 🥷 Часто инвесторы замечают, что при погашении облигации деньги словно «проваливаются» на несколько дней. Куда же они деваются? Разбираем механизм! 🎛️ Существуют временные лаги в процессе погашения: ➡️ Эмитент отправляет средства в депозитарий ➡️ Выполняется обработка платежа, требуется время на проверку и перевод ➡️ Межбанковские переводы занимают 1–2 рабочих дня ➡️ Выполняются технические операции, учёт и распределение средств ⏳ Почему возникают задержки? На этапе процедуры клиринга идет проверка корректности операций, согласование между участниками и подтверждение транзакций. При этом происходит обработка большого объём информации, соблюдение регуляторных требований, нормативов, контроль за движением средств и проверка на соответствие закону. 🏦 Что происходит с деньгами? Все средства находятся на промежуточных счетах. Они проходят обязательную проверку, учёт в системах депозитария и финальное подтверждение. Как не переживать за деньги: ✅ Необходимо заранее узнать сроки погашения у брокера ✅ Сохранять спокойствие, деньги никуда не исчезли ✅ Отслеживать статус операции по конкретной бумаге ✅ При задержках свыше нормативного срока обратиться в поддержку 📌 Важные моменты: ❗️Сроки погашения прописаны в условиях выпуска ❗️Все задержки законны и обоснованы ❗️Деньги остаются в безопасности ❗️После завершения всех процедур средства поступят на счёт На данный момент в моем портфеле идет провал по облигациям Сибстекло БО-П03 {$RU000A105C93} Ожидаю выплату в понедельник. Поэтому не паникуем при временных задержках - это нормальная практика! 😏